olivLaw · Cercetare acțiuni SUA
i-80 Gold Corp. IAUX
Gold and Silver Ores · SIC 1040 · Verticală: Gold and Silver Ores (SIC 1040)
i-80 Gold Corp. este o companie minieră axată pe Nevada, care dezvoltă un portofoliu de proiecte de aur, cu scopul de a deveni un producător de talie medie. Compania a finalizat în 2026 un plan de recapitalizare de mai multe sute de milioane de dolari, iar producția de aur din primul semestru al anului 2026 a crescut considerabil față de anul precedent.
Analiza AI e posibil depășită: au apărut depuneri noi după sursele ei (vezi secțiunea «Analiză AI»).
La închiderea din 04 nov. 2026, acțiunea i-80 Gold Corp. (IAUX) costa 1,38 USD (+6,15 % într-o zi), cu capitalizare 1,2 mld USD, beta 1,08, interval pe 52 de săptămâni 0,89–2,08 USD. Ultimul trimestru raportat (T3 2026): venituri de 32,7 mil USD (+2,2 % an/an), profit net de -48,4 mil USD, EPS diluat -0,06 USD.
Date la · analiza AI din · Sursa: depunerile SEC și prețurile de închidere, calculate de olivLaw.
Evoluția prețului
Se încarcă graficul…
Citirea tehnică
- RSI (14)
- 39,1
- slab (30–45)
- Bollinger (20, 2)
- 1,34 – 1,62
- în jumătatea de jos a benzii · %B 0,15 · lățimea benzii 19,4 %
- SMA 50 / 200
- 1,63 / 1,60
- tendință mixtă
- MACD (12, 26, 9)
- -0,07 / -0,06
- MACD sub semnal
Indicatorii descriu trecutul prețului; nu prezic singuri direcția. Pe istoricul nostru, filtrul RSI ≤ 40 nu a adăugat randament (vezi metodologia semnalelor).
Performanță
| Compania | S&P 500 | Față de S&P 500 | Mediana verticalei | |
|---|---|---|---|---|
| 1 lună | −15,3 % | −1,1 % | −14,2 pp | — |
| 3 luni | −8,6 % | −0,5 % | −8,2 pp | — |
| 6 luni | −12,7 % | +4,4 % | −17,1 pp | — |
| De la început de an | −5,5 % | +12,3 % | −17,8 pp | — |
| 1 an | +53,3 % | +13,5 % | +39,8 pp | −11,8 % |
| 3 ani | −5,5 % | +76,4 % | −81,9 pp | +144,6 % |
| 5 ani | −44,1 % | +63,7 % | −107,8 pp | — |
Randamente de preț, fără dividende.
Rezultate trimestriale
Ultimul trimestru: Q3 2026 · 30 sept. 2026
Marje trimestriale
Situații trimestriale · USD
| Exercițiu | Q4 '24 | Q1 '25 | Q2 '25 | Q3 '25 | Q4 '25 | Q1 '26 | Q2 '26 | Q3 '26 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Venituri | 23,2 mil | 14,0 mil | 27,8 mil | 32,0 mil | 21,3 mil | 52,4 mil | 24,3 mil | 32,7 mil |
| Costul vânzărilor | 20,9 mil | 10,8 mil | 26,5 mil | 28,4 mil | 16,4 mil | 35,8 mil | 15,2 mil | 27,2 mil |
| Profit brut | 1,8 mil | 2,9 mil | 798,0 mii | 3,1 mil | 4,7 mil | 16,1 mil | 8,6 mil | 5,0 mil |
| Profit operațional | -17,5 mil | -15,8 mil | -18,8 mil | -27,8 mil | -62,1 mil | -21,8 mil | -34,1 mil | -43,3 mil |
| Amortizare și depreciere | — | 743,0 mii | — | — | — | — | — | — |
| Cheltuieli cu dobânzile | 7,9 mil | 8,2 mil | 7,8 mil | 7,0 mil | 6,5 mil | 5,9 mil | 6,5 mil | 6,4 mil |
| Profit înainte de impozit | -17,4 mil | -41,2 mil | -30,2 mil | -41,9 mil | -88,8 mil | -77,4 mil | -50,0 mil | -48,6 mil |
| Impozit pe profit | 339,0 mii | 0 | 0 | 0 | -3,3 mil | 1,2 mil | 2,5 mil | -229,0 mii |
| Profit net | -17,7 mil | -41,2 mil | -30,2 mil | -41,9 mil | -85,6 mil | -78,6 mil | -52,5 mil | -48,4 mil |
| EPS diluat | -0,05 ≈ | -0,10 | -0,05 | -0,05 | -0,10 ≈ | -0,09 | -0,06 | -0,06 |
| Flux de numerar operațional | -9,2 mil | -22,7 mil | -11,3 mil | -15,2 mil | -34,3 mil | -45,1 mil | -49,6 mil | -32,5 mil |
| Investiții (capex) | 505,0 mii | 356,0 mii | 1,1 mil | 3,3 mil | 4,9 mil | 11,9 mil | 21,5 mil | 23,4 mil |
≈ trimestru derivat (diferență de cumulate / medie pe zile-acțiune)
E/P în timp
E/P = EPS diluat pe ultimele 12 luni / prețul de la sfârșitul trimestrului. E/P este inversul P/E și rămâne definit și când profitul e negativ.
