olivLaw · Cercetare acțiuni SUA
Bruker Corporation BRKR
Laboratory Analytical Instruments · SIC 3826 · Verticală: Laboratory Analytical Instruments (SIC 3826)
Bruker Corporation dezvoltă, fabrică și distribuie instrumente științifice de înaltă performanță și soluții analitice și de diagnostic, folosite în cercetarea în științele vieții și a materialelor. În 2025 veniturile au atins aproximativ 3,4 miliarde USD, iar în primul semestru din 2026 compania și-a revenit la creștere organică, ceea ce face relevantă evoluția cererii academice și industriale.
Analiza AI e posibil depășită: au apărut depuneri noi după sursele ei (vezi secțiunea «Analiză AI»).
La închiderea din 05 nov. 2026, acțiunea Bruker Corporation (BRKR) costa 58,06 USD (−8,98 % într-o zi), cu capitalizare 8,8 mld USD, randament al dividendului 0,34 %, beta 1,31, interval pe 52 de săptămâni 32,76–64,75 USD. Ultimul trimestru raportat (T3 2026): venituri de 874,0 mil USD (+1,6 % an/an), profit net de -111,8 mil USD, EPS diluat -0,81 USD.
Date la · analiza AI din · Sursa: depunerile SEC și prețurile de închidere, calculate de olivLaw.
Evoluția prețului
Se încarcă graficul…
Citirea tehnică
- RSI (14)
- 48,7
- neutru
- Bollinger (20, 2)
- 52,99 – 62,77
- în jumătatea de sus a benzii · %B 0,52 · lățimea benzii 16,9 %
- SMA 50 / 200
- 58,97 / 50,39
- tendință mixtă
- MACD (12, 26, 9)
- 0,03 / -0,16
- MACD peste semnal
Indicatorii descriu trecutul prețului; nu prezic singuri direcția. Pe istoricul nostru, filtrul RSI ≤ 40 nu a adăugat randament (vezi metodologia semnalelor).
Performanță
| Compania | S&P 500 | Față de S&P 500 | Mediana verticalei | |
|---|---|---|---|---|
| 1 lună | −4,0 % | −5,9 % | +1,9 pp | — |
| 3 luni | +13,2 % | −4,6 % | +17,9 pp | — |
| 6 luni | +32,8 % | +0,2 % | +32,5 pp | — |
| De la început de an | +23,2 % | +7,4 % | +15,8 pp | — |
| 1 an | +44,4 % | +8,2 % | +36,2 pp | +11,6 % |
| 3 ani | +3,4 % | +68,4 % | −65,0 pp | −10,3 % |
| 5 ani | −28,9 % | +56,5 % | −85,4 pp | — |
Randamente de preț, fără dividende.
Rezultate trimestriale
Ultimul trimestru: Q3 2026 · 30 sept. 2026
Marje trimestriale
Situații trimestriale · USD
| Exercițiu | Q4 '24 | Q1 '25 | Q2 '25 | Q3 '25 | Q4 '25 | Q1 '26 | Q2 '26 | Q3 '26 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Venituri | 979,6 mil | 801,4 mil | 797,4 mil | 860,5 mil | 977,2 mil | 823,4 mil | 838,5 mil | 874,0 mil |
| Costul vânzărilor | 486,3 mil | 410,2 mil | 439,5 mil | 481,1 mil | 528,0 mil | 443,6 mil | 422,5 mil | 444,7 mil |
| Profit brut | 493,3 mil | 391,2 mil | 357,9 mil | 379,4 mil | 449,2 mil | 379,8 mil | 416,0 mil | 429,3 mil |
| Cercetare și dezvoltare | 104,4 mil | 97,1 mil | 100,2 mil | 98,3 mil | 99,6 mil | 101,3 mil | 94,3 mil | 92,0 mil |
| Cheltuieli generale și de vânzare | 247,3 mil | 225,4 mil | 231,4 mil | 242,5 mil | 247,2 mil | 242,1 mil | 238,9 mil | 226,5 mil |
| Profit operațional | 72,1 mil | 31,8 mil | 11,9 mil | -51,8 mil | 76,3 mil | 10,2 mil | -65,3 mil | -91,0 mil |
| Amortizare și depreciere | 52,9 mil | 50,4 mil | 56,1 mil | 55,7 mil | 58,1 mil | 58,3 mil | 58,0 mil | 54,1 mil |
| Cheltuieli cu dobânzile | 15,6 mil | 13,1 mil | 15,7 mil | 20,3 mil | 11,2 mil | 12,2 mil | 17,8 mil | 15,4 mil |
