olivLaw · Cercetare acțiuni SUA
Ondas Inc. ONDS
Radio & Tv Broadcasting & Communications Equipment · SIC 3663 · Verticală: Radio & Tv Broadcasting & Communications Equipment (SIC 3663)
Ondas Inc. este o companie de tehnologii pentru apărare, securitate și infrastructură critică, care dezvoltă sisteme autonome aeriene și terestre, soluții de contracarare a drone-urilor și investiții strategice. Relevanța actuală vine din creșterea rapidă a veniturilor și a portofoliului de comenzi, în contextul cererii tot mai mari pentru sisteme de apărare autonome, unde veniturile trimestriale au ajuns la 83,8 milioane USD.
La închiderea din 04 nov. 2026, acțiunea Ondas Inc. (ONDS) costa 5,27 USD (−8,98 % într-o zi), cu capitalizare 3,0 mld USD, P/E 18,0 pe un EPS diluat de -0,62 USD în ultimele 12 luni, beta 2,68, interval pe 52 de săptămâni 5,25–14,01 USD. Ultimul trimestru raportat (T2 2026): venituri de 83,8 mil USD (+1.235,4 % an/an), profit net de -88,4 mil USD, EPS diluat -0,19 USD.
Date la · analiza AI din · Sursa: depunerile SEC și prețurile de închidere, calculate de olivLaw.
Evoluția prețului
Se încarcă graficul…
Citirea tehnică
- RSI (14)
- 30,4
- slab (30–45)
- Bollinger (20, 2)
- 5,46 – 7,13
- sub banda inferioară · %B -0,11 · lățimea benzii 26,6 %
- SMA 50 / 200
- 7,01 / 8,93
- tendință descendentă (preț < SMA50 < SMA200)
- MACD (12, 26, 9)
- -0,35 / -0,30
- MACD sub semnal
Indicatorii descriu trecutul prețului; nu prezic singuri direcția. Pe istoricul nostru, filtrul RSI ≤ 40 nu a adăugat randament (vezi metodologia semnalelor).
Performanță
| Compania | S&P 500 | Față de S&P 500 | Mediana verticalei | |
|---|---|---|---|---|
| 1 lună | −29,0 % | −1,1 % | −27,9 pp | — |
| 3 luni | −40,6 % | −0,5 % | −40,1 pp | — |
| 6 luni | −43,6 % | +4,4 % | −48,0 pp | — |
| De la început de an | −46,0 % | +12,3 % | −58,3 pp | — |
| 1 an | −11,6 % | +13,5 % | −25,1 pp | +3,5 % |
| 3 ani | +867,0 % | +76,4 % | +790,6 pp | +53,9 % |
| 5 ani | −44,5 % | +63,7 % | −108,1 pp | — |
Randamente de preț, fără dividende.
Rezultate trimestriale
Ultimul trimestru: Q2 2026 · 30 iun. 2026
Marje trimestriale
Situații trimestriale · USD
| Exercițiu | Q3 '24 | Q4 '24 | Q1 '25 | Q2 '25 | Q3 '25 | Q4 '25 | Q1 '26 | Q2 '26 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Venituri | 1,5 mil | 4,1 mil | 4,2 mil | 6,3 mil | 10,1 mil | 30,1 mil | 50,1 mil | 83,8 mil |
| Costul vânzărilor | 1,4 mil | 3,2 mil | 2,8 mil | 2,9 mil | 7,5 mil | 17,4 mil | 25,5 mil | 47,6 mil |
| Profit brut | 47,6 mii | 883,3 mii | 1,5 mil | 3,3 mil | 2,6 mil | 12,7 mil | 24,7 mil | 36,1 mil |
| Cercetare și dezvoltare | 3,2 mil | 3,1 mil | 3,5 mil | 4,2 mil | 4,5 mil | 8,7 mil | 13,5 mil | 31,0 mil |
| Profit operațional | -8,7 mil | -8,5 mil | -10,3 mil | -9,3 mil | -15,5 mil | -23,3 mil | -42,7 mil | -162,9 mil |
| Amortizare și depreciere | 1,2 mil | 177,4 mii | 181,0 mii | 189,0 mii ≈ | 195,6 mii ≈ | 380,4 mii | 669,0 mii | 934,0 mii ≈ |
| Cheltuieli cu dobânzile | 871,3 mii | 1,3 mil | 3,9 mil | 1,6 mil | 444,4 mii | 702,2 mii | 338,0 mii | 1,0 mil |
| Profit înainte de impozit | -9,5 mil | -10,3 mil | -14,1 mil | -10,8 mil | -7,2 mil | -100,8 mil | 361,5 mil | -118,7 mil |
| Impozit pe profit | — | — | — | 0 | 307,5 mii | 180,5 mii | 245,0 mii | -29,1 mil |
| Profit net | -9,5 mil | -10,3 mil | -14,1 mil | -10,8 mil | -7,5 mil | -99,9 mil | 362,8 mil | -88,4 mil |
| EPS diluat | -0,15 | — | -0,15 | -0,08 | -0,03 | — | 0,56 | -0,19 |
| Flux de numerar operațional | -9,1 mil ≈ | -8,1 mil | -6,7 mil | -8,4 mil ≈ | -11,0 mil ≈ | -12,7 mil | -51,3 mil | -86,1 mil ≈ |
| Investiții (capex) | -675,9 mii ≈ | 29,6 mii | 171,0 mii | 96,0 mii ≈ | 170,3 mii ≈ | 1,6 mil | 1,3 mil | 7,8 mil ≈ |
≈ trimestru derivat (diferență de cumulate / medie pe zile-acțiune)
E/P în timp
E/P = EPS diluat pe ultimele 12 luni / prețul de la sfârșitul trimestrului. E/P este inversul P/E și rămâne definit și când profitul e negativ.
