olivLaw · Cercetare acțiuni SUA
Apogee Enterprises, Inc. APOG
Glass Products, Made of Purchased Glass · SIC 3231 · Verticală: Piatră, sticlă și beton (SIC 32xx)
Apogee Enterprises este un furnizor important de produse și servicii arhitecturale pentru clădiri, care acoperă sticlă, ferestre, sisteme de fațade și acoperiri de înaltă performanță. În anul fiscal 2026 vânzările nete au fost de 1404.733 milioane USD, iar în trimestrul al doilea al anului fiscal 2027 de 391.135 milioane USD, ceea ce arată că afacerea rămâne sensibilă la ciclul construcțiilor nerezidențiale, dar își sprijină creșterea prin achiziții.
La închiderea din 05 nov. 2026, acțiunea Apogee Enterprises, Inc. (APOG) costa 45,92 USD (−4,31 % într-o zi), cu capitalizare 959,5 mil USD, P/E 14,5 pe un EPS diluat de 3,16 USD în ultimele 12 luni, randament al dividendului 2,33 %, beta 0,98, interval pe 52 de săptămâni 31,73–48,92 USD. Ultimul trimestru raportat (T2 2027): venituri de 391,1 mil USD (+9,2 % an/an), profit net de 22,4 mil USD (−5,4 % an/an), EPS diluat 1,07 USD.
Date la · analiza AI din · Sursa: depunerile SEC și prețurile de închidere, calculate de olivLaw.
Evoluția prețului
Se încarcă graficul…
Citirea tehnică
- RSI (14)
- 61,1
- puternic (55–70)
- Bollinger (20, 2)
- 39,40 – 48,08
- în jumătatea de sus a benzii · %B 0,75 · lățimea benzii 19,8 %
- SMA 50 / 200
- 40,18 / 38,78
- tendință ascendentă (preț > SMA50 > SMA200)
- MACD (12, 26, 9)
- 1,94 / 1,73
- MACD peste semnal
Indicatorii descriu trecutul prețului; nu prezic singuri direcția. Pe istoricul nostru, filtrul RSI ≤ 40 nu a adăugat randament (vezi metodologia semnalelor).
Performanță
| Compania | S&P 500 | Față de S&P 500 | Mediana verticalei | |
|---|---|---|---|---|
| 1 lună | +14,8 % | −1,1 % | +15,9 pp | — |
| 3 luni | +6,5 % | −0,5 % | +6,9 pp | — |
| 6 luni | +25,5 % | +4,4 % | +21,1 pp | — |
| De la început de an | +26,1 % | +12,3 % | +13,8 pp | — |
| 1 an | +29,6 % | +13,5 % | +16,0 pp | −14,5 % |
| 3 ani | +2,7 % | +76,4 % | −73,8 pp | +4,5 % |
| 5 ani | −4,4 % | +63,7 % | −68,0 pp | — |
Randamente de preț, fără dividende.
Rezultate trimestriale
Ultimul trimestru: Q2 2027 · 29 aug. 2026
Marje trimestriale
Situații trimestriale · USD
| Exercițiu | Q3 '25 | Q4 '25 | Q1 '26 | Q2 '26 | Q3 '26 | Q4 '26 | Q1 '27 | Q2 '27 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Venituri | 341,3 mil | 345,7 mil | 346,6 mil | 358,2 mil | 348,6 mil | 351,4 mil | 342,7 mil | 391,1 mil |
| Costul vânzărilor | 252,2 mil | 271,1 mil | 271,5 mil | 275,6 mil | 265,6 mil | 272,6 mil | 267,7 mil | 295,0 mil |
| Profit brut | 89,1 mil | 74,6 mil | 75,1 mil | 82,6 mil | 83,0 mil | 78,7 mil | 75,0 mil | 96,2 mil |
| Cheltuieli generale și de vânzare | 60,5 mil | 68,4 mil | 68,2 mil | 55,7 mil | 58,1 mil | 53,0 mil | 56,2 mil | 62,7 mil |
| Profit operațional | 28,6 mil | 6,1 mil | 6,9 mil | 26,9 mil | 24,9 mil | 25,8 mil | 18,8 mil | 33,5 mil |
| Amortizare și depreciere | 11,1 mil ≈ | 13,8 mil | 12,4 mil | 12,5 mil ≈ | 12,5 mil ≈ | 12,5 mil | 12,6 mil | 14,0 mil ≈ |
| Cheltuieli cu dobânzile | 1,0 mil | 3,5 mil | 3,8 mil | 4,1 mil | 3,2 mil | 2,8 mil | 2,8 mil | 3,6 mil |
| Profit înainte de impozit | 27,6 mil | 2,7 mil | 2,4 mil | 28,0 mil | 24,1 mil | 23,0 mil | 15,9 mil | 30,4 mil |
| Impozit pe profit | 6,7 mil | 254,0 mii | 5,1 mil | 4,3 mil | 7,6 mil | 6,4 mil | 4,4 mil | 8,0 mil |
| Profit net | 21,0 mil | 2,5 mil | -2,7 mil | 23,6 mil | 16,5 mil | 16,6 mil | 11,5 mil | 22,4 mil |
| EPS diluat | 0,96 | 0,11 ≈ | -0,13 | 1,10 | 0,77 | 0,78 ≈ | 0,54 | 1,07 |
| Flux de numerar operațional | 31,0 mil ≈ | 30,0 mil | -19,8 mil | 57,1 mil ≈ | 29,3 mil ≈ | 55,8 mil | 7,4 mil | 35,8 mil ≈ |
| Investiții (capex) | 9,0 mil ≈ | 10,9 mil | 7,2 mil | 4,7 mil ≈ | 6,5 mil ≈ | 9,0 mil | 6,3 mil | 11,5 mil ≈ |
| Dividende plătite | 5,4 mil ≈ | 5,5 mil | 5,5 mil | 5,5 mil ≈ | 5,5 mil ≈ | 5,6 mil | 5,6 mil | 5,5 mil ≈ |
| Răscumpărări de acțiuni | 0 ≈ | 30,3 mil | 0 | 0 ≈ | 0 ≈ | 15,0 mil | 9,7 mil | 6,4 mil ≈ |
≈ trimestru derivat (diferență de cumulate / medie pe zile-acțiune)
E/P în timp
E/P = EPS diluat pe ultimele 12 luni / prețul de la sfârșitul trimestrului. E/P este inversul P/E și rămâne definit și când profitul e negativ.
