olivLaw · Cercetare acțiuni SUA
Allegro MicroSystems, Inc. ALGM
Semiconductors & Related Devices · SIC 3674 · Verticală: Semiconductors & Related Devices (SIC 3674)
Allegro MicroSystems proiectează circuite integrate de senzori magnetici și de putere, folosite în automobile, centre de date AI, robotică și infrastructura energetică. Compania a raportat vânzări nete de 890,1 milioane USD în anul fiscal 2026, iar în primul trimestru al anului fiscal 2027 vânzările au crescut la 259,2 milioane USD. Mai multe dintre cererile în creștere, precum electrificarea și automatizarea, plasează compania într-o poziție de interes pentru investitori și observatori.
Analiza AI e posibil depășită: au apărut depuneri noi după sursele ei (vezi secțiunea «Analiză AI»).
La închiderea din 05 nov. 2026, acțiunea Allegro MicroSystems, Inc. (ALGM) costa 26,80 USD (−14,24 % într-o zi), cu capitalizare 5,0 mld USD, P/E 179,3 pe un EPS diluat de 0,15 USD în ultimele 12 luni, beta 2,32, interval pe 52 de săptămâni 22,80–69,62 USD. Ultimul trimestru raportat (T2 2027): venituri de 276,9 mil USD (+29,2 % an/an), profit net de 23,3 mil USD (+256,8 % an/an), EPS diluat 0,12 USD.
Date la · analiza AI din · Sursa: depunerile SEC și prețurile de închidere, calculate de olivLaw.
Evoluția prețului
Se încarcă graficul…
Citirea tehnică
- RSI (14)
- 34,0
- slab (30–45)
- Bollinger (20, 2)
- 28,88 – 36,42
- sub banda inferioară · %B -0,28 · lățimea benzii 23,1 %
- SMA 50 / 200
- 34,63 / 40,79
- tendință descendentă (preț < SMA50 < SMA200)
- MACD (12, 26, 9)
- -1,37 / -1,05
- MACD sub semnal
Indicatorii descriu trecutul prețului; nu prezic singuri direcția. Pe istoricul nostru, filtrul RSI ≤ 40 nu a adăugat randament (vezi metodologia semnalelor).
Performanță
| Compania | S&P 500 | Față de S&P 500 | Mediana verticalei | |
|---|---|---|---|---|
| 1 lună | −30,9 % | −5,9 % | −24,9 pp | — |
| 3 luni | −36,9 % | −4,6 % | −32,3 pp | — |
| 6 luni | −44,1 % | +0,2 % | −44,3 pp | — |
| De la început de an | +1,6 % | +7,4 % | −5,8 pp | — |
| 1 an | −2,3 % | +8,2 % | −10,5 pp | +11,4 % |
| 3 ani | +2,9 % | +68,4 % | −65,6 pp | +65,9 % |
| 5 ani | −16,8 % | +56,5 % | −73,4 pp | — |
Randamente de preț, fără dividende.
Rezultate trimestriale
Ultimul trimestru: Q2 2027 · 25 sept. 2026
Marje trimestriale
Situații trimestriale · USD
| Exercițiu | Q3 '25 | Q4 '25 | Q1 '26 | Q2 '26 | Q3 '26 | Q4 '26 | Q1 '27 | Q2 '27 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Venituri | 177,9 mil | 192,8 mil | 203,4 mil | 214,3 mil | 229,2 mil | 243,2 mil | 259,2 mil | 276,9 mil |
| Costul vânzărilor | 96,7 mil | 112,9 mil | 112,1 mil | 115,0 mil | 122,1 mil | 128,9 mil | 133,6 mil | 140,7 mil |
| Profit brut | 81,2 mil | 79,9 mil | 91,3 mil | 99,3 mil | 107,1 mil | 114,3 mil | 125,6 mil | 136,2 mil |
| Cercetare și dezvoltare | 43,3 mil | 47,6 mil | 46,5 mil | 50,9 mil | 52,9 mil | 55,5 mil | 55,2 mil | 55,8 mil |
| Cheltuieli generale și de vânzare | 37,9 mil | 45,5 mil | 47,5 mil | 42,2 mil | 44,6 mil | 46,7 mil | 45,0 mil | 45,0 mil |
| Profit operațional | -41,0 mii | -13,2 mil | -2,7 mil | 6,2 mil | 9,6 mil | 5,4 mil | 25,5 mil | 35,4 mil |
| Amortizare și depreciere | 16,1 mil ≈ | 15,9 mil | 16,2 mil | 16,6 mil ≈ | 17,0 mil ≈ | 17,8 mil | 16,9 mil | 17,2 mil ≈ |
| Cheltuieli cu dobânzile | 7,8 mil | 6,9 mil | 6,4 mil | 5,7 mil | 4,9 mil | 5,1 mil | 4,4 mil | 4,5 mil |
| Profit înainte de impozit | -7,6 mil | -18,4 mil | -10,0 mil | -2,7 mil | 494,0 mii | -2,7 mil | 17,4 mil | 27,8 mil |
| Impozit pe profit | -803,0 mii | -3,7 mil | 3,2 mil | -9,3 mil | -7,9 mil | 13,7 mil | 1,5 mil | 4,5 mil |
| Profit net | -6,9 mil | -14,8 mil | -13,2 mil | 6,5 mil | 8,3 mil | -16,5 mil | 15,9 mil | 23,3 mil |
| EPS diluat | -0,04 | -0,08 ≈ | -0,07 | 0,03 | 0,04 | -0,09 ≈ | 0,08 | 0,12 |
| Flux de numerar operațional | -8,2 mil ≈ | 20,4 mil | 61,6 mil | 20,4 mil ≈ | 45,4 mil ≈ | 35,7 mil | 22,0 mil | 36,8 mil ≈ |
| Investiții (capex) | 13,6 mil ≈ | 5,4 mil | 10,6 mil | 6,4 mil ≈ | 4,1 mil ≈ | 17,0 mil | 8,0 mil | 6,3 mil ≈ |
| Răscumpărări de acțiuni | 116,0 mii ≈ | 0 | — | — | — | — | — | — |
≈ trimestru derivat (diferență de cumulate / medie pe zile-acțiune)
E/P în timp
E/P = EPS diluat pe ultimele 12 luni / prețul de la sfârșitul trimestrului. E/P este inversul P/E și rămâne definit și când profitul e negativ.
