olivLaw · Cercetare acțiuni SUA
Cheniere Energy, Inc. LNG
Natural Gas Distribution · SIC 4924 · Verticală: Natural Gas Distribution (SIC 4924)
Cheniere Energy este una dintre cele mai mari companii de infrastructură GNL din Statele Unite, cu venituri totale de 19.976 milioane USD în 2025. Semestrul întâi din 2026 a adus venituri de 11,60 miliarde USD și un EBITDA ajustat consolidat de 4,137 miliarde USD, iar compania a ridicat ghidajul pentru 2026.
Analiza AI e posibil depășită: au apărut depuneri noi după sursele ei (vezi secțiunea «Analiză AI»).
La închiderea din 03 nov. 2026, acțiunea Cheniere Energy, Inc. (LNG) costa 311,17 USD (−0,16 % într-o zi), cu capitalizare 63,5 mld USD, P/E 21,7 pe un EPS diluat de 14,36 USD în ultimele 12 luni, randament al dividendului 0,58 %, beta 0,27, interval pe 52 de săptămâni 188,83–330,32 USD. Ultimul trimestru raportat (T3 2026): venituri de 6,2 mld USD (+39,0 % an/an), profit net de 1,2 mld USD (+11,5 % an/an), EPS diluat 5,65 USD.
Date la · analiza AI din · Sursa: depunerile SEC și prețurile de închidere, calculate de olivLaw.
Evoluția prețului
Se încarcă graficul…
Citirea tehnică
- RSI (14)
- 62,1
- puternic (55–70)
- Bollinger (20, 2)
- 262,60 – 322,99
- în jumătatea de sus a benzii · %B 0,80 · lățimea benzii 20,6 %
- SMA 50 / 200
- 283,41 / 257,55
- tendință ascendentă (preț > SMA50 > SMA200)
- MACD (12, 26, 9)
- 10,23 / 7,50
- MACD peste semnal
Indicatorii descriu trecutul prețului; nu prezic singuri direcția. Pe istoricul nostru, filtrul RSI ≤ 40 nu a adăugat randament (vezi metodologia semnalelor).
Performanță
| Compania | S&P 500 | Față de S&P 500 | Mediana verticalei | |
|---|---|---|---|---|
| 1 lună | +15,3 % | −2,0 % | +17,3 pp | — |
| 3 luni | +20,9 % | −2,2 % | +23,1 pp | — |
| 6 luni | +15,5 % | +4,3 % | +11,2 pp | — |
| De la început de an | +60,1 % | +10,6 % | +49,5 pp | — |
| 1 an | +48,5 % | +10,5 % | +38,0 pp | +2,8 % |
| 3 ani | +79,3 % | +73,7 % | +5,6 pp | +40,1 % |
| 5 ani | +194,8 % | +61,7 % | +133,0 pp | — |
Randamente de preț, fără dividende.
Rezultate trimestriale
Ultimul trimestru: Q3 2026 · 30 sept. 2026
Marje trimestriale
Situații trimestriale · USD
| Exercițiu | Q4 '24 | Q1 '25 | Q2 '25 | Q3 '25 | Q4 '25 | Q1 '26 | Q2 '26 | Q3 '26 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Venituri | 4,4 mld | 5,4 mld | 4,6 mld | 4,4 mld | 5,5 mld | 5,9 mld | 5,7 mld | 6,2 mld |
| Costul vânzărilor | 1,7 mld | 3,6 mld | 1,1 mld | 1,8 mld | 712,0 mil | 8,3 mld | 439,0 mil | 3,2 mld |
| Cheltuieli generale și de vânzare | 142,0 mil | 116,0 mil | 99,0 mil | 81,0 mil | 87,0 mil | 136,0 mil | 88,0 mil | 112,0 mil |
| Profit operațional | 1,7 mld | 961,0 mil | 2,5 mld | 1,8 mld | 3,8 mld | -3,5 mld | 4,3 mld | 1,9 mld |
| Amortizare și depreciere | 308,0 mil | 312,0 mil | 329,0 mil | 338,0 mil | 350,0 mil | 373,0 mil | 380,0 mil | 393,0 mil |
