olivLaw · Cercetare acțiuni Europa
Newcastle Building Society NBSP.L
Regatul Unit · London Stock Exchange · Verticală: Companii listate din Regatul Unit
Newcastle Building Society este cea mai mare societate de construcții din Nordul Angliei și a șaptea ca mărime din Marea Britanie, cu active de peste 7 miliarde de lire. Profitul înaintea impozitării a crescut în 2025, dar costurile ridicate apasă asupra marjei, ceea ce face ca evoluția sa să merite urmărită atent.
La închiderea din 05 nov. 2026, acțiunea Newcastle Building Society (NBSP.L) costa 142,00 GBP (+0,00 % într-o zi), cu interval pe 52 de săptămâni 142,00–142,50 GBP.
Date la · analiza AI din · Sursa: rapoartele anuale ESEF și prețurile de închidere, calculate de olivLaw.
Evoluția prețului
Se încarcă graficul…
Citirea tehnică
- RSI (14)
- indisponibil
- Bollinger (20, 2)
- indisponibil – indisponibil
- SMA 50 / 200
- indisponibil / indisponibil
- MACD (12, 26, 9)
- indisponibil / indisponibil
Indicatorii descriu trecutul prețului; nu prezic singuri direcția. Pe istoricul nostru, filtrul RSI ≤ 40 nu a adăugat randament (vezi metodologia semnalelor).
Performanță
| Compania | EURO STOXX 50 | Față de EURO STOXX 50 | Mediana verticalei | |
|---|---|---|---|---|
| 1 lună | indisponibil | −0,6 % | indisponibil | — |
| 3 luni | indisponibil | −4,2 % | indisponibil | — |
| 6 luni | indisponibil | +4,3 % | indisponibil | — |
| De la început de an | indisponibil | +7,5 % | indisponibil | — |
| 1 an | indisponibil | +9,9 % | indisponibil | +6,7 % |
| 3 ani | indisponibil | +49,8 % | indisponibil | +24,8 % |
| 5 ani | indisponibil | +42,8 % | indisponibil | — |
Randamente de preț, fără dividende.
Rezultate trimestriale
Rapoartele anuale ESEF nu au trimestre: rezultatele sunt anuale (mai jos).
E/P în timp
EPS indisponibil în depunerile structurate ale emitentului (de ex. un parteneriat raportează pe unitate, nu pe acțiune).
E/P = EPS diluat pe ultimele 12 luni / prețul de la sfârșitul trimestrului. E/P este inversul P/E și rămâne definit și când profitul e negativ.
Exerciții anuale
| Exercițiu | 2021 | 2022 | 2024 | 2025 |
|---|---|---|---|---|
| Venituri | indisponibil | indisponibil | indisponibil | indisponibil |
| Venituri an/an | indisponibil | indisponibil | indisponibil | indisponibil |
| Profit net | 23,9 mil | 26,0 mil | 16,5 mil | 18,0 mil |
| Profit net an/an | indisponibil | +8,8 % | indisponibil | +9,1 % |
| EPS diluat | indisponibil | indisponibil | indisponibil | indisponibil |
| EPS diluat an/an | indisponibil | indisponibil | indisponibil | indisponibil |
| netă % | indisponibil | indisponibil | indisponibil | indisponibil |
| Flux de numerar liber | -70,9 mil | 95,9 mil | -118,2 mil | -294,0 mil |
Bilanț și sănătate financiară
Exercițiu 2025 · 31 dec. 2025
- Numerar
- 230,2 mil GBP
- Datorie financiară
- indisponibil GBP
- Datorie netă
- indisponibil GBP
- Capitaluri proprii
- 353,1 mil GBP
- Active totale
- 7,0 mld GBP
- Datorie / capitaluri
- indisponibil
- Lichiditate curentă
- indisponibil
- ROE
- 5,2 %
- ROA
- 0,3 %
- Marja FCF
- indisponibil
Situații financiare (cu sursa fiecărei cifre)
Venituri și profit net (GBP)
Cont de profit și pierdere · GBP
| Linie | 2021 | 2022 | 2024 | 2025 | Sursă (ultimul an) |
|---|---|---|---|---|---|
| Profit operațional | 99,5 mil | 119,7 mil | 152,9 mil | 156,1 mil | esef· 29 apr. 2026verificat |
| Amortizare și depreciere | 5,2 mil | 5,7 mil | 7,6 mil | 8,4 mil | esef· 29 apr. 2026verificat |
| EBITDA | 104,7 mil ≈ | 125,4 mil ≈ | 160,5 mil ≈ | 164,5 mil ≈ | esef· 29 apr. 2026derivat |
| Profit înainte de impozit | 29,1 mil | 31,7 mil | 15,7 mil | 22,6 mil | esef· 29 apr. 2026verificat |
| Impozit pe profit | 5,2 mil | 5,7 mil | -800,0 mii | 4,6 mil | esef· 29 apr. 2026verificat |
| Profit net | 23,9 mil | 26,0 mil | 16,5 mil | 18,0 mil | esef· 29 apr. 2026verificat |
≈ calculat olivLaw din liniile raportate ale aceluiași an: Profit operațional + Amortizare și depreciere.
