olivLaw · Cercetare acțiuni Europa
Koninklijke Philips N.V. PHIA.AS
Țările de Jos · Euronext Amsterdam · ISIN NL0000009538 · Verticală: Companii listate din Țările de Jos
La închiderea din 06 nov. 2026, acțiunea Koninklijke Philips N.V. (PHIA.AS) costa 27,33 EUR (−0,65 % într-o zi), cu capitalizare 26,0 mld EUR, P/E 29,4 pe un EPS diluat de 0,93 EUR în ultimele 12 luni, randament al dividendului 3,11 %, beta 0,81, interval pe 52 de săptămâni 21,14–27,57 EUR.
Date la · Sursa: rapoartele anuale ESEF și prețurile de închidere, calculate de olivLaw.
Evoluția prețului
Se încarcă graficul…
Citirea tehnică
- RSI (14)
- 84,5
- supracumpărat (≥ 70)
- Bollinger (20, 2)
- 20,83 – 27,41
- în jumătatea de sus a benzii · %B 0,99 · lățimea benzii 27,3 %
- SMA 50 / 200
- 22,75 / 23,58
- tendință mixtă
- MACD (12, 26, 9)
- 1,21 / 0,81
- MACD peste semnal
Indicatorii descriu trecutul prețului; nu prezic singuri direcția. Pe istoricul nostru, filtrul RSI ≤ 40 nu a adăugat randament (vezi metodologia semnalelor).
Performanță
| Compania | EURO STOXX 50 | Față de EURO STOXX 50 | Mediana verticalei | |
|---|---|---|---|---|
| 1 lună | +26,9 % | −0,2 % | +27,1 pp | — |
| 3 luni | +18,2 % | −5,4 % | +23,6 pp | — |
| 6 luni | +18,2 % | +4,4 % | +13,8 pp | — |
| De la început de an | +17,6 % | +6,5 % | +11,1 pp | — |
| 1 an | +11,8 % | +10,0 % | +1,9 pp | −2,4 % |
| 3 ani | +50,0 % | +48,6 % | +1,4 pp | +0,3 % |
| 5 ani | −28,5 % | +41,4 % | −69,9 pp | — |
Randamente de preț, fără dividende.
Rezultate trimestriale
Rapoartele anuale ESEF nu au trimestre: rezultatele sunt anuale (mai jos).
E/P în timp
E/P = EPS diluat pe ultimele 12 luni / prețul de la sfârșitul trimestrului. E/P este inversul P/E și rămâne definit și când profitul e negativ.
P/E-ul de azi e la percentila 100 din propriul istoric de 1 trimestre (min 25,0, mediană 25,0, max 25,0; doar trimestrele cu profit).
Exerciții anuale
| Exercițiu | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|---|---|---|---|
| Venituri | 17,8 mld | 18,2 mld | 18,0 mld | 17,8 mld |
| Venituri an/an | indisponibil | +1,9 % | −0,8 % | −1,0 % |
| Profit net | -1,6 mld | -466,0 mil | -702,0 mil | 895,0 mil |
| Profit net an/an | indisponibil | indisponibil | indisponibil | indisponibil |
| EPS diluat | -1,69 | -0,49 | -0,75 | 0,93 |
| EPS diluat an/an | indisponibil | indisponibil | indisponibil | indisponibil |
| netă % | -9,0 % | -2,6 % | -3,9 % | 5,0 % |
| Flux de numerar liber | indisponibil | indisponibil | indisponibil | indisponibil |
Bilanț și sănătate financiară
Exercițiu 2025 · 31 dec. 2025
- Numerar
- 2,8 mld EUR
- Datorie financiară
- 6,9 mld EUR
- Datorie netă
- 4,1 mld EUR
- Capitaluri proprii
- 11,0 mld EUR
- Active totale
- 26,9 mld EUR
- Datorie / capitaluri
- 0,63x
- Lichiditate curentă
- 1,32x
- ROE