| Cheltuieli cu dobânzile | 240,0 mil | 229,0 mil | 237,0 mil | 236,0 mil | 246,0 mil | 255,0 mil | 287,0 mil | 285,0 mil |
| Profit înainte de impozit | 1,5 mld | 789,0 mil | 2,3 mld | 1,6 mld | 3,6 mld | -3,8 mld | 4,0 mld | 1,7 mld |
| Impozit pe profit | 261,0 mil | 121,0 mil | 426,0 mil | 303,0 mil | 638,0 mil | -341,0 mil | 366,0 mil | 168,0 mil |
| Profit net | 977,0 mil | 353,0 mil | 1,6 mld | 1,0 mld | 2,3 mld | -3,5 mld | 3,1 mld | 1,2 mld |
| EPS diluat | 4,33 ≈ | 1,57 | 7,30 | 4,75 | 10,71 ≈ | -16,65 | 14,65 | 5,65 |
| Flux de numerar operațional | 1,6 mld | 1,2 mld | 831,0 mil ≈ | 1,4 mld ≈ | 2,1 mld | 1,1 mld | 1,6 mld ≈ | 2,5 mld ≈ |
| Investiții (capex) | 569,0 mil | 623,0 mil | 1,0 mld ≈ | 687,0 mil ≈ | 744,0 mil | 736,0 mil | 1,2 mld ≈ | 732,0 mil ≈ |
| Dividende plătite | 112,0 mil | 112,0 mil | 111,0 mil ≈ | 109,0 mil ≈ | 119,0 mil | 117,0 mil | 116,0 mil ≈ | 114,0 mil ≈ |
| Răscumpărări de acțiuni | 281,0 mil | 363,0 mil | 327,0 mil ≈ | 997,0 mil ≈ | 1,0 mld | 537,0 mil | 576,0 mil ≈ | 706,0 mil ≈ |
≈ trimestru derivat (diferență de cumulate / medie pe zile-acțiune)
E/P în timp
E/P = EPS diluat pe ultimele 12 luni / prețul de la sfârșitul trimestrului. E/P este inversul P/E și rămâne definit și când profitul e negativ.
P/E-ul de azi e la percentila 68 din propriul istoric de 25 trimestre (min 3,3, mediană 14,2, max 110,4; doar trimestrele cu profit).
Exerciții anuale
| Exercițiu | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Venituri | 8,0 mld | 9,7 mld | 9,4 mld | 15,9 mld | 33,4 mld | 20,4 mld | 15,7 mld | 20,0 mld |
| Venituri an/an | +42,6 % | +21,8 % | −3,8 % | +69,5 % | +110,7 % | −39,0 % | −23,0 % | +27,2 % |
| Profit net | 471,0 mil | 648,0 mil | -85,0 mil | -2,3 mld | 1,4 mld | 9,9 mld | 3,3 mld | 5,3 mld |
| Profit net an/an | indisponibil | +37,6 % | −113,1 % | indisponibil | indisponibil | +591,9 % | −67,1 % | +63,9 % |
| EPS diluat | 1,90 | 2,51 | -0,34 | -9,25 | 5,64 | 40,72 | 14,20 | 24,13 |
| EPS diluat an/an | indisponibil | +32,1 % | −113,5 % | indisponibil | indisponibil | +622,0 % | −65,1 % | +69,9 % |
| netă % | 5,9 % | 6,7 % | -0,9 % | -14,8 % | 4,3 % | 48,5 % | 20,7 % | 26,7 % |
| Flux de numerar liber | -1,7 mld | -1,2 mld | -574,0 mil | 1,5 mld | 8,7 mld | 6,3 mld | 3,2 mld | 2,5 mld |
Rezultate raportate vs așteptări
Se încarcă…
Bilanț și sănătate financiară
Exercițiu 2025 · 31 dec. 2025
- Numerar
- 1,1 mld USD
- Datorie financiară
- 22,8 mld USD
- Datorie netă
- 21,7 mld USD
- Capitaluri proprii
- 12,9 mld USD
- Active totale
- 47,9 mld USD
- Datorie / capitaluri
- 1,76x
- Lichiditate curentă
- 0,94x
- ROE
- 46,4 %
- ROA
- 11,6 %
- Marja FCF
- 12,3 %
Situații financiare (cu sursa fiecărei cifre)
Venituri și profit net (USD)
Marje
Cont de profit și pierdere · USD
| Linie | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Sursă (ultimul an) |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Venituri | 9,4 mld | 15,9 mld | 33,4 mld | 20,4 mld | 15,7 mld | 20,0 mld | SEC (XBRL)· 26 feb. 2026verificat |