P/E-ul de azi e la percentila 88 din propriul istoric de 17 trimestre (min 9,1, mediană 39,1, max 973,3; doar trimestrele cu profit).
Exerciții anuale
| Exercițiu | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 2026 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Venituri | indisponibil | 650,1 mil | 591,2 mil | 768,7 mil | 973,7 mil | 1,0 mld | 725,0 mil | 890,1 mil |
| Venituri an/an | indisponibil | indisponibil | −9,1 % | +30,0 % | +26,7 % | +7,8 % | −30,9 % | +22,8 % |
| Profit net | indisponibil | 37,0 mil | 18,0 mil | 119,4 mil | 187,4 mil | 152,7 mil | -73,0 mil | -14,9 mil |
| Profit net an/an | indisponibil | indisponibil | −51,4 % | +565,1 % | +56,9 % | −18,5 % | −147,8 % | indisponibil |
| EPS diluat | indisponibil | 3,70 | 0,10 | 0,62 | 0,97 | 0,78 | -0,39 | -0,08 |
| EPS diluat an/an | indisponibil | indisponibil | −97,3 % | +520,0 % | +56,5 % | −19,6 % | −150,0 % | indisponibil |
| netă % | indisponibil | 5,7 % | 3,0 % | 15,5 % | 19,2 % | 14,6 % | -10,1 % | -1,7 % |
| Flux de numerar liber | indisponibil | 35,8 mil | 79,9 mil | 86,2 mil | 113,4 mil | 56,9 mil | 22,0 mil | 124,9 mil |
Rezultate raportate vs așteptări
Se încarcă…
Bilanț și sănătate financiară
Exercițiu 2026 · 27 mar. 2026
- Numerar
- 168,8 mil USD
- Datorie financiară
- 287,3 mil USD
- Datorie netă
- 118,5 mil USD
- Capitaluri proprii
- 956,4 mil USD
- Active totale
- 1,4 mld USD
- Datorie / capitaluri
- 0,30x
- Lichiditate curentă
- 3,45x
- ROE
- -1,6 %
- ROA
- -1,1 %
- Marja FCF
- 14,0 %
Situații financiare (cu sursa fiecărei cifre)
Venituri și profit net (USD)
Marje
Cont de profit și pierdere · USD
| Linie | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 2026 | Sursă (ultimul an) |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Venituri | 591,2 mil | 768,7 mil | 973,7 mil | 1,0 mld | 725,0 mil | 890,1 mil | SEC (XBRL)· 21 mai 2026verificat |
| Costul vânzărilor | 254,3 mil | 286,9 mil | 348,4 mil | 471,9 mil | 403,5 mil | 478,1 mil | SEC (XBRL)· 21 mai 2026verificat |
| Profit brut | 278,9 mil | 407,5 mil | 546,1 mil | 574,5 mil | 321,5 mil | 412,0 mil | SEC (XBRL)· 21 mai 2026verificat |
| Cercetare și dezvoltare | 108,6 mil | 121,9 mil | 150,9 mil | 176,6 mil | 179,6 mil | 205,8 mil | SEC (XBRL)· 21 mai 2026verificat |
| Cheltuieli generale și de vânzare | 153,5 mil | 148,9 mil | 191,9 mil | 188,4 mil | 161,7 mil | 181,1 mil | SEC (XBRL)· 21 mai 2026verificat |
| Profit operațional | 12,2 mil | 136,7 mil | 203,3 mil | 196,2 mil | -19,8 mil | 18,5 mil | SEC (XBRL)· 21 mai 2026verificat |
| Amortizare și depreciere | 48,3 mil | 48,5 mil | 50,8 mil | 71,4 mil | 64,5 mil | 67,6 mil | SEC (XBRL)· 21 mai 2026verificat |
| EBITDA | 60,5 mil ≈ | 185,2 mil ≈ | 254,1 mil ≈ | 267,6 mil ≈ | 44,7 mil ≈ | 86,1 mil ≈ | SEC (XBRL)· 21 mai 2026derivat |
| Cheltuieli cu dobânzile | 3,8 mil | 2,5 mil | 2,3 mil | 10,8 mil | 30,4 mil | 22,1 mil | SEC (XBRL)· 21 mai 2026verificat |
