olivLaw · Cercetare acțiuni SUA
C.H. Robinson Worldwide, Inc. CHRW
Arrangement of Transportation of Freight & Cargo · SIC 4731 · Verticală: Arrangement of Transportation of Freight & Cargo (SIC 4731)
C.H. Robinson este unul dintre cei mai mari furnizori globali de logistică, care organizează transportul de marfă prin camion, LTL, ocean și aer, cu tehnologie proprie de tip Lean AI. În 2025 veniturile totale au atins 16.2 miliarde USD, iar în trimestrul al doilea al lui 2026 venitul trimestrial a crescut cu 19.3 la sută, pe fondul unei piețe încă slabe la cerere, dar cu capacitate din ce în ce mai strânsă.
Analiza AI e posibil depășită: au apărut depuneri noi după sursele ei (vezi secțiunea «Analiză AI»).
La închiderea din 03 nov. 2026, acțiunea C.H. Robinson Worldwide, Inc. (CHRW) costa 133,51 USD (+3,73 % într-o zi), cu capitalizare 15,5 mld USD, P/E 24,0 pe un EPS diluat de 5,57 USD în ultimele 12 luni, randament al dividendului 1,89 %, beta 0,68, interval pe 52 de săptămâni 124,61–209,42 USD. Ultimul trimestru raportat (T3 2026): venituri de 5,4 mld USD (+29,5 % an/an), profit net de 198,5 mil USD (+21,8 % an/an), EPS diluat 1,67 USD.
Date la · analiza AI din · Sursa: depunerile SEC și prețurile de închidere, calculate de olivLaw.
Evoluția prețului
Se încarcă graficul…
Citirea tehnică
- RSI (14)
- 43,7
- slab (30–45)
- Bollinger (20, 2)
- 125,96 – 148,92
- în jumătatea de jos a benzii · %B 0,33 · lățimea benzii 16,7 %
- SMA 50 / 200
- 144,83 / 169,09
- tendință descendentă (preț < SMA50 < SMA200)
- MACD (12, 26, 9)
- -4,42 / -3,67
- MACD sub semnal
Indicatorii descriu trecutul prețului; nu prezic singuri direcția. Pe istoricul nostru, filtrul RSI ≤ 40 nu a adăugat randament (vezi metodologia semnalelor).
Performanță
| Compania | S&P 500 | Față de S&P 500 | Mediana verticalei | |
|---|---|---|---|---|
| 1 lună | −15,3 % | −2,0 % | −13,4 pp | — |
| 3 luni | −13,7 % | −2,2 % | −11,6 pp | — |
| 6 luni | −20,1 % | +4,3 % | −24,4 pp | — |
| De la început de an | −17,0 % | +10,6 % | −27,5 pp | — |
| 1 an | −12,3 % | +10,5 % | −22,7 pp | −52,6 % |
| 3 ani | +63,4 % | +73,7 % | −10,2 pp | −74,3 % |
| 5 ani | +39,0 % | +61,7 % | −22,7 pp | — |
Randamente de preț, fără dividende.
Rezultate trimestriale
Ultimul trimestru: Q3 2026 · 30 sept. 2026
Marje trimestriale
Situații trimestriale · USD
| Exercițiu | Q4 '24 | Q1 '25 | Q2 '25 | Q3 '25 | Q4 '25 | Q1 '26 | Q2 '26 | Q3 '26 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Venituri | 4,2 mld | 4,0 mld | 4,1 mld | 4,1 mld | 3,9 mld | 4,0 mld | 4,9 mld | 5,4 mld |
| Profit operațional | 183,8 mil | 176,9 mil | 215,9 mil | 220,8 mil | 181,4 mil | 175,7 mil | 255,7 mil | 271,8 mil |
| Amortizare și depreciere | 24,3 mil | 25,6 mil | 24,9 mil | 25,8 mil | 26,5 mil | 24,9 mil | 22,6 mil | 23,8 mil |
| Profit înainte de impozit | 168,4 mil | 156,8 mil | 193,9 mil | 205,2 mil | 166,5 mil | 166,7 mil | 237,9 mil | 250,1 mil |
| Impozit pe profit | 19,1 mil | 21,5 mil | 41,4 mil | 42,2 mil | 30,2 mil | 19,4 mil | 51,1 mil | 51,6 mil |
| Profit net | 149,3 mil | 135,3 mil | 152,5 mil | 163,0 mil | 136,3 mil | 147,2 mil | 186,8 mil | 198,5 mil |
| EPS diluat | 1,22 ≈ | 1,11 | 1,26 | 1,34 | 1,12 ≈ | 1,22 | 1,56 | 1,67 |
| Flux de numerar operațional | 267,9 mil | 106,5 mil | 227,1 mil ≈ | 275,4 mil ≈ | 305,4 mil | 68,6 mil | 35,9 mil ≈ | 124,1 mil ≈ |
| Investiții (capex) | 2,7 mil | 3,3 mil | 7,3 mil ≈ | 6,0 mil ≈ | 3,0 mil | 2,6 mil | 5,0 mil ≈ | 3,6 mil ≈ |
| Dividende plătite | 74,5 mil | 77,5 mil | 74,9 mil ≈ | 74,7 mil ≈ | 74,3 mil | 79,0 mil | 75,3 mil ≈ | 74,8 mil ≈ |
| Răscumpărări de acțiuni | 0 | 47,7 mil | 81,1 mil ≈ | 111,5 mil ≈ | 114,4 mil | 212,7 mil | 219,5 mil ≈ | 207,7 mil ≈ |
≈ trimestru derivat (diferență de cumulate / medie pe zile-acțiune)
E/P în timp
E/P = EPS diluat pe ultimele 12 luni / prețul de la sfârșitul trimestrului. E/P este inversul P/E și rămâne definit și când profitul e negativ.