Exerciții anuale
| Exercițiu | 2021 | 2022 | ⚠ 2023 | 2024 | 2025 |
|---|---|---|---|---|---|
| Venituri | 0 | 37,0 mil | 54,9 mil | 50,3 mil | 95,2 mil |
| Venituri an/an | indisponibil | indisponibil | — | −8,3 % | +89,1 % |
| Profit net | 88,2 mil | -79,2 mil | -89,7 mil | -121,5 mil | -198,8 mil |
| Profit net an/an | indisponibil | −189,8 % | — | indisponibil | indisponibil |
| EPS diluat | 0,58 | -0,33 | -0,33 | -0,34 | -0,30 |
| EPS diluat an/an | indisponibil | −156,9 % | — | indisponibil | indisponibil |
| netă % | indisponibil | -214,3 % | -163,3 % | -241,4 % | -208,9 % |
| Flux de numerar liber | -19,0 mil | -96,1 mil | -94,9 mil | -84,5 mil | -93,2 mil |
Seria se rupe înainte de 2023: anii de dinainte vin din rapoartele originale ale emitentului de atunci, anii de după dintr-o depunere ulterioară care a retratat perimetrul (separare, operațiuni întrerupte). Variația an/an peste ruptură nu se afișează.
Rezultate raportate vs așteptări
Se încarcă…
Bilanț și sănătate financiară
Exercițiu 2025 · 31 dec. 2025
- Numerar
- 63,2 mil USD
- Datorie financiară
- 174,7 mil USD
- Datorie netă
- 111,5 mil USD
- Capitaluri proprii
- 346,8 mil USD
- Active totale
- 703,4 mil USD
- Datorie / capitaluri
- 0,50x
- Lichiditate curentă
- 0,73x
- ROE
- -57,9 %
- ROA
- -29,3 %
- Marja FCF
- -97,9 %
Situații financiare (cu sursa fiecărei cifre)
Venituri și profit net (USD)
Marje
Cont de profit și pierdere · USD
| Linie | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Sursă (ultimul an) |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Venituri | 0 | 37,0 mil | 54,9 mil | 50,3 mil | 95,2 mil | SEC (XBRL)· 19 feb. 2026verificat |
| Costul vânzărilor | 0 | 28,9 mil | 52,9 mil | 64,6 mil | 82,0 mil | SEC (XBRL)· 19 feb. 2026verificat |
| Profit brut | 0 | 3,6 mil | -5,1 mil | -15,7 mil | 11,5 mil | SEC (XBRL)· 19 feb. 2026verificat |
| Profit operațional | -28,4 mil | -58,9 mil | -101,0 mil | -89,1 mil | -124,4 mil | SEC (XBRL)· 19 feb. 2026verificat |
| Amortizare și depreciere | 0 | 4,5 mil | 8,7 mil | 3,2 mil | — | SEC (XBRL)· 01 apr. 2025verificat |
| EBITDA | -28,4 mil ≈ | -54,3 mil ≈ | -92,2 mil ≈ | -85,9 mil ≈ | — | SEC (XBRL)· 01 apr. 2025derivat |
| Cheltuieli cu dobânzile | 645,0 mii | 20,5 mil | 27,3 mil | 32,5 mil | 29,6 mil | SEC (XBRL)· 19 feb. 2026verificat |
| Profit înainte de impozit | 96,7 mil | -91,0 mil | -92,9 mil | -120,0 mil | -202,1 mil | SEC (XBRL)· 19 feb. 2026verificat |
| Impozit pe profit | 20,1 mil | -11,8 mil | -3,2 mil | 1,5 mil | -3,3 mil | SEC (XBRL)· 19 feb. 2026verificat |
| Profit net | 88,2 mil | -79,2 mil | -89,7 mil | -121,5 mil | -198,8 mil | SEC (XBRL)· 19 feb. 2026verificat |
| EPS diluat | 0,58 | -0,33 | -0,33 | -0,34 | -0,30 | SEC (XBRL)· 19 feb. 2026verificat |
| Media ponderată diluată a acțiunilor | 153,0 mil | 240,1 mil | 274,1 mil | 359,2 mil | 671,7 mil | SEC (XBRL)· 19 feb. 2026verificat |
≈ calculat olivLaw din liniile raportate ale aceluiași an: Profit operațional + Amortizare și depreciere.