Bilanț · GBP
| Linie | 2021 | 2022 | 2024 | 2025 | Sursă (ultimul an) |
|---|---|---|---|---|---|
| Numerar | 395,0 mil | 439,3 mil | 472,7 mil | 230,2 mil | esef· 29 apr. 2026verificat |
| Imobilizări corporale nete | 31,0 mil | 29,1 mil | 34,0 mil | 36,6 mil | esef· 29 apr. 2026verificat |
| Imobilizări necorporale (fără fond comercial) | 7,5 mil | 10,2 mil | 13,8 mil | 11,7 mil | esef· 29 apr. 2026verificat |
| Active totale | 4,9 mld | 5,3 mld | 6,6 mld | 7,0 mld | esef· 29 apr. 2026verificat |
| Datorii totale | 4,9 mld | 5,3 mld | 6,2 mld | 6,7 mld | esef· 29 apr. 2026verificat |
| Capital propriu | 224,1 mil | 245,9 mil | 345,1 mil | 353,1 mil | esef· 29 apr. 2026verificat |
- 2022
- 10,2 mil
- 2024
- 13,8 mil
- 2025
- 11,7 mil
esef· 29 apr. 2026verificat
Fluxuri de numerar · GBP
| Linie | 2021 | 2022 | 2024 | 2025 | Sursă (ultimul an) |
|---|---|---|---|---|---|
| Flux de numerar operațional | -67,2 mil | 98,0 mil | -113,5 mil | -287,5 mil | esef· 29 apr. 2026verificat |
| Investiții (capex) | 3,7 mil | 2,1 mil | 4,7 mil | 6,5 mil | esef· 29 apr. 2026verificat |
| Flux de numerar liber | -70,9 mil ≈ | 95,9 mil ≈ | -118,2 mil ≈ | -294,0 mil ≈ | esef· 29 apr. 2026derivat |
| Flux de numerar din investiții | -24,8 mil | -50,3 mil | 400,0 mii | -258,0 mil | esef· 29 apr. 2026verificat |
| Flux de numerar din finanțare | -3,3 mil | -3,4 mil | 52,3 mil | 303,0 mil | esef· 29 apr. 2026verificat |
≈ calculat olivLaw din liniile raportate ale aceluiași an: Flux de numerar operațional − Investiții (capex).
Indicatori calculați
Creștere
Profitabilitate
Randamente
Bilanț și datorie
Lichiditate
Numerar
Eficiență
Piață și evaluare
1 indicatori care nu se aplică sectorului.
Evaluare
Încadrare olivLaw
- indicatori disponibili: 1 din minimum 6
- acoperirea ponderilor scorului: 6,2 % din minimum 60 %
- metode de evaluare calculate: 0 din minimum 1
Metodologie de scor pe indicatori și evaluare, nu recomandare de investiții.
Preț de închidere
05 nov. 2026Sursă: olivLaw, serie de închidere
Capitalizare: indisponibil
Indicatori-cheie
Acoperire și prospețime
Scorul pe grupe
6 % · Date insuficiente
Interval de valoare estimat
indisponibil — fără ipoteze de evaluare pentru moneda de raportare
Ipotezele de evaluare sunt alese editorial, nu măsurate; beta nu este măsurat.