| Profit înainte de impozit | -1,5 mil | 140,7 mil | 211,3 mil | 194,8 mil | -85,7 mil | -14,9 mil | SEC (XBRL)· 21 mai 2026verificat |
| Impozit pe profit | -19,6 mil | 21,2 mil | 23,9 mil | 41,9 mil | -12,9 mil | -248,0 mii | SEC (XBRL)· 21 mai 2026verificat |
| Profit net | 18,0 mil | 119,4 mil | 187,4 mil | 152,7 mil | -73,0 mil | -14,9 mil | SEC (XBRL)· 21 mai 2026verificat |
| EPS diluat | 0,10 | 0,62 | 0,97 | 0,78 | -0,39 | -0,08 | SEC (XBRL)· 21 mai 2026verificat |
| Media ponderată diluată a acțiunilor | 176,4 mil | 191,8 mil | 193,7 mil | 194,7 mil | 187,7 mil | 185,0 mil | SEC (XBRL)· 21 mai 2026verificat |
≈ calculat olivLaw din liniile raportate ale aceluiași an: Profit operațional + Amortizare și depreciere.
- 2024
- 188,4 mil
- 2025
- 161,7 mil
- 2026
- 181,1 mil
SEC (XBRL)· 21 mai 2026verificat
- 2024
- 194,7 mil
- 2025
- 187,7 mil
- 2026
- 185,0 mil
SEC (XBRL)· 21 mai 2026verificat
Bilanț · USD
| Linie | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 2026 | Sursă (ultimul an) |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Numerar | 197,2 mil | 282,4 mil | 351,6 mil | 212,1 mil | 121,3 mil | 168,8 mil | SEC (XBRL)· 21 mai 2026verificat |
| Creanțe | 69,5 mil | 87,4 mil | 111,3 mil | 118,5 mil | 84,6 mil | 93,2 mil | SEC (XBRL)· 21 mai 2026verificat |
| Stocuri | 87,5 mil | 86,2 mil | 151,3 mil | 162,3 mil | 183,9 mil | 181,8 mil | SEC (XBRL)· 21 mai 2026verificat |
| Active curente | 430,6 mil | 511,7 mil | 665,8 mil | 572,2 mil | 483,0 mil | 503,6 mil | SEC (XBRL)· 21 mai 2026verificat |
| Imobilizări corporale nete | 192,4 mil | 210,0 mil | 263,1 mil | 321,2 mil | 302,9 mil | 308,3 mil | SEC (XBRL)· 21 mai 2026verificat |
| Fond comercial | 20,1 mil | 20,0 mil | 27,7 mil | 202,4 mil | 202,5 mil | 203,3 mil | SEC (XBRL)· 31 iul. 2026verificat |
| Imobilizări necorporale (fără fond comercial) | 36,4 mil | 36,0 mil | 52,4 mil | 276,9 mil | 262,1 mil | 238,7 mil | SEC (XBRL)· 21 mai 2026verificat |
| Active totale | 747,7 mil | 892,6 mil | 1,2 mld | 1,5 mld | 1,4 mld | 1,4 mld | SEC (XBRL)· 21 mai 2026verificat |
| Datorie pe termen scurt | 0 | 0 | — | 3,9 mil | 1,4 mil | 1,5 mil | SEC (XBRL)· 21 mai 2026verificat |
| Datorie pe termen lung | 25,0 mil | 25,0 mil | 25,0 mil | 249,6 mil | 344,7 mil | 285,7 mil | SEC (XBRL)· 21 mai 2026verificat |
| Datorii curente | 116,7 mil | 104,2 mil | 165,3 mil | 117,9 mil | 112,3 mil | 145,9 mil | SEC (XBRL)· 21 mai 2026verificat |
| Datorii totale | 160,8 mil | 157,3 mil | 214,3 mil | 398,9 mil | 489,9 mil | 459,7 mil | SEC (XBRL)· 21 mai 2026verificat |
| Capital propriu | 586,9 mil | 735,4 mil | 966,8 mil | 1,1 mld | 931,1 mil | 956,4 mil | SEC (XBRL)· 21 mai 2026verificat |
- 2024
- 276,9 mil
- 2025
- 262,1 mil
- 2026
- 238,7 mil
SEC (XBRL)· 21 mai 2026verificat
Fluxuri de numerar · USD
| Linie | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | 2026 | Sursă (ultimul an) |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Flux de numerar operațional | 120,6 mil | 156,1 mil | 193,2 mil | 181,7 mil | 61,9 mil | 163,1 mil | SEC (XBRL)· 21 mai 2026verificat |
