olivLaw · Cercetare acțiuni SUA
Wingstop Inc. WING
Retail-Eating Places · SIC 5812 · Verticală: Retail-Eating Places (SIC 5812)
Wingstop este cel mai mare lanț fast casual specializat în aripioare de pui din lume, aproape în totalitate francizat, cu un model cu active ușoare. Într-un context de consum sub presiune, compania a raportat în al doilea trimestru 2026 o scădere a vânzărilor comparabile pe magazinele din SUA, în timp ce creșterea sistemului continuă: sistemul depășea 3.255 de restaurante la 27 iunie 2026.
Analiza AI e posibil depășită: au apărut depuneri noi după sursele ei (vezi secțiunea «Analiză AI»).
La închiderea din 04 nov. 2026, acțiunea Wingstop Inc. (WING) costa 167,62 USD (+3,74 % într-o zi), cu capitalizare 4,5 mld USD, P/E 39,3 pe un EPS diluat de 4,26 USD în ultimele 12 luni, randament al dividendului 0,73 %, beta 0,99, interval pe 52 de săptămâni 97,84–284,66 USD. Ultimul trimestru raportat (T3 2026): venituri de 185,1 mil USD (+5,3 % an/an), profit net de 29,1 mil USD (+2,2 % an/an), EPS diluat 1,07 USD.
Date la · analiza AI din · Sursa: depunerile SEC și prețurile de închidere, calculate de olivLaw.
Evoluția prețului
Se încarcă graficul…
Citirea tehnică
- RSI (14)
- 79,6
- supracumpărat (≥ 70)
- Bollinger (20, 2)
- 103,35 – 164,04
- peste banda superioară · %B 1,06 · lățimea benzii 45,4 %
- SMA 50 / 200
- 118,02 / 161,75
- tendință mixtă
- MACD (12, 26, 9)
- 11,77 / 7,60
- MACD peste semnal
Indicatorii descriu trecutul prețului; nu prezic singuri direcția. Pe istoricul nostru, filtrul RSI ≤ 40 nu a adăugat randament (vezi metodologia semnalelor).
Performanță
| Compania | S&P 500 | Față de S&P 500 | Mediana verticalei | |
|---|---|---|---|---|
| 1 lună | +56,9 % | −1,1 % | +58,0 pp | — |
| 3 luni | +35,3 % | −0,5 % | +35,8 pp | — |
| 6 luni | +15,3 % | +4,4 % | +10,9 pp | — |
| De la început de an | −29,7 % | +12,3 % | −42,0 pp | — |
| 1 an | −29,4 % | +13,5 % | −42,9 pp | +8,3 % |
| 3 ani | −19,0 % | +76,4 % | −95,4 pp | −16,1 % |
| 5 ani | +0,5 % | +63,7 % | −63,1 pp | — |
Randamente de preț, fără dividende.
Rezultate trimestriale
Ultimul trimestru: Q3 2026 · 26 sept. 2026
Marje trimestriale
Situații trimestriale · USD
| Exercițiu | Q4 '24 | Q1 '25 | Q2 '25 | Q3 '25 | Q4 '25 | Q1 '26 | Q2 '26 | Q3 '26 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Venituri | 161,8 mil | 171,1 mil | 174,3 mil | 175,7 mil | 175,7 mil | 183,7 mil | 185,6 mil | 185,1 mil |
| Costul vânzărilor | 23,3 mil | 22,8 mil | 24,4 mil | 24,3 mil | 24,5 mil | 24,7 mil | 25,1 mil | 27,2 mil |
| Cheltuieli generale și de vânzare | 31,2 mil | 31,4 mil | 32,9 mil | 30,7 mil | 33,3 mil | 34,4 mil | 30,2 mil | 30,5 mil |
| Profit operațional | 41,8 mil | 38,3 mil | 45,2 mil | 49,0 mil | 46,8 mil | 50,4 mil | 54,6 mil | 50,7 mil |
| Amortizare și depreciere | 5,9 mil | 6,2 mil | 6,2 mil | 6,2 mil | 6,4 mil | 6,8 mil | 7,2 mil | 9,0 mil |
| Profit înainte de impozit | 36,7 mil | 123,2 mil | 36,8 mil | 39,6 mil | 37,6 mil | 40,6 mil | 44,7 mil | 40,0 mil |
| Impozit pe profit | 10,0 mil | 30,9 mil | 10,0 mil | 11,2 mil | 10,8 mil | 10,7 mil | 13,4 mil | 10,9 mil |
| Profit net | 26,8 mil | 92,3 mil | 26,8 mil | 28,5 mil | 26,8 mil | 29,9 mil | 31,3 mil | 29,1 mil |
| EPS diluat | 0,92 ≈ | 3,24 | 0,96 | 1,02 | 0,96 ≈ | 1,08 | 1,15 | 1,07 |
| Flux de numerar operațional | 7,7 mil | 25,3 mil | 6,6 mil ≈ | 63,9 mil ≈ | 57,3 mil | 61,4 mil | 6,9 mil ≈ | 61,3 mil ≈ |
| Investiții (capex) | 16,4 mil | 8,0 mil | 14,4 mil ≈ | 2,2 mil ≈ | 22,8 mil | 17,7 mil | 18,2 mil ≈ | 11,6 mil ≈ |
| Dividende plătite | 7,9 mil | 8,0 mil | 7,6 mil ≈ | 8,4 mil ≈ | 8,4 mil | 8,5 mil | 8,2 mil ≈ | 8,9 mil ≈ |
| Răscumpărări de acțiuni | 250,5 mil | 120,8 mil | 0 ≈ | 40,0 mil ≈ | 61,1 mil | 78,5 mil | 0 ≈ | 25,2 mil ≈ |
≈ trimestru derivat (diferență de cumulate / medie pe zile-acțiune)
E/P în timp
E/P = EPS diluat pe ultimele 12 luni / prețul de la sfârșitul trimestrului. E/P este inversul P/E și rămâne definit și când profitul e negativ.