- 7,8 %
- ROA
- 3,2 %
- Marja FCF
- indisponibil
Situații financiare (cu sursa fiecărei cifre)
Venituri și profit net (EUR)
Marje
Cont de profit și pierdere · EUR
| Linie | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Sursă (ultimul an) |
|---|---|---|---|---|---|
| Venituri | 17,8 mld | 18,2 mld | 18,0 mld | 17,8 mld | esef· 04 mar. 2026verificat |
| Costul vânzărilor | 10,6 mld | 10,7 mld | 10,2 mld | 9,8 mld | esef· 04 mar. 2026verificat |
| Profit brut | 7,2 mld | 7,4 mld | 7,8 mld | 8,1 mld | esef· 04 mar. 2026verificat |
| Cercetare și dezvoltare | 2,1 mld | 1,9 mld | 1,7 mld | 1,7 mld | esef· 04 mar. 2026verificat |
| Profit operațional | -1,5 mld | -115,0 mil | 529,0 mil | 1,4 mld | esef· 04 mar. 2026verificat |
| Cheltuieli cu dobânzile | 258,0 mil | 376,0 mil | 387,0 mil | 346,0 mil | esef· 04 mar. 2026verificat |
| Profit înainte de impozit | -1,7 mld | -526,0 mil | 123,0 mil | 1,2 mld | esef· 04 mar. 2026verificat |
| Impozit pe profit | -113,0 mil | -73,0 mil | 963,0 mil | 282,0 mil | esef· 04 mar. 2026verificat |
| Profit net | -1,6 mld | -466,0 mil | -702,0 mil | 895,0 mil | esef· 04 mar. 2026verificat |
| EPS diluat | -1,69 | -0,49 | -0,75 | 0,93 | esef· 04 mar. 2026verificat |
| Dividend pe acțiune | 0,85 | 0,85 | 0,85 | 0,85 | esef· 04 mar. 2026verificat |
Bilanț · EUR
| Linie | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Sursă (ultimul an) |
|---|---|---|---|---|---|
| Numerar | 1,2 mld | 1,9 mld | 2,4 mld | 2,8 mld | esef· 04 mar. 2026verificat |
| Creanțe | — | 3,7 mld | 3,7 mld | 3,5 mld | esef· 04 mar. 2026verificat |
| Stocuri | — | 3,5 mld | 3,2 mld | 2,9 mld | esef· 04 mar. 2026verificat |
| Active curente | — | 9,9 mld | 10,0 mld | 9,9 mld | esef· 04 mar. 2026verificat |
| Fond comercial | — | 9,9 mld | 10,4 mld | 9,3 mld | esef· 04 mar. 2026verificat |
| Imobilizări necorporale (fără fond comercial) | — | 3,2 mld | 3,0 mld | 2,6 mld | esef· 04 mar. 2026verificat |
| Active totale | — | 29,4 mld | 29,0 mld | 26,9 mld | esef· 04 mar. 2026verificat |
| Datorii comerciale | — | 1,9 mld | 1,8 mld | 1,9 mld | esef· 04 mar. 2026verificat |
| Datorie pe termen lung | — | 7,0 mld | 7,1 mld | 6,9 mld | esef· 04 mar. 2026verificat |
| Datorii curente | — | 8,3 mld | 8,1 mld | 7,5 mld | esef· 04 mar. 2026verificat |
| Datorii totale | — | 17,3 mld | 16,9 mld | 16,0 mld | esef· 04 mar. 2026verificat |
| Capital propriu | 13,3 mld | 12,1 mld | 12,0 mld | 11,0 mld | esef· 04 mar. 2026verificat |
| Acțiuni în circulație la sfârșitul exercițiului | 951,5 mil | 951,0 mil | 936,0 mil | 952,1 mil | esef· 04 mar. 2026derivat |
Fluxuri de numerar · EUR
Indicatori calculați
Creștere
Profitabilitate
Randamente
Bilanț și datorie
Lichiditate
Numerar
Eficiență
Piață și evaluare
1 indicatori care nu se aplică sectorului.