Exerciții anuale
| Exercițiu | ⚠ 2017 | 2018 | 2019 | 2021 | 2022 | 2023 | ⚠ 2024 | 2025 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Venituri | 274,4 mii | 190,0 mii | 320,4 mii | 2,9 mil | 2,1 mil | 15,7 mil | 7,2 mil | 50,7 mil |
| Venituri an/an | — | −30,7 % | +68,6 % | indisponibil | −26,9 % | +638,1 % | — | +605,3 % |
| Profit net | -3,0 mil | -12,1 mil | -19,4 mil | -15,0 mil | -73,2 mil | -44,8 mil | -38,0 mil | -132,2 mil |
| Profit net an/an | — | indisponibil | indisponibil | indisponibil | indisponibil | indisponibil | — | indisponibil |
| EPS diluat | indisponibil | indisponibil | indisponibil | -0,44 | -1,73 | -0,88 | -0,61 | -0,62 |
| EPS diluat an/an | — | indisponibil | indisponibil | indisponibil | indisponibil | indisponibil | — | indisponibil |
| netă % | -1.101,4 % | -6.365,8 % | -6.052,2 % | -516,9 % | -3.445,3 % | -285,8 % | -528,4 % | -260,7 % |
| Flux de numerar liber | indisponibil | -9,1 mil | -14,7 mil | -17,8 mil | -40,8 mil | -34,2 mil | -35,1 mil | -40,8 mil |
Seria se rupe înainte de 2017, 2024: anii de dinainte vin din rapoartele originale ale emitentului de atunci, anii de după dintr-o depunere ulterioară care a retratat perimetrul (separare, operațiuni întrerupte). Variația an/an peste ruptură nu se afișează.
Rezultate raportate vs așteptări
Se încarcă…
Bilanț și sănătate financiară
Exercițiu 2025 · 31 dec. 2025
- Numerar
- 550,7 mil USD
- Datorie financiară
- indisponibil USD
- Datorie netă
- indisponibil USD
- Capitaluri proprii
- 441,8 mil USD
- Active totale
- 1,1 mld USD
- Datorie / capitaluri
- indisponibil
- Lichiditate curentă
- 4,84x
- ROE
- -57,7 %
- ROA
- -21,3 %
- Marja FCF
- -80,4 %
Situații financiare (cu sursa fiecărei cifre)
Venituri și profit net (USD)
Marje
Cont de profit și pierdere · USD
| Linie | 2019 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Sursă (ultimul an) |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Venituri | 320,4 mii | 2,9 mil | 2,1 mil | 15,7 mil | 7,2 mil | 50,7 mil | SEC (XBRL)· 30 mar. 2026verificat |
| Costul vânzărilor | 79,1 mii | 1,8 mil | 1,0 mil | 9,3 mil | 6,8 mil | 30,6 mil | SEC (XBRL)· 30 mar. 2026verificat |
| Profit brut | 241,3 mii | 1,1 mil | 1,1 mil | 6,4 mil | 345,0 mii | 20,2 mil | SEC (XBRL)· 30 mar. 2026verificat |
| Cercetare și dezvoltare | 5,4 mil | 5,8 mil | 24,0 mil | 17,1 mil | 12,5 mil | 20,9 mil | SEC (XBRL)· 30 mar. 2026verificat |
| Profit operațional | -15,4 mil | -18,0 mil | -69,4 mil | -39,7 mil | -34,6 mil | -58,4 mil | SEC (XBRL)· 30 mar. 2026verificat |
| Amortizare și depreciere | — | 1,5 mil | 4,0 mil | 5,0 mil | 602,0 mii | 946,0 mii | SEC (XBRL)· 30 mar. 2026verificat |
| EBITDA | — | -16,5 mil ≈ | -65,4 mil ≈ | -34,7 mil ≈ | -34,0 mil ≈ | -57,4 mil ≈ | SEC (XBRL)· 30 mar. 2026derivat |
| Cheltuieli cu dobânzile | 2,9 mil | 575,7 mii | 3,8 mil | 4,2 mil | 3,6 mil | 6,6 mil | SEC (XBRL)· 30 mar. 2026verificat |
| Profit înainte de impozit | -19,4 mil | -17,9 mil | -73,2 mil | -44,8 mil | -38,0 mil | -132,9 mil | SEC (XBRL)· 30 mar. 2026verificat |
| Impozit pe profit | — | -2,9 mil | — | — | — | 488,0 mii | SEC (XBRL)· 30 mar. 2026verificat |
| Profit net | -19,4 mil | -15,0 mil | -73,2 mil | -44,8 mil | -38,0 mil | -132,2 mil | SEC (XBRL)· 30 mar. 2026verificat |
| EPS diluat | — | -0,44 | -1,73 | -0,88 | -0,61 | -0,62 | SEC (XBRL)· 30 mar. 2026verificat |
| Media ponderată diluată a acțiunilor | — | 34,2 mil | 42,2 mil | 52,7 mil | 69,9 mii | 221,8 mii | SEC (XBRL)· 30 mar. 2026verificat |
≈ calculat olivLaw din liniile raportate ale aceluiași an: Profit operațional + Amortizare și depreciere.
