olivLaw · Cercetare acțiuni SUA
Advantage Solutions Inc. ADV
Services-Business Services, NEC · SIC 7389 · Verticală: Services-Business Services, NEC (SIC 7389)
Advantage Solutions oferă servicii externalizate de vânzare, merchandising și marketing în punct de vânzare pentru producători de bunuri de larg consum și retaileri din America de Nord. În 2025 compania a avut venituri de 3542,6 milioane USD, iar în al doilea trimestru din 2026 veniturile au crescut ușor, în timp ce segmentul Experiential Services a fost principalul motor de creștere, într-un context în care presiunea pe cheltuielile consumatorilor rămâne ridicată.
La închiderea din 04 nov. 2026, acțiunea Advantage Solutions Inc. (ADV) costa 39,67 USD (+36,09 % într-o zi), cu capitalizare 508,7 mil USD, beta 1,17, interval pe 52 de săptămâni 12,55–46,82 USD. Ultimul trimestru raportat (T2 2026): venituri de 889,5 mil USD (+1,8 % an/an), profit net de -62,7 mil USD, EPS diluat -4,85 USD.
Date la · analiza AI din · Sursa: depunerile SEC și prețurile de închidere, calculate de olivLaw.
Evoluția prețului
Se încarcă graficul…
Citirea tehnică
- RSI (14)
- 70,5
- supracumpărat (≥ 70)
- Bollinger (20, 2)
- 25,32 – 35,02
- peste banda superioară · %B 1,48 · lățimea benzii 32,2 %
- SMA 50 / 200
- 31,01 / 30,44
- tendință ascendentă (preț > SMA50 > SMA200)
- MACD (12, 26, 9)
- 0,61 / -0,25
- MACD peste semnal
Indicatorii descriu trecutul prețului; nu prezic singuri direcția. Pe istoricul nostru, filtrul RSI ≤ 40 nu a adăugat randament (vezi metodologia semnalelor).
Performanță
| Compania | S&P 500 | Față de S&P 500 | Mediana verticalei | |
|---|---|---|---|---|
| 1 lună | +44,9 % | −2,0 % | +46,9 pp | — |
| 3 luni | +20,1 % | −2,2 % | +22,3 pp | — |
| 6 luni | −8,9 % | +4,3 % | −13,2 pp | — |
| De la început de an | +80,3 % | +10,6 % | +69,8 pp | — |
| 1 an | +29,0 % | +10,5 % | +18,5 pp | −6,1 % |
| 3 ani | −33,9 % | +73,7 % | −107,5 pp | −6,4 % |
| 5 ani | −82,2 % | +61,7 % | −144,0 pp | — |
Randamente de preț, fără dividende.
Rezultate trimestriale
Ultimul trimestru: Q2 2026 · 30 iun. 2026
Marje trimestriale
Situații trimestriale · USD
| Exercițiu | Q3 '24 | Q4 '24 | Q1 '25 | Q2 '25 | Q3 '25 | Q4 '25 | Q1 '26 | Q2 '26 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Venituri | 939,3 mil | 892,3 mil | 821,8 mil | 873,7 mil | 915,0 mil | 932,1 mil | 869,6 mil | 889,5 mil |
| Costul vânzărilor | 795,0 mil | 760,9 mil | 722,8 mil | 746,9 mil | 776,4 mil | 802,2 mil | 761,6 mil | 783,8 mil |
| Cheltuieli generale și de vânzare | 98,4 mil | 74,2 mil | 64,9 mil | 68,7 mil | 57,6 mil | 85,0 mil | 53,3 mil | 50,9 mil |
| Profit operațional | -3,2 mil | -170,6 mil | -14,6 mil | 10,0 mil | 40,2 mil | -162,0 mil | 4,2 mil | 1,7 mil |
| Amortizare și depreciere | 51,9 mil | 51,6 mil | 50,4 mil | 50,7 mil | 50,7 mil | 50,5 mil | 51,6 mil | 51,3 mil |
| Cheltuieli cu dobânzile | 39,0 mil | 32,3 mil | 34,4 mil | 35,8 mil | 35,0 mil | 33,8 mil | 34,8 mil | 40,0 mil |
| Profit înainte de impozit | -42,2 mil | -202,7 mil | -49,0 mil | -25,8 mil | 5,3 mil | -195,8 mil | -48,5 mil | -40,9 mil |
| Impozit pe profit | -4,9 mil | -24,7 mil | 7,1 mil | 4,6 mil | -15,3 mil | -34,1 mil | 23,3 mil | 21,8 mil |
| Profit net | -42,8 mil | -178,0 mil | -56,1 mil | -30,4 mil | 20,6 mil | -161,7 mil | -71,8 mil | -62,7 mil |
| EPS diluat | -0,13 | -0,56 ≈ | -4,36 | -2,35 | 0,06 ≈ | -0,50 ≈ | -5,49 | -4,85 |
| Flux de numerar operațional | 34,0 mil ≈ | 15,1 mil | -39,6 mil | -8,1 mil ≈ | 63,6 mil ≈ | 45,6 mil | 23,7 mil | -6,5 mil ≈ |
| Investiții (capex) | 25,3 mil ≈ | -42,5 mil | 15,1 mil | 2,1 mil ≈ | 11,4 mil ≈ | -22,2 mil | 11,4 mil | 9,4 mil ≈ |
| Răscumpărări de acțiuni | 13,3 mil ≈ | 0 | 869,0 mii | 0 ≈ | 0 ≈ | 0 | 2,3 mil | 14,7 mil ≈ |
≈ trimestru derivat (diferență de cumulate / medie pe zile-acțiune)
E/P în timp
E/P = EPS diluat pe ultimele 12 luni / prețul de la sfârșitul trimestrului. E/P este inversul P/E și rămâne definit și când profitul e negativ.