| Profit înainte de impozit | 56,1 mil | 25,1 mil | 500,0 mii | -71,8 mil | 68,2 mil | 21,9 mil | -40,7 mil | -120,3 mil |
| Impozit pe profit | 40,7 mil | 8,7 mil | -3,1 mil | -14,1 mil | 37,8 mil | 2,5 mil | 14,2 mil | -12,2 mil |
| Profit net | 13,7 mil | 17,4 mil | 7,6 mil | -59,6 mil | 26,0 mil | 14,4 mil | -52,0 mil | -111,8 mil |
| EPS diluat | 0,09 ≈ | 0,11 | 0,05 | -0,41 | 0,17 ≈ | 0,02 | -0,41 | -0,81 |
| Flux de numerar operațional | 190,0 mil | 65,0 mil | -127,5 mil ≈ | -33,2 mil ≈ | 229,8 mil | 71,2 mil | -77,4 mil ≈ | 118,2 mil ≈ |
| Investiții (capex) | 36,7 mil | 26,0 mil | 21,3 mil ≈ | 20,9 mil ≈ | 22,6 mil | 24,2 mil | 28,8 mil ≈ | 21,5 mil ≈ |
| Dividende plătite | 7,6 mil | 7,7 mil | 7,6 mil ≈ | 0 ≈ | 7,5 mil | 7,6 mil | 7,5 mil ≈ | 7,7 mil ≈ |
| Răscumpărări de acțiuni | 0 | 10,0 mil | 0 ≈ | 0 ≈ | 0 | 0 | — | — |
≈ trimestru derivat (diferență de cumulate / medie pe zile-acțiune)
E/P în timp
E/P = EPS diluat pe ultimele 12 luni / prețul de la sfârșitul trimestrului. E/P este inversul P/E și rămâne definit și când profitul e negativ.
Exerciții anuale
| Exercițiu | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Venituri | 1,9 mld | 2,1 mld | 2,0 mld | 2,4 mld | 2,5 mld | 3,0 mld | 3,4 mld | 3,4 mld |
| Venituri an/an | +7,3 % | +9,3 % | −4,1 % | +21,7 % | +4,7 % | +17,1 % | +13,6 % | +2,1 % |
| Profit net | 179,7 mil | 197,2 mil | 157,8 mil | 277,1 mil | 296,6 mil | 427,2 mil | 113,1 mil | -8,6 mil |
| Profit net an/an | +128,6 % | +9,7 % | −20,0 % | +75,6 % | +7,0 % | +44,0 % | −73,5 % | −107,6 % |
| EPS diluat | 1,14 | 1,26 | 1,02 | 1,81 | 1,99 | 2,90 | 0,76 | -0,15 |
| EPS diluat an/an | +132,7 % | +10,5 % | −19,0 % | +77,5 % | +9,9 % | +45,7 % | −73,8 % | −119,7 % |
| netă % | 9,5 % | 9,5 % | 7,9 % | 11,5 % | 11,7 % | 14,4 % | 3,4 % | -0,3 % |
| Flux de numerar liber | 190,5 mil | 140,4 mil | 235,0 mil | 190,4 mil | 145,2 mil | 243,2 mil | 136,0 mil | 43,3 mil |
Rezultate raportate vs așteptări
Se încarcă…
Bilanț și sănătate financiară
Exercițiu 2025 · 31 dec. 2025
- Numerar
- 298,8 mil USD
- Datorie financiară
- 1,9 mld USD
- Datorie netă
- 1,6 mld USD
- Capitaluri proprii
- 2,5 mld USD
- Active totale
- 6,2 mld USD
- Datorie / capitaluri
- 0,76x
- Lichiditate curentă
- 1,73x
- ROE
- -0,4 %
- ROA
- -0,1 %
- Marja FCF
- 1,3 %
Situații financiare (cu sursa fiecărei cifre)
Venituri și profit net (USD)
Marje
Cont de profit și pierdere · USD
| Linie | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Sursă (ultimul an) |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Venituri | 2,0 mld | 2,4 mld | 2,5 mld | 3,0 mld | 3,4 mld | 3,4 mld | SEC (XBRL)· 27 feb. 2026verificat |
| Costul vânzărilor | 1,0 mld | 1,2 mld | 1,2 mld | 1,5 mld | 1,7 mld | 1,9 mld | SEC (XBRL)· 27 feb. 2026verificat |
| Profit brut | 939,8 mil | 1,2 mld | 1,3 mld | 1,5 mld | 1,6 mld | 1,6 mld | SEC (XBRL)· 27 feb. 2026verificat |
| Cercetare și dezvoltare | 198,0 mil | 220,8 mil | 235,9 mil | 294,8 mil | 376,5 mil | 395,2 mil | SEC (XBRL)· 27 feb. 2026verificat |
| Cheltuieli generale și de vânzare | 468,6 mil | 561,2 mil | 607,4 mil | 729,4 mil | 893,8 mil | 946,5 mil | SEC (XBRL)· 27 feb. 2026verificat |
| Profit operațional | 248,3 mil | 413,3 mil | 432,7 mil | 436,9 mil | 253,1 mil | 68,2 mil | SEC (XBRL)· 27 feb. 2026verificat |
