olivLaw · Cercetare acțiuni SUA
Rivian Automotive, Inc. RIVN
Motor Vehicles & Passenger Car Bodies · SIC 3711 · Verticală: Motor Vehicles & Passenger Car Bodies (SIC 3711)
Rivian proiectează și produce vehicule electrice, cu tehnologii integrate vertical și un model de vânzare direct către clienți, iar în 2026 compania a început livrările externe ale modelului R2, un SUV de dimensiune medie destinat unui public mai larg. Trimestrul al doilea din 2026 a adus venituri de 1.658 miliarde USD, în creștere cu 27 la sută față de anul precedent, dar compania rămâne în pierdere, iar atingerea profitabilității depinde de scalarea producției și a vânzărilor.
Analiza AI e posibil depășită: au apărut depuneri noi după sursele ei (vezi secțiunea «Analiză AI»).
La închiderea din 05 nov. 2026, acțiunea Rivian Automotive, Inc. (RIVN) costa 13,29 USD (−5,48 % într-o zi), cu capitalizare 19,4 mld USD, beta 1,45, interval pe 52 de săptămâni 11,43–22,45 USD. Ultimul trimestru raportat (T3 2026): venituri de 2,2 mld USD (+38,3 % an/an), profit net de -913,0 mil USD, EPS diluat -0,63 USD.
Date la · analiza AI din · Sursa: depunerile SEC și prețurile de închidere, calculate de olivLaw.
Evoluția prețului
Se încarcă graficul…
Citirea tehnică
- RSI (14)
- 50,9
- neutru
- Bollinger (20, 2)
- 11,06 – 14,21
- în jumătatea de sus a benzii · %B 0,71 · lățimea benzii 24,9 %
- SMA 50 / 200
- 14,27 / 15,40
- tendință descendentă (preț < SMA50 < SMA200)
- MACD (12, 26, 9)
- -0,34 / -0,62
- MACD peste semnal
Indicatorii descriu trecutul prețului; nu prezic singuri direcția. Pe istoricul nostru, filtrul RSI ≤ 40 nu a adăugat randament (vezi metodologia semnalelor).
Performanță
| Compania | S&P 500 | Față de S&P 500 | Mediana verticalei | |
|---|---|---|---|---|
| 1 lună | −8,4 % | −5,9 % | −2,5 pp | — |
| 3 luni | −13,6 % | −4,6 % | −9,0 pp | — |
| 6 luni | −6,3 % | +0,2 % | −6,5 pp | — |
| De la început de an | −32,6 % | +7,4 % | −40,0 pp | — |
| 1 an | −13,8 % | +8,2 % | −22,0 pp | −41,8 % |
| 3 ani | −22,6 % | +68,4 % | −91,1 pp | −58,9 % |
| 5 ani | indisponibil | +56,5 % | indisponibil | — |
Randamente de preț, fără dividende.
Rezultate trimestriale
Ultimul trimestru: Q3 2026 · 30 sept. 2026
Marje trimestriale
Situații trimestriale · USD
| Exercițiu | Q4 '24 | Q1 '25 | Q2 '25 | Q3 '25 | Q4 '25 | Q1 '26 | Q2 '26 | Q3 '26 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Venituri | 1,7 mld | 1,2 mld | 1,3 mld | 1,6 mld | 1,3 mld | 1,4 mld | 1,7 mld | 2,2 mld |
| Costul vânzărilor | 1,6 mld | 1,0 mld | 1,5 mld | 1,5 mld | 1,2 mld | 1,3 mld | 1,5 mld | 2,0 mld |
| Profit brut | 170,0 mil | 206,0 mil | -206,0 mil | 24,0 mil | 120,0 mil | 119,0 mil | 179,0 mil | 176,0 mil |
| Cercetare și dezvoltare | 374,0 mil | 381,0 mil | 410,0 mil | 453,0 mil | 424,0 mil | 458,0 mil | 466,0 mil | 485,0 mil |
| Cheltuieli generale și de vânzare | 457,0 mil | 480,0 mil | 498,0 mil | 554,0 mil | 529,0 mil | 542,0 mil | 549,0 mil | 572,0 mil |
| Profit operațional | -661,0 mil | -655,0 mil | -1,1 mld | -983,0 mil | -833,0 mil | -881,0 mil | -836,0 mil | -881,0 mil |
| Amortizare și depreciere | 218,0 mil | 200,0 mil | 196,0 mil ≈ | 187,0 mil ≈ | 201,0 mil | 194,0 mil | 237,0 mil ≈ | 251,0 mil ≈ |
| Cheltuieli cu dobânzile | 81,0 mil | 72,0 mil | 69,0 mil | 69,0 mil | 64,0 mil | 65,0 mil | 68,0 mil | 74,0 mil |
| Profit înainte de impozit | -740,0 mil | -539,0 mil | -1,1 mld | -1,2 mld | -801,0 mil | -418,0 mil | -838,0 mil | -908,0 mil |
| Impozit pe profit | 3,0 mil | 2,0 mil | 2,0 mil | -1,0 mil | 3,0 mil | -2,0 mil | -1,0 mil | -1,0 mil |
| Profit net | -744,0 mil | -545,0 mil | -1,1 mld | -1,2 mld | -811,0 mil | -416,0 mil | -833,0 mil | -913,0 mil |
| EPS diluat | -0,70 ≈ | -0,48 | -0,97 | -0,96 | -0,66 ≈ | -0,33 | -0,63 | -0,63 |
| Flux de numerar operațional | 1,2 mld | -188,0 mil | 64,0 mil ≈ | 26,0 mil ≈ | -681,0 mil | -703,0 mil | -487,0 mil ≈ | -758,0 mil ≈ |
| Investiții (capex) | 327,0 mil | 338,0 mil | 462,0 mil ≈ | 447,0 mil ≈ | 463,0 mil | 372,0 mil | 362,0 mil ≈ | 366,0 mil ≈ |
≈ trimestru derivat (diferență de cumulate / medie pe zile-acțiune)
E/P în timp
E/P = EPS diluat pe ultimele 12 luni / prețul de la sfârșitul trimestrului. E/P este inversul P/E și rămâne definit și când profitul e negativ.