| Costul vânzărilor | 4,2 mld | 13,8 mld | 25,6 mld | 1,4 mld | 6,0 mld | 7,2 mld | SEC (XBRL)· 26 feb. 2026verificat |
| Profit brut | 5,2 mld ≈ | 2,1 mld ≈ | 7,8 mld ≈ | 19,0 mld ≈ | 9,7 mld ≈ | 12,8 mld ≈ | SEC (XBRL)· 26 feb. 2026derivat |
| Cercetare și dezvoltare | 6,0 mil | 7,0 mil | 16,0 mil | — | — | — | SEC (XBRL)· 23 feb. 2023verificat |
| Cheltuieli generale și de vânzare | 302,0 mil | 325,0 mil | 416,0 mil | 474,0 mil | 441,0 mil | 383,0 mil | SEC (XBRL)· 26 feb. 2026verificat |
| Profit operațional | 2,6 mld | -701,0 mil | 4,6 mld | 15,5 mld | 6,1 mld | 9,1 mld | SEC (XBRL)· 26 feb. 2026verificat |
| Amortizare și depreciere | 932,0 mil | 1,0 mld | 1,1 mld | 1,2 mld | 1,2 mld | 1,3 mld | SEC (XBRL)· 26 feb. 2026verificat |
| EBITDA | 3,6 mld ≈ | 310,0 mil ≈ | 5,7 mld ≈ | 16,7 mld ≈ | 7,3 mld ≈ | 10,4 mld ≈ | SEC (XBRL)· 26 feb. 2026derivat |
| Cheltuieli cu dobânzile | 1,5 mld | 1,4 mld | 1,4 mld | 1,1 mld | 1,0 mld | 948,0 mil | SEC (XBRL)· 26 feb. 2026verificat |
| Profit înainte de impozit | 544,0 mil | -2,3 mld | 3,1 mld | 14,6 mld | 5,3 mld | 8,3 mld | SEC (XBRL)· 26 feb. 2026verificat |
| Impozit pe profit | 43,0 mil | -713,0 mil | 459,0 mil | 2,5 mld | 811,0 mil | 1,5 mld | SEC (XBRL)· 26 feb. 2026verificat |
| Profit net | -85,0 mil | -2,3 mld | 1,4 mld | 9,9 mld | 3,3 mld | 5,3 mld | SEC (XBRL)· 26 feb. 2026verificat |
| EPS diluat | -0,34 | -9,25 | 5,64 | 40,72 | 14,20 | 24,13 | SEC (XBRL)· 26 feb. 2026verificat |
| Media ponderată diluată a acțiunilor | 252,4 mil | 253,4 mil | 253,4 mil | 242,6 mil | 229,1 mil | 220,3 mil | SEC (XBRL)· 26 feb. 2026verificat |
| Dividend pe acțiune | 0,00 | 0,33 | 1,39 | 1,62 | 1,81 | — | SEC (XBRL)· 20 feb. 2025verificat |
≈ calculat olivLaw din liniile raportate ale aceluiași an: Venituri − Costul vânzărilor; Profit operațional + Amortizare și depreciere.
- 2023
- 474,0 mil
- 2024
- 441,0 mil
- 2025
- 383,0 mil
SEC (XBRL)· 26 feb. 2026verificat
- 2023
- 242,6 mil
- 2024
- 229,1 mil
- 2025
- 220,3 mil
SEC (XBRL)· 26 feb. 2026verificat
Bilanț · USD
| Linie | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Sursă (ultimul an) |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Numerar | 1,6 mld | 1,4 mld | 1,4 mld | 4,1 mld | 2,6 mld | 1,1 mld | SEC (XBRL)· 26 feb. 2026verificat |
| Creanțe | — | — | — | — | 661,0 mil | 1,2 mld | SEC (XBRL)· 26 feb. 2026verificat |
| Stocuri | 292,0 mil | 706,0 mil | 826,0 mil | 445,0 mil | 501,0 mil | 524,0 mil | SEC (XBRL)· 26 feb. 2026verificat |
| Active curente | 3,2 mld | 5,1 mld | 5,6 mld | 6,3 mld | 4,8 mld | 3,7 mld | SEC (XBRL)· 26 feb. 2026verificat |
| Imobilizări corporale nete | 30,4 mld | 30,3 mld | 31,5 mld | 32,5 mld | 33,6 mld | 35,8 mld | SEC (XBRL)· 26 feb. 2026verificat |
| Fond comercial | 77,0 mil | 77,0 mil | 77,0 mil | 77,0 mil | 77,0 mil | 77,0 mil | SEC (XBRL)· 26 feb. 2026verificat |