| Amortizare și depreciere | 80,4 mil | 89,1 mil | 88,8 mil | 114,9 mil | 183,8 mil | 220,3 mil | SEC (XBRL)· 27 feb. 2026verificat |
| EBITDA | 328,7 mil ≈ | 502,4 mil ≈ | 521,5 mil ≈ | 551,8 mil ≈ | 436,9 mil ≈ | 288,5 mil ≈ | SEC (XBRL)· 27 feb. 2026derivat |
| Cheltuieli cu dobânzile | 14,4 mil | 14,3 mil | 16,1 mil | 16,4 mil | 47,9 mil | 60,3 mil | SEC (XBRL)· 27 feb. 2026verificat |
| Profit înainte de impozit | 225,8 mil | 393,6 mil | 413,9 mil | 544,2 mil | 206,9 mil | 22,0 mil | SEC (XBRL)· 27 feb. 2026verificat |
| Impozit pe profit | 64,4 mil | 113,0 mil | 116,4 mil | 117,7 mil | 91,4 mil | 29,3 mil | SEC (XBRL)· 27 feb. 2026verificat |
| Profit net | 157,8 mil | 277,1 mil | 296,6 mil | 427,2 mil | 113,1 mil | -8,6 mil | SEC (XBRL)· 27 feb. 2026verificat |
| EPS diluat | 1,02 | 1,81 | 1,99 | 2,90 | 0,76 | -0,15 | SEC (XBRL)· 27 feb. 2026verificat |
| Media ponderată diluată a acțiunilor | 155 | 153 | 149 | 147,2 mil | 149,5 mil | 151,8 mil | SEC (XBRL)· 27 feb. 2026verificat |
| Dividend pe acțiune | 0,16 | 0,16 | 0,16 | 0,20 | 0,20 | — | SEC (XBRL)· 03 mar. 2025verificat |
≈ calculat olivLaw din liniile raportate ale aceluiași an: Profit operațional + Amortizare și depreciere.
- 2023
- 729,4 mil
- 2024
- 893,8 mil
- 2025
- 946,5 mil
SEC (XBRL)· 27 feb. 2026verificat
- 2023
- 147,2 mil
- 2024
- 149,5 mil
- 2025
- 151,8 mil
SEC (XBRL)· 27 feb. 2026verificat
Bilanț · USD
| Linie | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Sursă (ultimul an) |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Numerar | 681,8 mil | 1,1 mld | 645,5 mil | 488,3 mil | 183,4 mil | 298,8 mil | SEC (XBRL)· 27 feb. 2026verificat |
| Creanțe | 335,3 mil | 416,9 mil | 472,7 mil | 492,0 mil | 565,5 mil | 544,9 mil | SEC (XBRL)· 27 feb. 2026verificat |
| Stocuri | 692,3 mil | 710,1 mil | 800,1 mil | 968,3 mil | 1,1 mld | 1,1 mld | SEC (XBRL)· 27 feb. 2026verificat |
| Active curente | 1,9 mld | 2,5 mld | 2,1 mld | 2,2 mld | 2,1 mld | 2,2 mld | SEC (XBRL)· 27 feb. 2026verificat |
| Imobilizări corporale nete | 395,5 mil | 406,1 mil | 487,0 mil | 599,7 mil | 669,3 mil | 744,8 mil | SEC (XBRL)· 27 feb. 2026verificat |
| Fond comercial | 320,4 mil | 339,5 mil | 457,6 mil | 582,6 mil | 1,5 mld | 1,5 mld | SEC (XBRL)· 27 feb. 2026verificat |
| Imobilizări necorporale (fără fond comercial) | 229,1 mil | 211,8 mil | 270,9 mil | 330,5 mil | 912,5 mil | 899,6 mil | SEC (XBRL)· 27 feb. 2026verificat |
| Active totale | 3,0 mld | 3,7 mld | 3,6 mld | 4,2 mld | 5,8 mld | 6,2 mld | SEC (XBRL)· 27 feb. 2026verificat |
| Datorii comerciale | 134,6 mil | 147,4 mil | 178,4 mil | 202,7 mil | 234,1 mil | 215,9 mil | SEC (XBRL)· 27 feb. 2026verificat |
| Datorie pe termen scurt | 2,2 mil | 112,4 mil | 18,7 mil | 121,2 mil | 32,5 mil | 16,6 mil | SEC (XBRL)· 27 feb. 2026verificat |
| Datorie pe termen lung | 842,3 mil | 1,2 mld | 1,2 mld | 1,2 mld | 2,1 mld | 1,9 mld | SEC (XBRL)· 27 feb. 2026verificat |
| Datorii curente | 791,9 mil | 938,5 mil | 914,3 mil | 1,2 mld | 1,3 mld | 1,3 mld | SEC (XBRL)· 27 feb. 2026verificat |
| Datorii totale | — | — | 2,5 mld | 2,8 mld | 4,0 mld | 3,7 mld | SEC (XBRL)· 27 feb. 2026verificat |
| Capital propriu | 974,3 mil | 1,1 mld | 1,1 mld | 1,4 mld | 1,8 mld | 2,5 mld | SEC (XBRL)· 27 feb. 2026verificat |