Exerciții anuale
| Exercițiu | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Venituri | 0 | 0 | 55,0 mil | 1,7 mld | 4,4 mld | 5,0 mld | 5,4 mld |
| Venituri an/an | indisponibil | indisponibil | indisponibil | +2.914,5 % | +167,4 % | +12,1 % | +8,4 % |
| Profit net | -426,0 mil | -1,0 mld | -4,7 mld | -6,8 mld | -5,4 mld | -4,7 mld | -3,6 mld |
| Profit net an/an | indisponibil | indisponibil | indisponibil | indisponibil | indisponibil | indisponibil | indisponibil |
| EPS diluat | -4,35 | -10,09 | -22,98 | -7,40 | -5,74 | -4,69 | -3,07 |
| EPS diluat an/an | indisponibil | indisponibil | indisponibil | indisponibil | indisponibil | indisponibil | indisponibil |
| netă % | indisponibil | indisponibil | -8.523,6 % | -407,2 % | -122,5 % | -95,5 % | -67,7 % |
| Flux de numerar liber | -552,0 mil | -1,8 mld | -4,4 mld | -6,4 mld | -5,9 mld | -2,9 mld | -2,5 mld |
Rezultate raportate vs așteptări
Se încarcă…
Bilanț și sănătate financiară
Exercițiu 2025 · 31 dec. 2025
- Numerar
- 3,6 mld USD
- Datorie financiară
- 4,4 mld USD
- Datorie netă
- 861,0 mil USD
- Capitaluri proprii
- 4,6 mld USD
- Active totale
- 14,9 mld USD
- Datorie / capitaluri
- 0,97x
- Lichiditate curentă
- 2,33x
- ROE
- -65,4 %
- ROA
- -24,1 %
- Marja FCF
- -46,2 %
Situații financiare (cu sursa fiecărei cifre)
Venituri și profit net (USD)
Marje
Cont de profit și pierdere · USD
| Linie | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Sursă (ultimul an) |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Venituri | 0 | 55,0 mil | 1,7 mld | 4,4 mld | 5,0 mld | 5,4 mld | SEC (XBRL)· 12 feb. 2026verificat |
| Costul vânzărilor | 0 | 520,0 mil | 4,8 mld | 6,5 mld | 6,2 mld | 5,2 mld | SEC (XBRL)· 12 feb. 2026verificat |
| Profit brut | 0 | -465,0 mil | -3,1 mld | -2,0 mld | -1,2 mld | 144,0 mil | SEC (XBRL)· 12 feb. 2026verificat |
| Cercetare și dezvoltare | 766,0 mil | 1,9 mld | 1,9 mld | 2,0 mld | 1,6 mld | 1,7 mld | SEC (XBRL)· 12 feb. 2026verificat |
| Cheltuieli generale și de vânzare | 255,0 mil | 1,2 mld | 1,8 mld | 1,7 mld | 1,9 mld | 2,1 mld | SEC (XBRL)· 12 feb. 2026verificat |
| Profit operațional | -1,0 mld | -4,2 mld | -6,9 mld | -5,7 mld | -4,7 mld | -3,6 mld | SEC (XBRL)· 12 feb. 2026verificat |
| Amortizare și depreciere | 29,0 mil | 197,0 mil | 652,0 mil | 937,0 mil | 1,0 mld | 784,0 mil | SEC (XBRL)· 12 feb. 2026verificat |
| EBITDA | -992,0 mil ≈ | -4,0 mld ≈ | -6,2 mld ≈ | -4,8 mld ≈ | -3,7 mld ≈ | -2,8 mld ≈ | SEC (XBRL)· 12 feb. 2026derivat |
| Cheltuieli cu dobânzile | 8,0 mil | 29,0 mil | 103,0 mil | 220,0 mil | 318,0 mil | 274,0 mil | SEC (XBRL)· 12 feb. 2026verificat |
| Profit înainte de impozit | -1,0 mld | -4,7 mld | -6,7 mld | -5,4 mld | -4,7 mld | -3,6 mld | SEC (XBRL)· 12 feb. 2026verificat |
| Impozit pe profit | 0 | 0 | 4,0 mil | 1,0 mil | 5,0 mil | 6,0 mil | SEC (XBRL)· 12 feb. 2026verificat |
| Profit net | -1,0 mld | -4,7 mld | -6,8 mld | -5,4 mld | -4,7 mld | -3,6 mld | SEC (XBRL)· 12 feb. 2026verificat |
| EPS diluat | -10,09 | -22,98 | -7,40 | -5,74 | -4,69 | -3,07 | SEC (XBRL)· 12 feb. 2026verificat |
| Media ponderată diluată a acțiunilor | 101,0 mil | 204,0 mil | 913,0 mil | 947,0 mil | 1,0 mld | 1,2 mld | SEC (XBRL)· 12 feb. 2026verificat |
≈ calculat olivLaw din liniile raportate ale aceluiași an: Profit operațional + Amortizare și depreciere.
