olivLaw · Cercetare acțiuni SUA
Teledyne Technologies Incorporated TDY
Search, Detection, Navigation, Guidance, Aeronautical Sys · SIC 3812 · Verticală: Search, Detection, Navigation, Guidance, Aeronautical Sys (SIC 3812)
Teledyne Technologies (TDY) furnizează tehnologii de senzori, imagistică, instrumentație și electronică de apărare pentru piețe industriale cu cerințe ridicate de fiabilitate. În exercițiul 2025 vânzările nete au atins 6115,4 milioane USD, iar în primele nouă luni din 2026 au crescut cu 9,0%. Compania a anunțat achiziția Varex Imaging pentru aproximativ 1,1 miliarde USD.
La închiderea din 04 nov. 2026, acțiunea Teledyne Technologies Incorporated (TDY) costa 632,01 USD (−4,76 % într-o zi), cu capitalizare 29,1 mld USD, P/E 28,9 pe un EPS diluat de 21,85 USD în ultimele 12 luni, beta 0,89, interval pe 52 de săptămâni 484,47–691,30 USD. Ultimul trimestru raportat (T3 2026): venituri de 1,7 mld USD (+9,4 % an/an), profit net de 272,8 mil USD (+23,6 % an/an), EPS diluat 5,82 USD.
Date la · analiza AI din · Sursa: depunerile SEC și prețurile de închidere, calculate de olivLaw.
Evoluția prețului
Se încarcă graficul…
Citirea tehnică
- RSI (14)
- 48,6
- neutru
- Bollinger (20, 2)
- 590,58 – 677,02
- în jumătatea de jos a benzii · %B 0,48 · lățimea benzii 13,6 %
- SMA 50 / 200
- 619,54 / 634,94
- tendință mixtă
- MACD (12, 26, 9)
- 10,62 / 9,13
- MACD peste semnal
Indicatorii descriu trecutul prețului; nu prezic singuri direcția. Pe istoricul nostru, filtrul RSI ≤ 40 nu a adăugat randament (vezi metodologia semnalelor).
Performanță
| Compania | S&P 500 | Față de S&P 500 | Mediana verticalei | |
|---|---|---|---|---|
| 1 lună | +2,0 % | −1,1 % | +3,1 pp | — |
| 3 luni | −7,6 % | −0,5 % | −7,1 pp | — |
| 6 luni | −1,9 % | +4,4 % | −6,3 pp | — |
| De la început de an | +23,7 % | +12,3 % | +11,4 pp | — |
| 1 an | +23,6 % | +13,5 % | +10,1 pp | −2,2 % |
| 3 ani | +66,6 % | +76,4 % | −9,9 pp | +72,2 % |
| 5 ani | +41,6 % | +63,7 % | −22,1 pp | — |
Randamente de preț, fără dividende.
Rezultate trimestriale
Ultimul trimestru: Q3 2026 · 27 sept. 2026
Marje trimestriale
Situații trimestriale · USD
| Exercițiu | Q4 '24 | Q1 '25 | Q2 '25 | Q3 '25 | Q4 '25 | Q1 '26 | Q2 '26 | Q3 '26 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Venituri | 1,5 mld | 1,4 mld | 1,5 mld | 1,5 mld | 1,6 mld | 1,6 mld | 1,7 mld | 1,7 mld |
| Costul vânzărilor | 859,6 mil | 830,4 mil | 869,1 mil | 880,0 mil | 921,1 mil | 886,3 mil | 924,4 mil | 945,5 mil |
| Cercetare și dezvoltare | 71,4 mil | 74,3 mil | 82,4 mil | 83,4 mil | 77,2 mil | 84,6 mil | 90,2 mil | 78,6 mil |
| Cheltuieli generale și de vânzare | 232,0 mil | 233,9 mil | 229,4 mil | 238,2 mil | 229,6 mil | 237,4 mil | 258,7 mil | 258,4 mil |
| Profit operațional | 237,1 mil | 259,3 mil | 278,2 mil | 282,8 mil | 329,5 mil | 294,2 mil | 333,2 mil | 347,2 mil |
| Amortizare și depreciere | 77,2 mil | 80,7 mil | 86,5 mil ≈ | 84,5 mil ≈ | 84,6 mil | 87,2 mil | 85,7 mil ≈ | 84,7 mil ≈ |
| Cheltuieli cu dobânzile | 13,7 mil | 17,3 mil | 17,6 mil | 12,6 mil | 12,1 mil | 12,3 mil | 13,6 mil | 10,5 mil |
| Profit înainte de impozit | 225,6 mil | 238,9 mil | 260,6 mil | 273,8 mil | 321,2 mil | 278,7 mil | 321,3 mil | 346,8 mil |
| Impozit pe profit | 26,5 mil | 50,1 mil | 50,2 mil | 52,9 mil | 45,6 mil | 51,9 mil | 69,6 mil | 74,0 mil |
| Profit net | 198,5 mil | 188,6 mil | 209,9 mil | 220,7 mil | 275,6 mil | 226,8 mil | 251,7 mil | 272,8 mil |
| EPS diluat | 4,20 ≈ | 3,99 | 4,43 | 4,65 | 5,81 ≈ | 4,85 | 5,37 | 5,82 |
| Flux de numerar operațional | 332,4 mil | 242,6 mil | 226,6 mil ≈ | 343,1 mil ≈ | 379,0 mil | 234,0 mil | 315,2 mil ≈ | 352,5 mil ≈ |
| Investiții (capex) | 29,0 mil | 18,0 mil | 30,3 mil ≈ | 29,2 mil ≈ | 39,8 mil | 29,7 mil | 30,5 mil ≈ | 33,0 mil ≈ |
| Răscumpărări de acțiuni | 21,4 mil | — | — | 0 ≈ | 400,0 mil | — | — | 94,8 mil ≈ |
≈ trimestru derivat (diferență de cumulate / medie pe zile-acțiune)
E/P în timp
E/P = EPS diluat pe ultimele 12 luni / prețul de la sfârșitul trimestrului. E/P este inversul P/E și rămâne definit și când profitul e negativ.