P/E-ul de azi e la percentila 8 din propriul istoric de 40 trimestre (min 23,2, mediană 86,8, max 184,2; doar trimestrele cu profit).
Exerciții anuale
| Exercițiu | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Venituri | 153,2 mil | 199,7 mil | 248,8 mil | 282,5 mil | 357,5 mil | 460,1 mil | 625,8 mil | 696,9 mil |
| Venituri an/an | +14,9 % | +30,4 % | +24,6 % | +13,5 % | +26,6 % | +28,7 % | +36,0 % | +11,4 % |
| Profit net | 21,7 mil | 20,5 mil | 23,3 mil | 42,7 mil | 52,9 mil | 70,2 mil | 108,7 mil | 174,3 mil |
| Profit net an/an | −9,3 % | −5,7 % | +13,8 % | +83,0 % | +24,1 % | +32,5 % | +54,9 % | +60,3 % |
| EPS diluat | 0,73 | 0,69 | 0,78 | 1,42 | 1,77 | 2,35 | 3,70 | 6,21 |
| EPS diluat an/an | −11,0 % | −5,5 % | +13,0 % | +82,1 % | +24,6 % | +32,8 % | +57,4 % | +67,8 % |
| netă % | 14,2 % | 10,3 % | 9,4 % | 15,1 % | 14,8 % | 15,3 % | 17,4 % | 25,0 % |
| Flux de numerar liber | 34,8 mil | 16,1 mil | 59,5 mil | 20,9 mil | 52,3 mil | 80,8 mil | 105,7 mil | 105,6 mil |
Rezultate raportate vs așteptări
Se încarcă…
Bilanț și sănătate financiară
Exercițiu 2025 · 27 dec. 2025
- Numerar
- 196,6 mil USD
- Datorie financiară
- 1,2 mld USD
- Datorie netă
- 1,0 mld USD
- Capitaluri proprii
- -736,8 mil USD
- Active totale
- 693,4 mil USD
- Datorie / capitaluri
- indisponibil
- Lichiditate curentă
- 3,26x
- ROE
- indisponibil
- ROA
- 24,7 %
- Marja FCF
- 15,2 %
Situații financiare (cu sursa fiecărei cifre)
Venituri și profit net (USD)
Marje
Cont de profit și pierdere · USD
| Linie | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Sursă (ultimul an) |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Venituri | 248,8 mil | 282,5 mil | 357,5 mil | 460,1 mil | 625,8 mil | 696,9 mil | SEC (XBRL)· 18 feb. 2026verificat |
| Costul vânzărilor | 48,6 mil | 57,4 mil | 63,4 mil | 70,6 mil | 91,6 mil | 96,1 mil | SEC (XBRL)· 18 feb. 2026verificat |
| Profit brut | 200,2 mil ≈ | 225,1 mil ≈ | 294,1 mil ≈ | 389,4 mil ≈ | 534,2 mil ≈ | 600,8 mil ≈ | SEC (XBRL)· 18 feb. 2026derivat |
| Cheltuieli generale și de vânzare | 61,1 mil | 62,9 mil | 67,1 mil | 96,9 mil | 116,8 mil | 128,4 mil | SEC (XBRL)· 18 feb. 2026verificat |
| Profit operațional | 57,4 mil | 73,8 mil | 91,9 mil | 112,6 mil | 165,6 mil | 179,3 mil | SEC (XBRL)· 18 feb. 2026verificat |
| Amortizare și depreciere | 7,5 mil | 7,9 mil | 10,9 mil | 13,2 mil | 19,5 mil | 25,1 mil | SEC (XBRL)· 18 feb. 2026verificat |
| EBITDA | 64,9 mil ≈ | 81,7 mil ≈ | 102,8 mil ≈ | 125,8 mil ≈ | 185,1 mil ≈ | 204,4 mil ≈ | SEC (XBRL)· 18 feb. 2026derivat |
| Profit înainte de impozit | 26,9 mil | 58,9 mil | 69,3 mil | 94,3 mil | 147,2 mil | 237,2 mil | SEC (XBRL)· 18 feb. 2026verificat |
| Impozit pe profit | 3,6 mil | 16,2 mil | 16,4 mil | 24,1 mil | 38,5 mil | 62,9 mil | SEC (XBRL)· 18 feb. 2026verificat |
| Profit net | 23,3 mil | 42,7 mil | 52,9 mil | 70,2 mil | 108,7 mil | 174,3 mil | SEC (XBRL)· 18 feb. 2026verificat |
| EPS diluat | 0,78 | 1,42 | 1,77 | 2,35 | 3,70 | 6,21 | SEC (XBRL)· 18 feb. 2026verificat |
| Media ponderată diluată a acțiunilor | 29,8 mil | 29,9 mil | 30,0 mil | 29,9 mil | 29,4 mil | 28,1 mil | SEC (XBRL)· 18 feb. 2026verificat |
| Dividend pe acțiune | 5,50 | 0,62 | 0,72 | 0,82 | 0,98 | 1,14 | SEC (XBRL)· 18 feb. 2026verificat |
≈ calculat olivLaw din liniile raportate ale aceluiași an: Venituri − Costul vânzărilor; Profit operațional + Amortizare și depreciere.