- 2023
- 52,7 mil
- 2024
- 69,9 mii
- 2025
- 221,8 mii
SEC (XBRL)· 30 mar. 2026verificat
Bilanț · USD
| Linie | 2019 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Sursă (ultimul an) |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Numerar | 2,2 mil | 40,8 mil | 29,8 mil | 15,0 mil | 30,0 mil | 550,7 mil | SEC (XBRL)· 30 mar. 2026verificat |
| Creanțe | 20,2 mii | 1,2 mil | 104,3 mii | 3,4 mil | 5,2 mil | 22,4 mil | SEC (XBRL)· 30 mar. 2026verificat |
| Stocuri | 427,5 mii | 1,2 mil | 2,2 mil | 2,2 mil | 9,8 mil | 22,0 mil | SEC (XBRL)· 30 mar. 2026verificat |
| Active curente | 3,3 mil | 44,7 mil | 35,8 mil | 23,6 mil | 47,5 mil | 685,9 mil | SEC (XBRL)· 30 mar. 2026verificat |
| Imobilizări corporale nete | 252,2 mii | 1,0 mil | 3,0 mil | 4,2 mil | 2,6 mil | 10,2 mil | SEC (XBRL)· 30 mar. 2026verificat |
| Fond comercial | — | 45,0 mil | 25,6 mil | 27,8 mil | 27,8 mil | 251,8 mil | SEC (XBRL)· 30 mar. 2026verificat |
| Imobilizări necorporale (fără fond comercial) | 126,3 mii | 25,2 mil | 28,9 mil | 31,3 mil | 27,2 mil | 136,9 mil | SEC (XBRL)· 30 mar. 2026verificat |
| Active totale | 4,3 mil | 117,4 mil | 97,9 mil | 92,2 mil | 109,6 mil | 1,1 mld | SEC (XBRL)· 30 mar. 2026verificat |
| Datorii comerciale | 2,3 mil | 2,4 mil | 3,0 mil | 5,2 mil | 5,7 mil | 13,9 mil | SEC (XBRL)· 30 mar. 2026verificat |
| Datorie pe termen scurt | 10,1 mil | — | — | — | — | — | SEC (XBRL)· 13 mar. 2020verificat |
| Datorie pe termen lung | 500,0 mii | 300,0 mii | — | — | 300,0 mii | — | SEC (XBRL)· 12 mar. 2025verificat |
| Datorii curente | 16,1 mil | 4,6 mil | 22,7 mil | 35,9 mil | 50,6 mil | 141,8 mil | SEC (XBRL)· 30 mar. 2026verificat |
| Datorii totale | 16,7 mil | 5,2 mil | 39,7 mil | 47,1 mil | 73,7 mil | 661,2 mil | SEC (XBRL)· 30 mar. 2026verificat |
| Capital propriu | -12,4 mil † | 112,2 mil | 58,2 mil † | 33,1 mil | 16,6 mil | 441,8 mil | SEC (XBRL)· 30 mar. 2026verificat |
† capitalurile proprii ale acționarilor societății-mamă: în acești ani emitentul nu mai raportează totalul inclusiv interesele minoritare.