P/E-ul de azi e la percentila 38 din propriul istoric de 39 trimestre (min 8,2, mediană 16,0, max 368,4; doar trimestrele cu profit).
Exerciții anuale
| Exercițiu | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 2026 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Venituri | 1,4 mld | 1,4 mld | 1,2 mld | 1,3 mld | 1,4 mld | 1,4 mld | 1,4 mld | 1,4 mld |
| Venituri an/an | +5,8 % | −1,1 % | −11,3 % | +6,8 % | +9,6 % | −1,6 % | −3,9 % | +3,2 % |
| Profit net | 45,7 mil | 61,9 mil | 15,4 mil | 3,5 mil | 104,1 mil | 99,6 mil | 85,1 mil | 54,1 mil |
| Profit net an/an | −42,5 % | +35,5 % | −75,1 % | −77,4 % | +2.886,4 % | −4,3 % | −14,6 % | −36,4 % |
| EPS diluat | 1,63 | 2,32 | 0,59 | 0,14 | 4,64 | 4,51 | 3,89 | 2,52 |
| EPS diluat an/an | −40,9 % | +42,3 % | −74,6 % | −76,3 % | +3.214,3 % | −2,8 % | −13,7 % | −35,2 % |
| netă % | 3,3 % | 4,5 % | 1,3 % | 0,3 % | 7,2 % | 7,0 % | 6,2 % | 3,9 % |
| Flux de numerar liber | 35,7 mil | 55,8 mil | 115,7 mil | 78,6 mil | 57,5 mil | 161,0 mil | 89,6 mil | 95,2 mil |
Rezultate raportate vs așteptări
Se încarcă…
Bilanț și sănătate financiară
Exercițiu 2026 · 28 feb. 2026
- Numerar
- 39,5 mil USD
- Datorie financiară
- 232,3 mil USD
- Datorie netă
- 192,8 mil USD
- Capitaluri proprii
- 511,8 mil USD
- Active totale
- 1,1 mld USD
- Datorie / capitaluri
- 0,45x
- Lichiditate curentă
- 1,65x
- ROE
- 10,8 %
- ROA
- 4,7 %
- Marja FCF
- 6,8 %
Situații financiare (cu sursa fiecărei cifre)
Venituri și profit net (USD)
Marje
Cont de profit și pierdere · USD
| Linie | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 2026 | Sursă (ultimul an) |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Venituri | 1,2 mld | 1,3 mld | 1,4 mld | 1,4 mld | 1,4 mld | 1,4 mld | SEC (XBRL)· 24 apr. 2026verificat |
| Costul vânzărilor | 955,1 mil | 1,0 mld | 1,1 mld | 1,0 mld | 1,0 mld | 1,1 mld | SEC (XBRL)· 24 apr. 2026verificat |
| Profit brut | 275,7 mil | 274,2 mil | 335,3 mil | 367,1 mil | 359,9 mil | 319,5 mil | SEC (XBRL)· 24 apr. 2026verificat |
| Cercetare și dezvoltare | 15,3 mil | 17,3 mil | 25,5 mil | 30,3 mil | 29,0 mil | 11,2 mil | SEC (XBRL)· 24 apr. 2026verificat |
| Cheltuieli generale și de vânzare | 180,1 mil | 202,6 mil | 209,5 mil | 233,3 mil | 241,8 mil | 235,0 mil | SEC (XBRL)· 24 apr. 2026verificat |
| Profit operațional | 25,5 mil | 22,0 mil | 125,8 mil | 133,8 mil | 118,1 mil | 84,5 mil | SEC (XBRL)· 24 apr. 2026verificat |
| Amortizare și depreciere | 51,4 mil | 50,0 mil | 42,4 mil | 41,6 mil | 44,6 mil | 50,0 mil | SEC (XBRL)· 24 apr. 2026verificat |
| EBITDA | 77,0 mil ≈ | 72,0 mil ≈ | 168,2 mil ≈ | 175,4 mil ≈ | 162,7 mil ≈ | 134,5 mil ≈ | SEC (XBRL)· 24 apr. 2026derivat |
| Cheltuieli cu dobânzile | 5,6 mil | 4,6 mil | 7,7 mil | 6,7 mil | 6,2 mil | 14,0 mil | SEC (XBRL)· 24 apr. 2026verificat |