P/E-ul de azi e la percentila 64 din propriul istoric de 44 trimestre (min 11,7, mediană 21,5, max 38,2; doar trimestrele cu profit).
Exerciții anuale
| Exercițiu | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Venituri | 16,6 mld | 15,3 mld | 16,2 mld | 23,1 mld | 24,7 mld | 17,6 mld | 17,7 mld | 16,2 mld |
| Venituri an/an | +11,8 % | −7,9 % | +5,9 % | +42,5 % | +6,9 % | −28,7 % | +0,7 % | −8,4 % |
| Profit net | 664,5 mil | 577,0 mil | 506,4 mil | 844,2 mil | 940,5 mil | 325,1 mil | 465,7 mil | 587,1 mil |
| Profit net an/an | +31,6 % | −13,2 % | −12,2 % | +66,7 % | +11,4 % | −65,4 % | +43,2 % | +26,1 % |
| EPS diluat | 4,73 | 4,19 | 3,72 | 6,31 | 7,40 | 2,72 | 3,86 | 4,83 |
| EPS diluat an/an | +32,5 % | −11,4 % | −11,2 % | +69,6 % | +17,3 % | −63,2 % | +41,9 % | +25,1 % |
| netă % | 4,0 % | 3,8 % | 3,1 % | 3,7 % | 3,8 % | 1,8 % | 2,6 % | 3,6 % |
| Flux de numerar liber | 747,9 mil | 799,1 mil | 476,1 mil | 60,8 mil | 1,6 mld | 702,0 mil | 486,4 mil | 894,9 mil |
Rezultate raportate vs așteptări
Se încarcă…
Bilanț și sănătate financiară
Exercițiu 2025 · 31 dec. 2025
- Numerar
- 160,9 mil USD
- Datorie financiară
- 1,1 mld USD
- Datorie netă
- 928,6 mil USD
- Capitaluri proprii
- 1,8 mld USD
- Active totale
- 5,1 mld USD
- Datorie / capitaluri
- 0,59x
- Lichiditate curentă
- 1,53x
- ROE
- 32,9 %
- ROA
- 11,3 %
- Marja FCF
- 5,5 %
Situații financiare (cu sursa fiecărei cifre)
Venituri și profit net (USD)
Marje
Cont de profit și pierdere · USD
| Linie | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Sursă (ultimul an) |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Venituri | 16,2 mld | 23,1 mld | 24,7 mld | 17,6 mld | 17,7 mld | 16,2 mld | SEC (XBRL)· 13 feb. 2026verificat |
| Profit operațional | 673,3 mil | 1,1 mld | 1,3 mld | 514,6 mil | 669,1 mil | 795,0 mil | SEC (XBRL)· 13 feb. 2026verificat |
| Amortizare și depreciere | 101,7 mil | 91,3 mil | 92,8 mil | 99,0 mil | 97,2 mil | 102,8 mil | SEC (XBRL)· 13 feb. 2026verificat |
| EBITDA | 775,0 mil ≈ | 1,2 mld ≈ | 1,4 mld ≈ | 613,6 mil ≈ | 766,3 mil ≈ | 897,8 mil ≈ | SEC (XBRL)· 13 feb. 2026derivat |
| Profit înainte de impozit | 628,3 mil | 1,0 mld | 1,2 mld | 409,2 mil | 579,2 mil | 722,5 mil | SEC (XBRL)· 13 feb. 2026verificat |
| Impozit pe profit | 121,9 mil | 178,0 mil | 226,2 mil | 84,1 mil | 113,5 mil | 135,4 mil | SEC (XBRL)· 13 feb. 2026verificat |
| Profit net | 506,4 mil | 844,2 mil | 940,5 mil | 325,1 mil | 465,7 mil | 587,1 mil | SEC (XBRL)· 13 feb. 2026verificat |
| EPS diluat | 3,72 | 6,31 | 7,40 | 2,72 | 3,86 | 4,83 | SEC (XBRL)· 13 feb. 2026verificat |
| Media ponderată diluată a acțiunilor | 136,2 mil | 133,8 mil | 127,2 mil | 119,7 mil | 120,7 mil | 121,5 mil | SEC (XBRL)· 13 feb. 2026verificat |
| Dividend pe acțiune | 2,04 | 2,08 | 2,26 | 2,44 | 2,46 | 2,49 | SEC (XBRL)· 13 feb. 2026verificat |
≈ calculat olivLaw din liniile raportate ale aceluiași an: Profit operațional + Amortizare și depreciere.