| Investiții (capex) | 40,7 mil | 69,9 mil | 79,8 mil | 124,8 mil | 40,0 mil | 38,2 mil | SEC (XBRL)· 21 mai 2026verificat |
| Flux de numerar liber | 79,9 mil ≈ | 86,2 mil ≈ | 113,4 mil ≈ | 56,9 mil ≈ | 22,0 mil ≈ | 124,9 mil ≈ | SEC (XBRL)· 21 mai 2026derivat |
| Flux de numerar din investiții | -68,2 mil | -66,3 mil | -99,7 mil | -516,7 mil | -40,8 mil | -41,7 mil | SEC (XBRL)· 21 mai 2026verificat |
| Flux de numerar din finanțare | -72,2 mil | -5,3 mil | -20,0 mil | 198,9 mil | -112,1 mil | -77,4 mil | SEC (XBRL)· 21 mai 2026verificat |
| Dividende plătite | 400,0 mil | 0 | 0 | — | — | — | SEC (XBRL)· 25 mai 2023verificat |
| Răscumpărări de acțiuni | — | — | 0 | 0 | 853,9 mil | 0 | SEC (XBRL)· 21 mai 2026verificat |
≈ calculat olivLaw din liniile raportate ale aceluiași an: Flux de numerar operațional − Investiții (capex).
- 2024
- -516,7 mil
- 2025
- -40,8 mil
- 2026
- -41,7 mil
SEC (XBRL)· 21 mai 2026verificat
- 2024
- 198,9 mil
- 2025
- -112,1 mil
- 2026
- -77,4 mil
SEC (XBRL)· 21 mai 2026verificat
Indicatori calculați
Creștere
Profitabilitate
Randamente
Bilanț și datorie
Lichiditate
Numerar
Eficiență
Piață și evaluare
4 indicatori care nu se aplică sectorului.
Evaluare
Încadrare olivLaw
Scor: 37 / 100
Metodologie de scor pe indicatori și evaluare, nu recomandare de investiții.
score < 40 · (margin_of_safety <= -0.25 & agreement in ['high', 'medium'])
Preț de închidere
05 nov. 2026Sursă: olivLaw, serie de închidere
Capitalizare: 5,0 mld USD
Indicatori-cheie
Acoperire și prospețime
Scorul pe grupe
- Bilanț și datorie69
- Randamente33
- Calitate32
- Creștere16
- Evaluare47
Interval de valoare estimat
Intervalul agregat = mediana limitelor inferioare, centrale și superioare ale metodelor valide; nu e un interval de probabilitate și nu acoperă toate rezultatele. Anvelopa tuturor metodelor: 6,74 – 68,16 USD.
Ipotezele de evaluare sunt alese editorial, nu măsurate; beta nu este măsurat.
Intervalele metodelor (USD pe acțiune)
— — Mijloc · ▏ Preț
Metode de evaluare
- DCF (flux de numerar actualizat)6,74 – 10,64 (Mijloc 8,25)WACC 9,0 % · FCFF de pornire 118,1 mil USD · ponderea valorii terminale în EV 73 %Sensibilitatea WACC × g dă limitele metodei; nu sunt probabilități.DCF invers: nicio creștere între −30 % și +40 % nu justifică prețul
- Colegi: EV/Venit8,43 – 68,16 (Mijloc 26,62)27 firme folosite · multiplul median 5,0x · quartile 1,7x – 12,7xAAOI, ADI, AMAT, AMD, AMKR, ARRY, AVGO, AXTI, FSLR, INTC, LEDS, LSCC, MCHP, MRVL, MTSI, MU, NVDA, NXPI, ON, OSIS, PENG, Q, SPCB, SUNE, TE, TXN, TYGO
- Colegi: EV/EBITDA6,84 – 14,13 (Mijloc 10,73)11 firme folosite · multiplul median 14,5x · quartile 9,5x – 18,9xAMAT, AMKR, FSLR, MCHP, MU, NVDA, NXPI, ON, OSIS, PENG, SPCB
Comparabilele pe clasificare (SIC) grupează după codul industrial, nu după activitatea economică; grupul direct e o selecție editorială după activitate. Multiplii membrilor sunt pe ultimele 12 luni raportate de fiecare, la ultima lor închidere.
