olivLaw · Cercetare acțiuni SUA
Ross Stores, Inc. ROST
Retail-Family Clothing Stores · SIC 5651 · Verticală: Retail-Family Clothing Stores (SIC 5651)
Ross Stores operează lanțurile de magazine off-price Ross Dress for Less și dd’s DISCOUNTS, cu vânzări de 22.751 milioane USD în exercițiul fiscal 2025. În trimestrul al doilea al exercițiului fiscal 2026 vânzările au crescut la 6.265 milioane USD, iar vânzările comparabile au crescut cu 10%. Compania și-a ridicat prognoza de EPS pentru exercițiul fiscal 2026 la intervalul 8,61–8,77 USD, inclusiv un beneficiu de aproximativ 0,60 USD pe acțiune din rambursări de taxe vamale IEEPA.
La închiderea din 04 nov. 2026, acțiunea Ross Stores, Inc. (ROST) costa 245,74 USD (+6,11 % într-o zi), cu capitalizare 78,5 mld USD, P/E 29,7 pe un EPS diluat de 8,26 USD în ultimele 12 luni, randament al dividendului 0,69 %, beta 0,66, interval pe 52 de săptămâni 159,41–255,23 USD. Ultimul trimestru raportat (T2 2027): venituri de 6,3 mld USD (+13,3 % an/an), profit net de 851,3 mil USD (+67,6 % an/an), EPS diluat 2,66 USD.
Date la · analiza AI din · Sursa: depunerile SEC și prețurile de închidere, calculate de olivLaw.
Evoluția prețului
Se încarcă graficul…
Citirea tehnică
- RSI (14)
- 63,9
- puternic (55–70)
- Bollinger (20, 2)
- 221,09 – 242,72
- peste banda superioară · %B 1,14 · lățimea benzii 9,3 %
- SMA 50 / 200
- 230,89 / 223,07
- tendință ascendentă (preț > SMA50 > SMA200)
- MACD (12, 26, 9)
- 1,03 / 0,24
- MACD peste semnal
Indicatorii descriu trecutul prețului; nu prezic singuri direcția. Pe istoricul nostru, filtrul RSI ≤ 40 nu a adăugat randament (vezi metodologia semnalelor).
Performanță
| Compania | S&P 500 | Față de S&P 500 | Mediana verticalei | |
|---|---|---|---|---|
| 1 lună | +8,6 % | −1,1 % | +9,7 pp | — |
| 3 luni | −3,0 % | −0,5 % | −2,5 pp | — |
| 6 luni | +7,4 % | +4,4 % | +3,0 pp | — |
| De la început de an | +36,4 % | +12,3 % | +24,1 pp | — |
| 1 an | +51,5 % | +13,5 % | +37,9 pp | −12,3 % |
| 3 ani | +102,7 % | +76,4 % | +26,3 pp | +24,2 % |
| 5 ani | +105,4 % | +63,7 % | +41,7 pp | — |
Randamente de preț, fără dividende.
Rezultate trimestriale
Ultimul trimestru: Q2 2027 · 01 aug. 2026
Marje trimestriale
Situații trimestriale · USD
| Exercițiu | Q3 '25 | Q4 '25 | Q1 '26 | Q2 '26 | Q3 '26 | Q4 '26 | Q1 '27 | Q2 '27 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Venituri | 5,1 mld | 5,9 mld | 5,0 mld | 5,5 mld | 5,6 mld | 6,6 mld | 6,0 mld | 6,3 mld |
| Costul vânzărilor | 3,6 mld | 4,3 mld | 3,6 mld | 4,0 mld | 4,0 mld | 4,8 mld | 4,2 mld | 4,1 mld |
| Cheltuieli generale și de vânzare | 832,9 mil | 837,6 mil | 797,1 mil | 888,7 mil | 920,0 mil | 990,1 mil | 975,9 mil | 1,0 mld |
| Profit operațional | 604,2 mil | 731,0 mil | 606,5 mil | 638,3 mil | 648,5 mil | 814,1 mil | 804,0 mil | 1,1 mld |
| Amortizare și depreciere | 111,8 mil | 117,2 mil | 115,9 mil | 126,4 mil | 132,2 mil | 134,9 mil | 132,6 mil | 140,2 mil |
| Profit înainte de impozit | 646,7 mil | 770,8 mil | 640,9 mil | 670,6 mil | 682,4 mil | 848,3 mil | 837,5 mil | 1,1 mld |
| Impozit pe profit | 157,9 mil | 184,0 mil | 161,6 mil | 162,6 mil | 170,5 mil | 202,4 mil | 187,5 mil | 283,5 mil |
| Profit net | 488,8 mil | 586,8 mil | 479,2 mil | 508,0 mil | 511,9 mil | 645,9 mil | 650,0 mil | 851,3 mil |
| EPS diluat | 1,48 | 1,78 ≈ | 1,47 | 1,56 | 1,58 | 2,00 ≈ | 2,02 | 2,66 |
| Flux de numerar operațional | 513,4 mil ≈ | 882,6 mil | 409,7 mil | 668,4 mil ≈ | 827,1 mil ≈ | 1,1 mld | 836,0 mil | 875,8 mil ≈ |
| Investiții (capex) | 180,4 mil ≈ | 206,0 mil | 207,4 mil | 201,7 mil ≈ | 209,3 mil ≈ | 200,9 mil | 209,0 mil | 251,3 mil ≈ |
| Dividende plătite | 121,7 mil ≈ | 121,2 mil | 133,3 mil | 132,3 mil ≈ | 131,6 mil ≈ | 130,9 mil | 143,6 mil | 142,6 mil ≈ |
| Răscumpărări de acțiuni | 262,5 mil ≈ | 262,5 mil | 262,5 mil | 262,5 mil ≈ | 262,5 mil ≈ | 262,5 mil | 318,8 mil | 318,8 mil ≈ |
≈ trimestru derivat (diferență de cumulate / medie pe zile-acțiune)
E/P în timp
E/P = EPS diluat pe ultimele 12 luni / prețul de la sfârșitul trimestrului. E/P este inversul P/E și rămâne definit și când profitul e negativ.