- 2023
- 119,7 mil
- 2024
- 120,7 mil
- 2025
- 121,5 mil
SEC (XBRL)· 13 feb. 2026verificat
Bilanț · USD
| Linie | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Sursă (ultimul an) |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Numerar | 243,8 mil | 257,4 mil | 217,5 mil | 145,5 mil | 145,8 mil | 160,9 mil | SEC (XBRL)· 13 feb. 2026verificat |
| Active curente | 2,9 mld | 4,8 mld | 3,6 mld | 2,9 mld | 3,0 mld | 2,8 mld | SEC (XBRL)· 13 feb. 2026verificat |
| Imobilizări corporale nete | 178,9 mil | 139,8 mil | 159,4 mil | 144,7 mil | 127,2 mil | 116,4 mil | SEC (XBRL)· 13 feb. 2026verificat |
| Fond comercial | 1,5 mld | 1,5 mld | 1,5 mld | 1,5 mld | 1,4 mld | 1,5 mld | SEC (XBRL)· 13 feb. 2026verificat |
| Imobilizări necorporale (fără fond comercial) | 113,9 mil | 89,6 mil | 64,0 mil | 43,7 mil | 28,2 mil | 18,2 mil | SEC (XBRL)· 13 feb. 2026verificat |
| Active totale | 5,1 mld | 7,0 mld | 6,0 mld | 5,2 mld | 5,3 mld | 5,1 mld | SEC (XBRL)· 13 feb. 2026verificat |
| Datorii comerciale | 1,2 mld | 1,8 mld | 1,5 mld | 1,3 mld | 1,2 mld | 1,2 mld | SEC (XBRL)· 13 feb. 2026verificat |
| Datorie pe termen scurt | 0 | 525,0 mil | 1,1 mld | 160,0 mil | 455,8 mil | 0 | SEC (XBRL)· 13 feb. 2026verificat |
| Datorie pe termen lung | 1,1 mld | 1,4 mld | 920,0 mil | 1,4 mld | 921,9 mil | 1,1 mld | SEC (XBRL)· 13 feb. 2026verificat |
| Datorii curente | 1,8 mld | 3,3 mld | 3,3 mld | 2,1 mld | 2,3 mld | 1,8 mld | SEC (XBRL)· 13 feb. 2026verificat |
| Datorii totale | 3,3 mld | 5,0 mld | 4,6 mld | 3,8 mld | 3,6 mld | 3,2 mld | SEC (XBRL)· 13 feb. 2026verificat |
| Capital propriu | 1,9 mld † | 2,0 mld † | 1,4 mld † | 1,4 mld † | 1,7 mld † | 1,8 mld † | SEC (XBRL)· 13 feb. 2026verificat |
† capitalurile proprii ale acționarilor societății-mamă: în acești ani emitentul nu mai raportează totalul inclusiv interesele minoritare.