Ipoteze (ilustrative, editoriale)
- Rata fără risc
- 4,3 %
- Prima de risc a pieței
- 5,0 %
- Beta (implicit)
- 1,00
- Costul capitalului propriu
- 9,3 %
- Creștere terminală
- 2,5 %
Scorul pe factori
Profil neatractiv · Scor 37/100
| Factor | Valoare | Scor | Pondere folosită |
|---|---|---|---|
| Marja brută · Calitate | 47,9 % | 20 (pe interval fix) | 11 % |
| Marja EBIT · Calitate | 7,5 % | 38 (față de colegi) | 9 % |
| Marja FCF · Calitate | 10,4 % | 41 (pe interval fix) | 9 % |
| CAGR venituri 3 ani · Creștere | -2,9 % | 0 (pe interval fix) | 17 % |
| Creșterea cifrei de afaceri (an/an) · Creștere | 22,8 % | 47 (față de colegi) | 9 % |
| Datorie netă / EBITDA · Bilanț și datorie | 0,7x | 38 (față de colegi) | 6 % |
| Lichiditatea curentă · Bilanț și datorie | 4,1x | 100 (pe interval fix) | 6 % |
| EV/Venit · Evaluare | 5,0x | 52 (față de colegi) | 17 % |
| Randament FCF · Evaluare | 2,1 % | 42 (pe interval fix) | 13 % |
| Randamentul distribuirilor către acționari · Randamente | 0,0 % | 33 (pe interval fix) | 4 % |
Grupele scorului
- Bilanț și datorie69/100 · 2/2 factori cu valoare
- Creștere16/100 · 2/2 factori cu valoare
- Calitate32/100 · 3/3 factori cu valoare
- Randamente33/100 · 1/1 factori cu valoare
- Evaluare47/100 · 2/2 factori cu valoare
Memo
ALLEGRO MICROSYSTEMS, INC. (ALGM). Ultimul exercițiu complet: 2026; date până la 2026-09-25.
Cifre calculate din situațiile financiare: venit 890,1 mil USD în 2026; creștere an/an 22,8 %; marjă netă 3,1 %; ROE 3,2 %; datorie netă/EBITDA 0,7x.
Intervalul de valoare estimat este 6,84–14,13 USD pe acțiune (mediana a 3 metode, acord între metode: mediu); ipotezele sunt ilustrative. Față de valoarea centrală de 10,73 USD, prețul de 26,80 USD lasă un potențial de -59,9 % (valoare / preț − 1) și o marjă de siguranță de -149,7 % (1 − preț / valoare). Intervalul e mediana limitelor inferioare, centrale și superioare ale metodelor, nu un interval de probabilitate.
Scor olivLaw 37/100, încadrare metodologică: profil neatractiv (scorul, marja de siguranță și acordul metodelor împreună; nu o judecată despre prețul corect). Nu este o recomandare de investiții.
Text generat determinist din cifrele afișate; fără model de limbaj. Nu este recomandare de investiții.
Ce susține teza
- Lichiditatea curentă: 4,1x
Ce o infirmă
- Marja brută: 47,9 %
- CAGR venituri 3 ani: -2,9 %
- Prețul este peste intervalul de valoare estimat
Față de mediana verticalei
Semiconductors & Related Devices (SIC 3674) · aceeași industrie (SIC 4 cifre) · comparată cu 39 firme
Multipli și rentabilitate față de mediană
Prețul rebazat la 100 (lunar, 5 ani)
Firmele verticalei
| Capitalizare | P/E | ROE | Marja netă | Venituri an/an | 1A / 3A | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| NVDANvidia Corp | 4.376,6 mld | 23,0 | 117,2 % | 63,7 % | +65,5 % | +3 % / +288 % |
| AVGOBroadcom Inc. | 1.391,7 mld | 37,2 | 44,2 % | 42,9 % | +23,9 % | −28 % / +215 % |
| MUMicron Technology, Inc. | 742,7 mld | 8,8 | 88,3 % | 63,8 % | +256,3 % | +178 % / +762 % |
| AMDAdvanced Micro Devices, Inc | 663,3 mld | 88,0 | 11,8 % | 16,8 % | +34,3 % | +86 % / +234 % |
| INTCIntel Corporation | 277,7 mld | — | -10,9 % | -20,1 % | −0,5 % | +29 % / +17 % |
| TXNTexas Instruments Inc | 254,2 mld | 36,0 | 39,7 % | 34,3 % | +13,0 % | +65 % / +82 % |
| AMATApplied Materials Inc | 253,4 mld | 27,5 | 41,1 % | 30,1 % | +4,4 % | +27 % / +113 % |
| ADIAnalog Devices Inc | 174,9 mld | 42,8 | 12,2 % | 29,8 % | +16,9 % | +36 % / +97 % |
| MRVLMarvell Technology, Inc | 117,1 mld | 44,1 | 16,5 % | 27,9 % | +42,1 % | +49 % / +140 % |
| NXPINXP Semiconductors N.V. | 61,6 mld | 19,2 | 29,2 % | 23,4 % | −2,7 % | +25 % / +20 % |
| MPWRMonolithic Power Systems, Inc. | 55,2 mld | 62,4 | 25,1 % | 23,9 % | +26,4 % | +22 % / +106 % |