- 2023
- 330,5 mil
- 2024
- 912,5 mil
- 2025
- 899,6 mil
SEC (XBRL)· 27 feb. 2026verificat
Fluxuri de numerar · USD
| Linie | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Sursă (ultimul an) |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Flux de numerar operațional | 332,2 mil | 282,4 mil | 274,4 mil | 350,1 mil | 251,3 mil | 134,1 mil | SEC (XBRL)· 27 feb. 2026verificat |
| Investiții (capex) | 97,2 mil | 92,0 mil | 129,2 mil | 106,9 mil | 115,3 mil | 90,8 mil | SEC (XBRL)· 27 feb. 2026verificat |
| Flux de numerar liber | 235,0 mil ≈ | 190,4 mil ≈ | 145,2 mil ≈ | 243,2 mil ≈ | 136,0 mil ≈ | 43,3 mil ≈ | SEC (XBRL)· 27 feb. 2026derivat |
| Flux de numerar din investiții | -192,7 mil | -192,4 mil | -251,6 mil | -326,0 mil | -1,8 mld | -196,5 mil | SEC (XBRL)· 27 feb. 2026verificat |
| Flux de numerar din finanțare | -161,6 mil | 318,7 mil | -415,3 mil | -193,4 mil | 1,2 mld | 135,1 mil | SEC (XBRL)· 27 feb. 2026verificat |
| Dividende plătite | 24,6 mil | 24,2 mil | 29,8 mil | 29,4 mil | 30,2 mil | 22,8 mil | SEC (XBRL)· 27 feb. 2026verificat |
| Răscumpărări de acțiuni | 123,2 mil | 153,3 mil | 263,1 mil | 152,3 mil | 0 | 10,0 mil | SEC (XBRL)· 27 feb. 2026verificat |
≈ calculat olivLaw din liniile raportate ale aceluiași an: Flux de numerar operațional − Investiții (capex).
- 2023
- -326,0 mil
- 2024
- -1,8 mld
- 2025
- -196,5 mil
SEC (XBRL)· 27 feb. 2026verificat
- 2023
- -193,4 mil
- 2024
- 1,2 mld
- 2025
- 135,1 mil
SEC (XBRL)· 27 feb. 2026verificat
Indicatori calculați
Creștere
Profitabilitate
Randamente
Bilanț și datorie
Lichiditate
Numerar
Eficiență
Piață și evaluare
Risc
Evaluare
Încadrare olivLaw
Scor: 34 / 100
Metodologie de scor pe indicatori și evaluare, nu recomandare de investiții.
score < 40
Preț de închidere
05 nov. 2026Sursă: olivLaw, serie de închidere
Capitalizare: 8,8 mld USD
Indicatori-cheie
Acoperire și prospețime
Scorul pe grupe
- Calitate42
- Creștere89
- Bilanț și datorie17
- Randamente43
- Evaluare15
Interval de valoare estimat
Intervalul agregat = mediana limitelor inferioare, centrale și superioare ale metodelor valide; nu e un interval de probabilitate și nu acoperă toate rezultatele. Anvelopa tuturor metodelor: 2,63 – 40,28 USD.
Ipotezele de evaluare sunt alese editorial, nu măsurate; beta nu este măsurat.
Intervalele metodelor (USD pe acțiune)
— — Mijloc · ▏ Preț
Metode de evaluare
- DCF (flux de numerar actualizat)21,17 – 40,28 (Mijloc 28,39)WACC 8,6 % · FCFF de pornire 292,2 mil USD · ponderea valorii terminale în EV 76 %Sensibilitatea WACC × g dă limitele metodei; nu sunt probabilități.DCF invers: creșterea de pornire implicită de preț (scade liniar spre creșterea terminală, restul ipotezelor fixe): 39,0 %
- Colegi: EV/EBITDA10,17 – 16,25 (Mijloc 15,29)3 firme folosite · multiplul median 24,7x · quartile 19,8x – 25,6xA, AVTR, RVTY
- Colegi: P/Eindisponibil · baza de calcul nu este pozitivă
- Dividende actualizate (DDM)2,63 – 3,53 (Mijloc 3,01)
Comparabilele pe clasificare (SIC) grupează după codul industrial, nu după activitatea economică; grupul direct e o selecție editorială după activitate. Multiplii membrilor sunt pe ultimele 12 luni raportate de fiecare, la ultima lor închidere.