Exerciții anuale
| Exercițiu | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Venituri | 3,7 mld | 3,8 mld | 3,2 mld | 3,6 mld | 3,6 mld | 3,9 mld | 3,6 mld | 3,5 mld |
| Venituri an/an | indisponibil | +2,1 % | −16,6 % | +14,2 % | +1,2 % | +7,0 % | −8,6 % | −0,7 % |
| Profit net | -1,2 mld | -21,2 mil | -175,8 mil | 54,5 mil | -1,4 mld | -63,3 mil | -327,0 mil | -227,7 mil |
| Profit net an/an | indisponibil | indisponibil | indisponibil | indisponibil | −2.633,3 % | indisponibil | indisponibil | indisponibil |
| EPS diluat | indisponibil | -0,10 | -0,79 | 0,17 | -4,33 | -0,20 | indisponibil | indisponibil |
| EPS diluat an/an | indisponibil | indisponibil | indisponibil | indisponibil | −2.647,1 % | indisponibil | indisponibil | indisponibil |
| netă % | -31,2 % | -0,6 % | -5,6 % | 1,5 % | -37,9 % | -1,6 % | -9,2 % | -6,4 % |
| Flux de numerar liber | 79,2 mil | 98,9 mil | 314,8 mil | 94,8 mil | 92,4 mil | 207,8 mil | 85,3 mil | 55,1 mil |
Rezultate raportate vs așteptări
Se încarcă…
Bilanț și sănătate financiară
Exercițiu 2025 · 31 dec. 2025
- Numerar
- 240,9 mil USD
- Datorie financiară
- 1,7 mld USD
- Datorie netă
- 1,4 mld USD
- Capitaluri proprii
- 554,0 mil USD
- Active totale
- 2,8 mld USD
- Datorie / capitaluri
- 3,02x
- Lichiditate curentă
- 2,25x
- ROE
- -35,0 %
- ROA
- -7,7 %
- Marja FCF
- 1,6 %
Situații financiare (cu sursa fiecărei cifre)
Venituri și profit net (USD)
Marje
Cont de profit și pierdere · USD
| Linie | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Sursă (ultimul an) |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Venituri | 3,2 mld | 3,6 mld | 3,6 mld | 3,9 mld | 3,6 mld | 3,5 mld | SEC (XBRL)· 03 mar. 2026verificat |
| Costul vânzărilor | 2,6 mld | 3,0 mld | 3,2 mld | 3,4 mld | 3,1 mld | 3,0 mld | SEC (XBRL)· 03 mar. 2026verificat |
| Profit brut | 604,2 mil ≈ | 638,2 mil ≈ | 472,8 mil ≈ | 485,1 mil ≈ | 507,3 mil ≈ | 494,3 mil ≈ | SEC (XBRL)· 03 mar. 2026derivat |
| Cheltuieli generale și de vânzare | 306,3 mil | 168,1 mil | 175,4 mil | 250,2 mil | 324,6 mil | 276,1 mil | SEC (XBRL)· 03 mar. 2026verificat |
| Profit operațional | 67,0 mil | 230,0 mil | -1,5 mld | 46,6 mil | -295,0 mil | -126,5 mil | SEC (XBRL)· 03 mar. 2026verificat |
| Amortizare și depreciere | 238,6 mil | 240,0 mil | 216,0 mil | 208,9 mil | 204,6 mil | 202,3 mil | SEC (XBRL)· 03 mar. 2026verificat |
| EBITDA | 305,6 mil ≈ | 470,1 mil ≈ | -1,3 mld ≈ | 255,4 mil ≈ | -90,4 mil ≈ | 75,8 mil ≈ | SEC (XBRL)· 03 mar. 2026derivat |
| Cheltuieli cu dobânzile | 234,0 mil | 137,9 mil | 104,5 mil | 165,8 mil | 146,8 mil | 138,9 mil | SEC (XBRL)· 03 mar. 2026verificat |
| Profit înainte de impozit | -180,4 mil | 91,2 mil | -1,6 mld | -118,9 mil | -441,2 mil | -265,3 mil | SEC (XBRL)· 03 mar. 2026verificat |
| Impozit pe profit | -5,3 mil | 33,6 mil | -158,4 mil | -37,6 mil | -62,8 mil | -37,6 mil | SEC (XBRL)· 03 mar. 2026verificat |
| Profit net | -175,8 mil | 54,5 mil | -1,4 mld | -63,3 mil | -327,0 mil | -227,7 mil | SEC (XBRL)· 03 mar. 2026verificat |
| EPS diluat | -0,79 | 0,17 | -4,33 | -0,20 | — | — | SEC (XBRL)· 01 mar. 2024verificat |
| Media ponderată diluată a acțiunilor | 223,2 mil | 321,0 mil | 318,7 mil | 323,7 mil | 321,5 mil | 324,6 mil | SEC (XBRL)· 03 mar. 2026verificat |
≈ calculat olivLaw din liniile raportate ale aceluiași an: Venituri − Costul vânzărilor; Profit operațional + Amortizare și depreciere.