| MCHPMicrochip Technology Inc | 35,3 mld | 47,2 | 12,6 % | 15,0 % | +7,1 % | +21 % / −22 % |
| ALABAstera Labs, Inc. | 31,4 mld | 71,6 | 28,2 % | 29,6 % | +115,1 % | +14 % / indisponibil |
| IMOSChipMOS TECHNOLOGIES INC. | 29,7 mld | 676,0 | 5,6 % | 6,3 % | −0,8 % | +55 % / +64 % |
| ONOn Semiconductor Corp | 24,5 mld | 36,6 | 8,9 % | 10,8 % | −15,3 % | +25 % / −12 % |
| QQnity Electronics, Inc. | 23,0 mld | 38,9 | 7,6 % | 11,5 % | +9,7 % | +36 % / indisponibil |
| CRDOCredo Technology Group Holding Ltd | 21,1 mld | 40,0 | 30,7 % | 33,8 % | +205,7 % | −37 % / +527 % |
| FSLRFirst Solar, Inc. | 21,0 mld | 11,3 | 18,7 % | 37,1 % | +24,1 % | −28 % / +24 % |
| MTSIMACOM Technology Solutions Holdings, Inc. | 14,5 mld | 60,9 | 17,2 % | 20,7 % | +32,6 % | +9 % / +127 % |
| LSCCLattice Semiconductor Corp | 13,9 mld | 301,7 | 4,2 % | 5,5 % | indisponibil | +40 % / +67 % |
| AMKRAmkor Technology, Inc. | 7,6 mld | 12,3 | 13,6 % | 8,3 % | +6,2 % | −16 % / +8 % |
| CRUSCirrus Logic, Inc. | 5,5 mld | 13,9 | 19,5 % | 20,2 % | +5,3 % | −8 % / +45 % |
| ALGMAllegro Microsystems, Inc. | 5,0 mld | 179,3 | 3,2 % | 3,1 % | +22,8 % | −2 % / +3 % |
| AAOIApplied Optoelectronics, Inc. | 4,3 mld | — | -2,3 % | -4,4 % | +82,8 % | +75 % / +254 % |
| OSISOsi Systems, Inc. | 3,0 mld | 20,5 | 18,4 % | 8,8 % | +4,3 % | −29 % / +55 % |
Randamentele de preț pe 1 și 3 ani: pentru ALGM din închiderile zilnice (aceleași ca în tabelul de performanță), pentru celelalte firme din închiderile de sfârșit de lună.
Prognoza motorului olivLaw
Motorul de lume a rulat după ultimul comunicat material al firmei. Probabilitățile sunt de ATINGERE a unui nivel în orizont (nu de închidere acolo) și stau lângă mersul aleator (p_rw), reperul fără informație.
Motorul nu are încă o rulare publicată pentru această firmă.
Scenarii de evaluare (ipoteze editabile)
Scenarii ilustrative
Ilustrative: nu sunt previziuni și nu au probabilități. Fiecare caz este o poveste coerentă de ipoteze, calculată pe cifrele de azi.
Preț estimat (USD)
| Preț estimat | Pesimist | De bază | Optimist |
|---|---|---|---|
| 1 ani | 16,27 Randament total -39 % · Pe an -39 % | 28,87 Randament total 8 % · Pe an 8 % | 43,64 Randament total 63 % · Pe an 63 % |
| 3 ani | 13,51 Randament total -50 % · Pe an -20 % | 27,19 Randament total 1 % · Pe an 0 % | 45,45 Randament total 70 % · Pe an 19 % |
| 5 ani | 11,22 Randament total -58 % · Pe an -16 % | 25,61 Randament total -4 % · Pe an -1 % | 47,33 Randament total 77 % · Pe an 12 % |
- P/E la ieșire± 6,80
- Marja netă± 4,76
- Creșterea anuală a veniturilor± 4,21
- Diluare anuală± 0,40
Analiză AI
Generat de AIAnaliză generată de AI (Claude), din surse publice citate; poate conține erori. Nu este o recomandare de investiții. Situația la 27 oct. 2026 · Model: claude-haiku-5-5.
Posibil depășită: cel mai nou document citit e din 31 iul. 2026; de atunci au apărut 10-Q (30 oct. 2026), 8-K (29 oct. 2026 · rezultate).
Pe scurt
Allegro MicroSystems proiectează circuite integrate de senzori magnetici și de putere, folosite în automobile, centre de date AI, robotică și infrastructura energetică. Compania a raportat vânzări nete de 890,1 milioane USD în anul fiscal 2026, iar în primul trimestru al anului fiscal 2027 vânzările au crescut la 259,2 milioane USD. Mai multe dintre cererile în creștere, precum electrificarea și automatizarea, plasează compania într-o poziție de interes pentru investitori și observatori.
SWOT
Puncte tari
- Compania se prezintă drept lider mondial pe piața senzorilor magnetici și are un portofoliu extins, cu relații de lungă durată cu producătorii auto 1.
- Tehnologia proprie BCD de 120V și gama TMR oferă un avantaj tehnic în aplicații cu cerințe ridicate de siguranță și fiabilitate 1.