Ipoteze (ilustrative, editoriale)
- Rata fără risc
- 4,3 %
- Prima de risc a pieței
- 5,0 %
- Beta (implicit)
- 1,00
- Costul capitalului propriu
- 9,3 %
- Creștere terminală
- 2,5 %
Scorul pe factori
Profil neatractiv · Scor 34/100
| Factor | Valoare | Scor | Pondere folosită |
|---|---|---|---|
| ROIC · Calitate | -1,5 % | 29 (față de colegi) | 14 % |
| Marja netă · Calitate | -3,5 % | 63 (față de colegi) | 8 % |
| Conversia profitului în FCF · Calitate | indisponibil | indisponibil | — |
| CAGR venituri 3 ani · Creștere | 10,7 % | 89 (pe interval fix) | 11 % |
| CAGR EPS 3 ani · Creștere | indisponibil | indisponibil | — |
| Datorie netă / EBITDA · Bilanț și datorie | 10,0x | 0 (pe interval fix) | 14 % |
| Acoperirea dobânzilor · Bilanț și datorie | -1,2x | 0 (pe interval fix) | 8 % |
| Lichiditatea curentă · Bilanț și datorie | 1,8x | 87 (pe interval fix) | 6 % |
| P/E (TTM) · Evaluare | indisponibil | indisponibil | — |
| EV/EBITDA · Evaluare | 65,5x | 0 (pe interval fix) | 14 % |
| Randament FCF · Evaluare | 2,8 % | 35 (pe interval fix) | 11 % |
| Randamentul distribuirilor către acționari · Randamente | 0,3 % | 5 (pe interval fix) | 8 % |
| Rata de distribuire (FCF) · Randamente | 12,4 % | 100 (pe interval fix) | 6 % |
Factorii fără valoare au ieșit; ponderile rămase au fost renormalizate.
Grupele scorului
- Bilanț și datorie17/100 · 3/3 factori cu valoare
- Creștere· parțial89/100 · 1/2 factori cu valoare
- Calitate42/100 · 2/3 factori cu valoare
- Randamente43/100 · 2/2 factori cu valoare
- Evaluare15/100 · 2/3 factori cu valoare
O grupă «parțială» e calculată din sub jumătate din ponderea ei sau dintr-un singur factor: nu e o evaluare completă a grupei.
Memo
BRUKER CORPORATION (BRKR). Ultimul exercițiu complet: 2025; date până la 2026-09-30.
Cifre calculate din situațiile financiare: venit 3,4 mld USD în 2025; creștere an/an 2,1 %; marjă netă -3,5 %; ROE -5,2 %; datorie netă/EBITDA 10,0x.
Intervalul de valoare estimat este 10,17–16,25 USD pe acțiune (mediana a 3 metode, acord între metode: scăzut); ipotezele sunt ilustrative. Față de valoarea centrală de 15,29 USD, prețul de 58,06 USD lasă un potențial de -73,7 % (valoare / preț − 1) și o marjă de siguranță de -279,8 % (1 − preț / valoare). Intervalul e mediana limitelor inferioare, centrale și superioare ale metodelor, nu un interval de probabilitate.
Scor olivLaw 34/100, încadrare metodologică: profil neatractiv (scorul, marja de siguranță și acordul metodelor împreună; nu o judecată despre prețul corect). Grupe evaluate parțial: growth. Nu este o recomandare de investiții.
Text generat determinist din cifrele afișate; fără model de limbaj. Nu este recomandare de investiții.
Ce susține teza
- CAGR venituri 3 ani: 10,7 %
- Lichiditatea curentă: 1,8x
- Rata de distribuire (FCF): 12,4 %
Ce o infirmă
- ROIC: -1,5 %
- Datorie netă / EBITDA: 10,0x
- Acoperirea dobânzilor: -1,2x
- EV/EBITDA: 65,5x
- Randamentul distribuirilor către acționari: 0,3 %
- Prețul este peste intervalul de valoare estimat
- Metodele de evaluare diverg
Neevaluați (date insuficiente sau indicator fără semnificație): Conversia profitului în FCF, CAGR EPS 3 ani, P/E (TTM).