- 2023
- 274,1 mil
- 2024
- 359,2 mil
- 2025
- 671,7 mil
SEC (XBRL)· 19 feb. 2026verificat
Bilanț · USD
| Linie | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Sursă (ultimul an) |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Numerar | 87,7 mil | 81,2 mil | 16,3 mil | 19,0 mil | 63,2 mil | SEC (XBRL)· 19 feb. 2026verificat |
| Creanțe | 393,0 mii | 623,0 mii | 4,3 mil | — | — | SEC (XBRL)· 12 mar. 2024verificat |
| Stocuri | 26,0 mil | 16,5 mil | 11,4 mil | 15,3 mil | 29,3 mil | SEC (XBRL)· 19 feb. 2026verificat |
| Active curente | 121,5 mil | 77,3 mil | 39,8 mil | 42,3 mil | 100,3 mil | SEC (XBRL)· 19 feb. 2026verificat |
| Imobilizări corporale nete | 502,6 mil | 529,3 mil | — | — | — | SEC (XBRL)· 31 mar. 2023verificat |
| Active totale | 656,3 mil | 642,0 mil | 654,3 mil | 655,6 mil | 703,4 mil | SEC (XBRL)· 19 feb. 2026verificat |
| Datorii comerciale | 8,5 mil | 10,6 mil | 27,2 mil | 26,4 mil | 41,5 mil | SEC (XBRL)· 19 feb. 2026verificat |
| Datorie pe termen scurt | 58,0 mii | 21,3 mil | 31,2 mil | 37,8 mil | 76,8 mil | SEC (XBRL)· 19 feb. 2026verificat |
| Datorie pe termen lung | 41,4 mil | 113,9 mil | 163,0 mil | 153,6 mil | 97,9 mil | SEC (XBRL)· 19 feb. 2026verificat |
| Datorii curente | 29,9 mil | 85,6 mil | 65,2 mil | 74,1 mil | 138,3 mil | SEC (XBRL)· 19 feb. 2026verificat |
| Datorii totale | 249,4 mil | 308,5 mil | 309,0 mil | 315,0 mil | 356,6 mil | SEC (XBRL)· 19 feb. 2026verificat |
| Capital propriu | 407,0 mil | 333,4 mil | 426,3 mil | 340,7 mil † | 346,8 mil † | SEC (XBRL)· 19 feb. 2026verificat |
| Acțiuni în circulație la sfârșitul exercițiului | — | 240,6 mil | 298,5 mil | — | — | SEC (XBRL)· 12 mar. 2024verificat |
† capitalurile proprii ale acționarilor societății-mamă: în acești ani emitentul nu mai raportează totalul inclusiv interesele minoritare.
- 2023
- 298,5 mil
- 2024
- —
- 2025
- —
SEC (XBRL)· 12 mar. 2024verificat
Fluxuri de numerar · USD
| Linie | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Sursă (ultimul an) |
|---|---|---|---|---|---|---|
| Flux de numerar operațional | -13,0 mil | -45,8 mil | -77,5 mil | -82,5 mil | -83,6 mil | SEC (XBRL)· 19 feb. 2026verificat |
| Investiții (capex) | 6,0 mil | 50,2 mil | 17,4 mil | 2,0 mil | 9,6 mil | SEC (XBRL)· 19 feb. 2026verificat |
| Flux de numerar liber | -19,0 mil ≈ | -96,1 mil ≈ | -94,9 mil ≈ | -84,5 mil ≈ | -93,2 mil ≈ | SEC (XBRL)· 19 feb. 2026derivat |
| Flux de numerar din investiții | -137,6 mil | -54,7 mil | -8,3 mil | -1,6 mil | -9,6 mil | SEC (XBRL)· 19 feb. 2026verificat |
| Flux de numerar din finanțare | 222,9 mil | 61,4 mil | 65,4 mil | 82,7 mil | 139,0 mil | SEC (XBRL)· 19 feb. 2026verificat |
≈ calculat olivLaw din liniile raportate ale aceluiași an: Flux de numerar operațional − Investiții (capex).