- 2023
- 43,7 mil
- 2024
- 28,2 mil
- 2025
- 18,2 mil
SEC (XBRL)· 13 feb. 2026verificat
Fluxuri de numerar · USD
| Linie | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Sursă (ultimul an) |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Flux de numerar operațional | 499,2 mil | 95,0 mil | 1,7 mld | 731,9 mil | 509,1 mil | 914,5 mil | SEC (XBRL)· 13 feb. 2026verificat |
| Investiții (capex) | 23,1 mil | 34,2 mil | 61,9 mil | 30,0 mil | 22,7 mil | 19,6 mil | SEC (XBRL)· 13 feb. 2026verificat |
| Flux de numerar liber | 476,1 mil ≈ | 60,8 mil ≈ | 1,6 mld ≈ | 702,0 mil ≈ | 486,4 mil ≈ | 894,9 mil ≈ | SEC (XBRL)· 13 feb. 2026derivat |
| Flux de numerar din investiții | -271,7 mil | -85,7 mil | -64,9 mil | -82,8 mil | -74,3 mil | -54,7 mil | SEC (XBRL)· 13 feb. 2026verificat |
| Flux de numerar din finanțare | -440,7 mil | 7,6 mil | -1,6 mld | -717,8 mil | -416,1 mil | -862,7 mil | SEC (XBRL)· 13 feb. 2026verificat |
| Dividende plătite | 210,0 mil | 277,3 mil | 285,3 mil | 291,6 mil | 294,8 mil | 301,4 mil | SEC (XBRL)· 13 feb. 2026verificat |
| Răscumpărări de acțiuni | 177,5 mil | 581,8 mil | 1,5 mld | 63,9 mil | 0 | 354,7 mil | SEC (XBRL)· 13 feb. 2026verificat |
≈ calculat olivLaw din liniile raportate ale aceluiași an: Flux de numerar operațional − Investiții (capex).
- 2023
- -82,8 mil
- 2024
- -74,3 mil
- 2025
- -54,7 mil
SEC (XBRL)· 13 feb. 2026verificat
- 2023
- -717,8 mil
- 2024
- -416,1 mil
- 2025
- -862,7 mil
SEC (XBRL)· 13 feb. 2026verificat
Indicatori calculați
Creștere
Profitabilitate
Randamente
Bilanț și datorie
Lichiditate
Numerar
Eficiență
Piață și evaluare
1 indicatori care nu se aplică sectorului.
Evaluare
Încadrare olivLaw
Scor: 52 / 100
Metodologie de scor pe indicatori și evaluare, nu recomandare de investiții.
Preț de închidere
03 nov. 2026Sursă: olivLaw, serie de închidere
Capitalizare: 15,5 mld USD
Indicatori-cheie
Acoperire și prospețime
Scorul pe grupe
- Evaluare33
- Bilanț și datorie60
- Calitate90
- Creștere0
- Randamente94
Interval de valoare estimat
Intervalul agregat = mediana limitelor inferioare, centrale și superioare ale metodelor valide; nu e un interval de probabilitate și nu acoperă toate rezultatele. Anvelopa tuturor metodelor: 3,29 – 145,54 USD.
Ipotezele de evaluare sunt alese editorial, nu măsurate; beta nu este măsurat.
Intervalele metodelor (USD pe acțiune)
— — Mijloc · ▏ Preț
Metode de evaluare
- DCF (flux de numerar actualizat)indisponibil · lipsesc date de intrare
- Colegi: EV/EBITDAindisponibil · colegi insuficienți
- Colegi: P/E3,29 – 145,54 (Mijloc 137,10)5 firme folosite · multiplul median 24,6x · quartile 0,6x – 26,1xBCO, EXPD, GVH, HUBG, RLGT
- Dividende actualizate (DDM)32,72 – 44,00 (Mijloc 37,53)
Comparabilele pe clasificare (SIC) grupează după codul industrial, nu după activitatea economică; grupul direct e o selecție editorială după activitate. Multiplii membrilor sunt pe ultimele 12 luni raportate de fiecare, la ultima lor închidere.
Ipoteze (ilustrative, editoriale)
- Rata fără risc
- 4,3 %
- Prima de risc a pieței
- 5,0 %
- Beta (implicit)
- 1,00
- Costul capitalului propriu
- 9,3 %
- Creștere terminală
- 2,5 %
Scorul pe factori
Profil neutru · Scor 52/100
| Factor | Valoare | Scor | Pondere folosită |
|---|---|---|---|
| ROIC · Calitate | 23,4 % | 100 (față de colegi) | 11 % |
| Marja netă · Calitate | 3,7 % | 94 (față de colegi) | 7 % |
| Conversia profitului în FCF · Calitate | 77,7 % | 68 (pe interval fix) | 7 % |
| CAGR venituri 3 ani · Creștere | -13,1 % | 0 (pe interval fix) | 9 % |
| CAGR EPS 3 ani · Creștere | -13,3 % | 0 (pe interval fix) | 9 % |
| Datorie netă / EBITDA · Bilanț și datorie | 1,7x | 66 (pe interval fix) | 11 % |
| Acoperirea dobânzilor · Bilanț și datorie | indisponibil | indisponibil | — |
| Lichiditatea curentă · Bilanț și datorie | 1,3x | 45 (pe interval fix) | 4 % |
| P/E (TTM) · Evaluare | 24,0x | 60 (față de colegi) | 11 % |
| EV/EBITDA · Evaluare | 17,5x | 0 (pe interval fix) | 11 % |
| Randament FCF · Evaluare | 3,4 % | 42 (pe interval fix) | 9 % |
| Randamentul distribuirilor către acționari · Randamente | 6,8 % | 98 (pe interval fix) | 7 % |
| Rata de distribuire (FCF) · Randamente | 58,4 % | 88 (pe interval fix) | 4 % |
Factorii fără valoare au ieșit; ponderile rămase au fost renormalizate.
