olivLaw · Cercetare acțiuni Europa
Zespół Elektrociepłowni Wrocławskich Kogeneracja Spółka Akcyjna KGN.WA
Polonia · GPW Warszawa · ISIN PLKGNRC00015 · Verticală: Companii listate din Polonia
La închiderea din 06 nov. 2026, acțiunea Zespół Elektrociepłowni Wrocławskich Kogeneracja Spółka Akcyjna (KGN.WA) costa 85,80 PLN (−0,69 % într-o zi), cu randament al dividendului 0,37 %, beta 0,50, interval pe 52 de săptămâni 60,20–87,00 PLN.
Date la · Sursa: rapoartele anuale ESEF și prețurile de închidere, calculate de olivLaw.
Evoluția prețului
Se încarcă graficul…
Citirea tehnică
- RSI (14)
- 63,7
- puternic (55–70)
- Bollinger (20, 2)
- 77,47 – 88,32
- în jumătatea de sus a benzii · %B 0,77 · lățimea benzii 13,1 %
- SMA 50 / 200
- 76,71 / 74,96
- tendință ascendentă (preț > SMA50 > SMA200)
- MACD (12, 26, 9)
- 2,58 / 2,68
- MACD sub semnal
Indicatorii descriu trecutul prețului; nu prezic singuri direcția. Pe istoricul nostru, filtrul RSI ≤ 40 nu a adăugat randament (vezi metodologia semnalelor).
Performanță
| Compania | EURO STOXX 50 | Față de EURO STOXX 50 | Mediana verticalei | |
|---|---|---|---|---|
| 1 lună | +11,6 % | −0,6 % | +12,2 pp | — |
| 3 luni | +24,5 % | −4,2 % | +28,7 pp | — |
| 6 luni | +6,5 % | +4,3 % | +2,1 pp | — |
| De la început de an | +34,9 % | +7,5 % | +27,4 pp | — |
| 1 an | +33,0 % | +9,9 % | +23,1 pp | +5,9 % |
| 3 ani | +114,5 % | +49,8 % | +64,7 pp | +1,8 % |
| 5 ani | +153,8 % | +42,8 % | +111,0 pp | — |
Randamente de preț, fără dividende.
Rezultate trimestriale
Rapoartele anuale ESEF nu au trimestre: rezultatele sunt anuale (mai jos).
E/P în timp
EPS indisponibil în depunerile structurate ale emitentului (de ex. un parteneriat raportează pe unitate, nu pe acțiune).
E/P = EPS diluat pe ultimele 12 luni / prețul de la sfârșitul trimestrului. E/P este inversul P/E și rămâne definit și când profitul e negativ.
Exerciții anuale
| Exercițiu | 2020 | 2021 | 2022 |
|---|---|---|---|
| Venituri | 1,2 mld | 1,4 mld | 1,8 mld |
| Venituri an/an | indisponibil | +21,2 % | +26,3 % |
| Profit net | 123,9 mil | 56,3 mil | 149,5 mil |
| Profit net an/an | indisponibil | −54,6 % | +165,8 % |
| EPS diluat | indisponibil | indisponibil | indisponibil |
| EPS diluat an/an | indisponibil | indisponibil | indisponibil |
| netă % | 10,5 % | 3,9 % | 8,3 % |
| Flux de numerar liber | indisponibil | indisponibil | indisponibil |
Bilanț și sănătate financiară
Exercițiu 2022 · 31 dec. 2022
- Numerar
- 5,2 mil PLN
- Datorie financiară
- indisponibil PLN
- Datorie netă
- indisponibil PLN
- Capitaluri proprii
- 1,9 mld PLN
- Active totale
- 3,5 mld PLN
- Datorie / capitaluri
- indisponibil
- Lichiditate curentă
- 1,14x
- ROE
- 8,2 %
- ROA
- 4,4 %
- Marja FCF
- indisponibil
Situații financiare (cu sursa fiecărei cifre)
Venituri și profit net (PLN)
Marje
Cont de profit și pierdere · PLN
| Linie | 2020 | 2021 | 2022 | Sursă (ultimul an) |
|---|---|---|---|---|
| Venituri | 1,2 mld | 1,4 mld | 1,8 mld | esef· 02 mai 2023verificat |