P/E-ul de azi e la percentila 58 din propriul istoric de 33 trimestre (min 16,3, mediană 28,1, max 44,1; doar trimestrele cu profit).
Exerciții anuale
| Exercițiu | ⚠ 2017 | 2018 | 2019 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Venituri | 2,6 mld | 2,9 mld | 3,2 mld | 3,1 mld | 4,6 mld | 5,6 mld | 5,7 mld | 6,1 mld |
| Venituri an/an | — | +11,4 % | +9,0 % | indisponibil | +49,5 % | +22,1 % | +0,6 % | +7,9 % |
| Profit net | 227,2 mil | 333,8 mil | 402,3 mil | 401,9 mil | 445,3 mil | 885,7 mil | 819,2 mil | 894,8 mil |
| Profit net an/an | — | +46,9 % | +20,5 % | indisponibil | +10,8 % | +98,9 % | −7,5 % | +9,2 % |
| EPS diluat | 6,26 | 9,01 | 10,73 | 10,62 | 10,05 | 18,49 | 17,21 | 18,88 |
| EPS diluat an/an | — | +43,9 % | +19,1 % | indisponibil | −5,4 % | +84,0 % | −6,9 % | +9,7 % |
| netă % | 8,7 % | 11,5 % | 12,7 % | 13,0 % | 9,7 % | 15,7 % | 14,4 % | 14,6 % |
| Flux de numerar liber | 316,2 mil | 360,1 mil | 393,7 mil | 547,5 mil | 723,0 mil | 721,2 mil | 1,1 mld | 1,1 mld |
Seria se rupe înainte de 2017: anii de dinainte vin din rapoartele originale ale emitentului de atunci, anii de după dintr-o depunere ulterioară care a retratat perimetrul (separare, operațiuni întrerupte). Variația an/an peste ruptură nu se afișează.
Rezultate raportate vs așteptări
Se încarcă…
Bilanț și sănătate financiară
Exercițiu 2025 · 28 dec. 2025
- Numerar
- 352,4 mil USD
- Datorie financiară
- 2,5 mld USD
- Datorie netă
- 2,1 mld USD
- Capitaluri proprii
- 10,5 mld USD
- Active totale
- 15,3 mld USD
- Datorie / capitaluri
- 0,24x
- Lichiditate curentă
- 1,64x
- ROE
- 8,9 %
- ROA
- 6,1 %
- Marja FCF
- 17,6 %
Situații financiare (cu sursa fiecărei cifre)
Venituri și profit net (USD)
Marje
Cont de profit și pierdere · USD
| Linie | 2019 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Sursă (ultimul an) |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Venituri | 3,2 mld | 3,1 mld | 4,6 mld | 5,6 mld | 5,7 mld | 6,1 mld | SEC (XBRL)· 20 feb. 2026verificat |
| Costul vânzărilor | 1,9 mld | 1,9 mld | 2,8 mld | 3,2 mld | 3,2 mld | 3,5 mld | SEC (XBRL)· 20 feb. 2026verificat |
| Profit brut | 1,2 mld ≈ | 1,2 mld ≈ | 1,8 mld ≈ | 2,4 mld ≈ | 2,4 mld ≈ | 2,6 mld ≈ | SEC (XBRL)· 20 feb. 2026derivat |
| Cercetare și dezvoltare | — | — | — | 356,3 mil | 292,6 mil | 317,3 mil | SEC (XBRL)· 20 feb. 2026verificat |
| Cheltuieli generale și de vânzare | 715,1 mil | 662,0 mil | 1,1 mld | 852,0 mil | 902,6 mil | 931,1 mil | SEC (XBRL)· 20 feb. 2026verificat |
| Profit operațional | 491,7 mil | 480,1 mil | 624,3 mil | 1,0 mld | 989,1 mil | 1,1 mld | SEC (XBRL)· 20 feb. 2026verificat |
| Amortizare și depreciere | 111,9 mil | 116,2 mil | 371,8 mil | 316,4 mil | 309,9 mil | 336,3 mil | SEC (XBRL)· 20 feb. 2026verificat |
| EBITDA | 603,6 mil ≈ | 596,3 mil ≈ | 996,1 mil ≈ | 1,4 mld ≈ | 1,3 mld ≈ | 1,5 mld ≈ | SEC (XBRL)· 20 feb. 2026derivat |
| Cheltuieli cu dobânzile | 21,0 mil | 15,3 mil | 90,8 mil | 77,3 mil | 57,9 mil | 59,6 mil | SEC (XBRL)· 20 feb. 2026verificat |