Metode de evaluare
Ipoteze (ilustrative, editoriale)
- Rata fără risc
- 6,5 %
- Prima de risc a pieței
- 6,0 %
- Beta (implicit)
- 1,00
- Costul capitalului propriu
- 12,5 %
- Creștere terminală
- 3,0 %
Scorul pe factori
Date insuficiente
Poarta de dovezi minime: indicatori disponibili: 1 din minimum 6; acoperirea ponderilor scorului: 6,2 % din minimum 60 %; metode de evaluare calculate: 0 din minimum 1
| Factor | Valoare | Scor | Pondere folosită |
|---|---|---|---|
| ROIC · Calitate | indisponibil | indisponibil | — |
| Marja netă · Calitate | indisponibil | indisponibil | — |
| Conversia profitului în FCF · Calitate | -1.633,3 % | 0 (pe interval fix) | 100 % |
| CAGR venituri 3 ani · Creștere | indisponibil | indisponibil | — |
| CAGR EPS 3 ani · Creștere | indisponibil | indisponibil | — |
| Datorie netă / EBITDA · Bilanț și datorie | indisponibil | indisponibil | — |
| Acoperirea dobânzilor · Bilanț și datorie | indisponibil | indisponibil | — |
| Lichiditatea curentă · Bilanț și datorie | indisponibil | indisponibil | — |
| P/E (TTM) · Evaluare | indisponibil | indisponibil | — |
| EV/EBITDA · Evaluare | indisponibil | indisponibil | — |
| Randament FCF · Evaluare | indisponibil | indisponibil | — |
| Randamentul distribuirilor către acționari · Randamente | indisponibil | indisponibil | — |
| Rata de distribuire (FCF) · Randamente | indisponibil | indisponibil | — |
Factorii fără valoare au ieșit; ponderile rămase au fost renormalizate.
Grupele scorului
- Bilanț și datorie· parțialindisponibil · 0/3 factori cu valoare
- Creștere· parțialindisponibil · 0/2 factori cu valoare
- Calitate· parțial0/100 · 1/3 factori cu valoare
- Randamente· parțialindisponibil · 0/2 factori cu valoare
- Evaluare· parțialindisponibil · 0/3 factori cu valoare
O grupă «parțială» e calculată din sub jumătate din ponderea ei sau dintr-un singur factor: nu e o evaluare completă a grupei.
Memo
NEWCASTLE BUILDING SOCIETY (NBSP.L). Ultimul exercițiu complet: 2025; date până la 2025-12-31.
Cifre calculate din situațiile financiare: ROE 5,2 %.
Evaluarea nu poate fi calculată din datele disponibile.
Date insuficiente pentru un verdict (indicatori disponibili: 1 din minimum 6; acoperirea ponderilor scorului: 6,2 % din minimum 60 %; metode de evaluare calculate: 0 din minimum 1).
Text generat determinist din cifrele afișate; fără model de limbaj. Nu este recomandare de investiții.
Ce susține teza
Niciun semnal în factorii calculați. Nu înseamnă absența riscurilor: factorii fără date nu au fost evaluați, iar riscurile de afacere (marje, stocuri, cerere) sunt în analiza din surse.
Ce o infirmă
- Conversia profitului în FCF: -1 633,3 %
Neevaluați (date insuficiente sau indicator fără semnificație): ROIC, Marja netă, CAGR venituri 3 ani, CAGR EPS 3 ani, Datorie netă / EBITDA, Acoperirea dobânzilor, Lichiditatea curentă, P/E (TTM), EV/EBITDA, Randament FCF, Randamentul distribuirilor către acționari, Rata de distribuire (FCF).