- 2023
- 31,3 mil
- 2024
- 27,2 mil
- 2025
- 136,9 mil
SEC (XBRL)· 30 mar. 2026verificat
Fluxuri de numerar · USD
| Linie | 2019 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Sursă (ultimul an) |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Flux de numerar operațional | -14,7 mil | -16,9 mil | -38,0 mil | -34,0 mil | -33,5 mil | -38,7 mil | SEC (XBRL)· 30 mar. 2026verificat |
| Investiții (capex) | 77,9 mii | 923,7 mii | 2,9 mil | 211,0 mii | 1,6 mil | 2,0 mil | SEC (XBRL)· 30 mar. 2026verificat |
| Flux de numerar liber | -14,7 mil ≈ | -17,8 mil ≈ | -40,8 mil ≈ | -34,2 mil ≈ | -35,1 mil ≈ | -40,8 mil ≈ | SEC (XBRL)· 30 mar. 2026derivat |
| Flux de numerar din investiții | -354,8 mii | -10,2 mil | -6,9 mil | 536,3 mii | -1,7 mil | -260,1 mil | SEC (XBRL)· 30 mar. 2026verificat |
| Flux de numerar din finanțare | 16,0 mil | 41,9 mil | 33,9 mil | 18,7 mil | 50,2 mil | 862,7 mil | SEC (XBRL)· 30 mar. 2026verificat |
≈ calculat olivLaw din liniile raportate ale aceluiași an: Flux de numerar operațional − Investiții (capex).
- 2023
- 536,3 mii
- 2024
- -1,7 mil
- 2025
- -260,1 mil
SEC (XBRL)· 30 mar. 2026verificat
Indicatori calculați
Creștere
Profitabilitate
Randamente
Bilanț și datorie
Lichiditate
Numerar
Eficiență
Piață și evaluare
4 indicatori care nu se aplică sectorului.
Evaluare
Încadrare olivLaw
- metode de evaluare calculate: 0 din minimum 1
Metodologie de scor pe indicatori și evaluare, nu recomandare de investiții.
Preț de închidere
04 nov. 2026Sursă: olivLaw, serie de închidere
Capitalizare: 3,0 mld USD
Indicatori-cheie
Acoperire și prospețime
Scorul pe grupe
72 % · Date insuficiente
Interval de valoare estimat
indisponibil — nicio metodă de evaluare nu a putut fi calculată
Ipotezele de evaluare sunt alese editorial, nu măsurate; beta nu este măsurat.
Metode de evaluare
- DCF (flux de numerar actualizat)indisponibil · lipsește datoria netă: trecerea de la EV la capitaluri nu se poate face (datoria lipsă nu e zero)
- Colegi: EV/Venitindisponibil · lipsește datoria netă: trecerea de la EV la capitaluri nu se poate face (datoria lipsă nu e zero)
- Colegi: EV/EBITDAindisponibil · lipsește datoria netă: trecerea de la EV la capitaluri nu se poate face (datoria lipsă nu e zero)
nicio metodă de evaluare nu a putut fi calculată
Comparabilele pe clasificare (SIC) grupează după codul industrial, nu după activitatea economică; grupul direct e o selecție editorială după activitate. Multiplii membrilor sunt pe ultimele 12 luni raportate de fiecare, la ultima lor închidere.
Ipoteze (ilustrative, editoriale)
- Rata fără risc
- 4,3 %
- Prima de risc a pieței
- 5,0 %
- Beta (implicit)
- 1,00
- Costul capitalului propriu
- 9,3 %
- Creștere terminală
- 2,5 %
Scorul pe factori
Date insuficiente
Poarta de dovezi minime: metode de evaluare calculate: 0 din minimum 1
| Factor | Valoare | Scor | Pondere folosită |
|---|---|---|---|
| Marja brută · Calitate | 43,7 % | 9 (pe interval fix) | 15 % |
| Marja EBIT · Calitate | -140,4 % | 5 (față de colegi) | 12 % |
| Marja FCF · Calitate | -98,7 % | 0 (pe interval fix) | 12 % |
| CAGR venituri 3 ani · Creștere | 187,9 % | 100 (pe interval fix) | 24 % |
| Creșterea cifrei de afaceri (an/an) · Creștere | 605,3 % | 95 (față de colegi) | 12 % |
| Datorie netă / EBITDA · Bilanț și datorie | indisponibil | indisponibil | — |
| Lichiditatea curentă · Bilanț și datorie | 9,8x | 100 (pe interval fix) | 9 % |
| EV/Venit · Evaluare | indisponibil | indisponibil | — |
| Randament FCF · Evaluare | -5,7 % | 0 (pe interval fix) | 18 % |
| Randamentul distribuirilor către acționari · Randamente | indisponibil | indisponibil | — |
Factorii fără valoare au ieșit; ponderile rămase au fost renormalizate.
Grupele scorului
- Bilanț și datorie· parțial100/100 · 1/2 factori cu valoare
- Creștere98/100 · 2/2 factori cu valoare
- Calitate5/100 · 3/3 factori cu valoare
- Randamente· parțialindisponibil · 0/1 factori cu valoare
- Evaluare· parțial0/100 · 1/2 factori cu valoare
O grupă «parțială» e calculată din sub jumătate din ponderea ei sau dintr-un singur factor: nu e o evaluare completă a grupei.