| Active totale | 35,7 mld | 39,3 mld | 41,3 mld | 43,1 mld | 43,9 mld | 47,9 mld | SEC (XBRL)· 26 feb. 2026verificat |
| Datorii comerciale | 35,0 mil | 155,0 mil | 124,0 mil | 181,0 mil | 171,0 mil | 123,0 mil | SEC (XBRL)· 26 feb. 2026verificat |
| Datorie pe termen scurt | 372,0 mil | 366,0 mil | 813,0 mil | 300,0 mil | 351,0 mil | 306,0 mil | SEC (XBRL)· 26 feb. 2026verificat |
| Datorie pe termen lung | 30,5 mld | 29,4 mld | 24,1 mld | 23,4 mld | 22,6 mld | 22,5 mld | SEC (XBRL)· 26 feb. 2026verificat |
| Datorii curente | 2,2 mld | 4,7 mld | 6,8 mld | 3,9 mld | 4,4 mld | 3,9 mld | SEC (XBRL)· 26 feb. 2026verificat |
| Datorii totale | — | — | — | 34,1 mld | 33,8 mld | 34,8 mld | SEC (XBRL)· 26 feb. 2026verificat |
| Capital propriu | 2,2 mld | -33,0 mil | -171,0 mil | 9,0 mld | 10,1 mld | 12,9 mld | SEC (XBRL)· 26 feb. 2026verificat |
Fluxuri de numerar · USD
| Linie | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Sursă (ultimul an) |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Flux de numerar operațional | 1,3 mld | 2,5 mld | 10,5 mld | 8,4 mld | 5,4 mld | 5,5 mld | SEC (XBRL)· 26 feb. 2026verificat |
| Investiții (capex) | 1,8 mld | 966,0 mil | 1,8 mld | 2,1 mld | 2,2 mld | 3,1 mld | SEC (XBRL)· 26 feb. 2026verificat |
| Flux de numerar liber | -574,0 mil ≈ | 1,5 mld ≈ | 8,7 mld ≈ | 6,3 mld ≈ | 3,2 mld ≈ | 2,5 mld ≈ | SEC (XBRL)· 26 feb. 2026derivat |
| Flux de numerar din investiții | -1,9 mld | -912,0 mil | -1,8 mld | -2,2 mld | -2,3 mld | -3,0 mld | SEC (XBRL)· 26 feb. 2026verificat |
| Flux de numerar din finanțare | -235,0 mil | -1,8 mld | -8,0 mld | -4,2 mld | -4,5 mld | -4,1 mld | SEC (XBRL)· 26 feb. 2026verificat |
| Dividende plătite | 0 | 85,0 mil | 349,0 mil | 393,0 mil | 412,0 mil | 451,0 mil | SEC (XBRL)· 26 feb. 2026verificat |
| Răscumpărări de acțiuni | 155,0 mil | 9,0 mil | 1,4 mld | 1,5 mld | 2,3 mld | 2,7 mld | SEC (XBRL)· 26 feb. 2026verificat |
≈ calculat olivLaw din liniile raportate ale aceluiași an: Flux de numerar operațional − Investiții (capex).
Indicatori calculați
Creștere
Profitabilitate
Randamente
Bilanț și datorie
Lichiditate
Numerar
Eficiență
Piață și evaluare
Risc
Evaluare
Încadrare olivLaw
Scor: 59 / 100
Metodologie de scor pe indicatori și evaluare, nu recomandare de investiții.
(margin_of_safety <= -0.25 & agreement in ['high', 'medium'])
Preț de închidere
03 nov. 2026Sursă: olivLaw, serie de închidere
Capitalizare: 63,5 mld USD
Indicatori-cheie
Acoperire și prospețime
Scorul pe grupe
- Bilanț și datorie51
- Evaluare40
- Calitate86
- Creștere50
- Randamente85
Interval de valoare estimat
Intervalul agregat = mediana limitelor inferioare, centrale și superioare ale metodelor valide; nu e un interval de probabilitate și nu acoperă toate rezultatele. Anvelopa tuturor metodelor: 23,72 – 363,87 USD.
Ipotezele de evaluare sunt alese editorial, nu măsurate; beta nu este măsurat.
