olivLaw · Cercetare acțiuni SUA
Monarch Casino & Resort, Inc. MCRI
Hotels & Motels · SIC 7011 · Verticală: Hotels & Motels (SIC 7011)
Monarch Casino & Resort operează două complexe hoteliere cu cazinou, Atlantis din Reno, Nevada, și Monarch Black Hawk din Colorado, și depinde în întregime de acestea pentru fluxul de numerar operațional. În trimestrul al doilea din 2026 venitul net a crescut cu 4,2% față de același trimestru al anului anterior, la 142,6 milioane USD, ceea ce face compania relevantă pentru investitorii care urmăresc piețele regionale de jocuri de noroc.
Analiza AI e posibil depășită: au apărut depuneri noi după sursele ei (vezi secțiunea «Analiză AI»).
La închiderea din 04 nov. 2026, acțiunea Monarch Casino & Resort, Inc. (MCRI) costa 113,13 USD (−0,66 % într-o zi), cu capitalizare 2,0 mld USD, P/E 17,9 pe un EPS diluat de 6,31 USD în ultimele 12 luni, randament al dividendului 1,06 %, beta 0,60, interval pe 52 de săptămâni 89,30–133,87 USD. Ultimul trimestru raportat (T3 2026): venituri de 146,3 mil USD (+2,4 % an/an), profit net de 32,0 mil USD (+1,4 % an/an), EPS diluat 1,76 USD.
Date la · analiza AI din · Sursa: depunerile SEC și prețurile de închidere, calculate de olivLaw.
Evoluția prețului
Se încarcă graficul…
Citirea tehnică
- RSI (14)
- 44,8
- slab (30–45)
- Bollinger (20, 2)
- 111,14 – 116,80
- în jumătatea de jos a benzii · %B 0,35 · lățimea benzii 5,0 %
- SMA 50 / 200
- 117,41 / 113,01
- tendință mixtă
- MACD (12, 26, 9)
- -1,26 / -1,43
- MACD peste semnal
Indicatorii descriu trecutul prețului; nu prezic singuri direcția. Pe istoricul nostru, filtrul RSI ≤ 40 nu a adăugat randament (vezi metodologia semnalelor).
Performanță
| Compania | S&P 500 | Față de S&P 500 | Mediana verticalei | |
|---|---|---|---|---|
| 1 lună | −4,3 % | −1,1 % | −3,2 pp | — |
| 3 luni | −7,0 % | −0,5 % | −6,6 pp | — |
| 6 luni | −3,8 % | +4,4 % | −8,2 pp | — |
| De la început de an | +18,2 % | +12,3 % | +5,9 pp | — |
| 1 an | +25,9 % | +13,5 % | +12,4 pp | +1,1 % |
| 3 ani | +80,7 % | +76,4 % | +4,3 pp | +9,1 % |
| 5 ani | +56,1 % | +63,7 % | −7,6 pp | — |
Randamente de preț, fără dividende.