- 2023
- 96,9 mil
- 2024
- 116,8 mil
- 2025
- 128,4 mil
SEC (XBRL)· 18 feb. 2026verificat
- 2023
- 29,9 mil
- 2024
- 29,4 mil
- 2025
- 28,1 mil
SEC (XBRL)· 18 feb. 2026verificat
Bilanț · USD
| Linie | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Sursă (ultimul an) |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Numerar | 40,9 mil | 48,6 mil | 184,5 mil | 90,2 mil | 315,9 mil | 196,6 mil | SEC (XBRL)· 18 feb. 2026verificat |
| Creanțe | 4,9 mil | 7,0 mil | 9,5 mil | 12,4 mil | 19,7 mil | 20,8 mil | SEC (XBRL)· 18 feb. 2026verificat |
| Stocuri | 396,0 mii | 484,0 mii | 389,0 mii | 535,0 mii | — | — | SEC (XBRL)· 21 feb. 2024verificat |
| Active curente | 72,6 mil | 70,1 mil | 226,7 mil | 144,3 mil | 395,6 mil | 267,5 mil | SEC (XBRL)· 18 feb. 2026verificat |
| Imobilizări corporale nete | 27,9 mil | 54,5 mil | 66,9 mil | 91,3 mil | 126,0 mil | 130,6 mil | SEC (XBRL)· 18 feb. 2026verificat |
| Fond comercial | 53,7 mil | 56,9 mil | 62,5 mil | 67,7 mil | 74,7 mil | 83,9 mil | SEC (XBRL)· 18 feb. 2026verificat |
| Imobilizări necorporale (fără fond comercial) | 49,3 mil | 46,2 mil | 46,1 mil | 48,7 mil | 52,1 mil | 56,9 mil | SEC (XBRL)· 18 feb. 2026verificat |
| Active totale | 211,6 mil | 249,2 mil | 424,2 mil | 377,8 mil | 716,2 mil | 693,4 mil | SEC (XBRL)· 18 feb. 2026verificat |
| Datorii comerciale | 3,7 mil | 5,4 mil | 5,2 mil | 4,7 mil | 6,9 mil | 12,8 mil | SEC (XBRL)· 18 feb. 2026verificat |
| Datorie pe termen scurt | 3,6 mil | 0 | 7,3 mil | 0 | 0 | 0 | SEC (XBRL)· 18 feb. 2026verificat |
| Datorie pe termen lung | 466,9 mil | 469,4 mil | 706,8 mil | 712,3 mil | 1,2 mld | 1,2 mld | SEC (XBRL)· 18 feb. 2026verificat |
| Datorii curente | 50,5 mil | 39,7 mil | 62,4 mil | 71,0 mil | 87,4 mil | 82,0 mil | SEC (XBRL)· 18 feb. 2026verificat |
| Datorii totale | 552,9 mil | 558,7 mil | 815,1 mil | 835,2 mil | 1,4 mld | 1,4 mld | SEC (XBRL)· 18 feb. 2026verificat |
| Capital propriu | -341,3 mil † | -309,5 mil † | -390,9 mil † | -457,4 mil † | -675,6 mil † | -736,8 mil † | SEC (XBRL)· 18 feb. 2026verificat |
† capitalurile proprii ale acționarilor societății-mamă: în acești ani emitentul nu mai raportează totalul inclusiv interesele minoritare.
- 2023
- 48,7 mil
- 2024
- 52,1 mil
- 2025
- 56,9 mil
SEC (XBRL)· 18 feb. 2026verificat
Fluxuri de numerar · USD
| Linie | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Sursă (ultimul an) |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Flux de numerar operațional | 65,5 mil | 48,9 mil | 76,2 mil | 121,6 mil | 157,6 mil | 153,1 mil | SEC (XBRL)· 18 feb. 2026verificat |
| Investiții (capex) | 6,1 mil | 28,0 mil | 23,9 mil | 40,8 mil | 51,9 mil | 47,4 mil | SEC (XBRL)· 18 feb. 2026verificat |
| Flux de numerar liber | 59,5 mil ≈ | 20,9 mil ≈ | 52,3 mil ≈ | 80,8 mil ≈ | 105,7 mil ≈ | 105,6 mil ≈ | SEC (XBRL)· 18 feb. 2026derivat |
| Flux de numerar din investiții | -8,0 mil | -29,9 mil | -28,7 mil | -52,2 mil | -62,5 mil | -17,5 mil | SEC (XBRL)· 18 feb. 2026verificat |
| Flux de numerar din finanțare | -19,4 mil | -23,4 mil | 103,3 mil | -155,5 mil | 144,8 mil | -266,7 mil | SEC (XBRL)· 18 feb. 2026verificat |
| Dividende plătite | 163,8 mil | 19,8 mil | 141,3 mil | 24,9 mil | 28,9 mil | 32,4 mil | SEC (XBRL)· 18 feb. 2026verificat |
| Răscumpărări de acțiuni | — | 0 | 0 | 125,4 mil | 314,7 mil | 221,9 mil | SEC (XBRL)· 18 feb. 2026verificat |
≈ calculat olivLaw din liniile raportate ale aceluiași an: Flux de numerar operațional − Investiții (capex).