Față de mediana verticalei
Laboratory Analytical Instruments (SIC 3826) · aceeași industrie (SIC 4 cifre) · comparată cu 20 firme
Multipli și rentabilitate față de mediană
Prețul rebazat la 100 (lunar, 5 ani)
Firmele verticalei
| Capitalizare | P/E | ROE | Marja netă | Venituri an/an | 1A / 3A | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| AAgilent Technologies, Inc. | 48,4 mld | 33,9 | 21,0 % | 19,5 % | +6,7 % | +12 % / +34 % |
| WATWaters Corporation | 44,5 mld | 113,0 | 1,9 % | 3,6 % | +7,0 % | +12 % / +61 % |
| MTDMettler-Toledo International Inc. | 33,6 mld | 37,8 | — | 21,9 % | +4,0 % | +14 % / +54 % |
| ILMNIllumina, Inc. | 31,4 mld | 35,7 | 32,4 % | 19,7 % | −0,7 % | +58 % / +110 % |
| RVTYRevvity, Inc | 16,8 mld | 71,9 | 3,2 % | 8,2 % | +3,7 % | +44 % / +70 % |
| AVTRAvantor, Inc. | 10,3 mld | 30,4 | 5,9 % | 5,1 % | −3,4 % | +29 % / −29 % |
| BRKRBruker Corporation | 8,8 mld | — | -5,2 % | -3,5 % | +2,1 % | +44 % / +3 % |
| TXG10x Genomics, Inc. | 7,4 mld | — | -9,4 % | -12,2 % | +5,2 % | +209 % / +33 % |
| PACBPacific Biosciences of California, Inc. | 760,4 mil | — | — | -81,3 % | +3,9 % | +5 % / −71 % |
| CTKBCytek Biosciences, Inc. | 706,2 mil | — | -23,2 % | -39,1 % | +0,5 % | −4 % / −22 % |
| MASS908 Devices Inc. | 419,5 mil | — | -25,2 % | -57,0 % | +17,7 % | +60 % / +28 % |
| NAUTNautilus Biotechnology, Inc. | 273,9 mil | — | -41,0 % | — | indisponibil | −4 % / −22 % |
| QTRXQuanterix Corporation | 130,5 mil | — | -46,5 % | -80,2 % | +1,1 % | −62 % / −88 % |
| SEERSeer, Inc. | 90,3 mil | — | -26,4 % | -478,0 % | +17,0 % | −15 % / +1 % |
| HBIOHarvard Bioscience, Inc. | 38,5 mil | — | -89,9 % | -11,9 % | −8,1 % | +11 % / −80 % |
| PRPOPrecipio, Inc. | 33,3 mil | — | -9,0 % | -4,5 % | +29,8 % | −24 % / +172 % |
| EYPTEyePoint, Inc. | 30,7 mil | — | -148,7 % | -10.994,7 % | −27,5 % | −98 % / −94 % |
| BNGOBionano Genomics, Inc. | 13,0 mil | — | -83,6 % | -106,6 % | −7,4 % | −41 % / −99 % |
| ASTCAstrotech Corporation | 8,0 mil | — | -75,4 % | -1.580,2 % | −8,7 % | +24 % / −51 % |
| BIOBio-Rad Laboratories, Inc. | — | 9,7 | 14,3 % | 39,5 % | +0,7 % | +14 % / +21 % |
| RPIDRapid Micro Biosystems, Inc. | — | — | -141,6 % | -145,6 % | +19,7 % | −85 % / −47 % |
Randamentele de preț pe 1 și 3 ani: pentru BRKR din închiderile zilnice (aceleași ca în tabelul de performanță), pentru celelalte firme din închiderile de sfârșit de lună.
Prognoza motorului olivLaw
Motorul de lume a rulat după ultimul comunicat material al firmei. Probabilitățile sunt de ATINGERE a unui nivel în orizont (nu de închidere acolo) și stau lângă mersul aleator (p_rw), reperul fără informație.
Motorul nu are încă o rulare publicată pentru această firmă.
Scenarii de evaluare (ipoteze editabile)
Scenarii ilustrative
Ilustrative: nu sunt previziuni și nu au probabilități. Fiecare caz este o poveste coerentă de ipoteze, calculată pe cifrele de azi.
Preț estimat (USD)
| Preț estimat | Pesimist | De bază | Optimist |
|---|---|---|---|
| 1 ani | date insuficiente Randament total indisponibil · Pe an indisponibil | date insuficiente Randament total indisponibil · Pe an indisponibil | date insuficiente Randament total indisponibil · Pe an indisponibil |
| 3 ani | date insuficiente Randament total indisponibil · Pe an indisponibil | date insuficiente Randament total indisponibil · Pe an indisponibil | date insuficiente Randament total indisponibil · Pe an indisponibil |
| 5 ani | date insuficiente Randament total indisponibil · Pe an indisponibil | date insuficiente Randament total indisponibil · Pe an indisponibil | date insuficiente Randament total indisponibil · Pe an indisponibil |
Analiză AI
Generat de AIAnaliză generată de AI (Claude), din surse publice citate; poate conține erori. Nu este o recomandare de investiții. Situația la 27 oct. 2026 · Model: claude-haiku-5-5.
Posibil depășită: cel mai nou document citit e din 05 aug. 2026; de atunci au apărut 10-Q (05 nov. 2026), 8-K (04 nov. 2026 · rezultate).
Pe scurt
Bruker Corporation dezvoltă, fabrică și distribuie instrumente științifice de înaltă performanță și soluții analitice și de diagnostic, folosite în cercetarea în științele vieții și a materialelor. În 2025 veniturile au atins aproximativ 3,4 miliarde USD, iar în primul semestru din 2026 compania și-a revenit la creștere organică, ceea ce face relevantă evoluția cererii academice și industriale.