Intervalele metodelor (USD pe acțiune)
— — Mijloc · ▏ Preț
Metode de evaluare
- DCF (flux de numerar actualizat)172,17 – 357,09 (Mijloc 240,22)WACC 8,1 % · FCFF de pornire 4,7 mld USD · ponderea valorii terminale în EV 76 %Sensibilitatea WACC × g dă limitele metodei; nu sunt probabilități.DCF invers: creșterea de pornire implicită de preț (scade liniar spre creșterea terminală, restul ipotezelor fixe): 2,8 %
- Colegi: EV/EBITDA227,16 – 363,87 (Mijloc 280,35)7 firme folosite · multiplul median 9,9x · quartile 8,6x – 12,0xATO, CQP, MDU, NFG, NJR, NWN, SR
- Colegi: P/E168,01 – 285,35 (Mijloc 232,10)10 firme folosite · multiplul median 16,2x · quartile 11,7x – 19,9xATO, CQP, EE, MDU, NFG, NJR, NWN, OGS, SR, VG
- Dividende actualizate (DDM)23,72 – 31,90 (Mijloc 27,21)
Comparabilele pe clasificare (SIC) grupează după codul industrial, nu după activitatea economică; grupul direct e o selecție editorială după activitate. Multiplii membrilor sunt pe ultimele 12 luni raportate de fiecare, la ultima lor închidere.
Ipoteze (ilustrative, editoriale)
- Rata fără risc
- 4,3 %
- Prima de risc a pieței
- 5,0 %
- Beta (implicit)
- 1,00
- Costul capitalului propriu
- 9,3 %
- Creștere terminală
- 2,5 %
Scorul pe factori
Profil neatractiv · Scor 59/100
| Factor | Valoare | Scor | Pondere folosită |
|---|---|---|---|
| ROIC · Calitate | 16,5 % | 100 (față de colegi) | 10 % |
| Marja netă · Calitate | 13,1 % | 50 (față de colegi) | 6 % |
| Conversia profitului în FCF · Calitate | 124,7 % | 100 (pe interval fix) | 6 % |
| CAGR venituri 3 ani · Creștere | -15,8 % | 0 (pe interval fix) | 8 % |
| CAGR EPS 3 ani · Creștere | 62,3 % | 100 (pe interval fix) | 8 % |
| Datorie netă / EBITDA · Bilanț și datorie | 2,8x | 56 (față de colegi) | 10 % |
| Acoperirea dobânzilor · Bilanț și datorie | 6,1x | 70 (pe interval fix) | 6 % |
| Lichiditatea curentă · Bilanț și datorie | 0,9x | 8 (pe interval fix) | 4 % |
| P/E (TTM) · Evaluare | 21,7x | 10 (față de colegi) | 10 % |
| EV/EBITDA · Evaluare | 10,7x | 43 (față de colegi) | 10 % |
| Randament FCF · Evaluare | 6,0 % | 74 (pe interval fix) | 8 % |
| Randamentul distribuirilor către acționari · Randamente | 5,2 % | 75 (pe interval fix) | 6 % |
| Rata de distribuire (FCF) · Randamente | 12,3 % | 100 (pe interval fix) | 4 % |
Grupele scorului
- Bilanț și datorie51/100 · 3/3 factori cu valoare
- Creștere50/100 · 2/2 factori cu valoare
- Calitate86/100 · 3/3 factori cu valoare
- Randamente85/100 · 2/2 factori cu valoare
- Evaluare40/100 · 3/3 factori cu valoare
Memo
CHENIERE ENERGY, INC. (LNG). Ultimul exercițiu complet: 2025; date până la 2026-09-30.
Cifre calculate din situațiile financiare: venit 20,0 mld USD în 2025; creștere an/an 27,2 %; marjă netă 13,1 %; ROE 45,7 %; datorie netă/EBITDA 2,8x.
Intervalul de valoare estimat este 170,09–321,22 USD pe acțiune (mediana a 4 metode, acord între metode: ridicat); ipotezele sunt ilustrative. Față de valoarea centrală de 236,16 USD, prețul de 311,17 USD lasă un potențial de -24,1 % (valoare / preț − 1) și o marjă de siguranță de -31,8 % (1 − preț / valoare). Intervalul e mediana limitelor inferioare, centrale și superioare ale metodelor, nu un interval de probabilitate.