- 2023
- 947,0 mil
- 2024
- 1,0 mld
- 2025
- 1,2 mld
SEC (XBRL)· 12 feb. 2026verificat
Bilanț · USD
| Linie | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Sursă (ultimul an) |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Numerar | 3,0 mld | 18,1 mld | 11,6 mld | 7,9 mld | 5,3 mld | 3,6 mld | SEC (XBRL)· 12 feb. 2026verificat |
| Creanțe | 6,0 mil | 26,0 mil | 102,0 mil | 161,0 mil | 443,0 mil | 555,0 mil | SEC (XBRL)· 12 feb. 2026verificat |
| Stocuri | 0 | 274,0 mil | 1,3 mld | 2,6 mld | 2,2 mld | 1,6 mld | SEC (XBRL)· 12 feb. 2026verificat |
| Active curente | 3,0 mld | 18,6 mld | 13,1 mld | 12,3 mld | 10,6 mld | 8,6 mld | SEC (XBRL)· 12 feb. 2026verificat |
| Imobilizări corporale nete | 1,4 mld | 3,2 mld | 3,8 mld | — | — | — | SEC (XBRL)· 28 feb. 2023verificat |
| Active totale | 4,6 mld | 22,3 mld | 17,9 mld | 16,8 mld | 15,4 mld | 14,9 mld | SEC (XBRL)· 12 feb. 2026verificat |
| Datorii comerciale | 90,0 mil | 483,0 mil | 1,0 mld | 981,0 mil | 499,0 mil | 595,0 mil | SEC (XBRL)· 12 feb. 2026verificat |
| Datorie pe termen scurt | 28,0 mil | 0 | 0 | 0 | — | — | SEC (XBRL)· 26 feb. 2024verificat |
| Datorie pe termen lung | 47,0 mil | 1,2 mld | 1,2 mld | 4,4 mld | 4,4 mld | 4,4 mld | SEC (XBRL)· 12 feb. 2026verificat |
| Datorii curente | 611,0 mil | 1,3 mld | 2,4 mld | 2,5 mld | 2,3 mld | 3,7 mld | SEC (XBRL)· 12 feb. 2026verificat |
| Datorii totale | 742,0 mil | 2,8 mld | 4,1 mld | 7,6 mld | 8,8 mld | 10,3 mld | SEC (XBRL)· 12 feb. 2026verificat |
| Capital propriu | -1,4 mld † | 19,5 mld | 13,8 mld | 9,1 mld | 6,6 mld | 4,6 mld | SEC (XBRL)· 12 feb. 2026verificat |
† capitalurile proprii ale acționarilor societății-mamă: în acești ani emitentul nu mai raportează totalul inclusiv interesele minoritare.
Fluxuri de numerar · USD
| Linie | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Sursă (ultimul an) |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Flux de numerar operațional | -848,0 mil | -2,6 mld | -5,1 mld | -4,9 mld | -1,7 mld | -779,0 mil | SEC (XBRL)· 12 feb. 2026verificat |
| Investiții (capex) | 914,0 mil | 1,8 mld | 1,4 mld | 1,0 mld | 1,1 mld | 1,7 mld | SEC (XBRL)· 12 feb. 2026verificat |
| Flux de numerar liber | -1,8 mld ≈ | -4,4 mld ≈ | -6,4 mld ≈ | -5,9 mld ≈ | -2,9 mld ≈ | -2,5 mld ≈ | SEC (XBRL)· 12 feb. 2026derivat |
| Flux de numerar din investiții | -914,0 mil | -1,8 mld | -1,4 mld | -2,5 mld | -2,0 mld | -1,8 mld | SEC (XBRL)· 12 feb. 2026verificat |
| Flux de numerar din finanțare | 2,5 mld | 19,8 mld | 99,0 mil | 3,1 mld | 1,1 mld | 886,0 mil | SEC (XBRL)· 12 feb. 2026verificat |
≈ calculat olivLaw din liniile raportate ale aceluiași an: Flux de numerar operațional − Investiții (capex).