Grupele scorului
- Bilanț și datorie60/100 · 2/3 factori cu valoare
- Creștere0/100 · 2/2 factori cu valoare
- Calitate90/100 · 3/3 factori cu valoare
- Randamente94/100 · 2/2 factori cu valoare
- Evaluare33/100 · 3/3 factori cu valoare
Memo
C.H. ROBINSON WORLDWIDE, INC. (CHRW). Ultimul exercițiu complet: 2025; date până la 2026-09-30.
Cifre calculate din situațiile financiare: venit 16,2 mld USD în 2025; creștere an/an -8,4 %; marjă netă 3,7 %; ROE 38,9 %; datorie netă/EBITDA 1,7x.
Intervalul de valoare estimat este 18,00–94,77 USD pe acțiune (mediana a 2 metode, acord între metode: scăzut); ipotezele sunt ilustrative. Față de valoarea centrală de 87,31 USD, prețul de 133,51 USD lasă un potențial de -34,6 % (valoare / preț − 1) și o marjă de siguranță de -52,9 % (1 − preț / valoare). Intervalul e mediana limitelor inferioare, centrale și superioare ale metodelor, nu un interval de probabilitate.
Scor olivLaw 52/100, încadrare metodologică: profil neutru (scorul, marja de siguranță și acordul metodelor împreună; nu o judecată despre prețul corect). Nu este o recomandare de investiții.
Text generat determinist din cifrele afișate; fără model de limbaj. Nu este recomandare de investiții.
Ce susține teza
- ROIC: 23,4 %
- Marja netă: 3,7 %
- Randamentul distribuirilor către acționari: 6,8 %
- Rata de distribuire (FCF): 58,4 %
Ce o infirmă
- CAGR venituri 3 ani: -13,1 %
- CAGR EPS 3 ani: -13,3 %
- EV/EBITDA: 17,5x
- Prețul este peste intervalul de valoare estimat
- Metodele de evaluare diverg
Neevaluați (date insuficiente sau indicator fără semnificație): Acoperirea dobânzilor.
Față de mediana verticalei
Arrangement of Transportation of Freight & Cargo (SIC 4731) · aceeași industrie (SIC 4 cifre) · comparată cu 16 firme
Banda de mărime nu s-a aplicat: ar fi rămas prea puține firme; verticala conține și firme mult mai mici sau mai mari.