Evaluare
Încadrare olivLaw
- acoperirea ponderilor scorului: 52,1 % din minimum 60 %
Metodologie de scor pe indicatori și evaluare, nu recomandare de investiții.
Preț de închidere
06 nov. 2026Sursă: olivLaw, serie de închidere
Capitalizare: 26,0 mld EUR
Indicatori-cheie
Acoperire și prospețime
Scorul pe grupe
52 % · Date insuficiente
Interval de valoare estimat
Intervalul agregat = mediana limitelor inferioare, centrale și superioare ale metodelor valide; nu e un interval de probabilitate și nu acoperă toate rezultatele. Anvelopa tuturor metodelor: 9,79 – 23,53 EUR.
Ipotezele de evaluare sunt alese editorial, nu măsurate; beta nu este măsurat.
Intervalele metodelor (EUR pe acțiune)
— — Mijloc · ▏ Preț
Metode de evaluare
- DCF (flux de numerar actualizat)indisponibil · lipsesc date de intrare
- Colegi: EV/EBITDAindisponibil · lipsesc date de intrare
- Colegi: P/E9,79 – 23,53 (Mijloc 13,40)16 firme folosite · multiplul median 14,4x · quartile 10,5x – 25,3xAALB.AS, ACOMO.AS, AD.AS, ADYEN.AS, AKZA.AS, ARCAD.AS, ASM.AS, ASML.AS, AXS.AS, BAMNB.AS, BNJ.AS, CRBN.AS, CTAC.AS, ECMPA.AS, FFARM.AS, HAL.AS
- Dividende actualizate (DDM)11,56 – 15,76 (Mijloc 13,34)
Ipoteze (ilustrative, editoriale)
- Rata fără risc
- 3,0 %
- Prima de risc a pieței
- 5,5 %
- Beta (implicit)
- 1,00
- Costul capitalului propriu
- 8,5 %
- Creștere terminală
- 2,0 %
Scorul pe factori
Date insuficiente
Poarta de dovezi minime: acoperirea ponderilor scorului: 52,1 % din minimum 60 %
| Factor | Valoare | Scor | Pondere folosită |
|---|---|---|---|
| ROIC · Calitate | 6,8 % | 50 (față de colegi) | 20 % |
| Marja netă · Calitate | 5,0 % | 67 (față de colegi) | 12 % |
| Conversia profitului în FCF · Calitate | indisponibil | indisponibil | — |
| CAGR venituri 3 ani · Creștere | 0,0 % | 0 (pe interval fix) | 16 % |
| CAGR EPS 3 ani · Creștere | indisponibil | indisponibil | — |
| Datorie netă / EBITDA · Bilanț și datorie | indisponibil | indisponibil | — |
| Acoperirea dobânzilor · Bilanț și datorie | 4,1x | 40 (pe interval fix) | 12 % |
| Lichiditatea curentă · Bilanț și datorie | 1,3x | 44 (pe interval fix) | 8 % |
| P/E (TTM) · Evaluare | 29,4x | 38 (față de colegi) | 20 % |
| EV/EBITDA · Evaluare | indisponibil | indisponibil | — |
| Randament FCF · Evaluare | indisponibil | indisponibil | — |
| Randamentul distribuirilor către acționari · Randamente | 0,0 % | 0 (pe interval fix) | 12 % |
| Rata de distribuire (FCF) · Randamente | indisponibil | indisponibil | — |
Factorii fără valoare au ieșit; ponderile rămase au fost renormalizate.
Grupele scorului
- Bilanț și datorie42/100 · 2/3 factori cu valoare
- Creștere· parțial0/100 · 1/2 factori cu valoare
- Calitate56/100 · 2/3 factori cu valoare
- Randamente· parțial0/100 · 1/2 factori cu valoare
- Evaluare· parțial38/100 · 1/3 factori cu valoare
O grupă «parțială» e calculată din sub jumătate din ponderea ei sau dintr-un singur factor: nu e o evaluare completă a grupei.
Memo
Koninklijke Philips N.V. (PHIA.AS). Ultimul exercițiu complet: 2025; date până la 2025-12-31.