Scor olivLaw 59/100, încadrare metodologică: profil neatractiv (scorul, marja de siguranță și acordul metodelor împreună; nu o judecată despre prețul corect). Nu este o recomandare de investiții.
Text generat determinist din cifrele afișate; fără model de limbaj. Nu este recomandare de investiții.
Ce susține teza
- ROIC: 16,5 %
- Conversia profitului în FCF: 124,7 %
- CAGR EPS 3 ani: 62,3 %
- Acoperirea dobânzilor: 6,1x
- Randament FCF: 6,0 %
- Randamentul distribuirilor către acționari: 5,2 %
- Rata de distribuire (FCF): 12,3 %
Ce o infirmă
- CAGR venituri 3 ani: -15,8 %
- Lichiditatea curentă: 0,9x
- P/E (TTM): 21,7x
Față de mediana verticalei
Natural Gas Distribution (SIC 4924) · aceeași industrie (SIC 4 cifre) · comparată cu 14 firme
Banda de mărime nu s-a aplicat: ar fi rămas prea puține firme; verticala conține și firme mult mai mici sau mai mari.
Multipli și rentabilitate față de mediană
Prețul rebazat la 100 (lunar, 5 ani)
Firmele verticalei
| Capitalizare | P/E | ROE | Marja netă | Venituri an/an | 1A / 3A | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| LNGCheniere Energy, Inc. | 63,5 mld | 21,7 | 45,7 % | 13,1 % | +27,2 % | +48 % / +79 % |
| CQPCheniere Energy Partners, L.P. | 30,5 mld | 9,3 | — | 28,1 % | +23,6 % | +16 % / +2 % |
| ATOAtmos Energy Corp | 29,4 mld | 20,7 | 9,8 % | 28,5 % | +12,9 % | −1 % / +53 % |
| NFGNational Fuel Gas Company | 7,3 mld | 10,6 | 19,6 % | 26,9 % | +17,1 % | −7 % / +51 % |
| NJRNew Jersey Resources Corporation | 5,6 mld | 15,2 | 14,5 % | 24,0 % | +9,9 % | +15 % / +30 % |
| SRSpire Inc. | 5,3 mld | 14,9 | 10,3 % | 13,9 % | −4,5 % | +2 % / +48 % |
| OGSONE Gas, Inc. | 5,2 mld | 17,5 | 8,7 % | — | +42,5 % | −2 % / +43 % |
| MDUMdu Resources Group Inc | 4,2 mld | 20,8 | 7,0 % | 10,7 % | +6,7 % | −7 % / +87 % |
| NWNNorthwest Natural Holding Company | 2,2 mld | 17,1 | 8,3 % | 9,7 % | +11,8 % | +4 % / +40 % |
| NFENew Fortress Energy Inc. | 1,2 mld | — | -533,9 % | -148,7 % | −36,2 % | +234 % / −89 % |
| SLNGStabilis Solutions, Inc. | 71,2 mil | — | -12,7 % | -14,1 % | −6,9 % | −18 % / −16 % |
| CETYClean Energy Technologies, Inc. | 10,4 mil | — | -76,3 % | -245,9 % | −63,8 % | −53 % / −96 % |
| VGVenture Global, Inc. | — | 9,1 | 54,7 % | 22,3 % | +176,9 % | +61 % / indisponibil |
| EEExcelerate Energy, Inc | — | 26,8 | — | — | +44,3 % | +22 % / +105 % |
| UGPUltrapar Holdings Inc. | — | — | 16,5 % | 1,8 % | +5,9 % | +36 % / +10 % |
Randamentele de preț pe 1 și 3 ani: pentru LNG din închiderile zilnice (aceleași ca în tabelul de performanță), pentru celelalte firme din închiderile de sfârșit de lună.
Prognoza motorului olivLaw
Motorul de lume a rulat după ultimul comunicat material al firmei. Probabilitățile sunt de ATINGERE a unui nivel în orizont (nu de închidere acolo) și stau lângă mersul aleator (p_rw), reperul fără informație.
Scenarii de evaluare (ipoteze editabile)
Scenarii ilustrative
Ilustrative: nu sunt previziuni și nu au probabilități. Fiecare caz este o poveste coerentă de ipoteze, calculată pe cifrele de azi.