| Profit înainte de impozit | 22,6 mil | 13,9 mil | 116,6 mil | 129,3 mil | 112,6 mil | 77,5 mil | SEC (XBRL)· 24 apr. 2026verificat |
| Impozit pe profit | 7,2 mil | 10,4 mil | 12,5 mil | 29,6 mil | 27,5 mil | 23,3 mil | SEC (XBRL)· 24 apr. 2026verificat |
| Profit net | 15,4 mil | 3,5 mil | 104,1 mil | 99,6 mil | 85,1 mil | 54,1 mil | SEC (XBRL)· 24 apr. 2026verificat |
| EPS diluat | 0,59 | 0,14 | 4,64 | 4,51 | 3,89 | 2,52 | SEC (XBRL)· 24 apr. 2026verificat |
| Media ponderată diluată a acțiunilor | 26,3 mil | 25,3 mil | 22,4 mil | 22,1 mil | 21,9 mil | 21,5 mil | SEC (XBRL)· 24 apr. 2026verificat |
| Dividend pe acțiune | 0,76 | 0,82 | 0,90 | 0,97 | 1,01 | 1,05 | SEC (XBRL)· 24 apr. 2026verificat |
≈ calculat olivLaw din liniile raportate ale aceluiași an: Profit operațional + Amortizare și depreciere.
- 2024
- 233,3 mil
- 2025
- 241,8 mil
- 2026
- 235,0 mil
SEC (XBRL)· 24 apr. 2026verificat
- 2024
- 22,1 mil
- 2025
- 21,9 mil
- 2026
- 21,5 mil
SEC (XBRL)· 24 apr. 2026verificat
Bilanț · USD
| Linie | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 2026 | Sursă (ultimul an) |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Numerar | 47,3 mil | 37,6 mil | 19,9 mil | 37,2 mil | 41,4 mil | 39,5 mil | SEC (XBRL)· 24 apr. 2026verificat |
| Creanțe | 175,9 mil | 168,6 mil | 197,3 mil | 173,6 mil | — | — | SEC (XBRL)· 26 apr. 2024verificat |
| Stocuri | 72,8 mil | 80,5 mil | 78,4 mil | 69,2 mil | 92,3 mil | 98,1 mil | SEC (XBRL)· 24 apr. 2026verificat |
| Active curente | 350,7 mil | 337,9 mil | 383,1 mil | 358,6 mil | 442,1 mil | 439,4 mil | SEC (XBRL)· 24 apr. 2026verificat |
| Imobilizări corporale nete | 298,4 mil | 250,0 mil | 248,9 mil | 244,2 mil | 268,1 mil | 255,0 mil | SEC (XBRL)· 24 apr. 2026verificat |
| Fond comercial | 130,1 mil | 130,1 mil | 129,0 mil | 129,2 mil | 235,8 mil | 236,7 mil | SEC (XBRL)· 24 apr. 2026verificat |
| Imobilizări necorporale (fără fond comercial) | 130,1 mil | 72,5 mil | 67,4 mil | 66,1 mil | 128,4 mil | 111,3 mil | SEC (XBRL)· 24 apr. 2026verificat |
| Active totale | 1,0 mld | 887,9 mil | 915,4 mil | 884,1 mil | 1,2 mld | 1,1 mld | SEC (XBRL)· 24 apr. 2026verificat |
| Datorii comerciale | 76,2 mil | 92,1 mil | 86,5 mil | 84,8 mil | 98,8 mil | 105,5 mil | SEC (XBRL)· 24 apr. 2026verificat |
| Datorie pe termen scurt | 2,0 mil | 1,0 mil | 0 | — | — | — | SEC (XBRL)· 21 apr. 2023verificat |
| Datorie pe termen lung | 163,0 mil | 162,0 mil | 169,8 mil | 62,0 mil | 285,0 mil | 232,3 mil | SEC (XBRL)· 24 apr. 2026verificat |
| Datorii curente | 217,6 mil | 232,9 mil | 242,5 mil | 244,7 mil | 285,5 mil | 266,9 mil | SEC (XBRL)· 24 apr. 2026verificat |
| Capital propriu | 492,7 mil † | 386,2 mil † | 396,4 mil † | 471,0 mil † | 487,9 mil † | 511,8 mil † | SEC (XBRL)· 24 apr. 2026verificat |
† capitalurile proprii ale acționarilor societății-mamă: în acești ani emitentul nu mai raportează totalul inclusiv interesele minoritare.