Cifre calculate din situațiile financiare: venit 17,8 mld EUR în 2025; creștere an/an -1,0 %; marjă netă 5,0 %; ROE 7,8 %.
Intervalul de valoare estimat este 10,68–19,65 EUR pe acțiune (mediana a 2 metode, acord între metode: ridicat); ipotezele sunt ilustrative. Față de valoarea centrală de 13,37 EUR, prețul de 27,33 EUR lasă un potențial de -51,1 % (valoare / preț − 1) și o marjă de siguranță de -104,4 % (1 − preț / valoare). Intervalul e mediana limitelor inferioare, centrale și superioare ale metodelor, nu un interval de probabilitate.
Date insuficiente pentru un verdict (acoperirea ponderilor scorului: 52,1 % din minimum 60 %).
Text generat determinist din cifrele afișate; fără model de limbaj. Nu este recomandare de investiții.
Ce susține teza
Niciun semnal în factorii calculați. Nu înseamnă absența riscurilor: factorii fără date nu au fost evaluați, iar riscurile de afacere (marje, stocuri, cerere) sunt în analiza din surse.
Ce o infirmă
- CAGR venituri 3 ani: 0,0 %
- Randamentul distribuirilor către acționari: 0,0 %
- Prețul este peste intervalul de valoare estimat
Neevaluați (date insuficiente sau indicator fără semnificație): Conversia profitului în FCF, CAGR EPS 3 ani, Datorie netă / EBITDA, EV/EBITDA, Randament FCF, Rata de distribuire (FCF).
Față de mediana verticalei
Companii listate din Țările de Jos · aceeași țară · comparată cu 39 firme
Multipli și rentabilitate față de mediană
Prețul rebazat la 100 (lunar, 5 ani)
Firmele verticalei
| Capitalizare | P/E | ROE | Marja netă | Venituri an/an | 1A / 3A | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| ASML.ASASML Holding N.V. | 498,6 mld | 48,9 | 44,2 % | 31,3 % | +15,6 % | +42 % / +106 % |
| DSFIR.ASDSM-Firmenich AG | 32,7 mld | 116,8 | 1,2 % | 2,2 % | +20,4 % | +55 % / +26 % |
| ASM.ASASM International N.V. | 31,9 mld | 44,3 | 18,7 % | 22,8 % | +8,2 % | +37 % / +38 % |
| AD.ASKoninklijke Ahold Delhaize N.V. | 30,9 mld | 13,7 | 15,3 % | 2,5 % | +3,4 % | −4 % / +29 % |
| ADYEN.ASAdyen N.V. | 28,4 mld | 26,8 | 22,3 % | 40,1 % | +18,9 % | −33 % / −16 % |
| PHIA.ASKoninklijke Philips N.V. | 26,0 mld | 29,4 | 7,8 % | 5,0 % | −1,0 % | +13 % / +51 % |
| HAL.ASHAL Trust | 15,3 mld | 9,6 | 10,5 % | 12,8 % | +1,2 % | +21 % / +46 % |
| EXO.ASExor N.V. | 15,1 mld | — | -10,6 % | — | −100,0 % | +1 % / −18 % |
| BESI.ASBE Semiconductor Industries N.V. | 11,4 mld | 86,4 | 28,7 % | 22,3 % | −2,7 % | +10 % / +12 % |
| AKZA.ASAkzo Nobel N.V. | 10,8 mld | 17,0 | 13,8 % | 6,3 % | −5,2 % | +12 % / −11 % |
| AALB.ASAalberts N.V. | 4,4 mld | 24,8 | 7,2 % | 5,7 % | −5,3 % | +45 % / +11 % |
| ARCAD.ASArcadis N.V. | 4,1 mld | 19,8 | 18,3 % | 4,3 % | −2,4 % | +21 % / +0 % |
| BNJ.ASBanijay Group N.V. | 3,4 mld | 13,8 | 343,8 % | 5,1 % | +1,6 % | −11 % / −8 % |