SWOT
Puncte tari
- Portofoliu larg de tehnologii analitice de înaltă performanță, cu poziții solide în RMN și spectrometria de masă.
- Venituri recurente din service, suport și software, care stabilizează afacerea în perioade de cerere slabă.
- Prezență globală cu centre de producție și cercetare în Europa, Asia și America de Nord.
Puncte slabe
- Marjele operaționale au scăzut în 2025, iar rezultatul GAAP a fost slab din cauza deprecierilor.
- Dependența de bugetele academice și guvernamentale face veniturile sensibile la deciziile de finanțare.
- Fluxul de numerar liber s-a redus substanțial în 2025 și în primul semestru din 2026.
Oportunități
- Creșterea cererii din semiconductori, energie și biofarmaceutice ar putea compensa slăbiciunea din mediul academic american.
- Programul de reorganizare a segmentelor și reducerea costurilor ar putea îmbunătăți marjele și luarea deciziilor.
- Achizițiile recente în diagnosticul clinic și în spectrometria de masă ar putea deschide piețe noi.
Amenințări
- Tarifele comerciale și incertitudinea politicilor comerciale ar putea reduce în continuare marjele.
- Tensiunile geopolitice și riscurile din lanțul de aprovizionare ar putea perturba producția și costurile.
- Concurența puternică și schimbările tehnologice rapide ar putea face unele produse mai puțin competitive.
Riscuri
- Tarife și politică comercialăridicat
Tarifele americane au afectat comenzile, veniturile și marjele, iar schimbări ulterioare ar putea agrava impactul.
- Finanțarea academică din SUAridicat
Reducerea și întârzierea granturilor federale au afectat clienții academici americani, iar această slăbiciune ar putea persista.
- Depreciere de fond comercialmediu
Compania a înregistrat depreciere de fond comercial în 2025 și în al doilea trimestru din 2026, ceea ce a generat pierderi GAAP.
- Lanțul de aprovizionaremediu
Penuriile de componente și creșterea costurilor materiilor prime ar putea afecta producția și marjele.
- Expunerea valutarăscăzut
Veniturile internaționale și schimbările de curs ar putea influența rezultatele raportate și competitivitatea.
Teza de investiție
Ce ar trebui să fie adevărat (scenariul favorabil)
- Dacă revenirea organică din al doilea trimestru 2026 se menține, iar comenzile din semiconductori și biofarmaceutice continuă să crească, compania ar putea depăși estimările de marjă și de profit pe acțiune.
- Veniturile recurente din service și software ar putea stabiliza rezultatele chiar și în perioadele cu bugete academice reduse.
- Programele de reducere a costurilor și reorganizarea segmentelor ar putea duce la expansiune a marjelor în 2027.
Ce ar strica teza
- Dacă tarifele și incertitudinea comercială persistă, marjele ar putea rămâne sub presiune și profitabilitatea ar putea stagna.
- Dacă finanțarea academică din SUA nu își revine, cererea din segmentul cel mai mare al companiei ar putea rămâne slabă.
- Depreciările repetate de fond comercial ar putea indica probleme în achizițiile recente și ar putea afecta încrederea investitorilor.
De urmărit
- Rezultatele trimestriale, inclusiv evoluția comenzilor și a marjelor din segmentul BSIQ3 2026
- Actualizarea ghidajului pentru 2026 privind veniturile și profitul pe acțiuneQ3 2026
- Rezultatele primelor trimestre după reorganizarea segmentelor, cu cifre refăcuteQ3 2026
- Evoluția finanțării NIH, NSF și DOE și impactul asupra clienților academici din SUA2027
Produse, piață și concurență
Generat de AIAnaliză generată de AI (Claude), din surse publice citate; poate conține erori. Nu este o recomandare de investiții. Situația la 27 oct. 2026 · Model: claude-haiku-5-5.
Posibil depășită: cel mai nou document citit e din 05 aug. 2026; de atunci au apărut 10-Q (05 nov. 2026), 8-K (04 nov. 2026 · rezultate).
Afacerea
Bruker este o companie care proiectează, fabrică și distribuie instrumente științifice de înaltă performanță și soluții analitice și de diagnostic, care permit clienților să exploreze viața și materialele la nivel microscopic, molecular și celular. Tehnologiile principale includ rezonanța magnetică, spectrometria de masă, cromatografia, raze X, microscopia, metrologia și spectroscopia moleculară. Sediul central se află în Billerica, Massachusetts, iar centre tehnice și de producție importante există în Europa și America de Nord.
Segmente
BSI BioSpin
Segmentul BSI BioSpin include spectroscopia prin rezonanță magnetică (NMR și EPR), imagistica preclinică, soluțiile de automatizare de laborator și software-ul de gestionare a datelor. Majoritatea clienților sunt laboratoare academice și guvernamentale, iar o parte importantă a veniturilor provine din service și suport pentru echipamentele instalate.