- 2023
- -52,2 mil
- 2024
- -62,5 mil
- 2025
- -17,5 mil
SEC (XBRL)· 18 feb. 2026verificat
- 2023
- -155,5 mil
- 2024
- 144,8 mil
- 2025
- -266,7 mil
SEC (XBRL)· 18 feb. 2026verificat
Indicatori calculați
Creștere
Profitabilitate
Randamente
Bilanț și datorie
Lichiditate
Numerar
Eficiență
Piață și evaluare
1 indicatori care nu se aplică sectorului.
Evaluare
Încadrare olivLaw
Scor: 58 / 100
Metodologie de scor pe indicatori și evaluare, nu recomandare de investiții.
Preț de închidere
04 nov. 2026Sursă: olivLaw, serie de închidere
Capitalizare: 4,5 mld USD
Indicatori-cheie
Acoperire și prospețime
Scorul pe grupe
- Evaluare20
- Randamente78
- Calitate96
- Bilanț și datorie42
- Creștere100
Interval de valoare estimat
Intervalul agregat = mediana limitelor inferioare, centrale și superioare ale metodelor valide; nu e un interval de probabilitate și nu acoperă toate rezultatele. Anvelopa tuturor metodelor: 14,98 – 140,29 USD.
Ipotezele de evaluare sunt alese editorial, nu măsurate; beta nu este măsurat.
Intervalele metodelor (USD pe acțiune)
— — Mijloc · ▏ Preț
Metode de evaluare
- DCF (flux de numerar actualizat)indisponibil · lipsesc date de intrare
- Colegi: EV/EBITDA20,45 – 97,73 (Mijloc 44,35)21 firme folosite · multiplul median 9,9x · quartile 7,2x – 16,2xARCO, ARMK, BJRI, BLMN, CAKE, CBRL, DRI, FWRG, LOCO, MCD, NDLS, PLAY, PTLO, PZZA, QSR, RICK, RRGB, STKS, TXRH, YUM, YUMC
- Colegi: P/E73,31 – 140,29 (Mijloc 101,62)20 firme folosite · multiplul median 23,8x · quartile 17,2x – 32,9xARCO, ARMK, BJRI, BLMN, CAKE, CBRL, CMG, DRI, EAT, FWRG, JACK, LOCO, MB, MCD, PTLO, PZZA, QSR, TXRH, YUM, YUMC
- Dividende actualizate (DDM)14,98 – 20,15 (Mijloc 17,18)
Comparabilele pe clasificare (SIC) grupează după codul industrial, nu după activitatea economică; grupul direct e o selecție editorială după activitate. Multiplii membrilor sunt pe ultimele 12 luni raportate de fiecare, la ultima lor închidere.
Ipoteze (ilustrative, editoriale)
- Rata fără risc
- 4,3 %
- Prima de risc a pieței
- 5,0 %
- Beta (implicit)
- 1,00
- Costul capitalului propriu
- 9,3 %
- Creștere terminală
- 2,5 %
Scorul pe factori
Profil neutru · Scor 58/100
| Factor | Valoare | Scor | Pondere folosită |
|---|---|---|---|
| ROIC · Calitate | indisponibil | indisponibil | — |
| Marja netă · Calitate | 16,0 % | 92 (față de colegi) | 8 % |
| Conversia profitului în FCF · Calitate | 99,6 % | 99 (pe interval fix) | 8 % |
| CAGR venituri 3 ani · Creștere | 24,9 % | 100 (pe interval fix) | 10 % |
| CAGR EPS 3 ani · Creștere | 52,0 % | 100 (pe interval fix) | 10 % |
| Datorie netă / EBITDA · Bilanț și datorie | 4,8x | 18 (față de colegi) | 13 % |
| Acoperirea dobânzilor · Bilanț și datorie | indisponibil | indisponibil | — |
| Lichiditatea curentă · Bilanț și datorie | 2,1x | 100 (pe interval fix) | 5 % |
| P/E (TTM) · Evaluare | 39,3x | 25 (față de colegi) | 13 % |
| EV/EBITDA · Evaluare | 24,3x | 5 (față de colegi) | 13 % |
| Randament FCF · Evaluare | 2,6 % | 32 (pe interval fix) | 10 % |
| Randamentul distribuirilor către acționari · Randamente | 4,4 % | 63 (pe interval fix) | 8 % |
| Rata de distribuire (FCF) · Randamente | 29,1 % | 100 (pe interval fix) | 5 % |
Factorii fără valoare au ieșit; ponderile rămase au fost renormalizate.
Grupele scorului
- Bilanț și datorie42/100 · 2/3 factori cu valoare
- Creștere100/100 · 2/2 factori cu valoare
- Calitate96/100 · 2/3 factori cu valoare
- Randamente78/100 · 2/2 factori cu valoare
- Evaluare20/100 · 3/3 factori cu valoare
Memo
WINGSTOP INC. (WING). Ultimul exercițiu complet: 2025; date până la 2026-09-26.
Cifre calculate din situațiile financiare: venit 696,9 mil USD în 2025; creștere an/an 11,4 %; marjă netă 16,0 %; datorie netă/EBITDA 4,8x.