| Profit înainte de impozit | 473,7 mil | 469,7 mil | 533,8 mil | 958,9 mil | 937,9 mil | 1,1 mld | SEC (XBRL)· 20 feb. 2026verificat |
| Impozit pe profit | 71,4 mil | 67,8 mil | 88,5 mil | 72,3 mil | 117,2 mil | 198,8 mil | SEC (XBRL)· 20 feb. 2026verificat |
| Profit net | 402,3 mil | 401,9 mil | 445,3 mil | 885,7 mil | 819,2 mil | 894,8 mil | SEC (XBRL)· 20 feb. 2026verificat |
| EPS diluat | 10,73 | 10,62 | 10,05 | 18,49 | 17,21 | 18,88 | SEC (XBRL)· 20 feb. 2026verificat |
| Media ponderată diluată a acțiunilor | 37,5 mil | 37,9 mil | 44,3 mil | 47,9 mil | 47,6 mil | 47,4 mil | SEC (XBRL)· 20 feb. 2026verificat |
≈ calculat olivLaw din liniile raportate ale aceluiași an: Venituri − Costul vânzărilor; Profit operațional + Amortizare și depreciere.
- 2023
- 852,0 mil
- 2024
- 902,6 mil
- 2025
- 931,1 mil
SEC (XBRL)· 20 feb. 2026verificat
- 2023
- 47,9 mil
- 2024
- 47,6 mil
- 2025
- 47,4 mil
SEC (XBRL)· 20 feb. 2026verificat
Bilanț · USD
| Linie | 2019 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Sursă (ultimul an) |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Numerar | 199,5 mil | 673,1 mil | 474,7 mil | 648,3 mil | 649,8 mil | 352,4 mil | SEC (XBRL)· 20 feb. 2026verificat |
| Creanțe | 460,4 mil | 402,0 mil | 767,7 mil | 899,7 mil | 901,1 mil | 992,4 mil | SEC (XBRL)· 20 feb. 2026verificat |
| Stocuri | 393,4 mil | 347,3 mil | 752,9 mil | 917,7 mil | 914,4 mil | 1,0 mld | SEC (XBRL)· 20 feb. 2026verificat |
| Active curente | 1,3 mld | 1,7 mld | 2,4 mld | 3,0 mld | 2,9 mld | 3,1 mld | SEC (XBRL)· 20 feb. 2026verificat |
| Imobilizări corporale nete | 487,9 mil | 489,3 mil | 827,5 mil | 777,0 mil | 745,2 mil | 839,1 mil | SEC (XBRL)· 20 feb. 2026verificat |
| Fond comercial | 2,1 mld | 2,2 mld | 8,0 mld | 8,0 mld | 8,0 mld | 8,7 mld | SEC (XBRL)· 20 feb. 2026verificat |
| Imobilizări necorporale (fără fond comercial) | 267,3 mil | 409,7 mil | 2,7 mld | 2,3 mld | 2,0 mld | 2,1 mld | SEC (XBRL)· 20 feb. 2026verificat |
| Active totale | 4,6 mld | 5,1 mld | 14,4 mld | 14,5 mld | 14,2 mld | 15,3 mld | SEC (XBRL)· 20 feb. 2026verificat |
| Datorii comerciale | 271,1 mil | 229,1 mil | 469,5 mil | 384,7 mil | 416,4 mil | 486,6 mil | SEC (XBRL)· 20 feb. 2026verificat |
| Datorie pe termen scurt | 100,6 mil | 97,6 mil | 0 | 600,1 mil | 300,0 mii | 450,1 mil | SEC (XBRL)· 20 feb. 2026verificat |
| Datorie pe termen lung | 750,0 mil | 680,9 mil | 4,1 mld | 2,6 mld | 2,6 mld | 2,0 mld | SEC (XBRL)· 20 feb. 2026verificat |
| Datorii curente | 763,2 mil | 760,9 mil | 1,5 mld | 1,8 mld | 1,3 mld | 1,9 mld | SEC (XBRL)· 20 feb. 2026verificat |
| Datorii totale | 1,9 mld | 1,9 mld | 6,8 mld | 5,3 mld | 4,6 mld | 4,8 mld | SEC (XBRL)· 20 feb. 2026verificat |
| Capital propriu | 2,7 mld † | 3,2 mld † | 7,6 mld † | 9,2 mld † | 9,5 mld † | 10,5 mld † | SEC (XBRL)· 20 feb. 2026verificat |
† capitalurile proprii ale acționarilor societății-mamă: în acești ani emitentul nu mai raportează totalul inclusiv interesele minoritare.