Indicatori calculați
Creștere
Profitabilitate
Randamente
Bilanț și datorie
Lichiditate
Numerar
Eficiență
Piață și evaluare
Risc
Evaluare
Încadrare olivLaw
- acoperirea ponderilor scorului: 43,8 % din minimum 60 %
- metode de evaluare calculate: 0 din minimum 1
Metodologie de scor pe indicatori și evaluare, nu recomandare de investiții.
Preț de închidere
04 nov. 2026Sursă: olivLaw, serie de închidere
Capitalizare: 1,2 mld USD
Indicatori-cheie
Acoperire și prospețime
Scorul pe grupe
44 % · Date insuficiente
Interval de valoare estimat
indisponibil — nicio metodă de evaluare nu a putut fi calculată
Ipotezele de evaluare sunt alese editorial, nu măsurate; beta nu este măsurat.
Metode de evaluare
- DCF (flux de numerar actualizat)indisponibil · baza de calcul nu este pozitivă
- Colegi: EV/EBITDAindisponibil · lipsesc date de intrare
- Colegi: P/Eindisponibil · baza de calcul nu este pozitivă
- Dividende actualizate (DDM)indisponibil · compania nu distribuie dividende: modelul de dividende nu se aplică fără o ipoteză explicită de inițiere
nicio metodă de evaluare nu a putut fi calculată
Comparabilele pe clasificare (SIC) grupează după codul industrial, nu după activitatea economică; grupul direct e o selecție editorială după activitate. Multiplii membrilor sunt pe ultimele 12 luni raportate de fiecare, la ultima lor închidere.
Ipoteze (ilustrative, editoriale)
- Rata fără risc
- 4,3 %
- Prima de risc a pieței
- 5,0 %
- Beta (implicit)
- 1,00
- Costul capitalului propriu
- 9,3 %
- Creștere terminală
- 2,5 %
Scorul pe factori
Date insuficiente
Poarta de dovezi minime: acoperirea ponderilor scorului: 43,8 % din minimum 60 %; metode de evaluare calculate: 0 din minimum 1
| Factor | Valoare | Scor | Pondere folosită |
|---|---|---|---|
| ROIC · Calitate | -35,6 % | 0 (față de colegi) | 24 % |
| Marja netă · Calitate | -202,7 % | 13 (față de colegi) | 14 % |
| Conversia profitului în FCF · Calitate | indisponibil | indisponibil | — |
| CAGR venituri 3 ani · Creștere | 37,1 % | 100 (pe interval fix) | 19 % |
| CAGR EPS 3 ani · Creștere | indisponibil | indisponibil | — |
| Datorie netă / EBITDA · Bilanț și datorie | indisponibil | indisponibil | — |
| Acoperirea dobânzilor · Bilanț și datorie | -6,3x | 0 (pe interval fix) | 14 % |
| Lichiditatea curentă · Bilanț și datorie | 6,1x | 100 (pe interval fix) | 10 % |
| P/E (TTM) · Evaluare | indisponibil | indisponibil | — |
| EV/EBITDA · Evaluare | indisponibil | indisponibil | — |
| Randament FCF · Evaluare | -18,6 % | 0 (pe interval fix) | 19 % |
| Randamentul distribuirilor către acționari · Randamente | indisponibil | indisponibil | — |
| Rata de distribuire (FCF) · Randamente | indisponibil | indisponibil | — |
Factorii fără valoare au ieșit; ponderile rămase au fost renormalizate.
Grupele scorului
- Bilanț și datorie40/100 · 2/3 factori cu valoare
- Creștere· parțial100/100 · 1/2 factori cu valoare
- Calitate5/100 · 2/3 factori cu valoare
- Randamente· parțialindisponibil · 0/2 factori cu valoare
- Evaluare· parțial0/100 · 1/3 factori cu valoare
O grupă «parțială» e calculată din sub jumătate din ponderea ei sau dintr-un singur factor: nu e o evaluare completă a grupei.
Memo
i-80 GOLD CORP. (IAUX). Ultimul exercițiu complet: 2025; date până la 2026-09-30.
Cifre calculate din situațiile financiare: venit 95,2 mil USD în 2025; creștere an/an 89,1 %; marjă netă -202,7 %; ROE -81,9 %.
Evaluarea nu poate fi calculată din datele disponibile.
Date insuficiente pentru un verdict (acoperirea ponderilor scorului: 43,8 % din minimum 60 %; metode de evaluare calculate: 0 din minimum 1).
Text generat determinist din cifrele afișate; fără model de limbaj. Nu este recomandare de investiții.