- 2023
- 250,2 mil
- 2024
- 324,6 mil
- 2025
- 276,1 mil
SEC (XBRL)· 03 mar. 2026verificat
- 2023
- -118,9 mil
- 2024
- -441,2 mil
- 2025
- -265,3 mil
SEC (XBRL)· 03 mar. 2026verificat
- 2023
- 323,7 mil
- 2024
- 321,5 mil
- 2025
- 324,6 mil
SEC (XBRL)· 03 mar. 2026verificat
Bilanț · USD
| Linie | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Sursă (ultimul an) |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Numerar | 204,3 mil | 164,6 mil | 118,0 mil | 120,8 mil | 205,2 mil | 240,9 mil | SEC (XBRL)· 03 mar. 2026verificat |
| Creanțe | — | — | 869,0 mil | 659,5 mil | 603,1 mil | 595,0 mil | SEC (XBRL)· 03 mar. 2026verificat |
| Active curente | 899,8 mil | 1,1 mld | 1,2 mld | 1,0 mld | 910,7 mil | 972,6 mil | SEC (XBRL)· 03 mar. 2026verificat |
| Imobilizări corporale nete | 80,0 mil | 63,7 mil | 70,9 mil | 64,7 mil | 97,8 mil | 115,9 mil | SEC (XBRL)· 03 mar. 2026verificat |
| Fond comercial | 2,2 mld | 2,2 mld | 724,8 mil | 710,2 mil | 477,0 mil | 438,9 mil | SEC (XBRL)· 03 mar. 2026verificat |
| Imobilizări necorporale (fără fond comercial) | 2,5 mld | 2,3 mld | 1,9 mld | 1,6 mld | 1,3 mld | 993,9 mil | SEC (XBRL)· 03 mar. 2026verificat |
| Active totale | 5,8 mld | 5,9 mld | 4,3 mld | 3,8 mld | 3,1 mld | 2,8 mld | SEC (XBRL)· 03 mar. 2026verificat |
| Datorii comerciale | 195,5 mil | 277,4 mil | 261,5 mil | 172,9 mil | 158,5 mil | 162,4 mil | SEC (XBRL)· 03 mar. 2026verificat |
| Datorie pe termen scurt | 63,7 mil | 14,4 mil | 14,0 mil | 13,3 mil | 13,3 mil | 13,3 mil | SEC (XBRL)· 03 mar. 2026verificat |
| Datorie pe termen lung | 2,0 mld | 2,0 mld | 2,0 mld | 1,8 mld | 1,7 mld | 1,7 mld | SEC (XBRL)· 03 mar. 2026verificat |
| Datorii curente | 575,0 mil | 645,5 mil | 600,7 mil | 541,3 mil | 460,1 mil | 432,6 mil | SEC (XBRL)· 03 mar. 2026verificat |
| Datorii totale | 3,3 mld | 3,3 mld | 3,0 mld | 2,7 mld | 2,4 mld | 2,2 mld | SEC (XBRL)· 03 mar. 2026verificat |
| Capital propriu | 2,5 mld | 2,6 mld | 1,2 mld | 1,1 mld | 748,7 mil | 554,0 mil | SEC (XBRL)· 03 mar. 2026verificat |
- 2023
- 1,6 mld
- 2024
- 1,3 mld
- 2025
- 993,9 mil
SEC (XBRL)· 03 mar. 2026verificat
Fluxuri de numerar · USD
| Linie | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Sursă (ultimul an) |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Flux de numerar operațional | 345,7 mil | 126,0 mil | 104,7 mil | 228,5 mil | 93,1 mil | 61,5 mil | SEC (XBRL)· 03 mar. 2026verificat |
| Investiții (capex) | 30,9 mil | 31,2 mil | 12,4 mil | 20,7 mil | 7,8 mil | 6,5 mil | SEC (XBRL)· 03 mar. 2026verificat |
| Flux de numerar liber | 314,8 mil ≈ | 94,8 mil ≈ | 92,4 mil ≈ | 207,8 mil ≈ | 85,3 mil ≈ | 55,1 mil ≈ | SEC (XBRL)· 03 mar. 2026derivat |
| Flux de numerar din investiții | -99,0 mil | -75,8 mil | -106,1 mil | -50,5 mil | 206,4 mil | 3,8 mil | SEC (XBRL)· 03 mar. 2026verificat |
| Flux de numerar din finanțare | -230,2 mil | -86,3 mil | -31,4 mil | -178,4 mil | -211,4 mil | -36,2 mil | SEC (XBRL)· 03 mar. 2026verificat |
| Răscumpărări de acțiuni | 0 | 12,6 mil | 0 | 6,4 mil | 34,1 mil | 869,0 mii | SEC (XBRL)· 03 mar. 2026verificat |
≈ calculat olivLaw din liniile raportate ale aceluiași an: Flux de numerar operațional − Investiții (capex).