Indicatori calculați
Creștere
Profitabilitate
Randamente
Bilanț și datorie
Lichiditate
Numerar
Eficiență
Piață și evaluare
Risc
Evaluare
Încadrare olivLaw
- acoperirea ponderilor scorului: 43,8 % din minimum 60 %
- metode de evaluare calculate: 0 din minimum 1
Metodologie de scor pe indicatori și evaluare, nu recomandare de investiții.
Preț de închidere
05 nov. 2026Sursă: olivLaw, serie de închidere
Capitalizare: 19,4 mld USD
Indicatori-cheie
Acoperire și prospețime
Scorul pe grupe
44 % · Date insuficiente
Interval de valoare estimat
indisponibil — nicio metodă de evaluare nu a putut fi calculată
Ipotezele de evaluare sunt alese editorial, nu măsurate; beta nu este măsurat.
Metode de evaluare
- DCF (flux de numerar actualizat)indisponibil · baza de calcul nu este pozitivă
- Colegi: EV/EBITDAindisponibil · baza de calcul nu este pozitivă
- Colegi: P/Eindisponibil · baza de calcul nu este pozitivă
- Dividende actualizate (DDM)indisponibil · compania nu distribuie dividende: modelul de dividende nu se aplică fără o ipoteză explicită de inițiere
nicio metodă de evaluare nu a putut fi calculată
Comparabilele pe clasificare (SIC) grupează după codul industrial, nu după activitatea economică; grupul direct e o selecție editorială după activitate. Multiplii membrilor sunt pe ultimele 12 luni raportate de fiecare, la ultima lor închidere.
Ipoteze (ilustrative, editoriale)
- Rata fără risc
- 4,3 %
- Prima de risc a pieței
- 5,0 %
- Beta (implicit)
- 1,00
- Costul capitalului propriu
- 9,3 %
- Creștere terminală
- 2,5 %
Scorul pe factori
Date insuficiente
Poarta de dovezi minime: acoperirea ponderilor scorului: 43,8 % din minimum 60 %; metode de evaluare calculate: 0 din minimum 1
| Factor | Valoare | Scor | Pondere folosită |
|---|---|---|---|
| ROIC · Calitate | -49,1 % | 14 (față de colegi) | 24 % |
| Marja netă · Calitate | -45,9 % | 44 (față de colegi) | 14 % |
| Conversia profitului în FCF · Calitate | indisponibil | indisponibil | — |
| CAGR venituri 3 ani · Creștere | 48,1 % | 100 (pe interval fix) | 19 % |
| CAGR EPS 3 ani · Creștere | indisponibil | indisponibil | — |
| Datorie netă / EBITDA · Bilanț și datorie | indisponibil | indisponibil | — |
| Acoperirea dobânzilor · Bilanț și datorie | -12,7x | 0 (pe interval fix) | 14 % |
| Lichiditatea curentă · Bilanț și datorie | 2,2x | 100 (pe interval fix) | 10 % |
| P/E (TTM) · Evaluare | indisponibil | indisponibil | — |
| EV/EBITDA · Evaluare | indisponibil | indisponibil | — |
| Randament FCF · Evaluare | -21,6 % | 0 (pe interval fix) | 19 % |
| Randamentul distribuirilor către acționari · Randamente | indisponibil | indisponibil | — |
| Rata de distribuire (FCF) · Randamente | indisponibil | indisponibil | — |
Factorii fără valoare au ieșit; ponderile rămase au fost renormalizate.
Grupele scorului
- Bilanț și datorie40/100 · 2/3 factori cu valoare
- Creștere· parțial100/100 · 1/2 factori cu valoare
- Calitate25/100 · 2/3 factori cu valoare
- Randamente· parțialindisponibil · 0/2 factori cu valoare
- Evaluare· parțial0/100 · 1/3 factori cu valoare
O grupă «parțială» e calculată din sub jumătate din ponderea ei sau dintr-un singur factor: nu e o evaluare completă a grupei.
Memo
Rivian Automotive, Inc. / DE (RIVN). Ultimul exercițiu complet: 2025; date până la 2026-09-30.
Cifre calculate din situațiile financiare: venit 5,4 mld USD în 2025; creștere an/an 8,4 %; marjă netă -45,9 %; ROE -55,0 %.
Evaluarea nu poate fi calculată din datele disponibile.
Date insuficiente pentru un verdict (acoperirea ponderilor scorului: 43,8 % din minimum 60 %; metode de evaluare calculate: 0 din minimum 1).
Text generat determinist din cifrele afișate; fără model de limbaj. Nu este recomandare de investiții.
Ce susține teza
- CAGR venituri 3 ani: 48,1 %
- Lichiditatea curentă: 2,2x
Ce o infirmă
- ROIC: -49,1 %
- Acoperirea dobânzilor: -12,7x
- Randament FCF: -21,6 %
Neevaluați (date insuficiente sau indicator fără semnificație): Conversia profitului în FCF, CAGR EPS 3 ani, Datorie netă / EBITDA, P/E (TTM), EV/EBITDA, Randamentul distribuirilor către acționari, Rata de distribuire (FCF).