Memo
Ondas Inc. (ONDS). Ultimul exercițiu complet: 2025; date până la 2026-06-30.
Cifre calculate din situațiile financiare: venit 50,7 mil USD în 2025; creștere an/an 605,3 %; marjă netă 96,0 %; ROE 20,1 %.
Evaluarea nu poate fi calculată din datele disponibile.
Date insuficiente pentru un verdict (metode de evaluare calculate: 0 din minimum 1).
Text generat determinist din cifrele afișate; fără model de limbaj. Nu este recomandare de investiții.
Ce susține teza
- CAGR venituri 3 ani: 187,9 %
- Creșterea cifrei de afaceri (an/an): 605,3 %
- Lichiditatea curentă: 9,8x
Ce o infirmă
- Marja brută: 43,7 %
- Marja EBIT: -140,4 %
- Marja FCF: -98,7 %
- Randament FCF: -5,7 %
Neevaluați (date insuficiente sau indicator fără semnificație): Datorie netă / EBITDA, EV/Venit, Randamentul distribuirilor către acționari.
Față de mediana verticalei
Radio & Tv Broadcasting & Communications Equipment (SIC 3663) · aceeași industrie (SIC 4 cifre) · comparată cu 20 firme
Multipli și rentabilitate față de mediană
Prețul rebazat la 100 (lunar, 5 ani)
Firmele verticalei
| Capitalizare | P/E | ROE | Marja netă | Venituri an/an | 1A / 3A | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| QCOMQualcomm Inc | 185,3 mld | 13,6 | 52,8 % | 31,6 % | −2,6 % | +3 % / +34 % |
| MSIMotorola Solutions, Inc. | 82,2 mld | 40,0 | 77,2 % | 16,5 % | +8,0 % | +34 % / +54 % |
| UIUbiquiti Inc. | 34,0 mld | 35,4 | 91,1 % | 29,3 % | +27,2 % | −4 % / +400 % |
| PLPlanet Labs PBC | 3,3 mld | — | -72,0 % | -95,1 % | +25,9 % | +6 % / +421 % |
| ONDSOndas Inc. | 3,0 mld | 18,0 | 20,1 % | 96,0 % | +605,3 % | −12 % / +867 % |
| VISNVistance Networks, Inc. | 1,5 mld | 0,2 | 22.304,0 % | 247,7 % | +39,7 % | −67 % / +286 % |
| HLITHarmonic Inc. | 1,1 mld | — | -11,7 % | -13,7 % | −26,2 % | +7 % / −8 % |
| BKSYBlacksky Technology Inc | 686,3 mil | — | -44,8 % | -61,2 % | +4,4 % | −5 % / +59 % |
| UMACUnusual Machines, Inc. | 650,9 mil | — | -2,9 % | -20,3 % | +101,2 % | +49 % / indisponibil |
| GILTGilat Satellite Networks Ltd. | 521,2 mil | 20,8 | 5,2 % | 4,6 % | +47,9 % | −39 % / +10 % |
| AVNWAviat Networks, Inc. | 254,8 mil | 104,7 | 1,0 % | 0,6 % | +1,2 % | −10 % / −34 % |
| BKTIBK Technologies Corp | 252,4 mil | 19,7 | 30,6 % | 15,0 % | +12,5 % | +5 % / +415 % |
| CRNTCeragon Networks Ltd | 176,8 mil | — | -1,2 % | -0,6 % | −14,1 % | −2 % / +6 % |
| VUZIVuzix Corp | 171,4 mil | — | -122,7 % | -519,0 % | +9,1 % | −25 % / −3 % |
| SATLSatellogic Inc. | 87,6 mil | — | — | -325,6 % | +37,6 % | +95 % / +140 % |
| AIRGAirgain, Inc. | 55,4 mil | — | -23,7 % | -13,6 % | −14,6 % | +4 % / +76 % |
| WATTEnergous Corporation | 45,0 mil | — | -32,8 % | -76,4 % | +633,1 % | +30 % / −87 % |
| CMTLComtech Telecommunications Corp | 37,4 mil | — | -50,5 % | -14,5 % | −17,0 % | −59 % / −90 % |
| KUSTKustom Entertainment, Inc. | 22,6 mil | — | -323,8 % | -126,5 % | +1,7 % | −98 % / −100 % |
| ERICEricsson Lm Telephone Co | — | — | 27,9 % | 12,0 % | −4,5 % | +15 % / +126 % |
| NOKNokia Corporation | — | — | 3,1 % | 3,3 % | +3,5 % | +36 % / +137 % |
Randamentele de preț pe 1 și 3 ani: pentru ONDS din închiderile zilnice (aceleași ca în tabelul de performanță), pentru celelalte firme din închiderile de sfârșit de lună.