Rezultate trimestriale
Ultimul trimestru: Q3 2026 · 30 sept. 2026
Marje trimestriale
Situații trimestriale · USD
| Exercițiu | Q4 '24 | Q1 '25 | Q2 '25 | Q3 '25 | Q4 '25 | Q1 '26 | Q2 '26 | Q3 '26 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Venituri | 134,5 mil | 125,4 mil | 136,9 mil | 142,8 mil | 140,0 mil | 136,6 mil | 142,6 mil | 146,3 mil |
| Profit brut | 3,9 mil | 25,3 mil | 34,9 mil | 38,2 mil | 29,1 mil | 34,9 mil | 38,6 mil | 41,3 mil |
| Cheltuieli generale și de vânzare | 27,8 mil | 27,2 mil | 26,8 mil | 27,5 mil | 27,9 mil | 27,8 mil | 28,6 mil | 29,0 mil |
| Amortizare și depreciere | 13,4 mil | 13,2 mil | 13,6 mil | 14,1 mil | 13,2 mil | 10,5 mil | 10,7 mil | 10,8 mil |
| Profit înainte de impozit | 4,1 mil | 25,6 mil | 35,3 mil | 38,7 mil | 29,8 mil | 35,5 mil | 39,4 mil | 42,1 mil |
| Impozit pe profit | -63,0 mii | 5,8 mil | 8,3 mil | 7,2 mil | 6,8 mil | 8,0 mil | 6,8 mil | 10,1 mil |
| Profit net | 4,2 mil | 19,9 mil | 27,0 mil | 31,6 mil | 22,9 mil | 27,6 mil | 32,5 mil | 32,0 mil |
| EPS diluat | 0,22 ≈ | 1,05 | 1,44 | 1,69 | 1,25 ≈ | 1,52 | 1,78 | 1,76 |
| Flux de numerar operațional | 37,8 mil | 36,5 mil | 34,1 mil ≈ | 56,0 mil ≈ | 38,1 mil | 48,5 mil | 30,7 mil ≈ | 50,8 mil ≈ |
| Investiții (capex) | 11,6 mil | 19,8 mil | 8,1 mil ≈ | 2,5 mil ≈ | 5,9 mil | 5,6 mil | 5,2 mil ≈ | 8,9 mil ≈ |
| Dividende plătite | 5,5 mil | 5,5 mil | 5,5 mil ≈ | 5,5 mil ≈ | 5,4 mil | 5,4 mil | 5,4 mil ≈ | 5,3 mil ≈ |
| Răscumpărări de acțiuni | -63,0 mii | — | — | 11,3 mil ≈ | 41,4 mil | 17,7 mil | -212,0 mii ≈ | 37,4 mil ≈ |
≈ trimestru derivat (diferență de cumulate / medie pe zile-acțiune)
E/P în timp
E/P = EPS diluat pe ultimele 12 luni / prețul de la sfârșitul trimestrului. E/P este inversul P/E și rămâne definit și când profitul e negativ.
P/E-ul de azi e la percentila 30 din propriul istoric de 40 trimestre (min 12,9, mediană 20,8, max 57,9; doar trimestrele cu profit).
Exerciții anuale
| Exercițiu | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Venituri | 240,3 mil | 249,2 mil | 184,4 mil | 395,4 mil | 477,9 mil | 501,5 mil | 522,2 mil | 545,1 mil |
| Venituri an/an | +4,2 % | +3,7 % | −26,0 % | +114,4 % | +20,9 % | +4,9 % | +4,1 % | +4,4 % |
| Profit net | 34,1 mil | 31,8 mil | 23,7 mil | 68,5 mil | 87,5 mil | 82,4 mil | 72,8 mil | 101,4 mil |
| Profit net an/an | +33,5 % | −6,7 % | −25,6 % | +189,2 % | +27,7 % | −5,8 % | −11,7 % | +39,3 % |
| EPS diluat | 1,83 | 1,70 | 1,25 | 3,53 | 4,47 | 4,20 | 3,84 | 5,43 |
| EPS diluat an/an | +31,7 % | −7,1 % | −26,5 % | +182,4 % | +26,6 % | −6,0 % | −8,6 % | +41,4 % |
| netă % | 14,2 % | 12,8 % | 12,8 % | 17,3 % | 18,3 % | 16,4 % | 13,9 % | 18,6 % |
| Flux de numerar liber | -78,3 mil | -62,1 mil | -57,2 mil | 81,2 mil | 100,3 mil | 124,0 mil | 93,3 mil | 128,4 mil |
Rezultate raportate vs așteptări
Se încarcă…
Bilanț și sănătate financiară
Exercițiu 2025 · 31 dec. 2025
- Numerar
- 96,5 mil USD
- Datorie financiară
- indisponibil USD
- Datorie netă
- indisponibil USD
- Capitaluri proprii
- 537,7 mil USD
- Active totale
- 712,8 mil USD
- Datorie / capitaluri
- indisponibil
- Lichiditate curentă
- 0,86x
- ROE
- 19,2 %
- ROA
- 14,4 %
- Marja FCF
- 23,6 %
Situații financiare (cu sursa fiecărei cifre)
Venituri și profit net (USD)
Marje
Cont de profit și pierdere · USD
| Linie | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Sursă (ultimul an) |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Venituri | 184,4 mil | 395,4 mil | 477,9 mil | 501,5 mil | 522,2 mil | 545,1 mil | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