- 2023
- -50,5 mil
- 2024
- 206,4 mil
- 2025
- 3,8 mil
SEC (XBRL)· 03 mar. 2026verificat
- 2023
- -178,4 mil
- 2024
- -211,4 mil
- 2025
- -36,2 mil
SEC (XBRL)· 03 mar. 2026verificat
Indicatori calculați
Creștere
Profitabilitate
Randamente
Bilanț și datorie
Lichiditate
Numerar
Eficiență
Piață și evaluare
1 indicatori care nu se aplică sectorului.
Evaluare
Încadrare olivLaw
Scor: 29 / 100
Metodologie de scor pe indicatori și evaluare, nu recomandare de investiții.
score < 40
Preț de închidere
04 nov. 2026Sursă: olivLaw, serie de închidere
Capitalizare: 508,7 mil USD
Indicatori-cheie
Acoperire și prospețime
Scorul pe grupe
- Bilanț și datorie17
- Evaluare58
- Calitate22
- Creștere0
- Randamente48
Interval de valoare estimat
Intervalul agregat = mediana limitelor inferioare, centrale și superioare ale metodelor valide; nu e un interval de probabilitate și nu acoperă toate rezultatele. Anvelopa tuturor metodelor: 236,30 – 703,24 USD.
Ipotezele de evaluare sunt alese editorial, nu măsurate; beta nu este măsurat.
Intervalele metodelor (USD pe acțiune)
— — Mijloc · ▏ Preț
Metode de evaluare
- DCF (flux de numerar actualizat)236,30 – 703,24 (Mijloc 372,62)WACC 6,1 % · FCFF de pornire 236,9 mil USD · ponderea valorii terminale în EV 84 %Sensibilitatea WACC × g dă limitele metodei; nu sunt probabilități.DCF invers: nicio creștere între −30 % și +40 % nu justifică prețul
- Colegi: EV/EBITDAindisponibil · date insuficiente
- Colegi: P/Eindisponibil · baza de calcul nu este pozitivă
- Dividende actualizate (DDM)indisponibil · compania nu distribuie dividende: modelul de dividende nu se aplică fără o ipoteză explicită de inițiere
Comparabilele pe clasificare (SIC) grupează după codul industrial, nu după activitatea economică; grupul direct e o selecție editorială după activitate. Multiplii membrilor sunt pe ultimele 12 luni raportate de fiecare, la ultima lor închidere.
Ipoteze (ilustrative, editoriale)
- Rata fără risc
- 4,3 %
- Prima de risc a pieței
- 5,0 %
- Beta (implicit)
- 1,00
- Costul capitalului propriu
- 9,3 %
- Creștere terminală
- 2,5 %
Scorul pe factori
Profil neatractiv · Scor 29/100
| Factor | Valoare | Scor | Pondere folosită |
|---|---|---|---|
| ROIC · Calitate | -4,8 % | 23 (față de colegi) | 15 % |
| Marja netă · Calitate | -7,6 % | 21 (față de colegi) | 9 % |
| Conversia profitului în FCF · Calitate | indisponibil | indisponibil | — |
| CAGR venituri 3 ani · Creștere | -1,0 % | 0 (pe interval fix) | 12 % |
| CAGR EPS 3 ani · Creștere | indisponibil | indisponibil | — |
| Datorie netă / EBITDA · Bilanț și datorie | 16,3x | 0 (față de colegi) | 15 % |
| Acoperirea dobânzilor · Bilanț și datorie | -0,8x | 0 (pe interval fix) | 9 % |
| Lichiditatea curentă · Bilanț și datorie | 1,8x | 83 (pe interval fix) | 6 % |
| P/E (TTM) · Evaluare | indisponibil | indisponibil | — |
| EV/EBITDA · Evaluare | 22,1x | 24 (față de colegi) | 15 % |
| Randament FCF · Evaluare | 22,9 % | 100 (pe interval fix) | 12 % |
| Randamentul distribuirilor către acționari · Randamente | 3,3 % | 48 (pe interval fix) | 9 % |
| Rata de distribuire (FCF) · Randamente | indisponibil | indisponibil | — |
Factorii fără valoare au ieșit; ponderile rămase au fost renormalizate.
Grupele scorului
- Bilanț și datorie17/100 · 3/3 factori cu valoare
- Creștere· parțial0/100 · 1/2 factori cu valoare
- Calitate22/100 · 2/3 factori cu valoare
- Randamente· parțial48/100 · 1/2 factori cu valoare
- Evaluare58/100 · 2/3 factori cu valoare
O grupă «parțială» e calculată din sub jumătate din ponderea ei sau dintr-un singur factor: nu e o evaluare completă a grupei.
Memo
Advantage Solutions Inc. (ADV). Ultimul exercițiu complet: 2025; date până la 2026-06-30.
Cifre calculate din situațiile financiare: venit 3,5 mld USD în 2025; creștere an/an -0,7 %; marjă netă -7,6 %; ROE -50,8 %; datorie netă/EBITDA 16,3x.