- 2023
- 2,3 mld
- 2024
- 2,0 mld
- 2025
- 2,1 mld
SEC (XBRL)· 20 feb. 2026verificat
Fluxuri de numerar · USD
| Linie | 2019 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Sursă (ultimul an) |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Flux de numerar operațional | 482,1 mil | 618,9 mil | 824,6 mil | 836,1 mil | 1,2 mld | 1,2 mld | SEC (XBRL)· 20 feb. 2026verificat |
| Investiții (capex) | 88,4 mil | 71,4 mil | 101,6 mil | 114,9 mil | 83,7 mil | 117,3 mil | SEC (XBRL)· 20 feb. 2026verificat |
| Flux de numerar liber | 393,7 mil ≈ | 547,5 mil ≈ | 723,0 mil ≈ | 721,2 mil ≈ | 1,1 mld ≈ | 1,1 mld ≈ | SEC (XBRL)· 20 feb. 2026derivat |
| Flux de numerar din investiții | -571,9 mil | -99,4 mil | -3,8 mld | -190,3 mil | -207,2 mil | -937,9 mil | SEC (XBRL)· 20 feb. 2026verificat |
| Flux de numerar din finanțare | 141,7 mil | -61,8 mil | 2,8 mld | -651,5 mil | -945,8 mil | -555,2 mil | SEC (XBRL)· 20 feb. 2026verificat |
| Răscumpărări de acțiuni | — | — | — | 0 | 354,0 mil | 402,9 mil | SEC (XBRL)· 20 feb. 2026verificat |
≈ calculat olivLaw din liniile raportate ale aceluiași an: Flux de numerar operațional − Investiții (capex).
- 2023
- -190,3 mil
- 2024
- -207,2 mil
- 2025
- -937,9 mil
SEC (XBRL)· 20 feb. 2026verificat
- 2023
- -651,5 mil
- 2024
- -945,8 mil
- 2025
- -555,2 mil
SEC (XBRL)· 20 feb. 2026verificat
Indicatori calculați
Creștere
Profitabilitate
Randamente
Bilanț și datorie
Lichiditate
Numerar
Eficiență
Piață și evaluare
1 indicatori care nu se aplică sectorului.
Evaluare
Încadrare olivLaw
Scor: 59 / 100
Metodologie de scor pe indicatori și evaluare, nu recomandare de investiții.
(margin_of_safety <= -0.25 & agreement in ['high', 'medium'])
Preț de închidere
04 nov. 2026Sursă: olivLaw, serie de închidere
Capitalizare: 29,1 mld USD
Indicatori-cheie
Acoperire și prospețime
Scorul pe grupe
- Bilanț și datorie94
- Evaluare14
- Calitate70
- Creștere91
- Randamente24
Interval de valoare estimat
Intervalul agregat = mediana limitelor inferioare, centrale și superioare ale metodelor valide; nu e un interval de probabilitate și nu acoperă toate rezultatele. Anvelopa tuturor metodelor: 362,74 – 580,58 USD.
Ipotezele de evaluare sunt alese editorial, nu măsurate; beta nu este măsurat.
Intervalele metodelor (USD pe acțiune)
— — Mijloc · ▏ Preț
Metode de evaluare
- DCF (flux de numerar actualizat)362,74 – 580,58 (Mijloc 446,73)WACC 9,0 % · FCFF de pornire 1,2 mld USD · ponderea valorii terminale în EV 74 %Sensibilitatea WACC × g dă limitele metodei; nu sunt probabilități.DCF invers: creșterea de pornire implicită de preț (scade liniar spre creșterea terminală, restul ipotezelor fixe): 25,5 %
- Colegi: EV/EBITDA408,63 – 533,16 (Mijloc 468,82)3 firme folosite · multiplul median 14,0x · quartile 12,3x – 15,8xDRS, LHX, NOC
- Colegi: P/E444,40 – 570,95 (Mijloc 529,15)5 firme folosite · multiplul median 24,2x · quartile 20,3x – 26,1xCODA, DRS, GRMN, LHX, NOC
- Dividende actualizate (DDM)indisponibil · compania nu distribuie dividende: modelul de dividende nu se aplică fără o ipoteză explicită de inițiere
Comparabilele pe clasificare (SIC) grupează după codul industrial, nu după activitatea economică; grupul direct e o selecție editorială după activitate. Multiplii membrilor sunt pe ultimele 12 luni raportate de fiecare, la ultima lor închidere.