P/E-ul de azi e la percentila 81 din propriul istoric de 43 trimestre (min 18,1, mediană 23,1, max 483,9; doar trimestrele cu profit).
Exerciții anuale
| Exercițiu | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 2026 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Venituri | 15,0 mld | 16,0 mld | 12,5 mld | 18,9 mld | 18,7 mld | 20,4 mld | 21,1 mld | 22,8 mld |
| Venituri an/an | +6,0 % | +7,0 % | −21,9 % | +50,9 % | −1,2 % | +9,0 % | +3,7 % | +7,7 % |
| Profit net | 1,6 mld | 1,7 mld | 85,4 mil | 1,7 mld | 1,5 mld | 1,9 mld | 2,1 mld | 2,1 mld |
| Profit net an/an | +16,5 % | +4,6 % | −94,9 % | +1.917,5 % | −12,2 % | +24,0 % | +11,5 % | +2,6 % |
| EPS diluat | 4,26 | 4,60 | 0,24 | 4,87 | 4,38 | 5,56 | 6,32 | 6,61 |
| EPS diluat an/an | +20,0 % | +8,0 % | −94,8 % | +1.929,2 % | −10,1 % | +26,9 % | +13,7 % | +4,6 % |
| netă % | 10,6 % | 10,4 % | 0,7 % | 9,1 % | 8,1 % | 9,2 % | 9,9 % | 9,4 % |
| Flux de numerar liber | 1,7 mld | 1,6 mld | 1,8 mld | 1,2 mld | 1,0 mld | 1,8 mld | 1,6 mld | 2,2 mld |
Rezultate raportate vs așteptări
Se încarcă…
Bilanț și sănătate financiară
Exercițiu 2026 · 31 ian. 2026
- Numerar
- 4,6 mld USD
- Datorie financiară
- 1,5 mld USD
- Datorie netă
- -3,1 mld USD
- Capitaluri proprii
- 6,2 mld USD
- Active totale
- 15,5 mld USD
- Datorie / capitaluri
- 0,25x
- Lichiditate curentă
- 1,58x
- ROE
- 36,7 %
- ROA
- 14,1 %
- Marja FCF
- 9,7 %
Situații financiare (cu sursa fiecărei cifre)
Venituri și profit net (USD)
Marje
Cont de profit și pierdere · USD
| Linie | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 2026 | Sursă (ultimul an) |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Venituri | 12,5 mld | 18,9 mld | 18,7 mld | 20,4 mld | 21,1 mld | 22,8 mld | SEC (XBRL)· 31 mar. 2026verificat |
| Costul vânzărilor | 9,8 mld | 13,7 mld | 13,9 mld | 14,8 mld | 15,3 mld | 16,4 mld | SEC (XBRL)· 31 mar. 2026verificat |
| Profit brut | 2,7 mld ≈ | 5,2 mld ≈ | 4,7 mld ≈ | 5,6 mld ≈ | 5,9 mld ≈ | 6,3 mld ≈ | SEC (XBRL)· 31 mar. 2026derivat |
| Cheltuieli generale și de vânzare | 2,5 mld | 2,9 mld | 2,8 mld | 3,3 mld | 3,3 mld | 3,6 mld | SEC (XBRL)· 31 mar. 2026verificat |
| Profit operațional | — | — | 2,0 mld | 2,3 mld | 2,6 mld | 2,7 mld | SEC (XBRL)· 31 mar. 2026verificat |
| Amortizare și depreciere | 364,2 mil | 360,7 mil | 394,7 mil | 419,4 mil | 446,8 mil | 509,4 mil | SEC (XBRL)· 31 mar. 2026verificat |
| EBITDA | — | — | 2,4 mld ≈ | 2,7 mld ≈ | 3,0 mld ≈ | 3,2 mld ≈ | SEC (XBRL)· 31 mar. 2026derivat |