Intervalul de valoare estimat este 236,30–703,24 USD pe acțiune (mediana a 1 metode, acord între metode: o singură metodă); ipotezele sunt ilustrative. Față de valoarea centrală de 372,62 USD, prețul de 39,67 USD lasă un potențial de 839,3 % (valoare / preț − 1) și o marjă de siguranță de 89,4 % (1 − preț / valoare). Intervalul e mediana limitelor inferioare, centrale și superioare ale metodelor, nu un interval de probabilitate.
Scor olivLaw 29/100, încadrare metodologică: profil neatractiv (scorul, marja de siguranță și acordul metodelor împreună; nu o judecată despre prețul corect). Grupe evaluate parțial: growth, returns. Nu este o recomandare de investiții.
Text generat determinist din cifrele afișate; fără model de limbaj. Nu este recomandare de investiții.
Ce susține teza
- Lichiditatea curentă: 1,8x
- Randament FCF: 22,9 %
- Prețul este sub intervalul de valoare estimat
Ce o infirmă
- ROIC: -4,8 %
- Marja netă: -7,6 %
- CAGR venituri 3 ani: -1,0 %
- Datorie netă / EBITDA: 16,3x
- Acoperirea dobânzilor: -0,8x
- EV/EBITDA: 22,1x
Neevaluați (date insuficiente sau indicator fără semnificație): Conversia profitului în FCF, CAGR EPS 3 ani, P/E (TTM), Rata de distribuire (FCF).
Față de mediana verticalei
Services-Business Services, NEC (SIC 7389) · aceeași industrie (SIC 4 cifre) · comparată cu 39 firme
Multipli și rentabilitate față de mediană
Prețul rebazat la 100 (lunar, 5 ani)
Firmele verticalei
| Capitalizare | P/E | ROE | Marja netă | Venituri an/an | 1A / 3A | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| UBERUber Technologies, Inc | 136,0 mld | 14,6 | 38,4 % | 17,3 % | +18,3 % | −24 % / +18 % |
| MELIMercadoLibre, Inc. | 84,3 mld | 45,2 | 27,5 % | 5,3 % | +39,1 % | −20 % / +3 % |
| EBAYeBay Inc. | 52,1 mld | 25,8 | 46,6 % | 16,9 % | +7,9 % | +43 % / +189 % |
| PYPLPayPal Holdings, Inc. | 48,4 mld | 11,1 | 23,8 % | 13,8 % | +4,3 % | −7 % / +1 % |
| MSCIMsci Inc. | 45,7 mld | 33,9 | — | 40,3 % | +9,7 % | +13 % / +23 % |
| FISVFiserv, Inc. | 31,1 mld | 11,2 | 10,7 % | 13,4 % | +3,6 % | −5 % / −55 % |
| CPAYCorpay, Inc | 26,7 mld | 24,7 | 30,5 % | 22,7 % | +13,9 % | +37 % / +69 % |
| GPNGlobal Payments Inc. | 25,9 mld | — | -4,1 % | -9,1 % | −0,4 % | +29 % / −16 % |
| BRBroadridge Financial Solutions, Inc. | 20,8 mld | 20,3 | 40,2 % | 13,9 % | +8,5 % | −19 % / −5 % |
| FISFidelity National Information Services, Inc. | 20,1 mld | 6,0 | 22,3 % | 27,6 % | +5,4 % | −41 % / −34 % |
| RBARB Global, Inc | 17,3 mld | 39,1 | 8,8 % | 10,0 % | +7,2 % | −5 % / +46 % |
| FICOFair Isaac Corp | 15,6 mld | 20,9 | — | 34,1 % | +15,9 % | −60 % / −33 % |
| CARTMaplebear Inc. | 13,7 mld | 32,4 | 17,1 % | 12,0 % | +10,8 % | +41 % / +145 % |
| CSGPCoStar Group, Inc. | 13,1 mld | 74,3 | 2,2 % | 4,9 % | +18,7 % | −53 % / −61 % |
| AKAMAkamai Technologies, Inc | 12,3 mld | 30,9 | 8,9 % | 9,5 % | +5,4 % | −4 % / −26 % |
| LYFTLyft, Inc. | 7,1 mld | 2,7 | 152,6 % | 42,3 % | +9,2 % | −11 % / +60 % |
| ALITAlight, Inc. | 5,7 mld | — | -67,9 % | -46,0 % | −3,0 % | −72 % / −92 % |
| FLYWFlywire Corporation | 2,7 mld | 83,8 | 4,2 % | 4,8 % | +26,6 % | +56 % / −6 % |
| PAYOPayoneer Global Inc. | 2,4 mld | 49,1 | 7,1 % | 4,6 % | +7,7 % | +24 % / +38 % |
| ACVACopart Inc | 1,8 mld | — | -15,1 % | -7,9 % | +19,2 % | +16 % / −21 % |
| NUTXNutex Health Inc. | 1,4 mld | 8,1 | 57,2 % | 21,2 % | +82,4 % | +78 % / +620 % |
| CASSCass Information Systems, Inc. | 704,7 mil | 19,8 | 15,1 % | 18,5 % | +5,3 % | +31 % / +33 % |
| PRTHPriority Technology Holdings, Inc. | 652,9 mil | 11,6 | — | 5,6 % | +8,3 % | +35 % / +164 % |
| ADVAdvantage Solutions Inc. | 508,7 mil | — | -50,8 % | -7,6 % | −0,7 % | +29 % / −34 % |
| IMXIInternational Money Express, Inc. | 251,1 mil | 13,3 | 11,9 % | 3,4 % | −7,7 % | −45 % / −60 % |
Randamentele de preț pe 1 și 3 ani: pentru ADV din închiderile zilnice (aceleași ca în tabelul de performanță), pentru celelalte firme din închiderile de sfârșit de lună.