Ce susține teza
- CAGR venituri 3 ani: 37,1 %
- Lichiditatea curentă: 6,1x
Ce o infirmă
- ROIC: -35,6 %
- Marja netă: -202,7 %
- Acoperirea dobânzilor: -6,3x
- Randament FCF: -18,6 %
Neevaluați (date insuficiente sau indicator fără semnificație): Conversia profitului în FCF, CAGR EPS 3 ani, Datorie netă / EBITDA, P/E (TTM), EV/EBITDA, Randamentul distribuirilor către acționari, Rata de distribuire (FCF).
Față de mediana verticalei
Gold and Silver Ores (SIC 1040) · aceeași industrie (SIC 4 cifre) · comparată cu 39 firme
Multipli și rentabilitate față de mediană
Prețul rebazat la 100 (lunar, 5 ani)
Firmele verticalei
| Capitalizare | P/E | ROE | Marja netă | Venituri an/an | 1A / 3A | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| NEMNewmont Corporation | 122,7 mld | 13,7 | 26,8 % | 34,7 % | +21,3 % | +30 % / +194 % |
| AEMAgnico Eagle Mines Limited | 91,7 mld | 20,7 | 19,6 % | 37,5 % | +43,7 % | +5 % / +242 % |
| BBarrick Mining Corp | 67,2 mld | 13,7 | 19,6 % | 29,4 % | +31,2 % | −3 % / +128 % |
| FNVFRANCO NEVADA Corp | 46,7 mld | 42,0 | 16,3 % | 61,0 % | +63,7 % | +15 % / +116 % |
| AUAngloGold Ashanti plc | 44,4 mld | 17,0 | 43,1 % | 32,1 % | +70,8 % | +3 % / +357 % |
| GFIGold Fields Limited | 32,9 mld | 26,6 | 25,7 % | 23,9 % | +15,6 % | −14 % / +140 % |
| KGCKinross Gold Corp | 25,7 mld | 11,0 | 31,0 % | 33,9 % | +36,9 % | −24 % / +264 % |
| PAASPan American Silver Corp. | 17,5 mld | 16,2 | 16,8 % | 27,1 % | +28,4 % | −9 % / +165 % |
| CDECoeur Mining, Inc. | 14,9 mld | 16,0 | 10,3 % | 19,2 % | +96,4 % | −16 % / +378 % |
| AGIAlamos Gold Inc. | 12,6 mld | 14,3 | 22,1 % | 49,0 % | +34,3 % | −20 % / +103 % |
| HMYHarmony Gold Mining Company Limited | 10,4 mld | — | — | — | +25,8 % | −17 % / +163 % |
| EQXEquinox Gold Corp. | 8,9 mld | 32,2 | 4,8 % | 12,2 % | +99,1 % | −19 % / +106 % |
| AGFirst Majestic Silver Corp. | 7,6 mld | 45,3 | 8,0 % | 13,1 % | +124,3 % | +1 % / +158 % |
| EGOEldorado Gold Corp | 6,7 mld | 13,6 | 12,4 % | 27,9 % | +37,5 % | +7 % / +155 % |
| CGAUCenterra Gold Inc. | 4,3 mld | — | -4,7 % | -7,4 % | +28,8 % | +61 % / +249 % |
| ARISAris Mining Corp | 3,2 mld | 38,3 | 7,0 % | 8,4 % | +81,7 % | +12 % / +396 % |
| NGNovagold Resources Inc. | 2,7 mld | — | -32,8 % | — | indisponibil | −40 % / +45 % |
| AAUCAllied Gold Corporation | 2,5 mld | — | -13,8 % | -3,9 % | +82,3 % | −3 % / indisponibil |
| EXKEndeavour Silver Corp. | 2,1 mld | — | -22,4 % | -25,5 % | +114,8 % | −21 % / +259 % |
| HYMCHycroft Mining Holding Corporation | 1,6 mld | — | -72,3 % | — | −100,0 % | +49 % / +716 % |
| IAUXi-80 GOLD CORP. | 1,2 mld | — | -81,9 % | -202,7 % | +89,1 % | +53 % / −5 % |
| NEWPNew Pacific Metals Corp. | 952,3 mil | — | -2,8 % | — | −19,1 % | +101 % / +181 % |
| MUXMcEWEN INC. | 916,1 mil | 12,8 | 13,5 % | 32,5 % | +13,2 % | −20 % / +94 % |
| MTAMetalla Royalty & Streaming Ltd. | 732,0 mil | — | -1,7 % | -36,1 % | +99,6 % | +6 % / +145 % |
| GROYGold Royalty Corp. | 648,9 mil | — | -0,7 % | -26,5 % | +54,5 % | −34 % / +86 % |
Randamentele de preț pe 1 și 3 ani: pentru IAUX din închiderile zilnice (aceleași ca în tabelul de performanță), pentru celelalte firme din închiderile de sfârșit de lună.