- 2024
- 66,1 mil
- 2025
- 128,4 mil
- 2026
- 111,3 mil
SEC (XBRL)· 24 apr. 2026verificat
Fluxuri de numerar · USD
| Linie | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 2026 | Sursă (ultimul an) |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Flux de numerar operațional | 141,9 mil | 100,5 mil | 102,7 mil | 204,2 mil | 125,2 mil | 122,5 mil | SEC (XBRL)· 24 apr. 2026verificat |
| Investiții (capex) | 26,2 mil | 21,8 mil | 45,2 mil | 43,2 mil | 35,6 mil | 27,3 mil | SEC (XBRL)· 24 apr. 2026verificat |
| Flux de numerar liber | 115,7 mil ≈ | 78,6 mil ≈ | 57,5 mil ≈ | 161,0 mil ≈ | 89,6 mil ≈ | 95,2 mil ≈ | SEC (XBRL)· 24 apr. 2026derivat |
| Flux de numerar din investiții | -2,1 mil | 9,3 mil | -27,7 mil | -43,7 mil | -265,9 mil | -30,5 mil | SEC (XBRL)· 24 apr. 2026verificat |
| Flux de numerar din finanțare | -107,9 mil | -120,6 mil | -91,0 mil | -144,6 mil | 146,0 mil | -96,2 mil | SEC (XBRL)· 24 apr. 2026verificat |
| Dividende plătite | 19,6 mil | 20,3 mil | 19,7 mil | 21,1 mil | 21,7 mil | 22,2 mil | SEC (XBRL)· 24 apr. 2026verificat |
| Răscumpărări de acțiuni | 32,9 mil | 100,4 mil | 74,3 mil | 11,8 mil | 45,4 mil | 15,0 mil | SEC (XBRL)· 24 apr. 2026verificat |
≈ calculat olivLaw din liniile raportate ale aceluiași an: Flux de numerar operațional − Investiții (capex).
- 2024
- -43,7 mil
- 2025
- -265,9 mil
- 2026
- -30,5 mil
SEC (XBRL)· 24 apr. 2026verificat
- 2024
- -144,6 mil
- 2025
- 146,0 mil
- 2026
- -96,2 mil
SEC (XBRL)· 24 apr. 2026verificat
Indicatori calculați
Creștere
Profitabilitate
Randamente
Bilanț și datorie
Lichiditate
Numerar
Eficiență
Piață și evaluare
Risc
Evaluare
Încadrare olivLaw
Scor: 67 / 100
Metodologie de scor pe indicatori și evaluare, nu recomandare de investiții.
score >= 65 · margin_of_safety >= 0.15 · agreement in ['high', 'medium']
Preț de închidere
05 nov. 2026Sursă: olivLaw, serie de închidere
Capitalizare: 959,5 mil USD
Indicatori-cheie
Acoperire și prospețime
Scorul pe grupe
- Bilanț și datorie68
- Randamente88
- Calitate64
- Creștere0
- Evaluare100
Interval de valoare estimat
Intervalul agregat = mediana limitelor inferioare, centrale și superioare ale metodelor valide; nu e un interval de probabilitate și nu acoperă toate rezultatele. Anvelopa tuturor metodelor: 13,80 – 101,36 USD.
Ipotezele de evaluare sunt alese editorial, nu măsurate; beta nu este măsurat.
Intervalele metodelor (USD pe acțiune)
— — Mijloc · ▏ Preț
Metode de evaluare
- DCF (flux de numerar actualizat)54,28 – 101,36 (Mijloc 71,44)WACC 8,0 % · FCFF de pornire 104,1 mil USD · ponderea valorii terminale în EV 77 %Sensibilitatea WACC × g dă limitele metodei; nu sunt probabilități.DCF invers: creșterea de pornire implicită de preț (scade liniar spre creșterea terminală, restul ipotezelor fixe): -15,0 %
- Colegi: EV/EBITDA62,78 – 90,42 (Mijloc 69,63)6 firme folosite · multiplul median 11,3x · quartile 10,4x – 14,2xAMRZ, CRH, JHX, OC, OI, TGLS
- Colegi: P/E50,20 – 61,49 (Mijloc 58,63)5 firme folosite · multiplul median 18,6x · quartile 15,9x – 19,5xAMRZ, CRH, EXP, SMID, TGLS
- Dividende actualizate (DDM)13,80 – 18,56 (Mijloc 15,83)
Comparabilele pe clasificare (SIC) grupează după codul industrial, nu după activitatea economică; grupul direct e o selecție editorială după activitate. Multiplii membrilor sunt pe ultimele 12 luni raportate de fiecare, la ultima lor închidere.