| Costul vânzărilor | 1,1 mld | 1,2 mld | 1,5 mld | esef· 02 mai 2023verificat |
| Profit brut | 144,8 mil | 143,4 mil | 269,7 mil | esef· 02 mai 2023verificat |
| Profit operațional | 157,1 mil | 66,8 mil | 160,8 mil | esef· 02 mai 2023verificat |
| Cheltuieli cu dobânzile | 7,2 mil | 3,3 mil | 7,5 mil | esef· 02 mai 2023verificat |
| Profit înainte de impozit | 157,8 mil | 72,8 mil | 189,5 mil | esef· 02 mai 2023verificat |
| Impozit pe profit | 31,8 mil | 16,0 mil | 37,6 mil | esef· 02 mai 2023verificat |
| Profit net | 123,9 mil | 56,3 mil | 149,5 mil | esef· 02 mai 2023verificat |
| Dividend pe acțiune | — | — | 0,32 | esef· 02 mai 2023verificat |
Bilanț · PLN
| Linie | 2020 | 2021 | 2022 | Sursă (ultimul an) |
|---|---|---|---|---|
| Numerar | 14,1 mil | 21,9 mil | 5,2 mil | esef· 02 mai 2023verificat |
| Creanțe | 805,7 mil | 856,5 mil | 770,6 mil | esef· 02 mai 2023verificat |
| Stocuri | 120,3 mil | 64,0 mil | — | esef· 29 mar. 2022verificat |
| Active curente | 1,0 mld | 1,2 mld | 1,2 mld | esef· 02 mai 2023verificat |
| Imobilizări corporale nete | 1,6 mld | 1,7 mld | 2,0 mld | esef· 02 mai 2023verificat |
| Fond comercial | 41,6 mil | 41,6 mil | — | esef· 29 mar. 2022verificat |
| Imobilizări necorporale (fără fond comercial) | — | 42,4 mil | 42,2 mil | esef· 02 mai 2023verificat |
| Active totale | 2,9 mld | 3,2 mld | 3,5 mld | esef· 02 mai 2023verificat |
| Datorii comerciale | 240,8 mil | 464,0 mil | 400,3 mil | esef· 02 mai 2023verificat |
| Datorii curente | 508,2 mil | 776,8 mil | 1,0 mld | esef· 02 mai 2023verificat |
| Datorii totale | 1,2 mld | 1,5 mld | 1,6 mld | esef· 02 mai 2023verificat |
| Capital propriu | 1,7 mld | 1,7 mld | 1,9 mld | esef· 02 mai 2023verificat |
- 2020
- —
- 2021
- 42,4 mil
- 2022
- 42,2 mil
esef· 02 mai 2023verificat
Fluxuri de numerar · PLN
| Linie | 2020 | 2021 | 2022 | Sursă (ultimul an) |
|---|---|---|---|---|
| Flux de numerar operațional | 154,4 mil | 280,3 mil | 425,6 mil | esef· 02 mai 2023verificat |
| Flux de numerar din investiții | -162,0 mil | -339,1 mil | -629,7 mil | esef· 02 mai 2023verificat |
| Flux de numerar din finanțare | 5,5 mil | 66,7 mil | 187,4 mil | esef· 02 mai 2023verificat |
| Dividende plătite | — | 0 | 4,8 mil | esef· 02 mai 2023verificat |
Indicatori calculați
Creștere
Profitabilitate
Randamente
Bilanț și datorie
Lichiditate
Numerar
Eficiență
Piață și evaluare
1 indicatori care nu se aplică sectorului.
Evaluare
Încadrare olivLaw
- indicatori disponibili: 3 din minimum 6
- acoperirea ponderilor scorului: 16,7 % din minimum 60 %
Metodologie de scor pe indicatori și evaluare, nu recomandare de investiții.
Preț de închidere
06 nov. 2026Sursă: olivLaw, serie de închidere
Capitalizare: indisponibil
Indicatori-cheie
Acoperire și prospețime
Datele sunt mai vechi decât pragul de prospețime.
Scorul pe grupe
17 % · Date insuficiente
Interval de valoare estimat
indisponibil — fără ipoteze de evaluare pentru moneda de raportare
Ipotezele de evaluare sunt alese editorial, nu măsurate; beta nu este măsurat.