Prognoza motorului olivLaw
Motorul de lume a rulat după ultimul comunicat material al firmei. Probabilitățile sunt de ATINGERE a unui nivel în orizont (nu de închidere acolo) și stau lângă mersul aleator (p_rw), reperul fără informație.
Motorul nu are încă o rulare publicată pentru această firmă.
Scenarii de evaluare (ipoteze editabile)
Scenarii ilustrative
Ilustrative: nu sunt previziuni și nu au probabilități. Fiecare caz este o poveste coerentă de ipoteze, calculată pe cifrele de azi.
Preț estimat (USD)
| Preț estimat | Pesimist | De bază | Optimist |
|---|---|---|---|
| 1 ani | date insuficiente Randament total indisponibil · Pe an indisponibil | date insuficiente Randament total indisponibil · Pe an indisponibil | date insuficiente Randament total indisponibil · Pe an indisponibil |
| 3 ani | date insuficiente Randament total indisponibil · Pe an indisponibil | date insuficiente Randament total indisponibil · Pe an indisponibil | date insuficiente Randament total indisponibil · Pe an indisponibil |
| 5 ani | date insuficiente Randament total indisponibil · Pe an indisponibil | date insuficiente Randament total indisponibil · Pe an indisponibil | date insuficiente Randament total indisponibil · Pe an indisponibil |
Analiză AI
Generat de AIAnaliză generată de AI (Claude), din surse publice citate; poate conține erori. Nu este o recomandare de investiții. Situația la 27 oct. 2026 · Model: claude-haiku-5-5.
Pe scurt
Advantage Solutions oferă servicii externalizate de vânzare, merchandising și marketing în punct de vânzare pentru producători de bunuri de larg consum și retaileri din America de Nord. În 2025 compania a avut venituri de 3542,6 milioane USD, iar în al doilea trimestru din 2026 veniturile au crescut ușor, în timp ce segmentul Experiential Services a fost principalul motor de creștere, într-un context în care presiunea pe cheltuielile consumatorilor rămâne ridicată 123.
SWOT
Puncte tari
- Compania are o platformă largă de servicii esențiale pentru producători și retaileri, cu un portofoliu de clienți divers și o prezență amplă în punctele de vânzare 1.
- Segmentul Experiential Services a arătat creștere solidă și execuție operațională bună în ultimele perioade 13.
- Compania și-a îmbunătățit disciplina financiară prin reducerea datoriilor și finalizarea modernizării sistemelor SAP 2.
Puncte slabe
- Rezultatele nete rămân negative, iar pierderile au fost influențate de deprecieri și de costuri de restructurare 13.
- Segmentul Branded Services a scăzut în venituri și rentabilitate, pe fondul pierderilor de clienți și al reducerii volumelor 23.
- Gradul de îndatorare este ridicat, ceea ce limitează flexibilitatea financiară 3.
Oportunități
- Dacă cererea pentru evenimente și demonstrații continuă, segmentul Experiential Services ar putea susține creșterea veniturilor 3.
- Dezvoltarea serviciilor de date, analiză și omni-commerce ar putea ajuta la câștigarea de clienți noi și la creșterea rentabilității 12.
- Simplificarea portofoliului și concentrarea pe serviciile de bază ar putea îmbunătăți eficiența operațională 1.
Riscuri
- Dependența de câțiva clienți mariridicat
Cei mai mari clienți pot reduce sau anula cheltuielile pe termen scurt, iar pierderea unui client important ar putea afecta semnificativ veniturile dacă nu este compensată 1.
- Presiunea asupra costurilor cu forța de muncăridicat
Creșterile salariilor din piață și modificările salariului minim pot crește costurile și pot afecta calitatea serviciilor 1.
- Îndatorare și refinanțaremediu
Datoria semnificativă și condițiile de refinanțare pot influența flexibilitatea financiară și costurile dobânzilor, mai ales dacă rezultatele operaționale scad 13.
- Adaptarea la schimbările tehnologicemediu
Dacă compania nu reușește să dezvolte la timp servicii digitale și omni-channel, cererea pentru serviciile sale ar putea scădea 1.
- Întreruperi ale lanțurilor de aprovizionare și tarifescăzut
Tarifele, restricțiile comerciale și perturbările lanțurilor de aprovizionare pot afecta volumele clienților și rentabilitatea 1.
Teza de investiție
Ce ar trebui să fie adevărat (scenariul favorabil)
- Dacă Experiential Services își menține ritmul de creștere și segmentele Branded și Retailer se stabilizează, compania ar putea reveni la o creștere mai echilibrată a veniturilor și a rentabilității 23.
- Reducerea datoriei și finalizarea proiectelor majore de sisteme ar putea îmbunătăți fluxul de numerar și flexibilitatea financiară pe termen mediu 23.
- Poziția de furnizor omni-commerce pentru producători și retaileri ar putea oferi oportunități dacă cererea pentru servicii de date și digitale crește 1.