Multipli și rentabilitate față de mediană
Prețul rebazat la 100 (lunar, 5 ani)
Firmele verticalei
| Capitalizare | P/E | ROE | Marja netă | Venituri an/an | 1A / 3A | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| EXPDExpeditors International Of Washington, Inc. | 26,6 mld | 29,7 | 42,6 % | 7,6 % | +4,4 % | +39 % / +70 % |
| CHRWC.h. Robinson Worldwide, Inc. | 15,5 mld | 24,0 | 38,9 % | 3,7 % | −8,4 % | −12 % / +63 % |
| BCOBrink’s Co | 4,7 mld | 26,1 | 64,0 % | 3,3 % | +5,0 % | +1 % / +43 % |
| FWRDForward Air Corporation | 644,5 mil | — | -1.574,1 % | -11,4 % | +0,8 % | −17 % / −70 % |
| RLGTRadiant Logistics, Inc. | 450,2 mil | 24,6 | 8,0 % | 2,0 % | +3,5 % | +54 % / +60 % |
| NCEWNew Century Logistics (bvi) Limited | 422,8 mil | — | -185,6 % | -24,2 % | −15,5 % | +311 % / indisponibil |
| PSIGPS International Group Ltd. | 80,1 mil | — | -440,7 % | -28,6 % | −39,0 % | +28 % / indisponibil |
| CRGOFreightos Ltd | 32,8 mil | — | -35,8 % | -59,5 % | +23,9 % | −79 % / −79 % |
| VNTGVantage Corp | 14,3 mil | — | -31,1 % | -7,4 % | −4,4 % | −50 % / indisponibil |
| QNMEQuanome Technologies, Inc. | 13,4 mil | — | -192,5 % | -162,1 % | +111,8 % | −55 % / indisponibil |
| SLGBSmart Logistics Global Limited | 9,5 mil | — | -13,4 % | -2,9 % | indisponibil | −87 % / indisponibil |
| ELOGEastern International Ltd. | 9,2 mil | — | -8,6 % | -454,0 % | −24,4 % | −65 % / indisponibil |
| JYDJayud Global Logistics Limited | 9,0 mil | — | -36,8 % | -5,9 % | +8,7 % | −65 % / −99 % |
| SGLYSingularity Future Technology Ltd. | 2,6 mil | — | -55,6 % | -347,5 % | −6,6 % | −95 % / −99 % |
| FRGTFreight Technologies, Inc. | 1,6 mil | — | -338,3 % | -60,5 % | −4,9 % | −95 % / −100 % |
| GVHGlobavend Holdings Limited | 1,4 mil | 0,6 | 9,0 % | 2,9 % | +42,5 % | −76 % / −100 % |
| HUBGHub Group, Inc. | — | 0,1 | 6,3 % | 2,8 % | −6,1 % | −30 % / −29 % |
Randamentele de preț pe 1 și 3 ani: pentru CHRW din închiderile zilnice (aceleași ca în tabelul de performanță), pentru celelalte firme din închiderile de sfârșit de lună.
Prognoza motorului olivLaw
Motorul de lume a rulat după ultimul comunicat material al firmei. Probabilitățile sunt de ATINGERE a unui nivel în orizont (nu de închidere acolo) și stau lângă mersul aleator (p_rw), reperul fără informație.
Scenarii de evaluare (ipoteze editabile)
Scenarii ilustrative
Ilustrative: nu sunt previziuni și nu au probabilități. Fiecare caz este o poveste coerentă de ipoteze, calculată pe cifrele de azi.
Preț estimat (USD)
| Preț estimat | Pesimist | De bază | Optimist |
|---|---|---|---|
| 1 ani | 73,93 Randament total -43 % · Pe an -43 % | 131,37 Randament total 0 % · Pe an 0 % | 198,78 Randament total 51 % · Pe an 51 % |
| 3 ani | 58,70 Randament total -52 % · Pe an -22 % | 118,56 Randament total -6 % · Pe an -2 % | 198,78 Randament total 56 % · Pe an 16 % |
| 5 ani | 46,61 Randament total -59 % · Pe an -17 % | 107,00 Randament total -11 % · Pe an -2 % | 198,78 Randament total 60 % · Pe an 10 % |
- P/E la ieșire± 29,64
- Marja netă± 20,75
- Creșterea anuală a veniturilor± 18,74
- Diluare anuală± 1,74
Analiză AI
Generat de AIAnaliză generată de AI (Claude), din surse publice citate; poate conține erori. Nu este o recomandare de investiții. Situația la 27 oct. 2026 · Model: claude-haiku-5-5.
Posibil depășită: cel mai nou document citit e din 31 iul. 2026; de atunci au apărut 10-Q (30 oct. 2026), 8-K (28 oct. 2026 · rezultate).
Pe scurt
C.H. Robinson este unul dintre cei mai mari furnizori globali de logistică, care organizează transportul de marfă prin camion, LTL, ocean și aer, cu tehnologie proprie de tip Lean AI. În 2025 veniturile totale au atins 16.2 miliarde USD, iar în trimestrul al doilea al lui 2026 venitul trimestrial a crescut cu 19.3 la sută, pe fondul unei piețe încă slabe la cerere, dar cu capacitate din ce în ce mai strânsă.
SWOT
Puncte tari
- Scara globală, baza mare de date despre expedieri și rețeaua largă de transportatori contractați oferă un avantaj operațional greu de replicat.
- Sistemul Lean AI și platforma Navisphere susțin o productivitate ridicată și o capacitate de a ajusta prețurile rapid.
- Baza de clienți diversificată și bilanțul solid permit companiei să rămână stabilă în perioade de cerere slabă.
Puncte slabe
- Veniturile depind de volumele de transport, care sunt ciclice și au fost slabe timp de mai mulți trimestre consecutiv.