Intervalul de valoare estimat este 20,45–97,73 USD pe acțiune (mediana a 3 metode, acord între metode: scăzut); ipotezele sunt ilustrative. Față de valoarea centrală de 44,35 USD, prețul de 167,62 USD lasă un potențial de -73,5 % (valoare / preț − 1) și o marjă de siguranță de -277,9 % (1 − preț / valoare). Intervalul e mediana limitelor inferioare, centrale și superioare ale metodelor, nu un interval de probabilitate.
Scor olivLaw 58/100, încadrare metodologică: profil neutru (scorul, marja de siguranță și acordul metodelor împreună; nu o judecată despre prețul corect). Nu este o recomandare de investiții.
Text generat determinist din cifrele afișate; fără model de limbaj. Nu este recomandare de investiții.
Ce susține teza
- Marja netă: 16,0 %
- Conversia profitului în FCF: 99,6 %
- CAGR venituri 3 ani: 24,9 %
- CAGR EPS 3 ani: 52,0 %
- Lichiditatea curentă: 2,1x
- Rata de distribuire (FCF): 29,1 %
Ce o infirmă
- Datorie netă / EBITDA: 4,8x
- P/E (TTM): 39,3x
- EV/EBITDA: 24,3x
- Prețul este peste intervalul de valoare estimat
- Metodele de evaluare diverg
Neevaluați (date insuficiente sau indicator fără semnificație): ROIC, Acoperirea dobânzilor.
Față de mediana verticalei
Retail-Eating Places (SIC 5812) · aceeași industrie (SIC 4 cifre) · comparată cu 39 firme
Multipli și rentabilitate față de mediană
Prețul rebazat la 100 (lunar, 5 ani)
Firmele verticalei
| Capitalizare | P/E | ROE | Marja netă | Venituri an/an | 1A / 3A | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| MCDMcDONALD’S CORPORATION | 198,3 mld | 0,0 | — | 31,7 % | +3,7 % | −10 % / −1 % |
| YUMYum! Brands, Inc. | 45,4 mld | 20,9 | — | 25,4 % | +8,8 % | +9 % / +32 % |
| CMGChipotle Mexican Grill, Inc. | 44,5 mld | 32,9 | 48,5 % | 10,8 % | +5,4 % | +2 % / −20 % |
| DRIDarden Restaurants, Inc. | 26,1 mld | 22,5 | 55,1 % | 8,8 % | +9,4 % | +28 % / +47 % |
| QSRRestaurant Brands International Inc. | 24,8 mld | 18,2 | 53,8 % | 20,1 % | +12,2 % | +8 % / +10 % |
| YUMCYum China Holdings, Inc. | 17,0 mld | 18,3 | 17,5 % | 7,8 % | +4,4 % | +3 % / +15 % |
| ARMKAramark | 13,8 mld | 36,7 | 11,8 % | 1,9 % | +6,4 % | +41 % / +87 % |
| TXRHTexas Roadhouse, Inc. | 12,9 mld | 31,3 | 28,1 % | 6,8 % | +9,4 % | +12 % / +75 % |
| EATBrinker International, Inc. | 9,2 mld | 19,4 | 134,7 % | 8,4 % | +7,9 % | +43 % / +512 % |
| CAVACAVA Group, Inc. | 7,2 mld | 109,3 | 8,3 % | 4,8 % | +22,4 % | +27 % / +82 % |
| HDLSuper Hi International Holding Ltd. | 6,4 mld | 247,5 | 6,9 % | 2,8 % | +13,4 % | −46 % / indisponibil |
| CAKEThe Cheesecake Factory Incorporated | 5,8 mld | 27,4 | 41,6 % | 5,2 % | +4,7 % | +142 % / +268 % |
| WINGWingstop Inc. | 4,5 mld | 39,3 | — | 16,0 % | +11,4 % | −29 % / −19 % |
| CBRLCracker Barrel Old Country Store, Inc. | 1,6 mld | 50,2 | 6,7 % | 1,0 % | −4,7 % | +143 % / +5 % |
| ARCOArcos Dorados Holdings Inc. | 1,5 mld | 7,0 | 33,2 % | 4,5 % | +4,7 % | −7 % / −39 % |
| BJRIBj’s Restaurants, Inc. | 1,3 mld | 33,0 | 10,4 % | 2,9 % | +3,1 % | +61 % / +106 % |
| SGSweetgreen, Inc. | 1,1 mld | 117,9 | 3,1 % | 2,0 % | +0,4 % | +82 % / +25 % |
| BLMNBloomin’ Brands, Inc. | 939,3 mil | 35,1 | 6,7 % | 0,7 % | +0,1 % | +55 % / −53 % |
| FWRGFirst Watch Restaurant Group, Inc. | 833,3 mil | 42,1 | 3,1 % | 1,5 % | +20,3 % | −27 % / −25 % |
| PZZAPapa John’s International, Inc. | 658,1 mil | 25,1 | — | 1,4 % | −0,3 % | −52 % / −69 % |
| LOCOEl Pollo Loco Holdings, Inc. | 501,2 mil | 14,1 | 11,8 % | 7,0 % | +3,6 % | +51 % / +98 % |
| DINDine Brands Global, Inc. | 448,6 mil | 106,7 | — | 0,4 % | +8,2 % | +17 % / −16 % |
| PTLOPortillo's Inc. | 336,8 mil | 29,8 | 3,0 % | 1,9 % | +3,0 % | +4 % / −65 % |
| PLAYDave & Buster’s Entertainment, Inc. | 305,8 mil | — | -69,7 % | -4,3 % | −1,4 % | −50 % / −79 % |
| JACKJack In The Box Inc. | 275,6 mil | 8,2 | — | 2,4 % | −6,7 % | −27 % / −80 % |
Randamentele de preț pe 1 și 3 ani: pentru WING din închiderile zilnice (aceleași ca în tabelul de performanță), pentru celelalte firme din închiderile de sfârșit de lună.