Ipoteze (ilustrative, editoriale)
- Rata fără risc
- 4,3 %
- Prima de risc a pieței
- 5,0 %
- Beta (implicit)
- 1,00
- Costul capitalului propriu
- 9,3 %
- Creștere terminală
- 2,5 %
Scorul pe factori
Profil atractiv · Scor 67/100
| Factor | Valoare | Scor | Pondere folosită |
|---|---|---|---|
| ROIC · Calitate | 9,5 % | 56 (față de colegi) | 10 % |
| Marja netă · Calitate | 4,7 % | 43 (față de colegi) | 6 % |
| Conversia profitului în FCF · Calitate | 141,9 % | 100 (pe interval fix) | 6 % |
| CAGR venituri 3 ani · Creștere | -0,8 % | 0 (pe interval fix) | 8 % |
| CAGR EPS 3 ani · Creștere | -18,4 % | 0 (pe interval fix) | 8 % |
| Datorie netă / EBITDA · Bilanț și datorie | 1,9x | 43 (față de colegi) | 10 % |
| Acoperirea dobânzilor · Bilanț și datorie | 8,3x | 100 (pe interval fix) | 6 % |
| Lichiditatea curentă · Bilanț și datorie | 1,8x | 82 (pe interval fix) | 4 % |
| P/E (TTM) · Evaluare | 14,5x | 100 (față de colegi) | 10 % |
| EV/EBITDA · Evaluare | 8,1x | 100 (față de colegi) | 10 % |
| Randament FCF · Evaluare | 9,9 % | 100 (pe interval fix) | 8 % |
| Randamentul distribuirilor către acționari · Randamente | 5,6 % | 80 (pe interval fix) | 6 % |
| Rata de distribuire (FCF) · Randamente | 23,5 % | 100 (pe interval fix) | 4 % |
Grupele scorului
- Bilanț și datorie68/100 · 3/3 factori cu valoare
- Creștere0/100 · 2/2 factori cu valoare
- Calitate64/100 · 3/3 factori cu valoare
- Randamente88/100 · 2/2 factori cu valoare
- Evaluare100/100 · 3/3 factori cu valoare
Memo
APOGEE ENTERPRISES, INC. (APOG). Ultimul exercițiu complet: 2026; date până la 2026-08-29.
Cifre calculate din situațiile financiare: venit 1,4 mld USD în 2026; creștere an/an 3,2 %; marjă netă 4,7 %; ROE 13,1 %; datorie netă/EBITDA 1,9x.
Intervalul de valoare estimat este 52,24–75,96 USD pe acțiune (mediana a 4 metode, acord între metode: ridicat); ipotezele sunt ilustrative. Față de valoarea centrală de 64,13 USD, prețul de 45,92 USD lasă un potențial de 39,7 % (valoare / preț − 1) și o marjă de siguranță de 28,4 % (1 − preț / valoare). Intervalul e mediana limitelor inferioare, centrale și superioare ale metodelor, nu un interval de probabilitate.
Scor olivLaw 67/100, încadrare metodologică: profil atractiv (scorul, marja de siguranță și acordul metodelor împreună; nu o judecată despre prețul corect). Nu este o recomandare de investiții.
Text generat determinist din cifrele afișate; fără model de limbaj. Nu este recomandare de investiții.
Ce susține teza
- Conversia profitului în FCF: 141,9 %
- Acoperirea dobânzilor: 8,3x
- Lichiditatea curentă: 1,8x
- P/E (TTM): 14,5x
- EV/EBITDA: 8,1x
- Randament FCF: 9,9 %
- Randamentul distribuirilor către acționari: 5,6 %
- Rata de distribuire (FCF): 23,5 %
- Prețul este sub intervalul de valoare estimat
Ce o infirmă
- CAGR venituri 3 ani: -0,8 %
- CAGR EPS 3 ani: -18,4 %
Față de mediana verticalei
Piatră, sticlă și beton (SIC 32xx) · aceeași diviziune (SIC 2 cifre) · comparată cu 14 firme
Multipli și rentabilitate față de mediană
Prețul rebazat la 100 (lunar, 5 ani)
Firmele verticalei
| Capitalizare | P/E | ROE | Marja netă | Venituri an/an | 1A / 3A | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| CXCemex Sab De Cv | 155,4 mld | 502,8 | 7,8 % | 5,8 % | −2,1 % | −1 % / +55 % |
| CRHCRH public limited company | 65,7 mld | 18,6 | 14,8 % | 9,2 % | +5,3 % | −18 % / +57 % |
| AMRZAmrize Ltd | 23,5 mld | 19,5 | 9,8 % | 10,2 % | +0,9 % | −14 % / indisponibil |
| JHXJAMES HARDIE INDUSTRIES plc | 16,6 mld | 114,2 | 3,3 % | 2,7 % | +24,7 % | +45 % / −11 % |
| OCOwens Corning | 9,6 mld | — | -11,3 % | -4,4 % | +2,6 % | +10 % / −8 % |
| EXPEagle Materials Inc. | 5,8 mld | 15,7 | 24,5 % | 16,1 % | +2,1 % | −15 % / +5 % |
| TGLSTecnoglass Holdings Inc. | 2,0 mld | 15,9 | 17,0 % | 12,4 % | +10,5 % | −9 % / +29 % |
| APOGApogee Enterprises, Inc. | 959,5 mil | 14,5 | 13,1 % | 4,7 % | +3,2 % | +30 % / +3 % |
| OIO-I Glass, Inc. | 829,8 mil | — | -119,2 % | -18,9 % | −1,6 % | −60 % / −63 % |
| RETOReTo Eco-Solutions, Inc. | 169,3 mil | — | -48,3 % | -366,1 % | +84,3 % | −98 % / −100 % |
| SMIDSmith-Midland Corporation | 134,5 mil | 22,0 | 14,5 % | 8,6 % | +19,0 % | −27 % / −17 % |
| CPSHCps Technologies Corp. | 69,8 mil | — | -0,1 % | -0,1 % | +54,3 % | +5 % / +55 % |
| CSTECaesarstone Ltd. | 44,3 mil | — | -66,9 % | -34,6 % | −10,4 % | −15 % / −68 % |
| CPACHolcim Ltd | — | — | 16,6 % | 10,1 % | +1,4 % | +90 % / +170 % |
| LOMALoma Negra Compania Industrialargentina Sociedad Anonima | — | — | 21,5 % | 22,0 % | −23,9 % | −29 % / +35 % |
Randamentele de preț pe 1 și 3 ani: pentru APOG din închiderile zilnice (aceleași ca în tabelul de performanță), pentru celelalte firme din închiderile de sfârșit de lună.