Ce ar strica teza
- Dacă segmentul Branded Services continuă să piardă clienți și volume, veniturile și Adjusted EBITDA ar putea rămâne sub presiune 23.
- Concentrarea clienților și consolidarea industriilor clienților ar putea reduce puterea de negociere și cererea pentru servicii externalizate 1.
- Îndatorarea ridicată și costurile de restructurare ar putea limita capacitatea companiei de a investi în tehnologie și în noi servicii 3.
De urmărit
- Evoluția veniturilor și a Adjusted EBITDA față de ghidajul pentru 2026Q3 2026
- Ritmul de recuperare al segmentului Branded Services și pierderile de clienți2026
- Nivelul de îndatorare și raportul de levier netQ3 2026
Produse, piață și concurență
Generat de AIAnaliză generată de AI (Claude), din surse publice citate; poate conține erori. Nu este o recomandare de investiții. Situația la 27 oct. 2026 · Model: claude-haiku-5-5.
Afacerea
Advantage Solutions este un furnizor de soluții de business omni-commerce pentru producătorii de bunuri de larg consum (CPG) și retaileri, cu peste 4000 de clienți și prezență în peste 100000 de locații de vânzare cu amănuntul 1. Compania își desfășoară activitatea prin trei segmente raportabile: Branded Services, Experiential Services și Retailer Services, iar modelul de venituri combină comisioane, taxe pentru servicii și structuri cost-plus 1.
Veniturile sunt legate direct de volumele programelor și de utilizarea forței de muncă, deoarece cheltuielile cu angajații, numiți teammates, reprezintă o componentă majoră a costurilor de livrare 1. La 31 decembrie 2025, compania avea aproximativ 73000 de angajați, dintre care majoritatea erau cu fracțiune de normă 1. În 2025 compania a continuat simplificarea portofoliului, prin cedarea unor afaceri non-core și modernizarea sistemelor interne 1.
Segmente
Experiential Services
Segmentul oferă programe de sampling în magazin și digital, demonstrații și evenimente experiențiale pentru producători și retaileri, pe bază de fee-for-service sau cost-plus 1. Segmentul a reprezentat 40,5% din venituri în 2025 și 45,6% din venituri în primele șase luni din 2026, fiind cel mai dinamic segment 12.
Branded Services
Segmentul include vânzări externalizate (brokerage), merchandising pentru branduri și servicii de marketing omni-commerce pentru producătorii CPG 1. Ponderea sa în venituri a scăzut de la 32,9% în 2025 la 28,0% în primele șase luni din 2026, pe fondul volumelor mai slabe și al pierderilor de clienți 12.
Retailer Services
Segmentul oferă servicii de consultanță pentru mărci private, merchandising pentru retaileri și servicii de agenție, inclusiv retail media 1. În trimestrul al doilea din 2026 veniturile au crescut ușor, dar rezultatele operaționale au fost afectate de costurile mai mari ale unui proiect de merchandising 3.
Piața în context
Compania activează pe piața serviciilor de business pentru bunurile de larg consum și retail din America de Nord, în care concurează cu furnizori naționali și regionali, dar și cu echipe interne ale producătorilor și retailerilor 1. Piața este influențată de bugetele de marketing ale producătorilor, de strategiile retailerilor și de tranziția către comerțul omni-channel 1.
Cererea depinde de dinamica consumului și de capacitatea clienților de a menține investițiile în promoții și vânzare în magazin, iar în 2026 companiile au raportat că aceste cheltuieli rămân constrânse 23. Comparația cu anul precedent este afectată și de cedările de afaceri finalizate după al doilea trimestru din 2025 2.
Tendințe
- Consolidarea industriilor cliențilorvânt din față
Consolidarea producătorilor CPG și a retailerilor ar putea reduce cererea pentru servicii externalizate și ar putea pune presiune pe prețuri, deoarece entitățile combinate pot renegocia sau pot prelua funcțiile în interior 1.
- Tranziția către comerțul omni-channelmixt
Creșterea cumpărăturilor online și scăderea vizitelor în magazin pot diminua cererea pentru unele servicii, dar pot deschide și oportunități pentru servicii digitale și omni-commerce dacă compania le dezvoltă la timp 1.
- Cererea pentru demonstrații și evenimentevânt din spate
Cererea susținută pentru demonstrații și evenimente a sprijinit Experiential Services în 2026, cu creșterea volumelor de evenimente și a activității pentru noi lansări de produse 3.
- Presiunea salarială și reglementările privind salariul minimvânt din față
Creșterile salariilor din piață și modificările salariului minim sau ale regulilor de clasificare a locurilor de muncă cresc costurile forței de muncă, care reprezintă o componentă majoră a cheltuielilor companiei 1.
Poziția concurențială
Compania concurează cu furnizori naționali și regionali de servicii externalizate de vânzare, merchandising și marketing, precum și cu echipele interne ale producătorilor CPG și ale retailerilor 1. Factorii de competiție includ calitatea serviciilor, capacitățile de date și analiză, tehnologia, acoperirea geografică și eficiența costurilor 1.
Retenția clienților și câștigarea de noi conturi depind de capacitatea companiei de a dezvolta soluții care răspund noilor cerințe ale producătorilor și retailerilor, iar pierderile de conturi în urma revizuirilor competitive au avut loc și în trecut 1.