- Creșterea recentă a marjelor și a vânzărilor din ultimele trimestre sugerează o îmbunătățire a eficienței operaționale 3.
Puncte slabe
- Modelul fabless depinde de un număr limitat de fabrici externe de plachete și de furnizori unici pentru anumite materiale 1.
- Compania a avut în trecut pierderi nete, iar datoriile și angajamentele de cumpărare fixe pot limita flexibilitatea financiară 12.
- Prețurile medii de vânzare tind să scadă în timp, iar compania depinde de noi contracte pentru a compensa aceste scăderi 2.
Oportunități
- Extinderea în centrele de date AI, în robotică și în infrastructura energetică ar putea crește conținutul de produse per sistem 1.
- Dezvoltarea circuitelor de tip IGD pentru carburi de siliciu și nitrură de galiu ar putea deschide noi contracte în electrificare 1.
- Ghidajul pentru trimestrul II 2027 indică o creștere anuală importantă, iar creșterea comenzilor și a portofoliului de comenzi ar putea susține expansiunea 3.
Amenințări
- Ciclicitatea semiconductorilor și posibila scădere a cererii pot reduce vânzările și pot duce la deprecieri de stocuri 12.
- Restricțiile comerciale, tarifele și restricțiile la export pot afecta accesul la materii prime și la piețe 1.
- Concurenții mai mari și politicile de sprijin pentru producătorii locali pot înăspri presiunea asupra prețurilor și a cotei de piață 1.
Riscuri
- Dependența de fabrici externeridicat
Compania depinde de câteva fabrici externe de plachete, iar întreruperile la acestea ar putea afecta livrările și relațiile cu clienții 1.
- Ciclicitatea industrieiridicat
Cererea din industria semiconductoarelor poate scădea brusc, iar digerarea stocurilor de către clienți poate reduce comenzile 12.
- Restricții comerciale și materii primemediu
Restricțiile la export din China și tarifele pot perturba aprovizionarea cu materiale critice și pot afecta costurile 1.
- Angajamente de cumpăraremediu
Angajamentele necondiționate de cumpărare și acordurile take-or-pay pot genera costuri dacă cererea scade sub așteptări 1.
- Inflație și marjemediu
Inflația ridicată și creșterea costurilor de energie și materii prime ar putea limita capacitatea companiei de a menține marjele brute 2.
Teza de investiție
Ce ar trebui să fie adevărat (scenariul favorabil)
- Compania ar putea beneficia dacă expansiunea în centrele de date AI și în robotică continuă și dacă portofoliul de comenzi crește, așa cum sugerează ghidajul pentru trimestrul II 2027 3.
- Poziția de lider în senzorii magnetici și tehnologia TMR ar putea susține cota de piață în aplicații auto și industriale cu cerințe ridicate 1.
- Îmbunătățirea marjelor non-GAAP și a profitului pe acțiune în ultimele trimestre ar putea indica o eficiență operațională în creștere 3.
Ce ar strica teza
- Dacă cererea din industria semiconductoarelor scade după perioada actuală de creștere, vânzările ar putea reveni la nivelurile anterioare, iar stocurile ar putea genera depreciere 2.
- Dependența de fabrici externe și de furnizori unici ar putea limita capacitatea companiei de a răspunde rapid la cereri neașteptate sau la întreruperi 1.
- Presiunea concurențială și scăderea prețurilor medii de vânzare ar putea erodă marjele dacă compania nu reușește să lanseze produse cu valoare mai mare 12.
De urmărit
- Realizarea ghidajului de vânzări între 265 și 275 de milioane USDQ2 2027
- Evoluția marjei brute non-GAAP față de ghidajul pentru trimestrul IIQ2 2027
- Ponderea centrelor de date în vânzările totale și evoluția comenzilor noi2027
Produse, piață și concurență
Generat de AIAnaliză generată de AI (Claude), din surse publice citate; poate conține erori. Nu este o recomandare de investiții. Situația la 27 oct. 2026 · Model: claude-haiku-5-5.
Posibil depășită: cel mai nou document citit e din 31 iul. 2026; de atunci au apărut 10-Q (30 oct. 2026), 8-K (29 oct. 2026 · rezultate).
Afacerea
Compania susține că soluțiile sale integrează inteligența la nivel de sistem direct în produse, reducând numărul de componente necesare clientului și îmbunătățind performanța, eficiența energetică și siguranța 1. Baza tehnologică o constituie procesul BCD capabil de 120V, care combină tranzistori bipolari, CMOS și DMOS pe același cip și susține atât produsele de senzori, cât și pe cele de putere 1.
Segmente
Piața magnetică
Compania afirmă că este lider mondial pe piața circuitelor integrate de senzori magnetici, după cota de piață, și că dezvoltă tehnologia TMR, folosită în produse orientate spre noi aplicații 1.
Piața în context
Compania își definește piața țintă în automobile și industrie, inclusiv aplicații avansate precum centrele de date AI, robotica și infrastructura energetică 1. Creșterea conținutului semiconductor per sistem este prezentată drept motorul principal al cererii, nu doar volumul unităților 1.