Prognoza motorului olivLaw
Motorul de lume a rulat după ultimul comunicat material al firmei. Probabilitățile sunt de ATINGERE a unui nivel în orizont (nu de închidere acolo) și stau lângă mersul aleator (p_rw), reperul fără informație.
Motorul nu are încă o rulare publicată pentru această firmă.
Scenarii de evaluare (ipoteze editabile)
Scenarii ilustrative
Ilustrative: nu sunt previziuni și nu au probabilități. Fiecare caz este o poveste coerentă de ipoteze, calculată pe cifrele de azi.
Preț estimat (USD)
| Preț estimat | Pesimist | De bază | Optimist |
|---|---|---|---|
| 1 ani | date insuficiente Randament total indisponibil · Pe an indisponibil | date insuficiente Randament total indisponibil · Pe an indisponibil | date insuficiente Randament total indisponibil · Pe an indisponibil |
| 3 ani | date insuficiente Randament total indisponibil · Pe an indisponibil | date insuficiente Randament total indisponibil · Pe an indisponibil | date insuficiente Randament total indisponibil · Pe an indisponibil |
| 5 ani | date insuficiente Randament total indisponibil · Pe an indisponibil | date insuficiente Randament total indisponibil · Pe an indisponibil | date insuficiente Randament total indisponibil · Pe an indisponibil |
Analiză AI
Generat de AIAnaliză generată de AI (Claude), din surse publice citate; poate conține erori. Nu este o recomandare de investiții. Situația la 27 oct. 2026 · Model: claude-haiku-5-5.
Posibil depășită: cel mai nou document citit e din 10 aug. 2026; de atunci au apărut 10-Q (02 nov. 2026).
Pe scurt
i-80 Gold Corp. este o companie minieră axată pe Nevada, care dezvoltă un portofoliu de proiecte de aur, cu scopul de a deveni un producător de talie medie. Compania a finalizat în 2026 un plan de recapitalizare de mai multe sute de milioane de dolari, iar producția de aur din primul semestru al anului 2026 a crescut considerabil față de anul precedent 2.
SWOT
Puncte tari
- Compania are un portofoliu de proiecte în Nevada, o jurisdicție stabilă, și mai multe proprietăți aflate în stadii avansate de autorizare și construcție 1.
- Întărirea bilanțului prin finanțări recente a oferit companiei lichidități semnificative și flexibilitate pentru dezvoltarea proiectelor 2.
- Granite Creek funcționează deja și generează venituri, ceea ce oferă o bază operațională față de proiectele aflate încă în dezvoltare 13.
Puncte slabe
- Pierderea netă și cheltuielile de precomercializare și explorare au crescut, iar fluxul de numerar operațional a rămas negativ în prima jumătate a anului 2026 2.
- Majoritatea proprietăților sunt încă în stadiul de explorare, fără rezerve minerale definite, ceea ce face valoarea lor mai incertă 1.
- Compania depinde de terți pentru procesarea materialului până la finalizarea Lone Tree Plant, ceea ce introduce riscuri de întârziere 13.
Oportunități
- Dacă Archimedes și Lone Tree Plant intră în producție la termenele anunțate, compania ar putea crește substanțial producția și fluxul de numerar 13.
- Resursele de explorare din Archimedes și Mineral Point ar putea extinde durata de viață a minelor, dacă rezultatele de foraj se confirmă 3.
- Finalizarea studiilor de fezabilitate ar putea deschide calea spre rezerve minerale definite și spre aprobarea finanțării pentru faza a doua 3.
Amenințări
- Scăderea prețului aurului ar putea reduce marjele și ar putea face unele resurse neeconomice, cu impact asupra valorii proiectelor 1.
- Întârzierile la permise, construcții sau la procesarea la terți ar putea amâna producția și ar putea crește costurile 12.
- Obligațiile de datorie și instrumentele convertibile ar putea afecta flexibilitatea financiară dacă producția nu atinge așteptările 2.
Riscuri
- Riscuri operaționale în mineritridicat
Operațiunile miniere sunt periculoase și pot fi afectate de cădere de roci, inundații sau defecțiuni ale echipamentelor, ceea ce ar putea duce la întreruperi prelungite 1.
- Volatilitatea prețului auruluiridicat
Prețul aurului fluctuează puternic din cauza factorilor economici și geopolitici, iar o scădere prelungită ar putea face resursele neeconomice 1.