| Profit înainte de impozit | 106,3 mil | 2,3 mld | 2,0 mld | 2,5 mld | 2,8 mld | 2,8 mld | SEC (XBRL)· 31 mar. 2026verificat |
| Impozit pe profit | 20,9 mil | 536,0 mil | 475,4 mil | 597,3 mil | 666,4 mil | 697,1 mil | SEC (XBRL)· 31 mar. 2026verificat |
| Profit net | 85,4 mil | 1,7 mld | 1,5 mld | 1,9 mld | 2,1 mld | 2,1 mld | SEC (XBRL)· 31 mar. 2026verificat |
| EPS diluat | 0,24 | 4,87 | 4,38 | 5,56 | 6,32 | 6,61 | SEC (XBRL)· 31 mar. 2026verificat |
| Media ponderată diluată a acțiunilor | 354,6 mil | 353,7 mil | 345,2 mil | 337,4 mil | 331,0 mil | 324,4 mil | SEC (XBRL)· 31 mar. 2026verificat |
| Dividend pe acțiune | 0,29 | 1,14 | 1,24 | 1,34 | 1,47 | 1,62 | SEC (XBRL)· 31 mar. 2026verificat |
≈ calculat olivLaw din liniile raportate ale aceluiași an: Venituri − Costul vânzărilor; Profit operațional + Amortizare și depreciere.
- 2024
- 337,4 mil
- 2025
- 331,0 mil
- 2026
- 324,4 mil
SEC (XBRL)· 31 mar. 2026verificat
Bilanț · USD
| Linie | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 2026 | Sursă (ultimul an) |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Numerar | 4,8 mld | 4,9 mld | 4,6 mld | 4,9 mld | 4,7 mld | 4,6 mld | SEC (XBRL)· 31 mar. 2026verificat |
| Stocuri | 1,5 mld | 2,3 mld | 2,0 mld | 2,2 mld | 2,4 mld | 2,6 mld | SEC (XBRL)· 31 mar. 2026verificat |
| Active curente | 6,7 mld | 7,5 mld | 6,9 mld | 7,4 mld | 7,5 mld | 7,6 mld | SEC (XBRL)· 31 mar. 2026verificat |
| Imobilizări corporale nete | 2,7 mld | 2,9 mld | 3,2 mld | 3,5 mld | 3,8 mld | 4,1 mld | SEC (XBRL)· 31 mar. 2026verificat |
| Active totale | 12,7 mld | 13,6 mld | 13,4 mld | 14,3 mld | 14,9 mld | 15,5 mld | SEC (XBRL)· 31 mar. 2026verificat |
| Datorii comerciale | 2,3 mld | 2,4 mld | 2,0 mld | 2,0 mld | 2,1 mld | 2,4 mld | SEC (XBRL)· 31 mar. 2026verificat |
| Datorie pe termen scurt | 0 | 0 | 0 | 249,7 mil | 699,7 mil | 499,7 mil | SEC (XBRL)· 31 mar. 2026verificat |
| Datorie pe termen lung | 2,4 mld | 2,5 mld | 2,5 mld | 2,2 mld | 1,5 mld | 1,0 mld | SEC (XBRL)· 31 mar. 2026verificat |
| Datorii curente | 4,0 mld | 4,2 mld | 3,6 mld | 4,2 mld | 4,7 mld | 4,8 mld | SEC (XBRL)· 31 mar. 2026verificat |
| Capital propriu | 3,3 mld † | 4,1 mld † | 4,3 mld † | 4,9 mld † | 5,5 mld † | 6,2 mld † | SEC (XBRL)· 31 mar. 2026verificat |
† capitalurile proprii ale acționarilor societății-mamă: în acești ani emitentul nu mai raportează totalul inclusiv interesele minoritare.