- Furnizori naționali și regionali de servicii externalizate de vânzare și merchandising
Companiile sunt menționate generic în sursă, fără denumiri, iar sursa nu le asociază cu un simbol bursier.
- Echipe interne ale producătorilor CPG
Alternativă internă care poate prelua funcțiile externalizate, menționată în sursă ca forță competitivă.
- Echipe interne ale retailerilor
Retailerii pot dezvolta capacități proprii de merchandising și marketing, ceea ce schimbă cererea pentru servicii externe.
- Furnizori desemnați de retaileri
Unii retaileri desemnează furnizori exclusivi sau preferați, iar aceștia pot include concurenți ai companiei.
Legături, dependențe și riscuri
Cu cine e legată firma, din propriile depuneri SEC (clienți, furnizori, producție, parteneri, concurenți, țări, reglementare), din declarațiile acționarilor de peste 5 % (13D/13G) și din ce alte firme spun despre ea. Clic pe un nod pentru dovadă; pe o firmă listată, graful se mută pe ea.
Se încarcă legăturile…
Știri și depuneri
Din presă
- AI helps Stanford scientists discover a “natural Ozempic” with a surprising advantageScienceDaily · 04 nov. 2026 · EN
- Democrats’ advantage on generic ballot narrow: SurveyThe Hill · 03 nov. 2026 · EN
- Will Chinese AI build a global advantage?The Japan Times · 02 nov. 2026 · EN
- ‘Why not take advantage?’: Pashinyan suggests auctioning first new Armenian passportOC Media (GE, EN) · 30 oct. 2026 · EN
- Putin’s two-war advantage over TrumpKyiv Independent (UA, EN) · 29 oct. 2026 · EN
- Japan's Advantage Partners eyes homegrown infrastructure fundNikkei Asia · 29 oct. 2026 · EN
- Democrats hold 8-point advantage 1 week before midterms: SurveyThe Hill · 27 oct. 2026 · EN
- Presentation: Serving LLMs at Scale: The Hidden KV Cache AdvantageInfoQ · 27 oct. 2026 · EN
- Lions manager acknowledges rest advantage over KBO postseason foe gone after rainoutYonhap News (KR, EN) · 26 oct. 2026 · EN
- Comparative Advantage and Economies of Scale under Uncertainty -- by Xiao Ma, Natalia RamondoNBER — New Working Papers · 26 oct. 2026 · EN
- Is your Medicare Advantage plan ending next year? Here's what to knowNPR News · 24 oct. 2026 · EN
- Advantage Infantino as AFC backing puts FIFA president on track for fourth termCNA (Channel NewsAsia) · 23 oct. 2026 · EN
- ‘She’s living the dream’: My stepmother said I can buy my childhood home for $850,000. Is she taking advantage of me?MarketWatch — Top Stories · 23 oct. 2026 · EN
- UnitedHealthcare, Humana Medicare Advantage cancellations to affect 1 millionThe Hill · 22 oct. 2026 · EN
- India pushes for 'competitive advantage' over peers in US trade dealNikkei Asia · 22 oct. 2026 · EN
- Northern Sea Route is Russia’s competitive advantage — ministerTASS (RU, EN) · 22 oct. 2026 · EN
- Democrats holding 10-point advantage ahead of midterms: SurveyThe Hill · 21 oct. 2026 · EN
- Advantage Partners readies Japan's first big forestry investment fundNikkei Asia · 19 oct. 2026 · EN
- How Starlink gave Ukraine a ‘middle strike’ advantage that is now at riskKyiv Independent (UA, EN) · 18 oct. 2026 · EN
- 🇷🇺 🇫🇮 ⚡ Russia may take advantage of NATO’s weak point in the Baltic Sea: a Finn…Telegram — Intel Slava Z (pro-RU OSINT EN) · 18 oct. 2026 · EN
Depuneri SEC
- Raport curent02 nov. 2026Schimbări în conducere · Situații financiare și anexe
- Raport curent19 oct. 2026Modificarea statutului
- Raport curent05 oct. 2026Schimbări în conducere · Situații financiare și anexe
- Raport trimestrial05 aug. 2026
- Raport curent05 aug. 2026Rezultate financiare · Situații financiare și anexe
- Raport curent28 mai 2026Vot al acționarilor · Situații financiare și anexe
- Raport trimestrial06 mai 2026
- Raport curent06 mai 2026Rezultate financiare · Situații financiare și anexe
- Convocare AGA (proxy)22 apr. 2026
- Raport curent31 mar. 2026Schimbări în conducere · Situații financiare și anexe
Surse
- [1] Form 10-K, fiscal year ended 2025-12-31 · SEC / Advantage Solutions Inc. · 03 mar. 2026
- [2] Form 10-Q, quarter ended 2026-06-30 · SEC / Advantage Solutions Inc. · 05 aug. 2026
- [3] Form 8-K, results release (exhibit 99.1) · SEC / Advantage Solutions Inc. · 05 aug. 2026
Cifre calculate de olivLaw din depunerile SEC și prețurile de închidere; analiza calitativă e generată de AI din surse citate. Nu este o recomandare de investiții.