| BAMNB.ASKoninklijke BAM Groep N.V. | 3,3 mld | 42,0 | 9,1 % | 1,3 % | +2,9 % | +47 % / +403 % |
| BFIT.ASBasic-Fit N.V. | 2,0 mld | 137,1 | 3,6 % | 1,0 % | +16,9 % | +6 % / +15 % |
| CRBN.ASCorbion N.V. | 1,6 mld | 8,3 | 27,3 % | 14,9 % | +1,9 % | +39 % / +55 % |
| ECMPA.ASEurocommercial Properties N.V. | 1,4 mld | 11,2 | 5,9 % | 45,4 % | +4,2 % | −4 % / +19 % |
| FUR.ASFugro N.V. | 963,7 mil | — | -1,5 % | -1,1 % | −18,8 % | −2 % / −50 % |
| ACOMO.ASAcomo N.V. | 681,5 mil | 15,1 | 10,7 % | 3,3 % | +7,6 % | −4 % / +36 % |
| FAST.ASFastned B.V. | 671,8 mil | — | -28,2 % | -21,7 % | +66,1 % | +62 % / +26 % |
| FFARM.ASForFarmers N.V. | 477,6 mil | 9,6 | 14,5 % | 1,6 % | +14,8 % | +21 % / +122 % |
| BRNL.ASBrunel International N.V. | 356,7 mil | 116,8 | 1,0 % | 0,3 % | −10,8 % | −12 % / −34 % |
| ALFEN.ASAlfen N.V. | 222,6 mil | — | -0,1 % | -0,0 % | −10,7 % | −3 % / −78 % |
| ENVI.ASEnvipco Holding N.V. | 219,9 mil | — | -12,7 % | -11,9 % | −20,8 % | −27 % / +44 % |
| CMCOM.ASCM.com N.V. | 192,5 mil | — | -22,2 % | -1,5 % | −5,4 % | +23 % / −30 % |
Randamentele de preț pe 1 și 3 ani: pentru PHIA.AS din închiderile zilnice (aceleași ca în tabelul de performanță), pentru celelalte firme din închiderile de sfârșit de lună.
Prognoza motorului olivLaw
Motorul de lume a rulat după ultimul comunicat material al firmei. Probabilitățile sunt de ATINGERE a unui nivel în orizont (nu de închidere acolo) și stau lângă mersul aleator (p_rw), reperul fără informație.
Motorul nu are încă o rulare publicată pentru această firmă.
Scenarii de evaluare (ipoteze editabile)
Scenarii ilustrative
Ilustrative: nu sunt previziuni și nu au probabilități. Fiecare caz este o poveste coerentă de ipoteze, calculată pe cifrele de azi.
Preț estimat (EUR)
| Preț estimat | Pesimist | De bază | Optimist |
|---|---|---|---|
| 1 ani | 15,59 Randament total -41 % · Pe an -41 % | 27,63 Randament total 4 % · Pe an 4 % | 41,70 Randament total 56 % · Pe an 56 % |
| 3 ani | 13,80 Randament total -43 % · Pe an -17 % | 27,63 Randament total 11 % · Pe an 3 % | 45,99 Randament total 80 % · Pe an 22 % |
| 5 ani | 12,21 Randament total -45 % · Pe an -11 % | 27,64 Randament total 17 % · Pe an 3 % | 50,71 Randament total 107 % · Pe an 16 % |
- P/E la ieșire± 6,91
- Marja netă± 4,84
- Creșterea anuală a veniturilor± 4,15
- Diluare anuală± 0,41
Analiză AI
Analiza calitativă nu este încă scrisă pentru această firmă.
Produse, piață și concurență
Analiza calitativă nu este încă scrisă pentru această firmă.
Știri și depuneri
Din presă
Nicio știre în arhiva noastră în ultimele 180 de zile.
Rapoarte anuale (ESEF)
- Raportul anual 202504 mar. 2026
- Raportul anual 202404 mar. 2025
Cifre calculate de olivLaw din rapoartele anuale ESEF și prețurile de închidere; analiza calitativă e generată de AI din surse citate. Nu este o recomandare de investiții.