Fluxuri de numerar · USD
| Linie | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 2026 | Sursă (ultimul an) |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Flux de numerar operațional | 2,2 mld | 1,7 mld | 1,7 mld | 2,5 mld | 2,4 mld | 3,0 mld | SEC (XBRL)· 31 mar. 2026verificat |
| Investiții (capex) | 405,4 mil | 557,8 mil | 654,1 mil | 762,8 mil | 720,1 mil | 819,3 mil | SEC (XBRL)· 31 mar. 2026verificat |
| Flux de numerar liber | 1,8 mld ≈ | 1,2 mld ≈ | 1,0 mld ≈ | 1,8 mld ≈ | 1,6 mld ≈ | 2,2 mld ≈ | SEC (XBRL)· 31 mar. 2026derivat |
| Flux de numerar din investiții | -405,4 mil | -557,8 mil | -654,1 mil | -762,8 mil | -637,5 mil | -819,3 mil | SEC (XBRL)· 31 mar. 2026verificat |
| Flux de numerar din finanțare | 1,7 mld | -1,2 mld | -1,4 mld | -1,4 mld | -1,9 mld | -2,3 mld | SEC (XBRL)· 31 mar. 2026verificat |
| Dividende plătite | 101,4 mil | 405,1 mil | 431,3 mil | 454,8 mil | 488,7 mil | 528,1 mil | SEC (XBRL)· 31 mar. 2026verificat |
| Răscumpărări de acțiuni | 132,5 mil | 650,0 mil | 950,0 mil | 950,0 mil | 1,0 mld | 1,1 mld | SEC (XBRL)· 31 mar. 2026verificat |
≈ calculat olivLaw din liniile raportate ale aceluiași an: Flux de numerar operațional − Investiții (capex).
- 2024
- -762,8 mil
- 2025
- -637,5 mil
- 2026
- -819,3 mil
SEC (XBRL)· 31 mar. 2026verificat
Indicatori calculați
Creștere
Profitabilitate
Randamente
Bilanț și datorie
Lichiditate
Numerar
Eficiență
Piață și evaluare
1 indicatori care nu se aplică sectorului.
Evaluare
Încadrare olivLaw
Scor: 61 / 100
Metodologie de scor pe indicatori și evaluare, nu recomandare de investiții.
Preț de închidere
04 nov. 2026Sursă: olivLaw, serie de închidere
Capitalizare: 78,5 mld USD
Indicatori-cheie
Acoperire și prospețime
Scorul pe grupe
- Evaluare13
- Randamente59
- Calitate94
- Bilanț și datorie91
- Creștere77
Interval de valoare estimat
Intervalul agregat = mediana limitelor inferioare, centrale și superioare ale metodelor valide; nu e un interval de probabilitate și nu acoperă toate rezultatele. Anvelopa tuturor metodelor: 64,14 – 111,48 USD.
Metode calculate, dar în afara intervalului agregat: Dividende actualizate (DDM) (distribuie puțin din profit ca dividend (capitalul se întoarce prin răscumpărări): modelul de dividende nu descrie valoarea, rămâne în afara agregatului).
Ipotezele de evaluare sunt alese editorial, nu măsurate; beta nu este măsurat.
Intervalele metodelor (USD pe acțiune)
— — Mijloc · ▏ Preț
Metode de evaluare
- DCF (flux de numerar actualizat)indisponibil · cheltuiala cu dobânzile raportată e mult mai veche decât ultima perioadă (emitentul a schimbat tagul XBRL): nu se folosește o cifră învechită
- Colegi: EV/EBITDA64,14 – 95,12 (Mijloc 74,95)3 firme folosite · multiplul median 5,3x · quartile 4,4x – 6,9xAEO, GAP, LE
- Colegi: P/E66,64 – 111,48 (Mijloc 90,72)6 firme folosite · multiplul median 11,0x · quartile 8,1x – 13,5xAEO, ANF, BKE, GAP, LE, URBN
- Dividende actualizate (DDM)în afara agregatului21,29 – 28,63 (Mijloc 24,42)distribuie puțin din profit ca dividend (capitalul se întoarce prin răscumpărări): modelul de dividende nu descrie valoarea, rămâne în afara agregatului
Comparabilele pe clasificare (SIC) grupează după codul industrial, nu după activitatea economică; grupul direct e o selecție editorială după activitate. Multiplii membrilor sunt pe ultimele 12 luni raportate de fiecare, la ultima lor închidere.