| Profit brut | 15,3 mil | 89,9 mil | 111,4 mil | 110,2 mil | 92,5 mil | 127,5 mil | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
| Cheltuieli generale și de vânzare | 60,4 mil | 84,4 mil | 97,6 mil | 105,8 mil | 108,3 mil | 109,4 mil | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
| Amortizare și depreciere | 17,3 mil | 38,4 mil | 43,4 mil | 47,3 mil | 51,4 mil | 54,0 mil | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
| Profit înainte de impozit | 15,0 mil | 85,4 mil | 109,0 mil | 108,5 mil | 92,4 mil | 129,4 mil | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
| Impozit pe profit | -8,7 mil | 16,9 mil | 21,5 mil | 26,1 mil | 19,6 mil | 28,0 mil | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
| Profit net | 23,7 mil | 68,5 mil | 87,5 mil | 82,4 mil | 72,8 mil | 101,4 mil | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
| EPS diluat | 1,25 | 3,53 | 4,47 | 4,20 | 3,84 | 5,43 | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
| Media ponderată diluată a acțiunilor | 18,9 mil | 19,4 mil | 19,6 mil | 19,6 mil | 19,0 mil | 18,7 mil | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
| Dividend pe acțiune | — | — | — | 5,90 | 1,20 | 1,20 | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
- 2023
- 105,8 mil
- 2024
- 108,3 mil
- 2025
- 109,4 mil
SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat
- 2023
- 19,6 mil
- 2024
- 19,0 mil
- 2025
- 18,7 mil
SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat
Bilanț · USD
| Linie | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Sursă (ultimul an) |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Numerar | 28,3 mil | 33,5 mil | 38,8 mil | 43,4 mil | 58,8 mil | 96,5 mil | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
| Creanțe | 3,7 mil | 8,9 mil | 9,6 mil | 12,0 mil | 10,3 mil | 11,1 mil | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
| Stocuri | 7,8 mil | 7,2 mil | 7,6 mil | 7,6 mil | 9,3 mil | 9,1 mil | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
| Active curente | 73,2 mil | 84,1 mil | 89,4 mil | 75,0 mil | 90,4 mil | 129,3 mil | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
| Imobilizări corporale nete | 572,5 mil | 580,8 mil | 578,1 mil | 580,5 mil | 575,3 mil | 556,7 mil | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
| Fond comercial | 25,1 mil | 25,1 mil | 25,1 mil | 25,1 mil | 25,1 mil | 25,1 mil | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
| Imobilizări necorporale (fără fond comercial) | 973,0 mii | 477,0 mii | 352,0 mii | 299,0 mii | 345,0 mii | 680,0 mii | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
| Active totale | 671,9 mil | 690,5 mil | 692,9 mil | 680,9 mil | 691,6 mil | 712,8 mil | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
| Datorii comerciale | 11,7 mil | 18,6 mil | 14,4 mil | 23,1 mil | 41,2 mil | 44,9 mil | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
| Datorie pe termen lung | — | 68,2 mil | — | 5,5 mil | — | — | SEC (XBRL)· 28 feb. 2024verificat |
| Datorii curente | 109,4 mil | 141,2 mil | 117,7 mil | 123,4 mil | 146,5 mil | 150,2 mil | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
| Datorii totale | 303,8 mil | 242,4 mil | 154,0 mil | 167,7 mil | 173,8 mil | 175,2 mil | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
| Capital propriu | 368,1 mil † | 448,0 mil † | 539,0 mil † | 513,1 mil † | 517,7 mil † | 537,7 mil † | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
† capitalurile proprii ale acționarilor societății-mamă: în acești ani emitentul nu mai raportează totalul inclusiv interesele minoritare.