Metode de evaluare
Ipoteze (ilustrative, editoriale)
- Rata fără risc
- 6,5 %
- Prima de risc a pieței
- 6,0 %
- Beta (implicit)
- 1,00
- Costul capitalului propriu
- 12,5 %
- Creștere terminală
- 3,0 %
Scorul pe factori
Date insuficiente
Poarta de dovezi minime: indicatori disponibili: 3 din minimum 6; acoperirea ponderilor scorului: 16,7 % din minimum 60 %
| Factor | Valoare | Scor | Pondere folosită |
|---|---|---|---|
| ROIC · Calitate | indisponibil | indisponibil | — |
| Marja netă · Calitate | 8,3 % | 72 (față de colegi) | 38 % |
| Conversia profitului în FCF · Calitate | indisponibil | indisponibil | — |
| CAGR venituri 3 ani · Creștere | indisponibil | indisponibil | — |
| CAGR EPS 3 ani · Creștere | indisponibil | indisponibil | — |
| Datorie netă / EBITDA · Bilanț și datorie | indisponibil | indisponibil | — |
| Acoperirea dobânzilor · Bilanț și datorie | 21,5x | 100 (pe interval fix) | 38 % |
| Lichiditatea curentă · Bilanț și datorie | 1,1x | 28 (pe interval fix) | 25 % |
| P/E (TTM) · Evaluare | indisponibil | indisponibil | — |
| EV/EBITDA · Evaluare | indisponibil | indisponibil | — |
| Randament FCF · Evaluare | indisponibil | indisponibil | — |
| Randamentul distribuirilor către acționari · Randamente | indisponibil | indisponibil | — |
| Rata de distribuire (FCF) · Randamente | indisponibil | indisponibil | — |
Factorii fără valoare au ieșit; ponderile rămase au fost renormalizate.
Grupele scorului
- Bilanț și datorie71/100 · 2/3 factori cu valoare
- Creștere· parțialindisponibil · 0/2 factori cu valoare
- Calitate· parțial72/100 · 1/3 factori cu valoare
- Randamente· parțialindisponibil · 0/2 factori cu valoare
- Evaluare· parțialindisponibil · 0/3 factori cu valoare
O grupă «parțială» e calculată din sub jumătate din ponderea ei sau dintr-un singur factor: nu e o evaluare completă a grupei.
Memo
ZESPÓŁ ELEKTROCIEPŁOWNI WROCŁAWSKICH KOGENERACJA SPÓŁKA AKCYJNA (KGN.WA). Ultimul exercițiu complet: 2022; date până la 2022-12-31.
Cifre calculate din situațiile financiare: venit 1,8 mld PLN în 2022; creștere an/an 26,3 %; marjă netă 8,3 %; ROE 8,3 %.
Intervalul de valoare estimat este 3,14–3,88 PLN pe acțiune (mediana a 1 metode, acord între metode: o singură metodă); ipotezele sunt ilustrative. Față de valoarea centrală de 3,47 PLN, prețul de 85,80 PLN lasă un potențial de -96,0 % (valoare / preț − 1) și o marjă de siguranță de -2 373,0 % (1 − preț / valoare). Intervalul e mediana limitelor inferioare, centrale și superioare ale metodelor, nu un interval de probabilitate.
Date insuficiente pentru un verdict (indicatori disponibili: 3 din minimum 6; acoperirea ponderilor scorului: 16,7 % din minimum 60 %).
Text generat determinist din cifrele afișate; fără model de limbaj. Nu este recomandare de investiții.
Ce susține teza
- Marja netă: 8,3 %
- Acoperirea dobânzilor: 21,5x
Ce o infirmă
- Lichiditatea curentă: 1,1x
- Prețul este peste intervalul de valoare estimat
Neevaluați (date insuficiente sau indicator fără semnificație): ROIC, Conversia profitului în FCF, CAGR venituri 3 ani, CAGR EPS 3 ani, Datorie netă / EBITDA, P/E (TTM), EV/EBITDA, Randament FCF, Randamentul distribuirilor către acționari, Rata de distribuire (FCF).