Prognoza motorului olivLaw
Motorul de lume a rulat după ultimul comunicat material al firmei. Probabilitățile sunt de ATINGERE a unui nivel în orizont (nu de închidere acolo) și stau lângă mersul aleator (p_rw), reperul fără informație.
Motorul nu are încă o rulare publicată pentru această firmă.
Scenarii de evaluare (ipoteze editabile)
Scenarii ilustrative
Ilustrative: nu sunt previziuni și nu au probabilități. Fiecare caz este o poveste coerentă de ipoteze, calculată pe cifrele de azi.
Preț estimat (USD)
| Preț estimat | Pesimist | De bază | Optimist |
|---|---|---|---|
| 1 ani | 111,16 Randament total -33 % · Pe an -33 % | 195,62 Randament total 18 % · Pe an 18 % | 293,43 Randament total 76 % · Pe an 76 % |
| 3 ani | 131,85 Randament total -19 % · Pe an -7 % | 258,71 Randament total 57 % · Pe an 16 % | 422,54 Randament total 156 % · Pe an 37 % |
| 5 ani | 156,39 Randament total -3 % · Pe an -1 % | 342,14 Randament total 110 % · Pe an 16 % | 608,45 Randament total 271 % · Pe an 30 % |
- P/E la ieșire± 64,68
- Marja netă± 45,27
- Creșterea anuală a veniturilor± 33,77
- Diluare anuală± 3,80
Analiză AI
Generat de AIAnaliză generată de AI (Claude), din surse publice citate; poate conține erori. Nu este o recomandare de investiții. Situația la 27 oct. 2026 · Model: claude-haiku-5-5.
Posibil depășită: cel mai nou document citit e din 29 iul. 2026; de atunci au apărut 8-K (28 oct. 2026 · rezultate), 10-Q (28 oct. 2026).
Pe scurt
Wingstop este cel mai mare lanț fast casual specializat în aripioare de pui din lume, aproape în totalitate francizat, cu un model cu active ușoare. Într-un context de consum sub presiune, compania a raportat în al doilea trimestru 2026 o scădere a vânzărilor comparabile pe magazinele din SUA, în timp ce creșterea sistemului continuă: sistemul depășea 3.255 de restaurante la 27 iunie 2026.
SWOT
Puncte tari
- Model asset-light cu aproape toate restaurantele francizate, care susține marje operaționale solide și cerințe reduse de capital 1.
- Recunoaștere de brand specializată pe aripioare, cu o gamă proprie de arome care diferențiază oferta 1.
- Vânzări digitale ridicate și platformă digitală proprie care sprijină frecvența comenzilor și fidelitatea clienților 13.
Puncte slabe
- Dependența de vânzările comparabile din SUA, care au scăzut în 2025 și în primul semestru 2026 12.
- Venituri bazate în mare parte pe redevențe, deci sănătatea financiară depinde de capacitatea francizaților de a plăti 1.
- Concentrarea achizițiilor pe pui, cea mai mare pondere a costurilor, expune compania la fluctuațiile de preț ale materiei prime 1.
Oportunități
- Potențial de extindere pe piața domestică și internațională, susținut de un pipeline de dezvoltare ce include angajamente existente 1.
- Programul Club Wingstop și investițiile în valoare și inovare de arome ar putea adânci relația cu clienții 3.
- Piețele internaționale cu francizați master ar putea adăuga volum, dacă modelul se transferă cu succes în noile țări 1.
Amenințări
- Presiunea continuă asupra cheltuielilor consumatorilor ar putea mai departe reduce traficul în restaurante 3.
- Concurenții cu resurse mai mari sau cu modele similare ar putea reduce cota de piață a companiei 1.
- Creșterea salariului minim și a costurilor cu materia primă ar putea comprima marjele francizaților și ale companiei 1.
Riscuri
- Scăderea vânzărilor comparabileridicat
Vânzările comparabile din SUA au scăzut în 2025 și în primul semestru 2026, iar ghidajul pentru 2026 anticipează o nouă scădere; dacă tendința continuă, veniturile din redevențe ar putea fi afectate 23.
- Dependența de francizațiridicat
Veniturile depind în mare măsură de redevențele francizaților, iar un francizat insolvabil sau care nu își respectă obligațiile ar putea afecta rezultatele 1.
- Accesul francizaților la finanțaremediu
Creșterea rețelei depinde de capacitatea francizaților de a obține credit la costuri rezonabile, iar compania nu oferă finanțare directă 1.
- Siguranța alimentarămediu
Incidentele de toxiinfecție alimentară sau contaminare ar putea afecta reputația brandului și ar putea duce la închideri temporare de restaurante 1.
- Costul materiei prime și al forței de muncămediu
Puiul și salariile reprezintă costuri majore, iar creșterile salariului minim ar putea crește costurile francizaților și ale furnizorilor 1.