- Parte din activitatea de transport este în regim spot, ceea ce face profitabilitatea sensibilă la schimbările rapide de preț.
- Dependența de terți pentru echipamente și servicii poate afecta calitatea și termenele livrărilor.
Oportunități
- Dacă piața de transport rutier continuă să se strângă, creșterea prețurilor ar putea sprijini profitabilitatea segmentului NAST.
- Extinderea Managed Solutions și a serviciilor 4PL ar putea aduce venituri mai previzibile și mai legate de clienți.
- Câștigurile de productivitate din AI ar putea permite creșterea cotei de piață fără o creștere proporțională a costurilor.
Amenințări
- O recesiune economică sau schimbări de politică comercială pot reduce volumele de transport și presiona marjele.
- Concurența tehnologică și automatizarea pot erodă avantajul de cost dacă compania rămâne în urmă.
- Șocurile de combustibil și tensiunile geopolitice pot crește costurile și pot perturba rutele de transport.
Riscuri
- Recesiune și scădere a volumelorridicat
Dacă cererea din industriile clienților se contractă, volumele transportate pot scădea și pot afecta direct veniturile și profitabilitatea 12.
- Presiune pe marjă la tarifele contractatemediu
Dacă tarifele de piață cresc peste cele contractate cu clienții, compania ar putea fi nevoită să presteze servicii cu pierdere 1.
- Dependența de transportatori terțimediu
Deficitul de șoferi sau de echipamente la transportatorii independenți poate împiedica respectarea angajamentelor față de clienți 1.
- Riscuri cibernetice și tehnologiceridicat
Sistemele bazate pe terți și pe cloud cresc expunerea la atacuri și la întreruperi, iar un incident serios ar putea afecta serviciile și reputația 1.
- Politici comerciale și tarifemediu
Schimbările de politică comercială și eventualele măsuri de retorsiune pot crește costurile și reduce volumele în Global Forwarding 1.
Teza de investiție
Ce ar trebui să fie adevărat (scenariul favorabil)
- Dacă piața de camion se strânge și cererea își revine, pârghia de prețuri și scara companiei ar putea duce la creșteri mai mari ale profitului decât cele ale veniturilor.
- Productivitatea câștigată prin Lean AI și marjele ajustate ridicate din 2026 sugerează că modelul operațional poate susține o creștere sustenabilă.
- Cota de piață câștigată în NAST pe mai multe trimestre consecutive arată că strategia de servicii și tehnologie produce rezultate, chiar și în piață slabă.
Ce ar strica teza
- Dacă cererea rămâne slabă mult timp, creșterile de tarif ar putea fi temporare și nu ar mai susține marjele actuale.
- Veniturile totale au scăzut în 2025 după cedarea unei afaceri, iar o parte din creșterea de profit ar putea veni din reduceri de costuri care nu sunt repetabile.
- Concurența tehnologică și competiția de preț ar putea reduce avantajul actual dacă investițiile în AI nu se traduc în servicii mai bune.
De urmărit
- Evoluția ratelor spot și a capacității în transportul rutier nord-americanQ3 2026
- Tendința tarifelor oceanice și aeriene după șocul din Orientul MijlociuQ3 2026
- Evoluția indicelui Cass Freight și a volumelor NASTQ3 2026
Produse, piață și concurență
Generat de AIAnaliză generată de AI (Claude), din surse publice citate; poate conține erori. Nu este o recomandare de investiții. Situația la 27 oct. 2026 · Model: claude-haiku-5-5.
Posibil depășită: cel mai nou document citit e din 31 iul. 2026; de atunci au apărut 10-Q (30 oct. 2026), 8-K (28 oct. 2026 · rezultate).
Afacerea
Compania oferă servicii de transport și logistică, inclusiv camion complet, LTL, transport oceanic, aerian, vamal și servicii 3PL și 4PL, prin conectarea a peste 75 de mii de clienți cu o rețea de transportatori contractați. Modelul de venit se bazează pe diferența dintre tariful facturat clientului și costul plătit transportatorului, iar transportul generează aproximativ 95 la sută din profitul brut ajustat, potrivit raportului anual pentru 2025 1. Sourcing-ul de produse proaspete, prin marca Robinson Fresh, aduce restul de aproximativ 5 la sută.
Raportarea pe segmente distinge NAST, care acoperă transportul în America de Nord, și Global Forwarding, care acoperă transportul internațional, restul activităților, inclusiv Robinson Fresh, fiind incluse în All Other și Corporate 1.