Față de mediana verticalei
Companii listate din Polonia · aceeași țară · comparată cu 39 firme
Multipli și rentabilitate față de mediană
Prețul rebazat la 100 (lunar, 5 ani)
Firmele verticalei
| Capitalizare | P/E | ROE | Marja netă | Venituri an/an | 1A / 3A | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| ACP.WAAsseco Poland S.A. | 19,0 mld | 37,8 | 7,8 % | 2,9 % | +19,8 % | +18 % / +199 % |
| BDX.WABudimex Spółka Akcyjna | 18,9 mld | 35,3 | 41,5 % | 6,2 % | +8,9 % | +18 % / +33 % |
| BFT.WABenefit Systems Spółka Akcyjna | 18,1 mld | 130,7 | 20,8 % | 7,2 % | +99,9 % | +74 % / +221 % |
| ASE.WAAsseco South Eastern Europe Spółka Akcyjna | 3,7 mld | 19,6 | 18,1 % | 12,0 % | +36,5 % | +6 % / +50 % |
| 1AT.WAAtal Spółka Akcyjna | 2,3 mld | 6,4 | 29,8 % | 22,2 % | −1,3 % | +7 % / +8 % |
| ATT.WAGrupa Azoty Spółka Akcyjna | 1,6 mld | — | -37,9 % | -20,8 % | −45,1 % | −15 % / −26 % |
| ARH.WAArchicom Spółka Akcyjna | 1,3 mld | 12,1 | 15,9 % | 22,1 % | −21,6 % | +13 % / +88 % |
| ACT.WAAction S.A. | 999,4 mil | 27,2 | 8,3 % | 1,5 % | +6,1 % | +71 % / +171 % |
| BRS.WABoryszew Spółka Akcyjna | 874,1 mil | 8,2 | 6,3 % | 1,6 % | +8,4 % | −25 % / −28 % |
| AGO.WAAgora Spółka Akcyjna | 588,0 mil | — | -14,2 % | -9,2 % | +15,2 % | +37 % / +18 % |
| AMB.WAAmbra S.A. | 462,9 mil | 7,5 | 16,4 % | 7,0 % | +12,9 % | +4 % / −33 % |
| ATC.WAArctic Paper Spółka Akcyjna | 344,7 mil | 1,4 | 16,3 % | 7,0 % | −27,5 % | −40 % / −75 % |
| ATG.WA"atm Grupa Spółka Akcyjna" | 298,5 mil | 11,0 | 8,9 % | 11,6 % | −22,0 % | −11 % / +2 % |
| ART.WAArtifex Mundi S.A. | 229,7 mil | 17,7 | 35,7 % | 33,3 % | +51,9 % | +48 % / +14 % |
| APN.WAAPLISENS Spółka Akcyjna | 192,4 mil | 9,4 | 11,4 % | 13,8 % | +21,8 % | −2 % / −22 % |
| ALI.WAALTUS Spolka Akcyjna | 158,1 mil | 17,3 | 7,9 % | 16,9 % | +30,3 % | +38 % / +52 % |
| BMC.WABumech Spółka Akcyjna | 156,9 mil | — | -3,4 % | -3,9 % | −40,0 % | −36 % / −49 % |
| BBT.WABoomBit Spółka Akcyjna | 71,9 mil | 4,5 | 20,7 % | 6,4 % | −16,5 % | −18 % / −56 % |
| BBD.WABbi Development S.A. | 54,1 mil | 1,1 | 36,0 % | 208,3 % | +50,2 % | +1 % / +9 % |
| ALG.WAAll in! Games Spółka Akcyjna | 39,6 mil | — | — | -156,9 % | −72,2 % | −27 % / −56 % |
| BMX.WABioMaxima Spółka Akcyjna | 36,3 mil | 62,0 | 1,2 % | 1,3 % | −67,5 % | −31 % / −46 % |
| 06N.WAMagna Polonia Spółka Akcyjna | 31,1 mil | 0,5 | 115,4 % | 964,7 % | +13,0 % | −29 % / −43 % |
| BCM.WABETACOM Spółka Akcyjna | 26,3 mil | 17,3 | 8,0 % | 0,9 % | +21,3 % | +6 % / +2 % |
| AWM.WAAirway Medix Spółka Akcyjna | 13,8 mil | — | -25,8 % | -117.400,0 % | −97,7 % | −26 % / −45 % |
| ASM.WAAsm Group Spółka Akcyjna | 7,2 mil | — | -6,6 % | -1,2 % | +1,9 % | −70 % / indisponibil |
Randamentele de preț pe 1 și 3 ani: pentru KGN.WA din închiderile zilnice (aceleași ca în tabelul de performanță), pentru celelalte firme din închiderile de sfârșit de lună.
Prognoza motorului olivLaw
Motorul de lume a rulat după ultimul comunicat material al firmei. Probabilitățile sunt de ATINGERE a unui nivel în orizont (nu de închidere acolo) și stau lângă mersul aleator (p_rw), reperul fără informație.
Motorul nu are încă o rulare publicată pentru această firmă.
Scenarii de evaluare (ipoteze editabile)
Scenarii ilustrative
Scenariile nu sunt disponibile. lipsesc date de intrare
Analiză AI
Analiza calitativă nu este încă scrisă pentru această firmă.
Produse, piață și concurență
Analiza calitativă nu este încă scrisă pentru această firmă.
Știri și depuneri
Din presă
Nicio știre în arhiva noastră în ultimele 180 de zile.
Rapoarte anuale (ESEF)
- Raportul anual 202202 mai 2023
- Raportul anual 202129 mar. 2022
Cifre calculate de olivLaw din rapoartele anuale ESEF și prețurile de închidere; analiza calitativă e generată de AI din surse citate. Nu este o recomandare de investiții.