Față de mediana verticalei
Motor Vehicles & Passenger Car Bodies (SIC 3711) · aceeași industrie (SIC 4 cifre) · comparată cu 25 firme
Banda de mărime nu s-a aplicat: ar fi rămas prea puține firme; verticala conține și firme mult mai mici sau mai mari.
Multipli și rentabilitate față de mediană
Prețul rebazat la 100 (lunar, 5 ani)
Firmele verticalei
| Capitalizare | P/E | ROE | Marja netă | Venituri an/an | 1A / 3A | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| TSLATesla, Inc. | 1.358,5 mld | 378,9 | 3,8 % | 3,1 % | −2,9 % | −20 % / +43 % |
| GMGeneral Motors Company | 75,4 mld | 19,9 | 6,1 % | 2,1 % | −1,3 % | +22 % / +183 % |
| PCARPACCAR Inc | 55,0 mld | 19,9 | 13,7 % | 9,5 % | −15,5 % | −1 % / +14 % |
| LILi Auto Inc. | 24,2 mld | 149,0 | 1,6 % | 1,0 % | −18,8 % | −35 % / −68 % |
| RIVNRivian Automotive, Inc. | 19,4 mld | — | -55,0 % | -45,9 % | +8,4 % | −14 % / −23 % |
| OSKOshkosh Corporation | 8,3 mld | 16,7 | 11,0 % | 4,6 % | −2,9 % | +7 % / +41 % |
| NIONIO Inc. | 7,9 mld | — | -302,6 % | -17,1 % | +38,9 % | −42 % / −56 % |
| VFSVinFast Auto Ltd. | 7,5 mld | — | — | -175,5 % | +54,7 % | −1 % / −62 % |
| FSSFederal Signal Corporation | 6,8 mld | 23,3 | 20,5 % | 11,7 % | +17,1 % | −2 % / +63 % |
| LCIDLucid Group, Inc. | 1,2 mld | — | -571,4 % | -249,2 % | +67,6 % | −78 % / −93 % |
| LOTLotus Technology Inc. | 197,9 mil | — | — | -89,4 % | −43,8 % | −77 % / −97 % |
| NIUNiu Technologies | 112,4 mil | — | -4,4 % | -0,9 % | +36,7 % | −50 % / −26 % |
| GGRGogoro Inc. | 40,6 mil | — | -56,2 % | -28,4 % | −9,4 % | −31 % / −95 % |
| WKHSWorkhorse Group Inc. | 34,2 mil | — | — | -301,5 % | +201,1 % | −71 % / −100 % |
| DCXDigital Currency X Technology Inc. | 20,7 mil | — | — | -434,9 % | −27,1 % | −100 % / −100 % |
| FFAIFaraday Future Intelligent Electric Inc. | 9,6 mil | — | -2.030,5 % | -21.838,0 % | −0,6 % | −100 % / −100 % |
| FLYEFly-E Group, Inc. | 3,7 mil | — | -82,2 % | -67,9 % | −25,0 % | −50 % / indisponibil |
| CENNCenntro Inc. | 348,8 mii | — | -126,6 % | -423,9 % | −42,2 % | −99 % / −100 % |
| FFord Motor Co | — | — | -18,4 % | -4,2 % | +1,2 % | −6 % / +22 % |
| TMToyota Motor Corp | — | — | 13,6 % | 9,9 % | +6,5 % | +8 % / +15 % |
| AIIORobo.ai Inc. | — | — | — | -17.614,9 % | −92,1 % | −97 % / −100 % |
| XPEVXpeng Inc. | — | — | -7,9 % | -46,7 % | indisponibil | −56 % / −42 % |
| PSNYPolestar Automotive Holding UK PLC | — | — | — | -100,8 % | −14,1 % | −76 % / −94 % |
| HMCHonda Motor Co., Ltd. | — | — | 6,7 % | 3,9 % | +6,2 % | +20 % / +18 % |
| STLAStellantis N.V. | — | — | -33,0 % | -14,5 % | −2,1 % | −58 % / −80 % |
Randamentele de preț pe 1 și 3 ani: pentru RIVN din închiderile zilnice (aceleași ca în tabelul de performanță), pentru celelalte firme din închiderile de sfârșit de lună.
Prognoza motorului olivLaw
Motorul de lume a rulat după ultimul comunicat material al firmei. Probabilitățile sunt de ATINGERE a unui nivel în orizont (nu de închidere acolo) și stau lângă mersul aleator (p_rw), reperul fără informație.
Scenarii de evaluare (ipoteze editabile)
Scenarii ilustrative
Ilustrative: nu sunt previziuni și nu au probabilități. Fiecare caz este o poveste coerentă de ipoteze, calculată pe cifrele de azi.