Față de mediana verticalei
Companii listate din Regatul Unit · aceeași țară · comparată cu 40 firme
Multipli și rentabilitate față de mediană
Firmele verticalei
| Capitalizare | P/E | ROE | Marja netă | Venituri an/an | 1A / 3A | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| BATS.LBritish American Tobacco P.L.C. | 104,3 mld | 13,5 | 16,5 % | 30,3 % | −1,0 % | +7 % / +88 % |
| ABF.LAssociated British Foods PLC | 14,7 mld | 14,3 | 9,2 % | 5,3 % | −3,1 % | −5 % / −15 % |
| 0EV1.LCarnival PLC | 5,5 mld | 4,1 | 46,7 % | 13,4 % | +6,4 % | indisponibil / indisponibil |
| BAB.LBabcock International Group PLC | 5,1 mld | 24,7 | 34,7 % | 4,1 % | +7,2 % | −10 % / +158 % |
| AUTO.LAutotrader Group PLC | 4,8 mld | 16,4 | 60,2 % | 47,1 % | +3,9 % | −13 % / −23 % |
| BBY.LBalfour Beatty PLC | 4,2 mld | 16,3 | 23,2 % | 2,8 % | +15,2 % | +20 % / +160 % |
| ABDN.LAberdeen Group PLC | 4,1 mld | 10,8 | 8,0 % | 28,9 % | −2,1 % | +11 % / +41 % |
| BKG.LThe Berkeley Group Holdings PLC | 3,6 mld | 11,3 | 8,8 % | 13,4 % | −4,2 % | −0 % / −22 % |
| BME.LB&M European Value Retail PLC | 2,9 mld | 17,4 | 21,2 % | 2,8 % | +3,7 % | +68 % / −51 % |
| AJB.LAj Bell PLC | 2,4 mld | 22,8 | 49,9 % | 33,1 % | +18,0 % | +8 % / +128 % |
| ASHM.LAshmore Group PLC | 1,4 mld | 13,9 | 13,1 % | 71,6 % | −0,1 % | +28 % / +18 % |
| BCG.LBaltic Classifieds Group PLC | 1,2 mld | 23,2 | 15,8 % | 57,6 % | +6,9 % | −99 % / −99 % |
| APN.LApplied Nutrition PLC | 763,6 mil | 36,2 | 41,2 % | 19,7 % | +24,2 % | +71 % / indisponibil |
| BAG.LA.G. Barr P.L.C. | 671,9 mil | 14,4 | 14,4 % | 10,8 % | +4,0 % | −7 % / +26 % |
| ASC.LAsos PLC | 494,5 mil | — | -81,3 % | -12,0 % | −14,7 % | +71 % / +8 % |
| ALFA.LAlfa Financial Software Holdings PLC | 486,8 mil | 16,3 | 61,5 % | 23,8 % | +15,3 % | −28 % / +10 % |
| AML.LAston Martin Lagonda Global Holdings PLC | 344,3 mil | — | -93,4 % | -39,2 % | −20,6 % | −45 % / −85 % |
| APTD.LAptitude Software Group PLC | 111,3 mil | 28,5 | 7,2 % | 6,2 % | −7,3 % | −30 % / −23 % |
| BMS.LBraemar PLC | 78,3 mil | 39,2 | 2,7 % | 1,7 % | −4,4 % | +13 % / −11 % |
| AMGO.LAmigo Holdings PLC | 9,9 mil | — | — | — | −81,9 % | +325 % / +844 % |
| ASBE.LAssociated British Engineering PLC | 605,3 mii | — | -19,1 % | — | indisponibil | indisponibil / indisponibil |
| AMIF.LAmicorp Fs (uk) PLC | 221,6 mii | 0,1 | 27,5 % | 9,1 % | +8,1 % | indisponibil / indisponibil |
| AAF.LAirtel Africa PLC | — | — | 24,1 % | 10,6 % | +29,5 % | −7 % / +164 % |
| AAL.LAnglo American PLC | — | — | -19,3 % | -20,2 % | +4,5 % | +30 % / +76 % |
| ACG.LAcg Metals Limited | — | — | -80,3 % | -32,0 % | +134,8 % | +60 % / +63 % |
Randamentele de preț pe 1 și 3 ani: pentru NBSP.L din închiderile zilnice (aceleași ca în tabelul de performanță), pentru celelalte firme din închiderile de sfârșit de lună.
Prognoza motorului olivLaw
Motorul de lume a rulat după ultimul comunicat material al firmei. Probabilitățile sunt de ATINGERE a unui nivel în orizont (nu de închidere acolo) și stau lângă mersul aleator (p_rw), reperul fără informație.