Prognoza motorului olivLaw
Motorul de lume a rulat după ultimul comunicat material al firmei. Probabilitățile sunt de ATINGERE a unui nivel în orizont (nu de închidere acolo) și stau lângă mersul aleator (p_rw), reperul fără informație.
Motorul nu are încă o rulare publicată pentru această firmă.
Scenarii de evaluare (ipoteze editabile)
Scenarii ilustrative
Ilustrative: nu sunt previziuni și nu au probabilități. Fiecare caz este o poveste coerentă de ipoteze, calculată pe cifrele de azi.
Preț estimat (USD)
| Preț estimat | Pesimist | De bază | Optimist |
|---|---|---|---|
| 1 ani | 3,44 Randament total -35 % · Pe an -35 % | 6,06 Randament total 15 % · Pe an 15 % | 9,09 Randament total 73 % · Pe an 73 % |
| 3 ani | 4,08 Randament total -22 % · Pe an -8 % | 8,02 Randament total 52 % · Pe an 15 % | 13,09 Randament total 148 % · Pe an 35 % |
| 5 ani | 4,85 Randament total -8 % · Pe an -2 % | 10,60 Randament total 101 % · Pe an 15 % | 18,85 Randament total 258 % · Pe an 29 % |
- P/E la ieșire± 2,00
- Marja netă± 1,40
- Creșterea anuală a veniturilor± 1,05
- Diluare anuală± 0,12
Analiză AI
Generat de AIAnaliză generată de AI (Claude), din surse publice citate; poate conține erori. Nu este o recomandare de investiții. Situația la 27 oct. 2026 · Model: claude-haiku-5-5.
Pe scurt
Ondas Inc. este o companie de tehnologii pentru apărare, securitate și infrastructură critică, care dezvoltă sisteme autonome aeriene și terestre, soluții de contracarare a drone-urilor și investiții strategice. Relevanța actuală vine din creșterea rapidă a veniturilor și a portofoliului de comenzi, în contextul cererii tot mai mari pentru sisteme de apărare autonome, unde veniturile trimestriale au ajuns la 83,8 milioane USD 3.
SWOT
Puncte tari
Puncte slabe
- Pierderi nete mari și cheltuieli de înregistrare a unor câștiguri și pierderi contabile care afectează rezultatele raportate 12.
- Dependența de câțiva clienți majori și de un singur client care concentrează o mare parte din creanțe 1.
- Marja brută a scăzut în trimestrul al doilea din 2026, în parte din cauza amortizării activelor necorporale capitalizate 2.
Oportunități
- Cererea în creștere pentru sisteme anti-drone și ISR în Europa și în SUA ar putea susține creșterea comenzilor 13.
- Extinderea în programe guvernamentale mari, inclusiv prin parteneriate cu integratori, ar putea crește scala afacerii 3.
- Dacă integrarea achizițiilor reușește, sinergiile operaționale ar putea îmbunătăți marja și eficiența costurilor 3.
Amenințări
- Bugetele guvernamentale și politicile de achiziții se pot schimba, cu efect asupra calendarului și volumului contractelor 1.
- Concurența pe licitații și contestațiile la atribuiri pot crește costurile și pot întârzia contractele 1.
- Riscul de execuție legat de integrarea rapidă a mai multor companii achiziționate ar putea afecta rezultatele viitoare 3.
Riscuri
- Pierderi operaționale persistenteridicat
Compania a raportat pierderi nete mari și a declarat că nu poate garanta atingerea profitabilității pe termen lung, ceea ce ar putea afecta cursul acțiunilor și capacitatea de finanțare 1.
- Concentrarea clienteleiridicat
Câțiva clienți au generat o parte majoră a veniturilor, iar pierderea unuia dintre ei ar putea avea un impact semnificativ asupra rezultatelor 1.
- Dependența de finanțarea guvernamentalăridicat
Veniturile din segmentul OAS depind de bugete publice și de procese de licitație, care pot fi întârziate sau anulate 1.
- Integrarea achizițiilormediu
Achizițiile rapide din 2026 implică riscuri de integrare a sistemelor, personalului și proceselor, cu posibile efecte asupra costurilor 3.
- Ajustări contabile și de contingentemediu
Modificările valorii fără legătură cu operațiunile curente, precum cele pentru contraprestațiile contingente, pot afecta rezultatul net raportat 3.
Teza de investiție
Ce ar trebui să fie adevărat (scenariul favorabil)
- Creșterea veniturilor și a backlogului, combinată cu o poziție de lichiditate solidă, ar putea susține planurile de extindere ale companiei dacă execuția rămâne constantă 3.
- Poziționarea în domeniile C-UAS și ISR, aliniată cu cererea de apărare și securitate, ar putea aduce comenzi repetabile pe termen lung 13.
- Dacă integrarea achizițiilor produce sinergii, marjele și eficiența operațională ar putea îmbunătăți profitabilitatea în perioadele următoare 3.