Ipoteze (ilustrative, editoriale)
- Rata fără risc
- 4,3 %
- Prima de risc a pieței
- 5,0 %
- Beta (implicit)
- 1,00
- Costul capitalului propriu
- 9,3 %
- Creștere terminală
- 2,5 %
Scorul pe factori
Profil neatractiv · Scor 59/100
| Factor | Valoare | Scor | Pondere folosită |
|---|---|---|---|
| ROIC · Calitate | 8,4 % | 49 (pe interval fix) | 11 % |
| Marja netă · Calitate | 15,8 % | 75 (față de colegi) | 7 % |
| Conversia profitului în FCF · Calitate | 111,8 % | 100 (pe interval fix) | 7 % |
| CAGR venituri 3 ani · Creștere | 9,8 % | 82 (pe interval fix) | 9 % |
| CAGR EPS 3 ani · Creștere | 23,4 % | 100 (pe interval fix) | 9 % |
| Datorie netă / EBITDA · Bilanț și datorie | 0,9x | 89 (pe interval fix) | 11 % |
| Acoperirea dobânzilor · Bilanț și datorie | 26,9x | 100 (pe interval fix) | 7 % |
| Lichiditatea curentă · Bilanț și datorie | 2,3x | 100 (pe interval fix) | 4 % |
| P/E (TTM) · Evaluare | 28,9x | 0 (față de colegi) | 11 % |
| EV/EBITDA · Evaluare | 18,6x | 0 (pe interval fix) | 11 % |
| Randament FCF · Evaluare | 3,9 % | 49 (pe interval fix) | 9 % |
| Randamentul distribuirilor către acționari · Randamente | 1,7 % | 24 (pe interval fix) | 7 % |
| Rata de distribuire (FCF) · Randamente | indisponibil | indisponibil | — |
Factorii fără valoare au ieșit; ponderile rămase au fost renormalizate.
Grupele scorului
- Bilanț și datorie94/100 · 3/3 factori cu valoare
- Creștere91/100 · 2/2 factori cu valoare
- Calitate70/100 · 3/3 factori cu valoare
- Randamente· parțial24/100 · 1/2 factori cu valoare
- Evaluare14/100 · 3/3 factori cu valoare
O grupă «parțială» e calculată din sub jumătate din ponderea ei sau dintr-un singur factor: nu e o evaluare completă a grupei.
Memo
TELEDYNE TECHNOLOGIES INC (TDY). Ultimul exercițiu complet: 2025; date până la 2026-09-27.
Cifre calculate din situațiile financiare: venit 6,1 mld USD în 2025; creștere an/an 7,9 %; marjă netă 15,8 %; ROE 9,5 %; datorie netă/EBITDA 0,9x.
Intervalul de valoare estimat este 408,63–570,95 USD pe acțiune (mediana a 3 metode, acord între metode: ridicat); ipotezele sunt ilustrative. Față de valoarea centrală de 468,82 USD, prețul de 632,01 USD lasă un potențial de -25,8 % (valoare / preț − 1) și o marjă de siguranță de -34,8 % (1 − preț / valoare). Intervalul e mediana limitelor inferioare, centrale și superioare ale metodelor, nu un interval de probabilitate.
Scor olivLaw 59/100, încadrare metodologică: profil neatractiv (scorul, marja de siguranță și acordul metodelor împreună; nu o judecată despre prețul corect). Grupe evaluate parțial: returns. Nu este o recomandare de investiții.
Text generat determinist din cifrele afișate; fără model de limbaj. Nu este recomandare de investiții.
Ce susține teza
- Marja netă: 15,8 %
- Conversia profitului în FCF: 111,8 %
- CAGR venituri 3 ani: 9,8 %
- CAGR EPS 3 ani: 23,4 %
- Datorie netă / EBITDA: 0,9x
- Acoperirea dobânzilor: 26,9x
- Lichiditatea curentă: 2,3x
Ce o infirmă
- P/E (TTM): 28,9x
- EV/EBITDA: 18,6x
- Randamentul distribuirilor către acționari: 1,7 %
- Prețul este peste intervalul de valoare estimat
Neevaluați (date insuficiente sau indicator fără semnificație): Rata de distribuire (FCF).