Ipoteze (ilustrative, editoriale)
- Rata fără risc
- 4,3 %
- Prima de risc a pieței
- 5,0 %
- Beta (implicit)
- 1,00
- Costul capitalului propriu
- 9,3 %
- Creștere terminală
- 2,5 %
Scorul pe factori
Profil neutru · Scor 61/100
| Factor | Valoare | Scor | Pondere folosită |
|---|---|---|---|
| ROIC · Calitate | 74,4 % | 100 (pe interval fix) | 11 % |
| Marja netă · Calitate | 10,8 % | 78 (față de colegi) | 7 % |
| Conversia profitului în FCF · Calitate | 104,9 % | 100 (pe interval fix) | 7 % |
| CAGR venituri 3 ani · Creștere | 6,8 % | 56 (pe interval fix) | 9 % |
| CAGR EPS 3 ani · Creștere | 14,7 % | 98 (pe interval fix) | 9 % |
| Datorie netă / EBITDA · Bilanț și datorie | -0,8x | 100 (pe interval fix) | 11 % |
| Acoperirea dobânzilor · Bilanț și datorie | indisponibil | indisponibil | — |
| Lichiditatea curentă · Bilanț și datorie | 1,6x | 68 (pe interval fix) | 4 % |
| P/E (TTM) · Evaluare | 29,7x | 0 (față de colegi) | 11 % |
| EV/EBITDA · Evaluare | 19,2x | 0 (pe interval fix) | 11 % |
| Randament FCF · Evaluare | 3,6 % | 44 (pe interval fix) | 9 % |
| Randamentul distribuirilor către acționari · Randamente | 2,2 % | 31 (pe interval fix) | 7 % |
| Rata de distribuire (FCF) · Randamente | 19,7 % | 100 (pe interval fix) | 4 % |
Factorii fără valoare au ieșit; ponderile rămase au fost renormalizate.
Grupele scorului
- Bilanț și datorie91/100 · 2/3 factori cu valoare
- Creștere77/100 · 2/2 factori cu valoare
- Calitate94/100 · 3/3 factori cu valoare
- Randamente59/100 · 2/2 factori cu valoare
- Evaluare13/100 · 3/3 factori cu valoare
Memo
Ross Stores, Inc. (ROST). Ultimul exercițiu complet: 2026; date până la 2026-08-01.
Cifre calculate din situațiile financiare: venit 22,8 mld USD în 2026; creștere an/an 7,7 %; marjă netă 10,8 %; ROE 42,6 %; datorie netă/EBITDA -0,8x.
Intervalul de valoare estimat este 65,39–103,30 USD pe acțiune (mediana a 2 metode, acord între metode: aceeași bază (multipli pe același grup de comparație, nu confirmări independente)); ipotezele sunt ilustrative. Față de valoarea centrală de 82,83 USD, prețul de 245,74 USD lasă un potențial de -66,3 % (valoare / preț − 1) și o marjă de siguranță de -196,7 % (1 − preț / valoare). Intervalul e mediana limitelor inferioare, centrale și superioare ale metodelor, nu un interval de probabilitate.
Scor olivLaw 61/100, încadrare metodologică: profil neutru (scorul, marja de siguranță și acordul metodelor împreună; nu o judecată despre prețul corect). Nu este o recomandare de investiții.
Text generat determinist din cifrele afișate; fără model de limbaj. Nu este recomandare de investiții.
Ce susține teza
- ROIC: 74,4 %
- Marja netă: 10,8 %
- Conversia profitului în FCF: 104,9 %
- CAGR EPS 3 ani: 14,7 %
- Datorie netă / EBITDA: -0,8x
- Rata de distribuire (FCF): 19,7 %
Ce o infirmă
- P/E (TTM): 29,7x
- EV/EBITDA: 19,2x
- Prețul este peste intervalul de valoare estimat
Neevaluați (date insuficiente sau indicator fără semnificație): Acoperirea dobânzilor.
Față de mediana verticalei
Retail-Family Clothing Stores (SIC 5651) · aceeași industrie (SIC 4 cifre) · comparată cu 9 firme
Banda de mărime nu s-a aplicat: ar fi rămas prea puține firme; verticala conține și firme mult mai mici sau mai mari.
Multipli și rentabilitate față de mediană
Prețul rebazat la 100 (lunar, 5 ani)
Firmele verticalei
| Capitalizare | P/E | ROE | Marja netă | Venituri an/an | 1A / 3A | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| TJXThe TJX Companies, Inc. | 159,2 mld | 26,8 | 62,2 % | 9,7 % | +7,1 % | −5 % / +64 % |
| ROSTRoss Stores, Inc. | 78,5 mld | 29,7 | 42,6 % | 10,8 % | +7,7 % | +51 % / +103 % |
| GAPGap, Inc | 8,3 mld | 7,1 | 33,8 % | 8,1 % | +1,9 % | −12 % / +18 % |
| URBNUrban Outfitters, Inc. | 7,9 mld | 14,3 | 20,9 % | 8,8 % | +11,1 % | +24 % / +157 % |
| ANFAbercrombie & Fitch Co. | 7,3 mld | 14,7 | 40,5 % | 10,0 % | +6,4 % | +75 % / +125 % |
| AEOAmerican Eagle Outfitters, Inc. | 3,6 mld | 10,9 | 20,4 % | 5,9 % | +4,1 % | +5 % / +12 % |
| BKEBuckle, Inc | 2,5 mld | 11,0 | 45,8 % | 16,6 % | +6,6 % | −15 % / +24 % |
| LELands’ End, Inc. | 301,1 mil | 0,9 | 97,9 % | 30,5 % | +0,7 % | −35 % / +44 % |
| DXLGDestination Xl Group, Inc. | 27,1 mil | — | -30,6 % | -8,8 % | −6,9 % | −50 % / −87 % |
| PLCEThe Children’s Place, Inc. | 5,4 mil | — | — | -11,8 % | −12,8 % | −97 % / −99 % |
Randamentele de preț pe 1 și 3 ani: pentru ROST din închiderile zilnice (aceleași ca în tabelul de performanță), pentru celelalte firme din închiderile de sfârșit de lună.