Preț estimat (USD)
| Preț estimat | Pesimist | De bază | Optimist |
|---|---|---|---|
| 1 ani | 172,37 Randament total -45 % · Pe an -45 % | 306,28 Randament total -2 % · Pe an -2 % | 463,45 Randament total 49 % · Pe an 49 % |
| 3 ani | 136,87 Randament total -56 % · Pe an -24 % | 276,42 Randament total -11 % · Pe an -4 % | 463,45 Randament total 49 % · Pe an 14 % |
| 5 ani | 108,68 Randament total -65 % · Pe an -19 % | 249,47 Randament total -20 % · Pe an -4 % | 463,45 Randament total 49 % · Pe an 8 % |
- P/E la ieșire± 69,10
- Marja netă± 48,37
- Creșterea anuală a veniturilor± 43,69
- Diluare anuală± 4,06
Analiză AI
Generat de AIAnaliză generată de AI (Claude), din surse publice citate; poate conține erori. Nu este o recomandare de investiții. Situația la 27 oct. 2026 · Model: claude-haiku-5-5.
Posibil depășită: cel mai nou document citit e din 06 aug. 2026; de atunci au apărut 10-Q (29 oct. 2026), 8-K (29 oct. 2026 · rezultate).
Pe scurt
Cheniere Energy este una dintre cele mai mari companii de infrastructură GNL din Statele Unite, cu venituri totale de 19.976 milioane USD în 2025 1. Semestrul întâi din 2026 a adus venituri de 11,60 miliarde USD și un EBITDA ajustat consolidat de 4,137 miliarde USD 3, iar compania a ridicat ghidajul pentru 2026 3.
SWOT
Puncte tari
Puncte slabe
- Datoria totală este ridicată, iar costurile de finanțare pot crește dacă accesul la capital se înrăutățește 1.
- Rezultatele raportate conform GAAP sunt volatile din cauza variației valorii instrumentelor derivate 1.
- Restricțiile din acordurile de datorie pot limita plățile de dividende și distribuțiile 1.
Oportunități
Riscuri
- Accesul la capitalridicat
Compania se bazează pe finanțare nouă pentru proiectele în curs, iar condițiile de piață ar putea crește costurile sau reduce disponibilitatea 1.
- Dependența de clienții pe termen lungridicat
Dacă un client important nu își îndeplinește obligațiile, veniturile ar putea fi afectate semnificativ 1.
- Volatilitatea derivatelormediu
Modificările valorii instrumentelor derivate pot influența puternic rezultatul net raportat 1.
- Întreruperi în aprovizionaremediu
Probleme la conductele terțe sau la sursele de gaz ar putea limita producția și livrările 1.
- Riscuri climatice și operaționalescăzut
Furtunile și alte dezastre ar putea afecta terminalele și ar putea crește costurile de asigurare 1.
Teza de investiție
Ce ar trebui să fie adevărat (scenariul favorabil)
De urmărit
- Finalizarea primei faze a extinderii SPL și decizia finală de investiție2026
- Evoluția ghidajului pentru EBITDA și fluxul de numerar distribuibilQ3 2026
- Evoluția cererii europene și asiatice de GNL2027
Produse, piață și concurență
Generat de AIAnaliză generată de AI (Claude), din surse publice citate; poate conține erori. Nu este o recomandare de investiții. Situația la 27 oct. 2026 · Model: claude-haiku-5-5.
Posibil depășită: cel mai nou document citit e din 06 aug. 2026; de atunci au apărut 10-Q (29 oct. 2026), 8-K (29 oct. 2026 · rezultate).
Afacerea
Cheniere Energy, Inc. este o companie de infrastructură energetică, activă în principal în domeniul GNL, care livrează gaze naturale lichefiate către companii energetice integrate, utilități și companii de tranzacționare din întreaga lume 2. Compania operă două terminale de lichefiere și export, la Sabine Pass, Louisiana, și lângă Corpus Christi, Texas 1. Capacitatea totală de producție este așteptată să depășească 60 mtpa, din care peste 6 mtpa se aflau în construcție la 30 iunie 2026 2. Veniturile provin în principal din contracte pe termen lung cu clienți terți, care oferă fluxuri de numerar stabile 1.
Segmente
Piața în context
Piața GNL trece de la o perioadă de strânsoare la una de creștere rapidă, pe fondul a aproape 20 mtpa de noi oferte în 2025 1. Prețul mediu JKM în 2025 a fost de 12,71 USD per MMBtu, iar Henry Hub a avut o medie de 3,43 USD per MMBtu 1. Cererea europeană a atins un nivel record de aproximativ 125 mtpa 1, însă expansiunea ofertei ar putea modera prețurile pe termen mediu 1.