Față de mediana verticalei
Search, Detection, Navigation, Guidance, Aeronautical Sys (SIC 3812) · aceeași industrie (SIC 4 cifre) · comparată cu 8 firme
Banda de mărime nu s-a aplicat: ar fi rămas prea puține firme; verticala conține și firme mult mai mici sau mai mari.
Multipli și rentabilitate față de mediană
Prețul rebazat la 100 (lunar, 5 ani)
Firmele verticalei
| Capitalizare | P/E | ROE | Marja netă | Venituri an/an | 1A / 3A | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| NOCNorthrop Grumman Corp | 74,6 mld | 16,6 | 26,1 % | 10,4 % | +2,2 % | −8 % / +11 % |
| GRMNGarmin Ltd | 55,7 mld | 27,8 | 22,4 % | 25,6 % | +15,1 % | +48 % / +137 % |
| LHXL3harris Technologies, Inc. | 48,4 mld | 24,2 | 10,3 % | 5,2 % | indisponibil | −7 % / +36 % |
| TDYTeledyne Technologies Inc | 29,1 mld | 28,9 | 9,5 % | 15,8 % | +7,9 % | +24 % / +67 % |
| DRSLeonardo DRS, Inc. | 9,5 mld | 26,1 | 13,2 % | 9,4 % | +12,8 % | +4 % / +93 % |
| NNNextNav Inc. | 1,5 mld | — | -77,9 % | -2.812,5 % | −19,3 % | −38 % / +121 % |
| LUNRIntuitive Machines, Inc. | 835,8 mil | — | — | -26,6 % | −7,9 % | +5 % / +248 % |
| CODACoda Octopus Group, Inc. | 101,4 mil | 20,3 | 8,4 % | 17,6 % | +30,7 % | +2 % / +52 % |
| MINDMind Technology, Inc | 33,6 mil | — | -6,8 % | -6,8 % | −12,6 % | −61 % / −29 % |
Randamentele de preț pe 1 și 3 ani: pentru TDY din închiderile zilnice (aceleași ca în tabelul de performanță), pentru celelalte firme din închiderile de sfârșit de lună.
Prognoza motorului olivLaw
Motorul de lume a rulat după ultimul comunicat material al firmei. Probabilitățile sunt de ATINGERE a unui nivel în orizont (nu de închidere acolo) și stau lângă mersul aleator (p_rw), reperul fără informație.
Scenarii de evaluare (ipoteze editabile)
Scenarii ilustrative
Ilustrative: nu sunt previziuni și nu au probabilități. Fiecare caz este o poveste coerentă de ipoteze, calculată pe cifrele de azi.
Preț estimat (USD)
| Preț estimat | Pesimist | De bază | Optimist |
|---|---|---|---|
| 1 ani | 401,77 Randament total -36 % · Pe an -36 % | 708,57 Randament total 12 % · Pe an 12 % | 1.064,94 Randament total 69 % · Pe an 69 % |
| 3 ani | 432,93 Randament total -31 % · Pe an -12 % | 854,93 Randament total 35 % · Pe an 11 % | 1.404,55 Randament total 122 % · Pe an 30 % |
| 5 ani | 466,51 Randament total -26 % · Pe an -6 % | 1.031,52 Randament total 63 % · Pe an 10 % | 1.852,45 Randament total 193 % · Pe an 24 % |
- P/E la ieșire± 213,73
- Marja netă± 149,61
- Creșterea anuală a veniturilor± 116,83
- Diluare anuală± 12,57
Analiză AI
Generat de AIAnaliză generată de AI (Claude), din surse publice citate; poate conține erori. Nu este o recomandare de investiții. Situația la 27 oct. 2026 · Model: claude-haiku-5-5.
Pe scurt
Teledyne Technologies (TDY) furnizează tehnologii de senzori, imagistică, instrumentație și electronică de apărare pentru piețe industriale cu cerințe ridicate de fiabilitate. În exercițiul 2025 vânzările nete au atins 6115,4 milioane USD 1, iar în primele nouă luni din 2026 au crescut cu 9,0% 2. Compania a anunțat achiziția Varex Imaging pentru aproximativ 1,1 miliarde USD 3.
SWOT
Puncte tari
- Portofoliu diversificat de tehnologii cu bariere ridicate la intrare și cu o bază largă de clienți pe multiple piețe 1.
- Creșterea consistentă a profitabilității operaționale și a fluxului de numerar liber în ultimii ani, potrivit rezultatelor trimestriale 3.
- Nivel redus al îndatorării în raport cu rezultatele operaționale, potrivit companiei 3.
Puncte slabe
- Dependența de lanțuri de aprovizionare complexe și de componente din surse limitate, care pot genera întârzieri 1.