Prognoza motorului olivLaw
Motorul de lume a rulat după ultimul comunicat material al firmei. Probabilitățile sunt de ATINGERE a unui nivel în orizont (nu de închidere acolo) și stau lângă mersul aleator (p_rw), reperul fără informație.
Motorul nu are încă o rulare publicată pentru această firmă.
Scenarii de evaluare (ipoteze editabile)
Scenarii ilustrative
Ilustrative: nu sunt previziuni și nu au probabilități. Fiecare caz este o poveste coerentă de ipoteze, calculată pe cifrele de azi.
Preț estimat (USD)
| Preț estimat | Pesimist | De bază | Optimist |
|---|---|---|---|
| 1 ani | 26,11 Randament total -41 % · Pe an -41 % | 46,29 Randament total 3 % · Pe an 3 % | 69,90 Randament total 55 % · Pe an 55 % |
| 3 ani | 22,70 Randament total -46 % · Pe an -18 % | 45,52 Randament total 6 % · Pe an 2 % | 75,84 Randament total 74 % · Pe an 20 % |
| 5 ani | 19,73 Randament total -49 % · Pe an -13 % | 44,76 Randament total 9 % · Pe an 2 % | 82,28 Randament total 95 % · Pe an 14 % |
- P/E la ieșire± 11,38
- Marja netă± 7,97
- Creșterea anuală a veniturilor± 6,89
- Diluare anuală± 0,67
Analiză AI
Generat de AIAnaliză generată de AI (Claude), din surse publice citate; poate conține erori. Nu este o recomandare de investiții. Situația la 27 oct. 2026 · Model: claude-haiku-5-5.
Pe scurt
Apogee Enterprises este un furnizor important de produse și servicii arhitecturale pentru clădiri, care acoperă sticlă, ferestre, sisteme de fațade și acoperiri de înaltă performanță. În anul fiscal 2026 vânzările nete au fost de 1404.733 milioane USD, iar în trimestrul al doilea al anului fiscal 2027 de 391.135 milioane USD, ceea ce arată că afacerea rămâne sensibilă la ciclul construcțiilor nerezidențiale, dar își sprijină creșterea prin achiziții.
SWOT
Puncte tari
- Portofoliu larg de produse și capacități de inginerie și management de proiect, combinate într-o ofertă integrată pentru clienții din construcții.
- Prezență națională în instalarea de sisteme de fațadă și o bază de clienți stabilită printre antreprenori generali și arhitecți.
- Formule proprietare și procese automatizate în acoperiri, care susțin poziția segmentului Performance Surfaces.
Puncte slabe
- Dependența de ciclul construcțiilor nerezidențiale face veniturile sensibile la scăderi ale investițiilor.
- Marjele au fost presate de costurile aluminiului și de volume mai mici, ceea ce a redus rentabilitatea în anul fiscal 2026.
- Creșterea datoriei după achiziții ar putea limita flexibilitatea financiară dacă rezultatele se abat de la așteptări.
Oportunități
- Integrarea Kalwall și Groglass ar putea extinde oferta în sticlă de înaltă performanță și accesul la piețe atractive.
- Cererea pentru clădiri eficiente energetic și sisteme verzi ar putea sprijini vânzările de sticlă și profile cu performanță termică.
- Creșterea backlogului în Architectural Services ar putea converti în vânzări viitoare dacă proiectele se realizează.
Amenințări
- O încetinire economică sau scăderea încrederii consumatorilor ar putea reduce cererea în construcții și în segmentul de înrămare.
- Noile tarife comerciale și tensiunile comerciale cu Canada ar putea crește costurile și afecta operațiunile transfrontaliere.
- Concurenții existenți sau noii intrați ar putea pierde cota de piață dacă își modifică prețurile sau produsele.
Riscuri
- Ciclul construcțiilor și economiaridicat
Scăderea investițiilor în construcții nerezidențiale ar putea afecta direct volumele și rezultatele din toate segmentele.
- Costul materiilor prime și tarifeleridicat
Volatilitatea prețului aluminiului, a sticlei float și tarifele comerciale ar putea reduce marjele dacă nu pot fi transferate clienților.
- Integrarea achizițiilormediu
Integrarea Kalwall și Groglass ar putea întâmpina dificultăți operaționale, iar așteptările de sinergii ar putea să nu se materializeze.
- Proiecte cu preț fixmediu
Contractele cu preț fix fără clauze de ajustare ar putea genera pierderi dacă costurile de muncă sau materiale sunt subestimate.