Ce ar strica teza
- Pierderile nete mari și nesiguranța privind atingerea profitabilității ar putea limita flexibilitatea financiară și ar putea presa cursul acțiunilor 12.
- Concentrarea veniturilor pe câțiva clienți guvernamentali expune compania la întârzieri și anulări de contracte 1.
- Creșterea rapidă prin achiziții ar putea depăși capacitatea de integrare, cu efecte asupra costurilor și marjelor 23.
De urmărit
- Realizarea ghidajului de venituri pentru 2026Q4 2026
- Evoluția backlogului și a comenzilor noi după includerea DZYNE și CyberhawkQ3 2026
- Momentul atingerii profitabilității ajustate EBITDA anunțat în comunicatul de rezultate2027
- Marja brută după integrarea achizițiilor și amortizarea activelor necorporalenext 10-Q
Produse, piață și concurență
Generat de AIAnaliză generată de AI (Claude), din surse publice citate; poate conține erori. Nu este o recomandare de investiții. Situația la 27 oct. 2026 · Model: claude-haiku-5-5.
Afacerea
Ondas Inc. își organizează activitatea în unități de business, printre care Ondas Autonomous Systems (OAS), dedicată sistemelor autonome aeriene și terestre pentru apărare, securitate internă și infrastructură critică, și Ondas Capital, care coordonează investițiile și parteneriatele strategice 1. Potrivit raportului anual pentru 2025, compania se concentrează pe capabilități precum CUAS, ISR aerian și UGV, oferite ca soluții integrate, nu ca produse izolate 1. În trimestrul al doilea din 2026, compania a raportat venituri de 83,8 milioane USD, conform comunicatului de rezultate 3.
În 2026 Ondas a deconsolidat Ondas Networks, efectiv din 16 ianuarie 2026, astfel încât rezultatele sale nu mai apar în situațiile financiare consolidate 2. Activitatea de rețele private rămâne deci în afara perimetrului actual, iar analiza se concentrează în principal pe OAS și pe achizițiile recente din domeniul apărării 2.
Segmente
Ondas Autonomous Systems (OAS)
OAS este principalul motor de venituri, cu vânzări de produse, servicii și dezvoltare pentru sisteme de contracarare a dronelor, ISR aerian și robotică terestră 1. Segmentul a generat aproape toate veniturile din 2025, iar în trimestrul al doilea din 2026 veniturile din produse au atins 43,4 milioane USD 12.
Ondas Capital
Ondas Capital gestionează investițiile minoritare, parteneriatele și inițiativele de capitalizare care susțin strategia de creștere, fără a avea rezultate operaționale semnificative în 2025 1. Rolul său s-a extins odată cu achizițiile din 2026 și cu lansarea unor parteneriate europene pentru sisteme de apărare aeriană 3.
Piața în context
Compania își indreaptă strategia spre piețele C-UAS și UGV, unde cheltuielile din America de Nord sunt proiectate să atingă 6,8 miliarde USD până în 2028, iar piața globală UGV a ajuns la aproximativ 2,48 miliarde USD în 2024 1. Cererea guvernamentală, în special din apărare și securitate internă, este principalul motor, dar bugetele pot varia, ceea ce ar putea afecta calendarul comenzilor 1.
Piața de apărare aeriană și de sisteme autonome este competitivă, iar achizițiile publice se fac adesea prin licitații, cu riscuri de contestare și întârzieri 1. Dacă cererea din Europa și din Orientul Mijlociu se consolidează, portofoliul de comenzi ar putea susține creșterea din a doua jumătate a anului 2026 3.
Tendințe
- Cerere crescută pentru contracararea dronelorvânt din spate
Cheltuielile pentru sisteme C-UAS cresc rapid în mai multe regiuni, iar compania reclamă comenzi în Europa, America de Nord și Asia-Pacific 13.
- Bugete guvernamentale volatilevânt din față
Finanțarea programelor de apărare depinde de procesele bugetare și de politici de achiziții, ceea ce poate duce la întârzieri sau reduceri ale contractelor 1.
- Integrarea achizițiilormixt
Integrarea unor companii achiziționate, precum DZYNE și Cyberhawk, ar putea aduce scală și eficiență operațională, dar și costuri și riscuri de execuție 3.
- Standardizare și certificaremixt
Aprobările de tip și cerințele de conformitate pentru zborul autonom influențează ritmul de adoptare a sistemelor aeriene în spațiul aerian civil și militar 1.
Poziția concurențială
Ondas operează într-un mediu competitiv, unde contractele de apărare sunt câștigate prin licitații și unde concurenții pot contesta atribuirile 1. Diferențierea companiei se bazează pe integrarea sistemelor și pe capacitatea de a livra soluții complete, nu doar platforme individuale 1.