- Expunere la achiziții, care implică riscuri de integrare, pierderi de personal cheie și pasive neanticipate 1.
- Contracte guvernamentale de tip preț fix pot transfera către companie riscul depășirii costurilor 1.
Oportunități
- Achiziția Varex Imaging ar putea extinde segmentul Digital Imaging dacă tranzacția se va încheia conform planului 3.
- Cererea din sectorul apărării și al spațiului ar putea sprijini creșterea segmentelor de imagistică și electronică 2.
- Soluțiile de monitorizare a mediului și a climei ar putea câștiga cerere pe măsură ce reglementările cresc 1.
Riscuri
- Recesiunea economicămediu
Dacă economia SUA sau globală intră în recesiune, cererea clienților industriali ar putea scădea, iar plățile ar putea întârzia 1.
- Riscurile achizițiilorridicat
Integrarea companiilor achiziționate, inclusiv a Varex, poate întâmpina dificultăți și poate expune compania la pasive neanticipate 13.
- Costurile componentelor și forței de muncămediu
Creșterea prețurilor componentelor, a costului forței de muncă și al transportului ar putea reduce marjele dacă prețurile nu pot fi ajustate suficient 1.
- Restricțiile comerciale cu Chinaridicat
Tarifele, sancțiunile și restricțiile la export pot perturba livrările și vânzările în China și în alte piețe 12.
- Sancțiunile privind Rusiascăzut
Sancțiunile internaționale au dus la interzicerea activității comerciale cu Rusia, ceea ce limitează accesul la o piață posibilă 1.
Teza de investiție
Ce ar trebui să fie adevărat (scenariul favorabil)
- Vânzările și profitul operațional au crescut în trimestrul al treilea din 2026 și ghidajul anual a fost ridicat, ceea ce indică o execuție solidă 3.
- Comenzile au depășit vânzările în fiecare trimestru din ultimii trei ani, iar backlog-ul finanțat este considerabil 3.
- Diversificarea pe segmente și piețe poate reduce dependența de o singură industrie, potrivit structurii descrise de companie 1.
Ce ar strica teza
- Creșterea depinde în parte de achiziții, iar integrarea acestora ar putea genera costuri și riscuri neprevăzute 1.
- Tarifele, restricțiile comerciale și tensiunile geopolitice pot afecta marjele și accesul la piețe importante 2.
- Cererea din industriile sensibile la dobânzi și la ciclul economic ar putea scădea dacă condițiile financiare se înrăutățesc 1.
De urmărit
- Finalizarea achiziției Varex Imaging și integrarea în segmentul Digital Imagingearly 2027
- Evoluția ghidajului GAAP și non-GAAP pentru exercițiul 2026Q4 2026
- Nivelul investițiilor de capital și al datoriei nete după achiziția Varex2027
Produse, piață și concurență
Generat de AIAnaliză generată de AI (Claude), din surse publice citate; poate conține erori. Nu este o recomandare de investiții. Situația la 27 oct. 2026 · Model: claude-haiku-5-5.
Afacerea
Teledyne este o corporație din Delaware care oferă tehnologii care detectează, analizează și distribuie informații pentru piețe precum aerospațial și apărare, automatizare industrială, monitorizarea mediului, cercetare oceanografică și imagistică medicală 1. Gama de produse include senzori și camere în spectrele vizibil, infraroșu și raze X, instrumente marine și de mediu, interconectori pentru medii severe, echipamente de test și măsură, sisteme de management al informațiilor pentru aeronave și subsisteme de comunicații prin satelit 1. Compania își structurează activitatea pe patru segmente și își declară strategia de creștere bazată pe achiziții țintite și dezvoltare de produse 1.
Segmente
Piața în context
Teledyne activează în piețe cu bariere ridicate la intrare și cu produse specializate, mai puțin expuse la comoditizare 1. Cererea de apărare contribuie la creștere, iar compania afirmă că beneficiază de cheltuieli sporite ale guvernelor pentru apărare 2.
Piețele finale sunt sensibile la ciclul economic general și la cheltuielile de capital ale clienților, care pot scădea dacă dobânzile rămân ridicate 1. Pentru compania în ansamblu, comenzile au depășit vânzările în fiecare trimestru din ultimii trei ani, ceea ce sugerează o cerere solidă 3.
Tendințe
- Tarifele și restricțiile comercialemixt
Tarifele și măsurile de represalii dintre SUA și alte țări, inclusiv China, pot reduce veniturile sau crește costurile materialelor 2. Compania a primit rambursări de tarife IEEPA după decizia Curții Supreme din februarie 2026 2.
- Restricțiile la export și materiile primevânt din față
China a restricționat exportul unor minerale rare și magneți permanenți utilizați în produsele Teledyne, ceea ce poate întârzia livrările și afecta marjele 1.