Teza de investiție
Ce ar trebui să fie adevărat (scenariul favorabil)
- Dacă rețeaua continuă să crească în ritmul ghidat, veniturile din redevențe ar putea crește chiar și cu vânzări comparabile slabe 23.
- Modelul cu active ușoare și randamentele ridicate pentru francizați ar putea susține creșterea fără cheltuieli mari de capital 1.
- Vânzările digitale ridicate și programele de fidelizare ar putea sprijini frecvența comenzilor când consumul revine 13.
Ce ar strica teza
- Scăderea vânzărilor comparabile din SUA ar putea continua dacă presiunea asupra consumului persistă, ceea ce ar limita creșterea profitului 23.
- Dependența de francizați și de finanțarea lor ar putea încetini deschiderile de restaurante dacă condițiile de credit se înrăutățesc 1.
- Concurența intensă și costurile cu puiul ar putea comprima marjele, mai ales dacă concurenții mai mari își intensifică promoțiile 1.
De urmărit
- Evoluția vânzărilor comparabile din SUA față de ghidajul de scădere de 4% până la 6%Q3 2026
- Numărul de deschideri nete și ritmul de creștere globală a unităților2026
- Marja costului de vânzări și evoluția prețului puiuluiQ3 2026
- Rezultatele programului Club Wingstop și ale investițiilor în valoarenext 10-K
Produse, piață și concurență
Generat de AIAnaliză generată de AI (Claude), din surse publice citate; poate conține erori. Nu este o recomandare de investiții. Situația la 27 oct. 2026 · Model: claude-haiku-5-5.
Posibil depășită: cel mai nou document citit e din 29 iul. 2026; de atunci au apărut 8-K (28 oct. 2026 · rezultate), 10-Q (28 oct. 2026).
Afacerea
Wingstop operează și francizează restaurante cu aripioare, fileuri și sandvișuri de pui gătite la comandă, în 12 sortimente de sos. Compania funcționează ca francizor: conform raportului 10-K pentru exercițiul 2025, aproximativ 98% din restaurante sunt deținute de francizați independenți 1. Veniturile provin din redevențe, taxe de franciză și taxe de publicitate, iar un număr mic de restaurante proprii completează modelul.
Modelul economic se bazează pe investiții reduse de capital din partea companiei și pe un randament ridicat pentru francizați: AUV-ul domestic a fost de aproximativ 2,0 milioane USD în 2025, iar compania vizează un randament în numerar de peste 70% în al doilea an de operare 1. Rețeaua internațională este tot francizată și acoperă 18 țări și teritorii ale SUA 1.
Strategia declarată urmărește creșterea vânzărilor comparabile, menținerea randamentelor ridicate și extinderea globală, cu obiectivul de a deveni o marcă globală de restaurante din top 10 13. Lansarea națională a programului Club Wingstop și investițiile în Smart Kitchen sunt prezentate de conducere ca pași în această direcție 3.
Segmente
Piața în context
Piața este cea a restaurantelor fast casual cu un produs specializat în pui, unde concurența este intensă pe criterii de gust, preț, comoditate și experiență digitală 1. Compania raportează că vânzările digitale au reprezentat 71,6% din vânzările sistemului în al doilea trimestru 2026, față de peste 60% menționat anterior, ceea ce indică o cerere concentrată pe canalele online 13.
Creșterea sistemului depinde de deschiderea de noi unități de către francizați, iar conducerea anunță că toate angajamentele de dezvoltare din SUA provin de la francizați existenți 1. Dacă cererea de consum rămâne slabă, vânzările comparabile ar putea continua să limiteze creșterea veniturilor, chiar cu o rețea în expansiune 23.
Tendințe
- Consumul sub presiunevânt din față
Compania atribuie scăderea vânzărilor comparabile din SUA unei presiuni continue asupra cheltuielilor consumatorilor, cu volume de tranzacții mai mici 3. Dacă această tendință persistă, veniturile din redevențe ar putea rămâne sub așteptări.
- Expansiunea rețeleivânt din spate
Numărul de restaurante crește rapid, cu 102 deschideri nete în trimestrul al doilea 2026 și un ghidaj de creștere globală a unităților de 15% până la 16% 23. Această creștere ar putea compensa parțial scăderea vânzărilor comparabile.
- Digitalizarea comenzilorvânt din spate
Vânzările digitale au rămas ridicate, ajungând la 71,6% din vânzările sistemului în trimestrul al doilea 2026 3. Platforma digitală proprie și integrarea cu furnizorii de livrare susțin frecvența comenzilor 1.
- Costul cu puiul și salariilemixt
Puiul reprezintă cea mai mare pondere din achizițiile companiei, aproximativ 57,2% în 2025 1. Scăderea costului cu aripioarele a redus costul vânzărilor în trimestrul al doilea 2026, dar creșterile salariului minim ar putea presa costurile francizaților și furnizorilor 13.
Poziția concurențială
Wingstop concurează cu restaurante independente, lanțuri naționale și regionale, inclusiv cele cu aripioare și sandvișuri de pui, dar și cu magazinele alimentare, cafenelele și serviciile de livrare a meselor 1. Compania notează că concurenții ar putea copia modelul de afaceri, meniul sau marketingul său 1.
Avantajul declarat constă în specializarea pe aripioare, gama de arome și rețeaua mare de francizați, în timp ce concurenții pot avea resurse financiare mai mari, locații mai bune sau o gamă mai diversă 1. Intensitatea concurenței ar putea crește pe măsură ce noi actori intră pe piață 1.