- Securitate ciberneticăscăzut
Atacurile cibernetice sau defecțiunile sistemelor informatice ar putea întrerupe producția și afecta raportarea financiară.
Teza de investiție
Ce ar trebui să fie adevărat (scenariul favorabil)
- Creșterea vânzărilor în trimestrul al doilea al anului fiscal 2027, combinată cu ridicarea prognozei, arată că strategia de preț și productivitate poate funcționa chiar într-un mediu mixt de cerere.
- Achizițiile recente extind portofoliul în sticlă și acoperiri de înaltă performanță, segmente unde compania are poziții diferențiate prin produse proprietare.
- Backlogul în creștere din Architectural Services ar putea sprijini vânzările viitoare dacă proiectele se realizează conform calendarului.
Ce ar strica teza
- Marjele s-au comprimat în anul fiscal 2026, iar presiunile de cost ale aluminiului ar putea persista dacă nu se transferă integral către clienți.
- Dependența de construcțiile nerezidențiale face compania vulnerabilă la o încetinire a investițiilor, mai ales dacă ratele dobânzii rămân ridicate.
- Creșterea datoriei după achiziții ar putea reduce flexibilitatea financiară dacă rezultatele operaționale nu se îmbunătățesc suficient.
De urmărit
- Realizarea prognozei de vânzări nete și EPS ajustat pentru anul fiscal 2027Q3 2027
- Contribuția Kalwall și Groglass la vânzări și marje2027
- Evoluția marjei Architectural Metals și costul aluminiuluiQ3 2027
Produse, piață și concurență
Generat de AIAnaliză generată de AI (Claude), din surse publice citate; poate conține erori. Nu este o recomandare de investiții. Situația la 27 oct. 2026 · Model: claude-haiku-5-5.
Afacerea
Apogee Enterprises, Inc. este un furnizor important de produse și servicii arhitecturale, precum și de materiale acoperite de înaltă performanță folosite în mai multe aplicații. Compania și-a organizat activitatea în patru segmente raportate: Architectural Metals, Architectural Services, Architectural Glass și Performance Surfaces. Strategia sa actuală, descrisă ca fiind orientată spre creștere, se bazează pe concentrarea pe nevoile clienților, pe extinderea portofoliului prin investiții organice și anorganice și pe consolidarea capacităților de bază, în principal prin achiziții recente precum Kalwall și Groglass.
Segmente
Architectural Metals
Segmentul proiectează, inginerizează și fabrică sisteme de ferestre, cortine de fațadă, vitrine și intrări din aluminiu, folosite în principal în construcțiile nerezidențiale. În anul fiscal 2026 a reprezentat aproximativ 36% din vânzările nete ale companiei, iar în trimestrul al doilea al anului fiscal 2027 vânzările au crescut moderat, în principal datorită prețului.
Architectural Services
Segmentul integrează servicii tehnice, managementul proiectelor și instalarea pe teren a sistemelor de cortine și fațade. În anul fiscal 2026 a reprezentat aproximativ 31% din vânzările nete, iar backlogul său la finalul trimestrului al doilea al anului fiscal 2027 a fost de 833.0 milioane USD.
Architectural Glass
Segmentul taie, tratează și fabrică sticlă de înaltă performanță pentru ferestre și sisteme de perete. În anul fiscal 2026 a reprezentat aproximativ 19% din vânzările nete, iar achiziția Kalwall, finalizată la 1 iulie 2026, a adus în trimestrul al doilea al anului fiscal 2027 o contribuție de 16.4 milioane USD.
Piața în context
Cererea pentru produsele arhitecturale ale companiei depinde de ciclul construcțiilor nerezidențiale din America de Nord, care este cunoscut ca fiind ciclic și influențat de credit, rate ale dobânzii și nivelul activității economice. Piața este descrisă ca fiind foarte fragmentată, iar Performance Surfaces depinde suplimentar de industria americană a înrămării picturilor, sensibilă la încrederea consumatorilor.
Compania se bazează atât pe indicatori externi, precum creșterea locurilor de muncă, ratele de vacanță ale birourilor și indicii de facturare arhitecturală, cât și pe propriul portofoliu de proiecte aflate în negociere sau acordate. Costurile materialelor, în special ale aluminiului și sticlei float, influențează direct marjele.
Tendințe
- Ciclul construcțiilor nerezidențialemixt
Volumele din segmentele arhitecturale depind de activitatea din construcțiile nerezidențiale, iar scăderile de volum din fiscal 2026 arată sensibilitatea acestora. O revenire a investițiilor ar putea sprijini vânzările.
- Costurile aluminiului și tarifelevânt din față
Creșterea costurilor aluminiului și măsurile comerciale, inclusiv tarifele, au presat marjele în anul fiscal 2026. Dacă aceste presiuni persistă, ar putea limita rentabilitatea.
- Achizițiile și extinderea portofoliuluivânt din spate
Achizițiile UW Solutions, Kalwall și Groglass extind prezența în acoperiri și sticlă de înaltă performanță. Contribuția lor la vânzări și marje ar putea susține creșterea dacă integrarea decurge bine.