Motorul nu are încă o rulare publicată pentru această firmă.
Scenarii de evaluare (ipoteze editabile)
Scenarii ilustrative
Scenariile nu sunt disponibile. lipsesc date de intrare
Analiză AI
Generat de AIAnaliză generată de AI (Claude), din surse publice citate; poate conține erori. Nu este o recomandare de investiții. Situația la 27 oct. 2026 · Model: claude-haiku-5-5.
Pe scurt
Newcastle Building Society este cea mai mare societate de construcții din Nordul Angliei și a șaptea ca mărime din Marea Britanie, cu active de peste 7 miliarde de lire 1. Profitul înaintea impozitării a crescut în 2025, dar costurile ridicate apasă asupra marjei, ceea ce face ca evoluția sa să merite urmărită atent.
SWOT
Puncte tari
Puncte slabe
Oportunități
Amenințări
- Mișcările ratelor de dobândă pot crea pierderi la instrumentele evaluate la valoare justă 1.
- Presiunea concurențială din partea marilor bănci și a altor societăți de construcții poate afecta marjele 1.
- Incertitudinea legată de obligațiile de pensii și de litigiile din sectorul pensiilor ar putea genera costuri suplimentare 1.
Riscuri
- Costurile operaționaleridicat
Creșterea costurilor a depășit creșterea veniturilor, ceea ce poate reduce profitabilitatea dacă tendința continuă 1.
- Riscul de dobândăridicat
Mișcările ratelor pe piață pot afecta valoarea instrumentelor ținute la valoare justă și profitul raportat 1.
- Obligațiile de pensiimediu
Planul de pensii cu beneficii definite este expus volatilității activelor și ipotezelor actuariale, iar litigiul Virgin Media ar putea crește pasivele 1.
- Lichiditatea și finanțareamediu
Scăderea raportului de acoperire a lichidității arată că excedentul de lichiditate s-a redus, ceea ce limitează flexibilitatea 1.
- Riscul de creditmediu
Ipotecile acordate clienților ar putea deveni nerambursabile dacă economia regională se deteriorează, iar provizioanele ar putea crește 1.
Teza de investiție
Ce ar trebui să fie adevărat (scenariul favorabil)
- Creșterea depozitelor și a creditării arată că modelul mutual atrage membri, iar baza de economii rămâne solidă 1.
- Diversificarea prin administrarea economiilor ar putea reduce dependența de marja din ipoteci 1.
- Satisfacția ridicată a clienților și loialitatea lor pot susține veniturile pe termen lung 1.
Ce ar strica teza
- Raportul cost-venit ridicat și creșterea costurilor pot eroda profitabilitatea dacă nu sunt controlate 1.
- Profitul operațional înainte de depreciere și provizioane a scăzut, ceea ce indică presiune asupra performanței de bază 1.
- Mișcările ratelor de dobândă și obligațiile de pensii adaugă volatilitate la rezultatele raportate 1.
De urmărit
- Evoluția raportului cost-venit și a profitului operațional2026
- Nivelul depozitelor membrilor și al creditării brute2026
- Rata de acoperire a lichidității și rata de capital CET12026
- Evoluția legislației privind litigiul Virgin Media și obligațiile de pensiinext 10-K
Produse, piață și concurență
Generat de AIAnaliză generată de AI (Claude), din surse publice citate; poate conține erori. Nu este o recomandare de investiții. Situația la 27 oct. 2026 · Model: claude-haiku-5-5.
Afacerea
Newcastle Building Society este o societate de construcții deținută de membri, care ajută oamenii să își cumpere o locuință, să economisească și să își planifice finanțele 1. Veniturile provin din dobânzile la ipotecile clienților și din activele lichide, precum și din afacerile de administrare a economiilor Newcastle Strategic Solutions și consultanța financiară Newcastle Financial Advisers 1. Fondurile provin în principal de la membri, completate de finanțare angro și de schemele Băncii Angliei, precum și din rezervele acumulate din profituri anterioare 1.