- Incertitudinea estimărilor de resursemediu
Estimările de rezerve și resurse minerale sunt subiective și ar putea fi revizuite în jos, ceea ce ar putea duce la depreciere a activelor 1.
- Întârzieri la proiecte și costurimediu
Dezvoltarea proiectelor poate depăși bugetul sau termenele, iar dacă finanțarea suplimentară nu este disponibilă, compania ar putea reduce sfera planurilor 13.
- Dependența de procesarea la terțiscăzut
Până la finalizarea Lone Tree Plant, o parte din material este procesată de terți, ceea ce ar putea afecta calendarul vânzărilor, după cum s-a văzut în al doilea trimestru 23.
Teza de investiție
Ce ar trebui să fie adevărat (scenariul favorabil)
- Producția de aur a crescut considerabil, iar prețul ridicat al aurului a îmbunătățit marjele; dacă Archimedes și Lone Tree Plant intră în producție la termen, compania ar putea deveni un producător de talie medie.
- Recapitalizarea finalizată în 2026 a eliminat presiunea imediată asupra bilanțului și a oferit fonduri pentru dezvoltare, ceea ce ar putea reduce riscul de finanțare pe termen scurt.
- Portofoliul de proiecte din Nevada, cu resurse potențial extinse la Archimedes și Mineral Point, ar putea sprijini creșterea producției pe termen lung.
Ce ar strica teza
- Pierderile nete și cheltuielile de dezvoltare au crescut, iar fluxul de numerar operațional a rămas negativ; dacă această tendință continuă, presiunea asupra finanțării ar putea reapărea.
- Majoritatea proprietăților sunt încă în explorare, fără rezerve definite, iar dacă studiile de fezabilitate întârzie, valoarea proiectelor ar putea fi mai mică decât se estimează.
- Veniturile depind de prețul aurului și de procesarea la terți; dacă prețul scade sau întârzierile continuă, vânzările ar putea scădea din nou.
De urmărit
- Începerea extracției de aur la Archimedes subteranQ4 2026
- Publicarea studiilor de fezabilitate pentru Granite Creek și CoveQ3 2026
- Începerea construcției majore la Lone Tree PlantQ4 2026
- Finalizarea ingineriei detaliate pentru Lone Tree Plantlate Q1 2027
Produse, piață și concurență
Generat de AIAnaliză generată de AI (Claude), din surse publice citate; poate conține erori. Nu este o recomandare de investiții. Situația la 27 oct. 2026 · Model: claude-haiku-5-5.
Posibil depășită: cel mai nou document citit e din 10 aug. 2026; de atunci au apărut 10-Q (02 nov. 2026).
Afacerea
i-80 Gold Corp. este o companie axată pe Nevada, implicată în explorarea și extracția aurului și argintului, cu patru proprietăți principale: Granite Creek, Ruby Hill, Lone Tree și Cove 1. Strategia sa este un plan de dezvoltare în trei faze, care vizează trei mine subterane de mare grad și două proiecte miniere la suprafață 1. Pentru faza întâi, Lone Tree Plant este esențială, deoarece va procesa materialul refractar de la mine 1.
Granite Creek subteran este primul proiect de redezvoltare al companiei și se află în curs de creștere spre producție constantă 1. Archimedes subteran, a doua mină, a intrat în construcție în a doua jumătate a anului 2025, iar extracția de aur este așteptată la sfârșitul anului 2026 13. Cove este planificat ca a treia mină subterană și se află încă în stadiu de explorare 1.
Compania și-a consolidat bilanțul în 2026 printr-o serie de tranzacții de finanțare, inclusiv un drept de royalty vândut către Franco-Nevada și un facilitar de plată anticipată în aur 2. Aceste fonduri sunt destinate avansării celor cinci proiecte de aur, refurbishării Lone Tree Plant și extinderii resurselor 12.
Segmente
Granite Creek
Proiectul Granite Creek este o mină subterană deja autorizată, construită și în funcțiune, aflată în creștere spre producție constantă; a generat profit brut în a doua jumătate a anului 2025 13.
Piața în context
Piața aurului și argintului este globală, iar compania nu depinde de un singur cumpărător, ceea ce reduce riscul de concentrare a vânzărilor 1. Prețul mediu realizat al aurului a crescut de la 3.368 dolari pe uncie în 2025 la 4.801 dolari pe uncie în prima jumătate a lui 2026, ceea ce a sprijinit veniturile 12. Creșterea prețului depinde însă de factori externi pe care compania nu îi poate controla 1.