- Restaurante cu aripioare și sandvișuri de pui
Lanțuri locale și naționale care oferă aripioare, tenders și sandvișuri de pui, unele cu servicii de livrare, care concurează pe gust și preț 1.
- Restaurante fast casual și fast food
Operatori fast casual și quick service care concurează pe comoditate, valoare și experiență digitală, fără o identificare specifică în sursele analizate 1.
- Lanțuri de restaurante casual dining
Restaurante cu servire la masă care pot concura pe aceeași ocazie de consum și pe cota de livrare, menționate în categoria mai largă a concurenței din industrie 1.
- Deli-uri și cafenele din supermarketuri
Secțiunile de alimentație ale lanțurilor de supermarketuri și serviciile de mese la domiciliu concurează pentru aceeași ocazie de masă rapidă 1.
Legături, dependențe și riscuri
Cu cine e legată firma, din propriile depuneri SEC (clienți, furnizori, producție, parteneri, concurenți, țări, reglementare), din declarațiile acționarilor de peste 5 % (13D/13G) și din ce alte firme spun despre ea. Clic pe un nod pentru dovadă; pe o firmă listată, graful se mută pe ea.
Se încarcă legăturile…
Știri și depuneri
Din presă
- European left-wing figures highlight CPC's commitment to self-reformCGTN — World · 05 nov. 2026 · EN
- Democratic progressive wing notches win in California Central ValleyAl Jazeera English · 04 nov. 2026 · EN
- Show HN: After a decade of reversing, I got co-op working in DOS Wing CommanderHacker News · 04 nov. 2026 · EN
- Left-wing Democrat Abdul El-Sayed wins in Michigan to become first Muslim senatorBBC World News · 04 nov. 2026 · EN
- Death of protected species acceptable collateral damage for right-wing MEPsEuractiv · 04 nov. 2026 · EN
- From Cannes to the presidency: France's new right-wing contenderUkrainska Pravda (UA, EN) · 02 nov. 2026 · EN
- Protesters in Israel demand government with Arab parties as right-wing activists call for new electionAnadolu Agency (TR, EN) · 31 oct. 2026 · EN
- 🇩🇪 ⚡️ — Mass protests by left-wing youth against Friedrich Merz's government pol…Telegram — Intel Slava Z (pro-RU OSINT EN) · 31 oct. 2026 · EN
- 🇩🇪 ⚡️ — Mass protests by left-wing youth against Friedrich Merz's government pol…Telegram — Intel Slava Z (pro-RU OSINT EN) · 31 oct. 2026 · EN
- Left-wing Berlin mayor candidate’s private Hamas remarks complicate coalition talksPolitico EU · 29 oct. 2026 · EN
- Poland is growing less religious, but not less right-wingThe Economist — Europe · 29 oct. 2026 · EN
- Right-wing activist James O’Keefe charged with unlawful voting, identity theftThe Hill · 28 oct. 2026 · EN
- Stocks making the biggest moves midday: Wendy's, Wingstop, F5, Enphase Energy, Labcorp & moreCNBC — Top News · 28 oct. 2026 · EN
- Vulnerability in Wing FTP Server softwareCERT Polska · 28 oct. 2026 · EN
- ► SPARC AI signs MOU for european fixed-wing UAV integration and advances commercial strategy in the Middle EastEuropean Defence Review · 28 oct. 2026 · RO
- Brazil's left-wing President Lula elected for fourth termNPR News · 26 oct. 2026 · EN
- Brazil election tests Lula leftist legacy against Bolsonaro right - wing movementSurge — GDELT DOC · 25 oct. 2026 · RO
- Brazil election tests Lula leftist legacy against Bolsonaro right - wing movementSurge — GDELT DOC · 25 oct. 2026 · RO
- Brazil election tests Lula leftist legacy against Bolsonaro right - wing movementSurge — GDELT DOC · 25 oct. 2026 · RO
- Brazil election tests Lula leftist legacy against Bolsonaro right - wing movement - LocalNews8 . comSurge — GDELT DOC · 25 oct. 2026 · RO
Depuneri SEC
- Raport trimestrial28 oct. 2026
- Raport curent28 oct. 2026Rezultate financiare · Alte evenimente · Situații financiare și anexe
- Raport curent25 aug. 2026Schimbări în conducere
- Raport curent06 aug. 2026Schimbări în conducere
- Raport trimestrial29 iul. 2026
- Raport curent29 iul. 2026Rezultate financiare · Alte evenimente · Situații financiare și anexe
- Raport curent22 mai 2026Modificarea statutului · Vot al acționarilor
- Raport trimestrial29 apr. 2026
- Raport curent29 apr. 2026Rezultate financiare · Alte evenimente · Situații financiare și anexe
- Convocare AGA (proxy)02 apr. 2026
Surse
- [1] Form 10-K, fiscal year ended 2025-12-27 · SEC / Wingstop Inc. · 18 feb. 2026
- [2] Form 10-Q, quarter ended 2026-06-27 · SEC / Wingstop Inc. · 29 iul. 2026
- [3] Form 8-K, results release (exhibit 99.1) · SEC / Wingstop Inc. · 29 iul. 2026
Cifre calculate de olivLaw din depunerile SEC și prețurile de închidere; analiza calitativă e generată de AI din surse citate. Nu este o recomandare de investiții.