Preț estimat (USD)
| Preț estimat | Pesimist | De bază | Optimist |
|---|---|---|---|
| 1 ani | date insuficiente Randament total indisponibil · Pe an indisponibil | date insuficiente Randament total indisponibil · Pe an indisponibil | date insuficiente Randament total indisponibil · Pe an indisponibil |
| 3 ani | date insuficiente Randament total indisponibil · Pe an indisponibil | date insuficiente Randament total indisponibil · Pe an indisponibil | date insuficiente Randament total indisponibil · Pe an indisponibil |
| 5 ani | date insuficiente Randament total indisponibil · Pe an indisponibil | date insuficiente Randament total indisponibil · Pe an indisponibil | date insuficiente Randament total indisponibil · Pe an indisponibil |
Analiză AI
Generat de AIAnaliză generată de AI (Claude), din surse publice citate; poate conține erori. Nu este o recomandare de investiții. Situația la 27 oct. 2026 · Model: claude-haiku-5-5.
Posibil depășită: cel mai nou document citit e din 30 iul. 2026; de atunci au apărut 8-K (29 oct. 2026 · rezultate), 10-Q (29 oct. 2026).
Pe scurt
Rivian proiectează și produce vehicule electrice, cu tehnologii integrate vertical și un model de vânzare direct către clienți, iar în 2026 compania a început livrările externe ale modelului R2, un SUV de dimensiune medie destinat unui public mai larg. Trimestrul al doilea din 2026 a adus venituri de 1.658 miliarde USD 3, în creștere cu 27 la sută față de anul precedent 3, dar compania rămâne în pierdere, iar atingerea profitabilității depinde de scalarea producției și a vânzărilor.
SWOT
Puncte tari
- Integrarea verticală a arhitecturii electrice, a software-ului și a propulsiei, precum și modelul de vânzare direct către clienți, sunt descrise ca avantaje competitive durabile 1.
- Parteneriatul cu Volkswagen Group prin joint venture-ul de arhitectură electrică și software aduce venituri consistente în segmentul servicii 3.
- Compania a raportat la sfârșitul celui de-al doilea trimestru din 2026 o lichiditate totală ridicată și a strâns capital suplimentar în iulie 2026 23.
Puncte slabe
- Compania nu este profitabilă și se așteaptă să înregistreze pierderi semnificative în viitorul previzibil, ceea ce ar putea necesita finanțări suplimentare 1.
- Fabrica din Normal funcționează sub capacitatea maximă, iar costurile de lansare a R2 au împins pierderea brută a segmentului auto în teritoriu negativ în trimestrul al doilea din 2026 13.
- Dependența de furnizori unici sau limitați pentru multe componente crește vulnerabilitatea la întreruperi de aprovizionare 1.
Oportunități
- Lansarea R2 și a variantelor viitoare ar putea extinde baza de clienți către segmente de piață mai largi, inclusiv globale 12.
- Creșterea adoptării Autonomy+ și a serviciilor software ar putea genera venituri recurente cu marje mai mari 13.
- Contractele de flote comerciale, precum cele cu Amazon, ar putea oferi volume previzibile dacă livrările se mențin 12.
Amenințări
- Scăderea sau eliminarea creditelor și incentivelor guvernamentale ar putea reduce cererea și veniturile din certificate 12.
- Presiunea prețurilor din sectorul VE și concurența unor competitori cu resurse mult mai mari ar putea limita marjele 1.
- Tarifele vamale și restricțiile la materiile prime critice ar putea crește costurile de producție peste nivelul așteptat 1.
Riscuri
- Lipsa profitabilitățiiridicat
Compania a înregistrat pierderi nete în fiecare an de la înființare și nu se așteaptă să devină profitabilă în viitorul previzibil 1.
- Necesar de finanțare suplimentarăridicat
Compania va avea nevoie de capital suplimentar prin datorie sau capitaluri proprii, iar accesul la aceste surse nu este asigurat 12.
- Execuția lansării R2ridicat
Atingerea țintelor de livrare pentru R2 este incertă, iar eșecul ar putea afecta grav creșterea și marjele 13.
- Aprovizionare și tarifemediu
Dependența de furnizori unici și expunerea la tarife și la materii prime cu aprovizionare limitată ar putea perturba producția 1.
- Reglementare și certificate de emisiimediu
Modificarea programelor de credite pentru zero emisii ar putea reduce veniturile din certificate, care au contribuit la rezultatele din trimestrul al doilea din 2026 13.
Teza de investiție
Ce ar trebui să fie adevărat (scenariul favorabil)
- Dacă livrările R2 se scalează conform planului, veniturile ar putea crește substanțial, iar costul unitar al producției ar putea scădea pe măsură ce fabrica din Normal se apropie de capacitatea sa 13.
- Joint venture-ul cu Volkswagen Group și serviciile software ar putea adăuga venituri cu marje mai mari, reducând dependența de vânzările de vehicule 13.
- Lichiditatea consolidată și finanțările anunțate pentru a doua jumătate a anului ar putea acoperi investițiile în creștere, dacă condițiile sunt îndeplinite 23.