Obiectivul declarat este « conectarea comunităților noastre la un viitor financiar mai bun », iar modelul mutual urmărește valoarea pentru membri, nu doar prețuri competitive 1. Societatea își măsoară aceste rezultate prin cadrul Mutual Value Measurement, pe care l-a adoptat în 2023 și pentru care a fost prima organizație din Marea Britanie acreditată 1. Prin afacerea de administrare a economiilor, grupul își diversifică veniturile, oferind către alte bănci și societăți de construcții un serviciu bazat pe competența sa de bază 1.
Activitatea de bază este finanțată de depozite și susținută de un nivel ridicat de lichiditate, astfel că indicatorii de capital și lichiditate rămân un punct central al raportării 1. Compania se concentrează pe regiunile în care operează, având rolul de angajator și de facilitator al schimbării pozitive în comunități 1.
Segmente
Ipoteci și economii
Segmentul principal include ipotecile rezidențiale și pentru investiții imobiliare, precum și depozitele membrilor, care au ajuns la 5883 milioane de lire la finalul lui 2025 1. Creditarea brută s-a ridicat la 1219 milioane de lire în 2025 1.
Administrarea economiilor și consultanța
Newcastle Strategic Solutions oferă administrarea economiilor pentru alte bănci și societăți, iar Newcastle Financial Advisers oferă consultanță financiară, ambele generând venituri suplimentare pentru grup 1.
Piața în context
Societatea își desfășoară activitatea în special în Nordul Angliei, fiind cea mai mare societate de construcții din regiune și a șaptea din Marea Britanie, cu active de 7 miliarde de lire 1. Marja dobânzii nete de 1,49% în 2025 arată cât de bine transformă activele în venituri într-un mediu cu dobânzi în schimbare 1.
Piața ipotecilor rezidențiale și a economiilor din Marea Britanie este dominată de instituții de mari dimensiuni, astfel că poziția regională și modelul mutual sunt principalele elemente de diferențiere 1.
Tendințe
- Dobânzile pe piațămixt
Mișcările ratelor de dobândă de pe piață au creat pierderi la instrumentele ținute la valoare justă, ceea ce a împovărat profitul operațional înainte de depreciere și provizioane 1.
- Creșterea marjei dobânziivânt din spate
Scadența unei finanțări Term Funding Scheme a susținut marja dobânzii, iar rambursarea sa din excedentul de lichiditate a eliminat un cost ridicat 1.
- Creșterea costurilorvânt din față
Costurile administrative au crescut mai repede decât veniturile, iar raportul cost-venit a urcat la 85% în 2025 1.
- Creșterea salariilor și talentelormixt
Creșterea medie a salariilor colaboratorilor a fost de 4,1% în 2025, iar investițiile în personal și în cultura organizațională cresc costurile, dar pot sprijini productivitatea 1.
Poziția concurențială
Concurența vine în principal de la alte societăți de construcții și de la marile bănci care oferă ipoteci și conturi de economii în aceeași zonă de activitate 1. Diferențierea se bazează pe servicii, prețuri consistente pentru membri și pe o prezență locală puternică în regiune 1.
Pe segmentul administrării economiilor, societatea concurează cu furnizori specializați care oferă servicii similare altor bănci și societăți, un domeniu în care competența de bază a grupului poate conta 1.
- Nationwide Building Society
Mare societate de construcții din Marea Britanie, concurentă directă pe ipoteci și economii; nu este listată în SUA.
- Yorkshire Building Society
Societate de construcții din nordul Angliei, concurentă regională pe ipoteci și depozite.
- Principality Building Society
Societate de construcții din Țara Galilor, activă pe aceleași produse de economisire și creditare.
- Skipton Building Society
Societate de construcții din nordul Angliei, concurentă pe ipoteci și consultanță financiară.
Știri și depuneri
Din presă
Nicio știre în arhiva noastră în ultimele 180 de zile.
Rapoarte anuale (ESEF)
- Raportul anual 202529 apr. 2026
- Raportul anual 202228 mar. 2023
Surse
- [1] Annual report, fiscal year ended 2025-12-31 (ESEF) · SEC / Newcastle Building Society · 31 dec. 2025
Cifre calculate de olivLaw din rapoartele anuale ESEF și prețurile de închidere; analiza calitativă e generată de AI din surse citate. Nu este o recomandare de investiții.