Compania operează doar în statul Nevada, unde standardele de mediu sunt stricte și se impun garanții financiare pentru reabilitare 1. Procesarea materialului se face prin instalații proprii și prin prelucrare la terți până în 2027, urmând ca din 2028 să fie folosite exclusiv instalațiile interne 1.
Tendințe
- Prețul ridicat al auruluivânt din spate
Prețul mediu realizat al aurului a crescut semnificativ între 2025 și 2026, ceea ce a îmbunătățit marja brută; dacă prețul rămâne ridicat, profitabilitatea proiectelor ar putea crește 12.
- Costuri de dezvoltare ridicatevânt din față
Cheltuielile pentru precomercializare, evaluare și explorare au crescut considerabil, ceea ce a dus la pierderi nete mai mari; dacă aceste cheltuieli continuă, presiunea asupra fluxului de numerar ar putea persista 2.
- Finanțare și refinanțaremixt
Compania a obținut finanțare semnificativă în 2026, ceea ce i-a permis să răscumpere datoriile vechi; totuși, noile instrumente, precum obligațiunile convertibile, aduc obligații viitoare 2.
- Întârzieri la procesarea la terțivânt din față
Întârzierile la instalația de procesare a unui terț au redus vânzările de aur din Granite Creek în al doilea trimestru al anului 2026; dacă aceste întârzieri persistă, ritmul de vânzări ar putea rămâne sub așteptări 23.
Poziția concurențială
Mineritul de explorare este un domeniu foarte competitiv, iar companiile concurente din aceeași regiune din Nevada au adesea resurse financiare mai mari, expertiză operațională mai vastă sau proprietăți mai avansate 1. Accesul la personal calificat, contractori de foraj și echipamente este, de asemenea, disputat 1.
Compania nu a identificat în sursele sale concurenți cu nume specifice; sursele menționează doar companii active în aceleași regiuni din Nevada, fără a le numi 1. Din acest motiv, analiza concurenței rămâne generală și se bazează pe descrierea riscurilor făcută de companie 1.
- Companii active în aceleași regiuni din Nevada
Sursele nu numesc concurenții; compania menționează doar că mai multe firme din regiunile proiectelor sale au resurse financiare mai mari sau proprietăți mai avansate 1.
- Alte firme din căutarea de proprietăți minerale
Compania concurează cu alte firme pentru achiziția de proprietăți și pentru personal calificat, dar sursele nu le identifică 1.
- Contractori de foraj și minerit subteran
Compania concurează pentru contractori de foraj și minerit subteran, iar disponibilitatea acestora poate influența calendarul proiectelor 1.
- Furnizori de echipamente miniere
Accesul la echipamente de explorare și minerit este limitat de concurența din industrie, ceea ce poate afecta planificarea 1.
Legături, dependențe și riscuri
Cu cine e legată firma, din propriile depuneri SEC (clienți, furnizori, producție, parteneri, concurenți, țări, reglementare), din declarațiile acționarilor de peste 5 % (13D/13G) și din ce alte firme spun despre ea. Clic pe un nod pentru dovadă; pe o firmă listată, graful se mută pe ea.
Se încarcă legăturile…
Știri și depuneri
Din presă
Nicio știre în arhiva noastră în ultimele 180 de zile.
Depuneri SEC
- Raport curent02 nov. 2026Situații financiare și anexe
- Raport trimestrial02 nov. 2026
- Raport curent15 oct. 2026Informare publică (Reg FD)
- Raport curent22 sept. 2026Alte evenimente · Situații financiare și anexe
- Raport curent22 sept. 2026Informare publică (Reg FD) · Situații financiare și anexe
- Raport curent10 aug. 2026Rezultate financiare · Situații financiare și anexe
- Raport trimestrial10 aug. 2026
- Raport curent30 iul. 2026Informare publică (Reg FD) · Situații financiare și anexe
- Raport curent01 iul. 2026Informare publică (Reg FD) · Situații financiare și anexe
- Raport curent26 iun. 2026Alte evenimente · Situații financiare și anexe
Surse
- [1] Form 10-K, fiscal year ended 2025-12-31 · SEC / i-80 Gold Corp. · 19 feb. 2026
- [2] Form 10-Q, quarter ended 2026-06-30 · SEC / i-80 Gold Corp. · 10 aug. 2026
- [3] Form 8-K, results release (exhibit 99.1) · SEC / i-80 Gold Corp. · 10 aug. 2026
Cifre calculate de olivLaw din depunerile SEC și prețurile de închidere; analiza calitativă e generată de AI din surse citate. Nu este o recomandare de investiții.