- Cheltuielile de apărarevânt din spate
Creșterea cheltuielilor globale de apărare sprijină segmentele Digital Imaging și Aerospace and Defense Electronics, potrivit companiei 2.
- Conflictele geopoliticevânt din față
Conflictele din Orientul Mijlociu și tensiunile legate de Taiwan pot perturba lanțul de aprovizionare și vânzările către anumite regiuni, deși compania nu a raportat un impact material până acum 12.
Poziția concurențială
Teledyne opereaza pe piete foarte competitive, in care concurentii pot avea recunoastere mai mare a numelui, o baza instalata mai mare si resurse financiare mai mari 1. Competitia poate proveni si din clienti care isi integreaza vertical produsele sau din furnizori cu costuri reduse din China 1.
Compania concureaza pe calitate, performanta, fiabilitate, expertiza tehnica, preț si servicii 1. Expirarea unor brevete ar putea deschide piața pentru concurenți suplimentari 1.
- Concurenți mari cu resurse financiare superioare
Sursele SEC nu identifică concurenții prin nume; compania menționează doar concurenți cu recunoaștere mai mare și resurse mai mari.
- Furnizori cu costuri reduse din China și alte țări în dezvoltare
Compania semnalează presiunea prețurilor din partea producătorilor cu costuri reduse, fără a-i numi.
- Clienți care își integrează vertical produsele
Unii clienți dezvoltă produse proprii sau înlocuiesc soluțiile Teledyne cu propriile produse.
- Noi tehnologii ale concurenților existenți
Concurenții existenți sau noi pot dezvolta tehnologii care ar putea reduce cererea pentru produsele companiei.
Legături, dependențe și riscuri
Cu cine e legată firma, din propriile depuneri SEC (clienți, furnizori, producție, parteneri, concurenți, țări, reglementare), din declarațiile acționarilor de peste 5 % (13D/13G) și din ce alte firme spun despre ea. Clic pe un nod pentru dovadă; pe o firmă listată, graful se mută pe ea.
Se încarcă legăturile…
Știri și depuneri
Din presă
- Teledyne FLIR Defense wins $48M contract to provide next-gen Nuclear, Biological and Chemical Reconnaissance Sensors for Bulgaria StrykersEuropean Defence Review · 27 oct. 2026 · RO
- Teledyne Technologies (TDY) Price Target Hiked to $760 as Needham Bets on Defense and Short-Cycle RecoveryYahoo Finance — News · 17 sept. 2026 · EN
- Teledyne (TDY) Lands $15.4 Million European Drone Contract as Shares Pull BackYahoo Finance — News · 11 sept. 2026 · EN
- Teledyne Technologies (TDY) Raises Guidance as Defense, Space and Industrial Demand AccelerateYahoo Finance — News · 08 sept. 2026 · EN
- A Rocket Launch Just Highlighted Teledyne’s (TDY) Overlooked Space BusinessYahoo Finance — News · 02 sept. 2026 · EN
- Do Wall Street Analysts Like Teledyne Technologies Stock?Yahoo Finance — News · 27 aug. 2026 · EN
- Varex Imaging (VREX) Stock Jumps 50% on Teledyne (TDY) Buyout Deal Just as Its Turnaround Gains TractionYahoo Finance — News · 26 aug. 2026 · EN
Depuneri SEC
- Raport trimestrial23 oct. 2026
- Raport curent21 oct. 2026Rezultate financiare · Situații financiare și anexe
- Raport curent (amendament)02 oct. 2026Schimbări în conducere · Situații financiare și anexe
- Raport curent28 sept. 2026Schimbări în conducere · Situații financiare și anexe
- Raport curent10 aug. 2026Informare publică (Reg FD) · Situații financiare și anexe
- Raport trimestrial24 iul. 2026
- Raport curent22 iul. 2026Rezultate financiare · Situații financiare și anexe
- Raport trimestrial24 apr. 2026
- Raport curent23 apr. 2026Schimbări în conducere · Modificarea statutului · Vot al acționarilor · Alte evenimente · Situații financiare și anexe
- Raport curent22 apr. 2026Rezultate financiare · Situații financiare și anexe
Surse
- [1] Form 10-K, fiscal year ended 2025-12-28 · SEC / Teledyne Technologies Incorporated · 20 feb. 2026
- [2] Form 10-Q, quarter ended 2026-09-27 · SEC / Teledyne Technologies Incorporated · 23 oct. 2026
- [3] Form 8-K, results release (exhibit 99.1) · SEC / Teledyne Technologies Incorporated · 21 oct. 2026
Cifre calculate de olivLaw din depunerile SEC și prețurile de închidere; analiza calitativă e generată de AI din surse citate. Nu este o recomandare de investiții.