Ciclicitatea industriei semiconductoarelor rămâne un factor important. Compania notează că cererea a crescut în ultimele trimestre, dar că perioadele de creștere au fost de obicei urmate de perioade de scădere a cererii și de digerare a stocurilor 2. Creșterea prețurilor de energie și materii prime ar putea reduce cererea finală în anumite piețe 2.
Tendințe
- Electrificarea vehiculelorvânt din spate
Trecerea la vehicule electrificate și la arhitecturi de 48V crește conținutul de semiconductori per vehicul, ceea ce favorizează produsele companiei pentru powertrain și control al motoarelor 1.
- Centre de date AIvânt din spate
Extinderea centrelor de date AI sporește cererea de drivere de motor pentru răcire și de senzori de curent pentru conversia puterii, iar compania spune că vânzările către acest segment au crescut în anul fiscal 2026 13.
- Presiunea inflaționistă și costurilevânt din față
Inflația ridicată, creșterea prețurilor la energie și materii prime și politicile tarifare pot crește costurile companiei și pot limita capacitatea de a transfera majorările către clienți, ceea ce ar putea afecta marjele 2.
- Restricții la materii prime și comerțmixt
Restricțiile la export din China pentru anumite elemente de pământuri rare și magneți, inclusiv samariu, au perturbat aprovizionarea, iar tensiunile comerciale pot afecta costurile și accesul la piețe 1.
Poziția concurențială
Compania spune că se confruntă cu concurenți mai mari, cu resurse financiare și de fabricare mai mari, inclusiv capacități proprii de fabricare a plachetelor 1. Presiunea competitivă se manifestă prin scăderea prețurilor medii de vânzare și prin posibila pierdere de cotă de piață 1.
Concurența are loc și prin politicile statelor care încurajează lanțuri de aprovizionare interne, ceea ce ar putea determina clienții să caute alternative locale 1. Avantajul companiei rezidă în tehnologia proprie, în relațiile lungi cu clienții și în gama largă de senzori magnetici 1.
- Concurenți mai mari, nenumiți în sursă
Compania descrie concurenți cu resurse financiare și de fabricare superioare, care pot influența direcția industriei 1.
- Producători locali din state cu politici de industrie
Guvernele care susțin lanțuri interne de semiconductori pot favoriza furnizori locali în detrimentul companiei 1.
- Furnizori de tehnologie magnetică alternativă
Concurența din tehnologii magnetice diferite poate apărea pe măsură ce clienții caută soluții alternative 1.
- Producători de circuite de putere
Concurenții din zona circuitelor de putere pot oferi integrare comparabilă pentru aplicații auto și industriale 1.
Legături, dependențe și riscuri
Cu cine e legată firma, din propriile depuneri SEC (clienți, furnizori, producție, parteneri, concurenți, țări, reglementare), din declarațiile acționarilor de peste 5 % (13D/13G) și din ce alte firme spun despre ea. Clic pe un nod pentru dovadă; pe o firmă listată, graful se mută pe ea.
Se încarcă legăturile…
Știri și depuneri
Din presă
- Banca Europeană de Investiții acordă un miliard de zloți platformei poloneze Allegro pentru inteligență artificială și comerț digitalMoney.ro · 02 iun. 2026 · RO
Ultima știre din arhiva noastră e din 02 iun. 2026; cea mai nouă depunere SEC e din 30 oct. 2026. Arhiva de presă vine din fluxurile RSS urmărite și nu acoperă neapărat ultimul eveniment — depunerile de alături da.
Depuneri SEC
- Raport trimestrial30 oct. 2026
- Raport curent29 oct. 2026Rezultate financiare · Situații financiare și anexe
- Raport curent07 aug. 2026Vot al acționarilor · Situații financiare și anexe
- Raport trimestrial31 iul. 2026
- Raport curent30 iul. 2026Rezultate financiare · Situații financiare și anexe
- Convocare AGA (proxy)24 iun. 2026
- Raport curent18 iun. 2026Schimbări în conducere · Informare publică (Reg FD) · Situații financiare și anexe
- Raport anual21 mai 2026
- Raport curent13 mai 2026Schimbări în conducere · Informare publică (Reg FD) · Situații financiare și anexe
- Raport curent07 mai 2026Rezultate financiare · Situații financiare și anexe
Surse
- [1] Form 10-K, fiscal year ended 2026-03-27 · SEC / Allegro MicroSystems, Inc. · 21 mai 2026
- [2] Form 10-Q, quarter ended 2026-06-26 · SEC / Allegro MicroSystems, Inc. · 31 iul. 2026
- [3] Form 8-K, results release (exhibit 99.1) · SEC / Allegro MicroSystems, Inc. · 30 iul. 2026
Cifre calculate de olivLaw din depunerile SEC și prețurile de închidere; analiza calitativă e generată de AI din surse citate. Nu este o recomandare de investiții.