Prognoza motorului olivLaw
Motorul de lume a rulat după ultimul comunicat material al firmei. Probabilitățile sunt de ATINGERE a unui nivel în orizont (nu de închidere acolo) și stau lângă mersul aleator (p_rw), reperul fără informație.
Motorul nu are încă o rulare publicată pentru această firmă.
Scenarii de evaluare (ipoteze editabile)
Scenarii ilustrative
Ilustrative: nu sunt previziuni și nu au probabilități. Fiecare caz este o poveste coerentă de ipoteze, calculată pe cifrele de azi.
Preț estimat (USD)
| Preț estimat | Pesimist | De bază | Optimist |
|---|---|---|---|
| 1 ani | 149,66 Randament total -39 % · Pe an -39 % | 264,30 Randament total 8 % · Pe an 8 % | 397,72 Randament total 63 % · Pe an 63 % |
| 3 ani | 151,92 Randament total -36 % · Pe an -14 % | 301,25 Randament total 25 % · Pe an 8 % | 496,78 Randament total 105 % · Pe an 27 % |
| 5 ani | 154,22 Randament total -34 % · Pe an -8 % | 343,36 Randament total 44 % · Pe an 8 % | 620,51 Randament total 158 % · Pe an 21 % |
- P/E la ieșire± 75,31
- Marja netă± 52,72
- Creșterea anuală a veniturilor± 42,36
- Diluare anuală± 4,43
Analiză AI
Generat de AIAnaliză generată de AI (Claude), din surse publice citate; poate conține erori. Nu este o recomandare de investiții. Situația la 27 oct. 2026 · Model: claude-haiku-5-5.
Pe scurt
Ross Stores operează lanțurile de magazine off-price Ross Dress for Less și dd’s DISCOUNTS, cu vânzări de 22.751 milioane USD în exercițiul fiscal 2025 1. În trimestrul al doilea al exercițiului fiscal 2026 vânzările au crescut la 6.265 milioane USD, iar vânzările comparabile au crescut cu 10% 2. Compania și-a ridicat prognoza de EPS pentru exercițiul fiscal 2026 la intervalul 8,61–8,77 USD, inclusiv un beneficiu de aproximativ 0,60 USD pe acțiune din rambursări de taxe vamale IEEPA 3.
SWOT
Puncte tari
- Compania are un model off-price bine stabilit, cu achiziții oportuniste și costuri operaționale reduse, ceea ce permite prețuri atractive pentru clienți 1.
- Creșterea vânzărilor comparabile în 2026 a fost puternică și a fost determinată de traficul de clienți, un semn al interesului real al consumatorilor 23.
- Compania dispune de o rețea mare de magazine și de depozite proprii, ceea ce sprijină economiile de scară în marketing și distribuție 1.
Puncte slabe
- Marja operațională din exercițiul fiscal 2025 s-a redus față de exercițiul anterior, sub presiunea costurilor de distribuție și a celor legate de tarife 1.
- Compania importă o parte semnificativă a mărfurilor din China, ceea ce o expune la schimbări de politică comercială 1.
- Activitatea este exclusiv în magazine fizice, ceea ce limitează accesul la canalele de comerț electronic, în creștere 1.
Oportunități
- Deschiderea de noi magazine în piețe necunoscute și în zone cu cerere ridicată ar putea extinde baza de clienți 3.
- Modernizarea sistemelor informatice și a experienței din magazine ar putea sprijini creșterea vânzărilor 1.
- Dacă clienții noi rămân fideli, compania ar putea reduce dependența de clienții actuali și ar putea susține creșterea pe termen lung 3.
Amenințări
- Tarifele și schimbările de politică comercială pot crește costurile de achiziție și pot reduce cererea 1.
- Presiunea concurenței din partea retailerilor online și a lanțurilor tradiționale poate reduce cota de piață 1.
- Condițiile meteorologice și scăderea cheltuielilor consumatorilor pot afecta traficul și vânzările 1.
Riscuri
- Tarife și politica comercialăridicat
Compania importă mărfuri din China și a raportat un impact tarifar negativ asupra costurilor; schimbările de politică comercială pot afecta marjele.