- Programul de reducere a costurilormixt
Programul Project Fortify Phase 2 a generat economii pre-fiscale anualizate și sprijină marjele, dar a implicat cheltuieli de restructurare. Efectul net depinde de modul în care costurile se mențin sub control.
- Prețul și productivitateavânt din spate
În trimestrul al doilea al anului fiscal 2027, prețul și îmbunătățirea productivității au contribuit la creșterea marjei brute, ceea ce sugerează că politica de preț ar putea compensa presiunile de cost dacă cererea rămâne stabilă.
Poziția concurențială
Compania competează cu numeroși producători regionali și naționali de ferestre și vitrine din aluminiu, cu firme regionale de finisare și cu instalatori de sticlă, unii cu prezență internațională. În segmentul de acoperiri, concurenții sunt furnizori europeni, americani și din Asia-Pacific de sticlă și acrilic de bază și cu valoare adăugată.
Apogee se diferențiază prin gama largă de produse, inclusiv proprietare, prin capacități de inginerie și management de proiect și prin rețeaua de distribuție stabilită. Presiunea concurențială ar putea afecta cota de piață și prețurile dacă concurenții își modifică produsele sau politica de prețuri.
- Producători regionali și naționali de ferestre și vitrine din aluminiu
Concurează direct cu segmentul Architectural Metals; piața este fragmentată, cu mulți jucători locali.
- Firme internaționale și naționale de instalare a sticlei
Concurează cu Architectural Services prin oferte de inginerie, management de proiect și instalare.
- Producători regionali de sticlă fabricată
Concurează cu Architectural Glass, mai ales prin gama de produse și livrare.
- Furnizori europeni, americani și asiatici de sticlă și acrilic cu acoperiri
Concurează cu Performance Surfaces, unde compania se bazează pe formule proprietare și automatizare.
Legături, dependențe și riscuri
Cu cine e legată firma, din propriile depuneri SEC (clienți, furnizori, producție, parteneri, concurenți, țări, reglementare), din declarațiile acționarilor de peste 5 % (13D/13G) și din ce alte firme spun despre ea. Clic pe un nod pentru dovadă; pe o firmă listată, graful se mută pe ea.
Se încarcă legăturile…
Știri și depuneri
Din presă
- Siemens APOGEE, TALON and Desigo PXC/PXM ProductsCISA — Cybersecurity Advisories · 22 oct. 2026 · EN
- Is AbbVie (ABBV)’s $10.9 Billion Apogee Therapeutics (APGE) Deal the Next Catalyst for Growth?Yahoo Finance — News · 09 sept. 2026 · EN
- Apogee (APOG) Agreed to Acquire GroGlass for Up to €62.5M. Can a High-Margin Niche Deliver the Promised Synergies?Yahoo Finance — News · 09 sept. 2026 · EN
- AbbVie Seeks at Least $8 Billion in Debt to Fund Apogee DealBloomberg Markets · 04 aug. 2026 · EN
- My Story of 3D Realms / Apogee Part I (2020)Hacker News · 02 iul. 2026 · EN
- AbbVie's Deal with Apogee; Regenxbio Moves on Gene Therapy Drug | Stock MoversBloomberg Markets · 22 iun. 2026 · EN
- AbbVie to Buy Apogee Therapeutics for $10.9 BillionBloomberg Markets · 22 iun. 2026 · EN
Ultima știre din arhiva noastră e din 22 oct. 2026; cea mai nouă depunere SEC e din 02 nov. 2026. Arhiva de presă vine din fluxurile RSS urmărite și nu acoperă neapărat ultimul eveniment — depunerile de alături da.
Depuneri SEC
- Raport curent02 nov. 2026Schimbări în conducere · Situații financiare și anexe
- Raport trimestrial06 oct. 2026
- Raport curent06 oct. 2026Rezultate financiare
- Raport curent23 sept. 2026Achiziție sau vânzare de active · Informare publică (Reg FD) · Situații financiare și anexe
- Raport curent14 sept. 2026Schimbări în conducere · Informare publică (Reg FD) · Situații financiare și anexe
- Raport curent03 sept. 2026Acord material · Informare publică (Reg FD) · Situații financiare și anexe
- Raport curent05 aug. 2026Schimbări în conducere · Informare publică (Reg FD) · Situații financiare și anexe
- Raport curent01 iul. 2026Achiziție sau vânzare de active · Informare publică (Reg FD) · Situații financiare și anexe
- Raport trimestrial30 iun. 2026
- Raport curent29 iun. 2026Vot al acționarilor · Situații financiare și anexe
Surse
- [1] Form 10-K, fiscal year ended 2026-02-28 · SEC / Apogee Enterprises, Inc. · 24 apr. 2026
- [2] Form 10-Q, quarter ended 2026-08-29 · SEC / Apogee Enterprises, Inc. · 06 oct. 2026
- [3] Form 8-K, results release (exhibit 99.1) · SEC / Apogee Enterprises, Inc. · 06 oct. 2026
Cifre calculate de olivLaw din depunerile SEC și prețurile de închidere; analiza calitativă e generată de AI din surse citate. Nu este o recomandare de investiții.