Segmente
Global Forwarding
Global Forwarding acoperă transportul oceanic și aerian, precum și vămuirea, printr-o rețea internațională și agenți independenți. Pe fondul excesului de capacitate navală din 2025, volumele oceanice au scăzut, iar în al doilea trimestru al lui 2026 tarifele au crescut brusc din cauza tensiunilor geopolitice și a costului combustibilului 12.
Robinson Fresh și Managed Solutions
Robinson Fresh cumpără, vinde și comercializează fructe și legume proaspete, în timp ce Managed Solutions, lansat în noiembrie 2024, oferă 4PL, managementul transportului 3PL și tehnologie TMS dintr-o singură sursă. Ambele sunt raportate în All Other și Corporate 1.
Tendințe
- Capacitate în contracție în transportul rutiervânt din spate
Retragerea transportatorilor și aplicarea mai strictă a regulilor privind șoferii comerciali au împins ratele în sus, iar managementul descrie piața ca fiind extrem de sensibilă la schimbări de ofertă 12.
- Cerere încă slabăvânt din față
Cererea de transport rămâne subdimensionată, iar indicii de volum scad de mai mulți trimestre consecutiv, ceea ce limitează creșterea sustenabilă a ratelor 23.
- Șocuri geopolitice și de combustibilmixt
Tensiunile din Orientul Mijlociu și prețurile ridicate la motorină și kerosen cresc costurile de transport aerian și oceanic, dar pot și să reducă capacitatea efectivă și să favorizeze prețuri mai mari 2.
Poziția concurențială
Industria este foarte competitivă și fragmentată, compania concurând cu transportatori cu flotă proprie, brokeri de fret, platforme de potrivire tehnologice, transportatori care oferă servicii logistice, NVOCC, IAC și forwarderi 1. Compania își construiește avantajul pe scară, rețea de relații, tehnologie și stabilitate financiară 1.
Concurența tehnologică se intensifică, cu competitori care folosesc platforme digitale avansate și automatizare, iar compania recunoaște că un ritm mai lent de adoptare a AI ar putea reduce competitivitatea 1. Clienții pot, de asemenea, să aducă serviciile în interiorul companiei 1.
- Transportatori cu flotă proprie
Companii care dețin echipamente și concurează pe segmentul de transport, menționate generic în raportul anual.
- Brokeri de fret și platforme de potrivire tehnologică
Actori digitali care leagă expeditori și transportatori, descriși în raportul anual drept concurență non-tradițională.
- NVOCC și forwarderi de marfă
Operatori care consolidează expedieri oceanice și aeriene, concurând direct cu Global Forwarding.
- Furnizori de logistică cu servicii integrate
Companii care oferă servicii logistice complete, inclusiv transportatori care au extins oferta spre logistică.
Legături, dependențe și riscuri
Cu cine e legată firma, din propriile depuneri SEC (clienți, furnizori, producție, parteneri, concurenți, țări, reglementare), din declarațiile acționarilor de peste 5 % (13D/13G) și din ce alte firme spun despre ea. Clic pe un nod pentru dovadă; pe o firmă listată, graful se mută pe ea.
Se încarcă legăturile…
Știri și depuneri
Din presă
Nicio știre în arhiva noastră în ultimele 180 de zile.
Depuneri SEC
- Raport trimestrial30 oct. 2026
- Raport curent28 oct. 2026Acord material · Rezultate financiare · Situații financiare și anexe
- Raport curent05 oct. 2026Acord material · Informare publică (Reg FD) · Situații financiare și anexe
- Raport trimestrial31 iul. 2026
- Raport curent29 iul. 2026Rezultate financiare · Situații financiare și anexe
- Raport curent24 iul. 2026Informare publică (Reg FD)
- Raport curent02 iun. 2026Schimbări în conducere · Situații financiare și anexe
- Raport curent11 mai 2026Vot al acționarilor
- Raport trimestrial01 mai 2026
- Raport curent29 apr. 2026Rezultate financiare · Situații financiare și anexe
Surse
- [1] Form 10-K, fiscal year ended 2025-12-31 · SEC / C.H. Robinson Worldwide, Inc. · 13 feb. 2026
- [2] Form 10-Q, quarter ended 2026-06-30 · SEC / C.H. Robinson Worldwide, Inc. · 31 iul. 2026
- [3] Form 8-K, results release (exhibit 99.1) · SEC / C.H. Robinson Worldwide, Inc. · 29 iul. 2026
Cifre calculate de olivLaw din depunerile SEC și prețurile de închidere; analiza calitativă e generată de AI din surse citate. Nu este o recomandare de investiții.