Pe piața C-UAS și UGV, concurența include producători de sisteme de apărare și integratori mari, iar avantajul poate veni din relațiile cu clienții și din parteneriate, cum este colaborarea cu Lockheed Martin 3. Parteneriatele cu integratori și furnizori mari, precum Huntington Ingalls Industries, ar putea sprijini accesul la programe mai mari 3.
- Lockheed MartinLMT
Partener de colaborare menționat pentru integrarea capabilităților CUAS în platforma Sanctum, dar și un posibil concurent pe programe de apărare 3.
- Huntington Ingalls IndustriesHII
Partener nou menționat pentru comenzi de tip ISR în sprijinul programelor din regiunea SOUTHCOM 3.
- Furnizori de sisteme C-UAS și UGV din SUA și Europa
Companii care oferă sisteme comparabile de contracarare a dronelor și de robotică terestră, competind pe aceleași bugete de apărare 1.
- Integratori regionali de apărare
Actori locali care concurează pe licitații naționale și pot avea avantaj prin relațiile cu guvernele, conform riscurilor descrise în raport 1.
Legături, dependențe și riscuri
Cu cine e legată firma, din propriile depuneri SEC (clienți, furnizori, producție, parteneri, concurenți, țări, reglementare), din declarațiile acționarilor de peste 5 % (13D/13G) și din ce alte firme spun despre ea. Clic pe un nod pentru dovadă; pe o firmă listată, graful se mută pe ea.
Se încarcă legăturile…
Știri și depuneri
Din presă
- Ondas (ONDS) Buys GATE and Bron. Can Component Ownership Improve Defense Returns?Yahoo Finance — News · 17 sept. 2026 · EN
- Jim Cramer on Ondas (ONDS): “It’s Not Great, Not Bad”Yahoo Finance — News · 14 sept. 2026 · EN
- AeroVironment Rises 6% as Post-Earnings Recovery Outpaces Drone Group; Ondas Ticks Up, Red Cat Barely BudgesYahoo Finance — News · 14 sept. 2026 · EN
- AeroVironment Rises 5% on First International LOCUST Laser Order, Unusual Machines Holds Steady, Ondas SlipsYahoo Finance — News · 10 sept. 2026 · EN
- Drone Stocks Slide as Risk-Off Sentiment Hits High-Beta Names: AeroVironment Sinks 4%, Red Cat Drops 3%, Ondas EasesYahoo Finance — News · 09 sept. 2026 · EN
- Drone Stocks Drop While Broad Market Rises: Unusual Machines Sinks 9%, Ondas Falls 6%, Red Cat Slides 5%Yahoo Finance — News · 28 aug. 2026 · EN
- Ondas to Buy Autonomous Aircraft Maker DZYNE for $875.8 MillionBloomberg Markets · 06 iul. 2026 · EN
- Rotron’s SkyLance breakthrough unlocks multi-billion-dollar export market opportunities as Ondas Inc. acquires UK Defence innovatorEuropean Defence Review · 14 mai 2026 · RO
Ultima știre din arhiva noastră e din 17 sept. 2026; cea mai nouă depunere SEC e din 13 oct. 2026. Arhiva de presă vine din fluxurile RSS urmărite și nu acoperă neapărat ultimul eveniment — depunerile de alături da.
Depuneri SEC
- Raport curent13 oct. 2026Informare publică (Reg FD) · Alte evenimente · Situații financiare și anexe
- Raport curent23 sept. 2026Item 3.02 · Alte evenimente · Situații financiare și anexe
- Raport curent14 sept. 2026Acord material · Achiziție sau vânzare de active · Item 3.02 · Informare publică (Reg FD) · Alte evenimente · Situații financiare și anexe
- Raport curent28 aug. 2026Item 3.02 · Alte evenimente · Situații financiare și anexe
- Raport trimestrial13 aug. 2026
- Raport curent13 aug. 2026Rezultate financiare · Situații financiare și anexe
- Raport curent (amendament)11 aug. 2026Situații financiare și anexe
- Raport curent10 aug. 2026Achiziție sau vânzare de active · Item 3.02 · Alte evenimente · Situații financiare și anexe
- Raport curent07 aug. 2026Schimbări în conducere · Situații financiare și anexe
- Raport curent24 iul. 2026Item 3.02 · Alte evenimente · Situații financiare și anexe
Surse
- [1] Form 10-K, fiscal year ended 2025-12-31 · SEC / Ondas Inc. · 30 mar. 2026
- [2] Form 10-Q, quarter ended 2026-06-30 · SEC / Ondas Inc. · 13 aug. 2026
- [3] Form 8-K, results release (exhibit 99.1) · SEC / Ondas Inc. · 13 aug. 2026
Cifre calculate de olivLaw din depunerile SEC și prețurile de închidere; analiza calitativă e generată de AI din surse citate. Nu este o recomandare de investiții.