Tendințe
- Creșterea ofertei globale de GNLmixt
Noile capacități din SUA și Canada ar putea slăbi echilibrul global și ar putea duce la prețuri mai moderate 1. Acest lucru ar putea reduce marjele pentru producătorii, dar ar putea stimula cererea latentă 1.
- Cererea europeană de GNLvânt din spate
Înlocuirea gazului rusesc și reumplerea depozitelor au susținut cererea europeană 1. Interdicția votată de Parlamentul European asupra gazului rusesc ar putea menține cererea ridicată 1.
- Încetinirea cererii din Asiavânt din față
Consumul de GNL din Asia a scăzut în 2025, în principal din cauza Chinei 1. Dacă această tendință continuă, ar putea limita veniturile din vânzările pe piața spot 1.
- Contractele cu indexare la Henry Hubmixt
Contractele pe termen lung, indexate la Henry Hub, oferă stabilitate, iar piețele mai ieftine ar putea deschide cerere latentă 2.
Poziția concurențială
Cheniere se află printre cei mai mari producători de GNL din lume, cu o poziție de lider în SUA 2. Concurența vine din alți exportatori americani și canadieni, care cresc capacitatea pe aceeași piață 1.
- Alți exportatori de GNL din SUA și Canada
Noile capacități din SUA și Canada cresc oferta globală și intensifică concurența pentru contracte pe termen lung 1.
- Producători de GNL din Qatar
Sursele analizate menționează piața globală de GNL, dar nu detaliază poziția acestor producători.
- Operatori de GNL din Australia
Sursele analizate menționează concurența globală în ofertă, fără date comparative detaliate.
- Furnizori de GNL din Rusia
Retragerea gazului rusesc din Europa a deschis piața pentru noi furnizori, inclusiv pentru producătorii americani 1.
Legături, dependențe și riscuri
Cu cine e legată firma, din propriile depuneri SEC (clienți, furnizori, producție, parteneri, concurenți, țări, reglementare), din declarațiile acționarilor de peste 5 % (13D/13G) și din ce alte firme spun despre ea. Clic pe un nod pentru dovadă; pe o firmă listată, graful se mută pe ea.
Se încarcă legăturile…
Știri și depuneri
Din presă
- Should You Be Optimistic on Cheniere Energy’s (LNG) Long-Term OutlookYahoo Finance — News · 18 sept. 2026 · EN
- Cheniere Energy: Corpus Christi Expansion Strengthens Its LNG Growth OutlookYahoo Finance — News · 31 aug. 2026 · EN
Ultima știre din arhiva noastră e din 18 sept. 2026; cea mai nouă depunere SEC e din 03 nov. 2026. Arhiva de presă vine din fluxurile RSS urmărite și nu acoperă neapărat ultimul eveniment — depunerile de alături da.
Depuneri SEC
- Raport curent03 nov. 2026Acord material · Informare publică (Reg FD) · Situații financiare și anexe
- Raport curent29 oct. 2026Rezultate financiare · Informare publică (Reg FD) · Situații financiare și anexe
- Raport trimestrial29 oct. 2026
- Raport curent06 aug. 2026Rezultate financiare · Situații financiare și anexe
- Raport trimestrial06 aug. 2026
- Raport curent28 iul. 2026Informare publică (Reg FD) · Situații financiare și anexe
- Raport curent14 iul. 2026Schimbări în conducere · Informare publică (Reg FD) · Situații financiare și anexe
- Raport curent02 iul. 2026Acord material · Obligație financiară nouă · Situații financiare și anexe
- Raport curent09 iun. 2026Acord material · Situații financiare și anexe
- Raport curent27 mai 2026Acord material · Informare publică (Reg FD) · Situații financiare și anexe
Surse
- [1] Form 10-K, fiscal year ended 2025-12-31 · SEC / Cheniere Energy, Inc. · 26 feb. 2026
- [2] Form 10-Q, quarter ended 2026-06-30 · SEC / Cheniere Energy, Inc. · 06 aug. 2026
- [3] Form 8-K, results release (exhibit 99.1) · SEC / Cheniere Energy, Inc. · 06 aug. 2026
Cifre calculate de olivLaw din depunerile SEC și prețurile de închidere; analiza calitativă e generată de AI din surse citate. Nu este o recomandare de investiții.