BSI CALID
Segmentul BSI CALID reunește spectrometria de masă pentru științele vieții și aplicații aplicate, diagnosticul microbiologic și moleculal, precum și spectroscopia infraroșie și Raman. Clienții includ companii farmaceutice, laboratoare clinice, laboratoare criminalistice și instituții guvernamentale.
Piața în context
Compania activează pe piețele cercetării în științele vieții, biofarmaceuticii, diagnosticului in vitro și științei materialelor, unde cererea depinde de bugetele academice și guvernamentale. Veniturile din Europa reprezintă aproximativ 36% din total, iar Asia-Pacificul aproximativ 30%, în timp ce SUA reprezintă aproximativ 26%.
Tendințe
- Tarifele vamalevânt din față
Tarifele americane introduse în 2025 au redus comenzile și veniturile și au diminuat marjele, iar incertitudinea asupra politicii comerciale poate continua. Efectul asupra profitabilității depinde de evoluția tarifelor.
- Finanțarea cercetării din SUAmixt
Reducerea și întârzierea finanțării din partea NIH, NSF și DOE au afectat clienții academici americani. O revenire a acestor bugete ar putea sprijini cererea.
- Revenirea cererii industriale și a semiconductorilorvânt din spate
Comenzile din semiconductori, energie și biofarmaceutice au crescut puternic în al doilea trimestru din 2026. Dacă această tendință se menține, ar putea susține veniturile în 2027.
- Costurile componentelor și ale materiilor primevânt din față
Penuriile de cipuri și creșterea prețului cuprului și al altor materii prime pot comprima marjele brute. Compania a încercat să compenseze prin prețuri mai mari și măsuri de reducere a costurilor.
Poziția concurențială
Compania își desfășoară activitatea într-un sector în care tehnologiile se schimbă rapid și în care concurența este intensă. Riscul este că una dintre tehnologiile pe care se bazează produsele ar putea deveni învechită, iar competitorii ar putea câștiga cotă de piață dacă Bruker nu răspunde eficient.
Concurența include atât producători de instrumente analitice cu o gamă largă, cât și firme specializate pe segmente precum spectrometria de masă sau diagnosticul molecular. Capacitatea de a oferi soluții integrate și service pe ciclul de viață este un factor de diferențiere.
- Thermo Fisher ScientificTMO
Furnizor larg de instrumente analitice și soluții de laborator, prezent pe multe dintre piețele pe care activează și Bruker.
- Agilent TechnologiesA
Producător de instrumente analitice, inclusiv pentru cromatografie și spectrometrie, care concurează în segmente apropiate.
- Waters CorporationWAT
Companie specializată în cromatografie și spectrometrie de masă, cu concurență directă în zona analitică.
- DanaherDHR
Grup cu divizii de instrumente științifice și diagnostic, activ pe piețe care se suprapun parțial cu cele ale companiei.
Legături, dependențe și riscuri
Cu cine e legată firma, din propriile depuneri SEC (clienți, furnizori, producție, parteneri, concurenți, țări, reglementare), din declarațiile acționarilor de peste 5 % (13D/13G) și din ce alte firme spun despre ea. Clic pe un nod pentru dovadă; pe o firmă listată, graful se mută pe ea.
Se încarcă legăturile…
Știri și depuneri
Din presă
- Bruker (BRKR) Wagers On Fusion Energy While Wall Street WaitsYahoo Finance — News · 06 sept. 2026 · EN
Ultima știre din arhiva noastră e din 06 sept. 2026; cea mai nouă depunere SEC e din 05 nov. 2026. Arhiva de presă vine din fluxurile RSS urmărite și nu acoperă neapărat ultimul eveniment — depunerile de alături da.
Depuneri SEC
- Raport curent05 nov. 2026Alte evenimente · Situații financiare și anexe
- Raport trimestrial05 nov. 2026
- Raport curent04 nov. 2026Rezultate financiare · Situații financiare și anexe
- Raport curent29 oct. 2026Alte evenimente
- Raport curent14 aug. 2026Alte evenimente
- Raport trimestrial05 aug. 2026
- Raport curent04 aug. 2026Rezultate financiare · Situații financiare și anexe
- Raport curent30 iul. 2026Alte evenimente
- Raport curent (amendament)29 mai 2026Vot al acționarilor
- Raport curent21 mai 2026Vot al acționarilor
Surse
- [1] Form 10-K, fiscal year ended 2025-12-31 · SEC / Bruker Corporation · 27 feb. 2026
- [2] Form 10-Q, quarter ended 2026-06-30 · SEC / Bruker Corporation · 05 aug. 2026
- [3] Form 8-K, results release (exhibit 99.1) · SEC / Bruker Corporation · 04 aug. 2026
Cifre calculate de olivLaw din depunerile SEC și prețurile de închidere; analiza calitativă e generată de AI din surse citate. Nu este o recomandare de investiții.