Ce ar strica teza
- Compania continuă să înregistreze pierderi operaționale și nete mari, iar profitabilitatea nu este asigurată în viitorul apropiat 13.
- Dacă lansarea R2 întâmpină întârzieri sau o cerere mai slabă decât se așteaptă, ar putea fi necesare reduceri de cheltuieli sau finanțări suplimentare costisitoare 12.
- Eliminarea treptată a creditelor pentru vehicule cu zero emisii și a incentivelor pentru VE ar putea reduce veniturile tocmai când compania încearcă să își extindă vânzările 12.
De urmărit
- Realizarea ghidajului de livrări de 65.000 până la 70.000 de vehicule2026
- Evoluția marjei brute a segmentului auto pe măsură ce producția R2 se stabilizeazăQ3 2026
- Lansarea funcțiilor punct-la-punct din Autonomy+ și adoptarea lor de către cliențiend of 2026
Produse, piață și concurență
Generat de AIAnaliză generată de AI (Claude), din surse publice citate; poate conține erori. Nu este o recomandare de investiții. Situația la 27 oct. 2026 · Model: claude-haiku-5-5.
Posibil depășită: cel mai nou document citit e din 30 iul. 2026; de atunci au apărut 8-K (29 oct. 2026 · rezultate), 10-Q (29 oct. 2026).
Afacerea
Rivian este o companie americană de tehnologie auto care dezvoltă și fabrică vehicule electrice, având două segmente raportabile: Automotive și Software and Services 1. Segmentul auto include platformele R1, cu pick-up-ul R1T și SUV-ul R1S, noul SUV de dimensiune medie R2, planificatul R3 și vanurile comerciale dezvoltate împreună cu Amazon 12. Vânzările se fac direct către clienții individuali și comerciali, iar arhitectura electrică, software-ul și sistemul de conducere autonomă sunt dezvoltate intern 1.
Producția actuală se face în fabrica din Normal, Illinois, cu o capacitate anuală de până la 215.000 de vehicule 1. O a doua fabrică, în apropiere de Social Circle, Georgia, este planificată cu o capacitate estimată de 400.000 de vehicule pe an, cu începerea producției pe prima linie preconizată pentru 2028 1.
Piața în context
Compania activează pe piața vehiculelor electrice pentru consumatori și pe cea a flotelor comerciale, unde principalul client este Amazon, cu o comandă inițială de 100.000 de vehicule EDV 1. Piața VE este descrisă în sursă ca fiind puternic competitivă, cu presiuni continue asupra prețurilor și cu cerere volatilă, influențată de politicile guvernamentale și de incentive 1. Lansarea R2 din 2026 urmărește extinderea în segmente de piață mai largi, inclusiv la nivel global 12.
Anul 2026 este de asemenea marcat de expirarea unor credite fiscale federale pentru VE la 30 septembrie 2025, care a produs o mutare a livrărilor în trimestrul al treilea și o scădere în al patrulea 1. Ghidajul pentru 2026 prevede livrări între 65.000 și 70.000 de vehicule 3, ceea ce indică o creștere ușor față de anul 2025 și dependența de succesul lansării R2 13.
Tendințe
- Lansarea R2 și extinderea gameimixt
Livrările externe ale R2 au început în trimestrul al doilea din 2026 și sunt considerate de companie fundamentale pentru creșterea pe termen lung, dacă producția se scalează eficient 31.
- Eliminarea treptată a creditelor și a programelor de reglementarevânt din față
Multe programe care generau credite tranzacționabile pentru vehicule cu zero emisii sunt modificate sau eliminate, ceea ce ar putea reduce veniturile din certificate dacă aceste credite nu mai pot fi vândute 12.
- Tarife și costuri ale materiilor primevânt din față
Tarifele și alte bariere comerciale au crescut costurile de producție, iar materiile prime pentru baterii și magneții cu pământuri rare sunt vulnerabile, ceea ce ar putea afecta marjele dacă costurile nu pot fi compensate 1.
- Autonomie și conducere asistatăvânt din spate
Monetizarea Autonomy+, cu taxe unice sau lunare începând din aprilie 2026, și planurile pentru funcții punct-la-punct ar putea genera venituri recurente dacă adoptarea clienților crește 123.
Poziția concurențială
Concurența include vehiculele cu motor cu ardere internă și vehiculele electrice ale producătorilor tradiționali și ale noilor intrați, dintre care mulți au resurse financiare mult mai mari 1. În segmentul flotelor comerciale, numărul concurenților crește pe măsură ce operatorii trec la VE 1.
- Traditional automotive manufacturers with electric vehicle lines
Producători tradiționali care au lansat vehicule electrice concurente și care au resurse financiare și de producție mai mari, conform riscurilor descrise de companie 1.
- Pure-play electric vehicle manufacturers
Alți producători de vehicule electrice care concurează pentru aceiași clienți individuali și comerciali 1.