- Concurențamediu
Concurența din partea retailerilor online și a altor lanțuri off-price este intensă și poate limita capacitatea de a menține reducerile.
- Dependența de achiziții oportunistemediu
Modelul depinde de disponibilitatea constantă a mărfurilor de marcă la prețuri atractive; dacă furnizorii reduc excedentele, oferta poate scădea.
- Forța de muncămediu
Rotația ridicată și costurile salariale pot afecta profitabilitatea, mai ales în perioadele de vârf.
- Riscuri cibernetice și operaționalescăzut
Atacurile informatice sau întreruperile în lanțul de aprovizionare ar putea afecta vânzările și reputația companiei.
Teza de investiție
Ce ar trebui să fie adevărat (scenariul favorabil)
- Creșterea puternică a traficului în trimestrul al doilea din 2026 și ridicarea prognozei pentru anul fiscal sugerează că cererea rămâne solidă 23.
- Planul extins de deschideri și răscumpărările de acțiuni ar putea susține creșterea pe termen lung 3.
- Modelul de achiziții oportuniste și structura de costuri reduse oferă un avantaj competitiv dacă se mențin în timp 1.
Ce ar strica teza
- Beneficiul din rambursările de taxe vamale este temporar, iar marja ridicată din trimestrul al doilea nu se va repeta automat în perioadele următoare 23.
- Compania rămâne expusă la tarife și la politica comercială, ceea ce poate complica planificarea costurilor.
- Dacă traficul scade sau concurența se intensifică, creșterea vânzărilor comparabile ar putea încetini.
De urmărit
- Rezultatele trimestrului al treilea și evoluția vânzărilor comparabile față de prognoza companieiQ3 2026
- Numărul de deschideri noi de magazine și ritmul planului de 115 locații2026
- Efectul tarifelor și al politicii comerciale asupra marjei operaționalenext 10-K
- Realizarea programului de răscumpărare de acțiuni de 1,275 miliarde USD2026
Produse, piață și concurență
Generat de AIAnaliză generată de AI (Claude), din surse publice citate; poate conține erori. Nu este o recomandare de investiții. Situația la 27 oct. 2026 · Model: claude-haiku-5-5.
Afacerea
Ross Stores, Inc. operează două mărci de magazine de îmbrăcăminte și articole pentru casă la prețuri off-price: Ross Dress for Less, cea mai mare astfel de rețea din Statele Unite, cu 1.904 locații la 31 ianuarie 2026, și dd’s DISCOUNTS, cu 363 de magazine 1. Ross oferă reduceri de 20% până la 60% față de prețurile obișnuite ale magazinelor universale și specializate, iar dd’s DISCOUNTS oferă reduceri de 20% până la 70% față de magazinele moderate 1. Modelul se bazează pe achiziții oportuniste de mărfuri de marcă, inclusiv stocuri excedentare și comenzi anulate, precum și pe stocarea în depozit a mărfurilor de tip packaway 1.
Piața în context
Compania operează în sectorul off-price, în care concurența este fragmentată și în care trei tipuri de factori contează: reducerile la mărci cunoscute, asortimentul și comoditatea magazinului 1. Riscurile macroeconomice rămân ridicate, inclusiv tarifele și inflația, mai ales pentru produsele din China, care reprezintă peste jumătate din mărfurile vândute 1.
Cererea de consum poate fi influențată de vreme și de nivelul de cheltuieli al consumatorilor, iar în trimestrul al doilea din 2026 creșterea traficului a fost principalul motor al vânzărilor comparabile 23. Dacă această tendință se menține, compania ar putea continua să atragă clienți noi, însă evoluția ulterioară depinde de mediul macroeconomic 3.
Tendințe
- Tarifele și politica comercialămixt
Tarifele asupra bunurilor importate, mai ales din China, cresc costurile de achiziție și complică planificarea marjelor; compania a raportat un impact tarifar negativ în exercițiul fiscal 2025 1. Rambursările de taxe vamale IEEPA au însă adus un beneficiu temporar în trimestrul al doilea din 2026 2.
- Creșterea traficului în magazinevânt din spate
Creșterea vânzărilor comparabile a fost determinată în principal de creșterea traficului de clienți, nu doar de valoarea coșului, ceea ce sugerează un interes sporit pentru ofertă 23. Dacă traficul rămâne ridicat, compania ar putea susține creșterea pe termen mediu.
- Expansiunea rețeleimixt
Compania extinde rețeaua în piețe noi și existente, iar numărul de deschideri a fost ridicat pentru 2026 3. Expansiunea poate sprijini creșterea, dar noile piețe presupun costuri de construcție și de marketing mai mari și rezultate mai greu de prevăzut 1.