- Commercial fleet electric vehicle entrants
Noi intrați pe piața flotelor comerciale electrice, care ar putea concura pentru contractele de livrare pe ultimul kilometru 1.
- Vehicle repair, charging and software providers
Furnizori independenți de servicii de reparații, încărcare, software și dezvoltare a conducerii autonome, menționați ca competitori în segmentul serviciilor 1.
Legături, dependențe și riscuri
Cu cine e legată firma, din propriile depuneri SEC (clienți, furnizori, producție, parteneri, concurenți, țări, reglementare), din declarațiile acționarilor de peste 5 % (13D/13G) și din ce alte firme spun despre ea. Clic pe un nod pentru dovadă; pe o firmă listată, graful se mută pe ea.
Se încarcă legăturile…
Știri și depuneri
Din presă
- Rivian spinoff Also wants to reinvent the wheel — but first, it has to shipThe Verge · 03 nov. 2026 · EN
- Stocks making the biggest moves midday: Oracle, SpaceX, Tempus AI, Rivian & moreCNBC — Top News · 02 nov. 2026 · EN
- Here are Monday's biggest analyst calls: Nvidia, SpaceX, Apple, Rivian, Amazon, CrowdStrike, Broadcom & moreCNBC — Top News · 02 nov. 2026 · EN
- Stocks making the biggest moves premarket: CrowdStrike, Rivian, Micron & moreCNBC — Top News · 02 nov. 2026 · EN
- UBS sees a buying opportunity in Rivian after recent sell-offCNBC — Top News · 02 nov. 2026 · EN
- Automakers like Rivian and Ford are ‘democratizing 3D printing’ to reduce costs and increase speedCNBC — Top News · 31 oct. 2026 · EN
- Rivian’s autonomy gamble faces its first real testThe Verge · 30 oct. 2026 · EN
- Rivian's stock correction allows favorable 'entry point' after Q3 earnings, Jefferies saysCNBC — Top News · 30 oct. 2026 · EN
- Here are Friday's biggest analyst calls: Nvidia, SpaceX, Amazon, Intel, Rivian, Coinbase, Reddit, GE Vernova & moreCNBC — Top News · 30 oct. 2026 · EN
- Rivian third-quarter earnings beat estimates as software revenue, R2 deliveries riseCNBC World · 29 oct. 2026 · EN
- Rivian’s R2 is officially its best-selling vehicleThe Verge · 29 oct. 2026 · EN
- Mașinile viitorului nu vor mai avea nevoie de șofer. Ce pregătește RivianProfit.ro · 22 oct. 2026 · RO
- Rivian spinoff Mind Robotics hires Doug Field as presidentThe Verge · 13 oct. 2026 · EN
- Rivian’s sales pop as the company’s big R2 bet starts to pay offThe Verge · 02 oct. 2026 · EN
- Rivian tops Q3 delivery expectations, reconfirms 2026 guidanceCNBC — Top News · 02 oct. 2026 · EN
- Flow Engineering Raises $50M : Rivian Grew from 40 to 1 , 500 Users in Seven MonthsSurge — GDELT DOC · 01 oct. 2026 · RO
- Rivian recalls about 100,700 vehicles over rearview camera display issueCNBC — Top News · 23 sept. 2026 · EN
- Rivian’s R2 beat its own climate goals four years earlyThe Verge · 22 sept. 2026 · EN
- Rivian Reports Q3 Deliveries for the R2 SUV in October. Here's How Investors Should Prepare.Yahoo Finance — News · 17 sept. 2026 · EN
- The EV Bubble Has Burst. How to Play Rivian Stock Now.Yahoo Finance — News · 14 sept. 2026 · EN
Depuneri SEC
- Raport trimestrial29 oct. 2026
- Raport curent29 oct. 2026Rezultate financiare · Schimbări în conducere · Informare publică (Reg FD) · Situații financiare și anexe
- Raport curent07 oct. 2026Obligație financiară nouă
- Raport curent02 oct. 2026Informare publică (Reg FD) · Situații financiare și anexe
- Raport curent27 aug. 2026Schimbări în conducere · Informare publică (Reg FD) · Situații financiare și anexe
- Raport trimestrial30 iul. 2026
- Raport curent30 iul. 2026Rezultate financiare · Situații financiare și anexe
- Raport curent09 iul. 2026Alte evenimente · Situații financiare și anexe
- Raport curent06 iul. 2026Rezultate financiare
- Raport curent02 iul. 2026Informare publică (Reg FD) · Situații financiare și anexe
Surse
- [1] Form 10-K, fiscal year ended 2025-12-31 · SEC / Rivian Automotive, Inc. · 12 feb. 2026
- [2] Form 10-Q, quarter ended 2026-06-30 · SEC / Rivian Automotive, Inc. · 30 iul. 2026
- [3] Form 8-K, results release (exhibit 99.1) · SEC / Rivian Automotive, Inc. · 30 iul. 2026
Cifre calculate de olivLaw din depunerile SEC și prețurile de închidere; analiza calitativă e generată de AI din surse citate. Nu este o recomandare de investiții.