- Costurile forței de muncăvânt din față
Creșterea salariilor minime, a costurilor cu sănătatea și rotația ridicată a personalului din magazine pot majora cheltuielile operaționale 1. Dacă compania nu reușește să își păstreze angajații, costurile de recrutare și formare vor crește.
Poziția concurențială
Ross își delimitează poziția de concurenții online, magazinele universale, magazinele specializate, lanțurile de discount și outlet-urile producătorilor, mulți dintre ei aparținând unor lanțuri mari cu resurse substanțiale 1. Intrarea pe piață în off-price are bariere economice reduse, iar concurența online este în creștere 1.
Compania susține că avantajul său constă în achiziții mai ieftine decât cele ale magazinelor clasice și în magazine ușor de parcurs, însă nu există garanția că această poziție se va menține dacă concurenții adoptă mai rapid tehnologii noi 1. Presiunea concurențială ar putea afecta marjele dacă reducerile trebuie adâncite.
- TJX CompaniesTJX
Concurent off-price din Statele Unite, menționat în categoria altor retaileri off-price din sursele companiei.
- Magazine universale și de discount
Lanțuri mari de discount și universale care concurează pentru clienți și pentru spațiile comerciale.
- Magazine specializate
Retaileri specializați în îmbrăcăminte și încălțăminte care concurează pe aceleași categorii de produse.
- Retaileri online
Platforme de comerț electronic care concurează pentru clienți și pentru cheltuielile de consum.
Legături, dependențe și riscuri
Cu cine e legată firma, din propriile depuneri SEC (clienți, furnizori, producție, parteneri, concurenți, țări, reglementare), din declarațiile acționarilor de peste 5 % (13D/13G) și din ce alte firme spun despre ea. Clic pe un nod pentru dovadă; pe o firmă listată, graful se mută pe ea.
Se încarcă legăturile…
Știri și depuneri
Din presă
- Here’s Why The Fund Trimmed Ross Stores (ROST) in Q2Yahoo Finance — News · 23 sept. 2026 · EN
- How Is Ross Stores’ Stock Performance Compared to Other Retail StocksYahoo Finance — News · 08 sept. 2026 · EN
- Jim Cramer Revealed Why Ross Stores, Inc. (NASDAQ:ROST) Is “Kicking Butt”Yahoo Finance — News · 04 sept. 2026 · EN
- Ross Stores customers will soon feel a notable change in storesYahoo Finance — News · 29 aug. 2026 · EN
- Ross Stores (ROST) Delivers a Strong Quarter, but Can the Momentum Last?Yahoo Finance — News · 28 aug. 2026 · EN
- Could Ross Stores (ROST)’s Blowout Comp Growth Signal a Bigger Market Share Opportunity?Yahoo Finance — News · 27 aug. 2026 · EN
- Ross Stores raises forecast after surge in Q2 sales and store openingsYahoo Finance — News · 24 aug. 2026 · EN
- Jim Cramer Discussed Ross Stores, Inc. (NASDAQ:ROST) & TJXYahoo Finance — News · 23 aug. 2026 · EN
- Ross Stores Grew Comparable Sales 10%. TJX Grew 4%. Only One Stock Went Up.Yahoo Finance — News · 22 aug. 2026 · EN
- Ross Stores Raises Annual Profit Outlook on Robust MomentumBloomberg Markets · 20 aug. 2026 · EN
- Estee Lauder and IMAX Higher; Ross Stores Boost Forecast | Stock MoversBloomberg Markets · 22 mai 2026 · EN
Depuneri SEC
- Raport curent17 sept. 2026Schimbări în conducere · Informare publică (Reg FD) · Situații financiare și anexe
- Raport trimestrial01 sept. 2026
- Raport curent20 aug. 2026Rezultate financiare · Situații financiare și anexe
- Raport trimestrial02 iun. 2026
- Raport curent27 mai 2026Vot al acționarilor
- Raport curent21 mai 2026Rezultate financiare · Situații financiare și anexe
- Convocare AGA (proxy)07 apr. 2026
- Raport anual31 mar. 2026
- Raport curent03 mar. 2026Rezultate financiare · Situații financiare și anexe
- Raport trimestrial10 dec. 2025
Surse
- [1] Form 10-K, fiscal year ended 2026-01-31 · SEC / Ross Stores, Inc. · 31 mar. 2026
- [2] Form 10-Q, quarter ended 2026-08-01 · SEC / Ross Stores, Inc. · 01 sept. 2026
- [3] Form 8-K, results release (exhibit 99.1) · SEC / Ross Stores, Inc. · 20 aug. 2026
Cifre calculate de olivLaw din depunerile SEC și prețurile de închidere; analiza calitativă e generată de AI din surse citate. Nu este o recomandare de investiții.