- 2023
- 299,0 mii
- 2024
- 345,0 mii
- 2025
- 680,0 mii
SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat
Fluxuri de numerar · USD
| Linie | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Sursă (ultimul an) |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Flux de numerar operațional | 31,4 mil | 128,1 mil | 139,8 mil | 173,0 mil | 140,7 mil | 164,7 mil | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
| Investiții (capex) | 88,7 mil | 46,9 mil | 39,5 mil | 49,0 mil | 47,4 mil | 36,3 mil | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
| Flux de numerar liber | -57,2 mil ≈ | 81,2 mil ≈ | 100,3 mil ≈ | 124,0 mil ≈ | 93,3 mil ≈ | 128,4 mil ≈ | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026derivat |
| Flux de numerar din investiții | -46,4 mil | -37,8 mil | -48,0 mil | -51,2 mil | -43,8 mil | -37,2 mil | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
| Flux de numerar din finanțare | -17,3 mil | -85,1 mil | -86,5 mil | -117,2 mil | -81,5 mil | -89,9 mil | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
| Dividende plătite | — | — | — | 112,8 mil | 22,3 mil | 21,9 mil | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
| Răscumpărări de acțiuni | — | — | 6,5 mil | 5,0 mil | 60,0 mil | 72,7 mil | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
≈ calculat olivLaw din liniile raportate ale aceluiași an: Flux de numerar operațional − Investiții (capex).
- 2023
- -51,2 mil
- 2024
- -43,8 mil
- 2025
- -37,2 mil
SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat
- 2023
- -117,2 mil
- 2024
- -81,5 mil
- 2025
- -89,9 mil
SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat
Indicatori calculați
Creștere
Profitabilitate
Randamente
Bilanț și datorie
Lichiditate
Numerar
Eficiență
Piață și evaluare
1 indicatori care nu se aplică sectorului.
Evaluare
Încadrare olivLaw
Scor: 74 / 100
Metodologie de scor pe indicatori și evaluare, nu recomandare de investiții.
Preț de închidere
04 nov. 2026Sursă: olivLaw, serie de închidere
Capitalizare: 2,0 mld USD
Indicatori-cheie
Acoperire și prospețime
Scorul pe grupe
- Evaluare85
- Randamente91
- Calitate100
- Bilanț și datorie31
- Creștere41
Interval de valoare estimat
Intervalul agregat = mediana limitelor inferioare, centrale și superioare ale metodelor valide; nu e un interval de probabilitate și nu acoperă toate rezultatele. Anvelopa tuturor metodelor: 125,96 – 257,62 USD.
Metode calculate, dar în afara intervalului agregat: Dividende actualizate (DDM) (distribuie puțin din profit ca dividend (capitalul se întoarce prin răscumpărări): modelul de dividende nu descrie valoarea, rămâne în afara agregatului).
Ipotezele de evaluare sunt alese editorial, nu măsurate; beta nu este măsurat.
Intervalele metodelor (USD pe acțiune)
— — Mijloc · ▏ Preț
Metode de evaluare
- DCF (flux de numerar actualizat)indisponibil · cheltuiala cu dobânzile raportată e mult mai veche decât ultima perioadă (emitentul a schimbat tagul XBRL): nu se folosește o cifră învechită
- Colegi: EV/EBITDAindisponibil · lipsește datoria netă: trecerea de la EV la capitaluri nu se poate face (datoria lipsă nu e zero)
- Colegi: P/E125,96 – 257,62 (Mijloc 185,94)14 firme folosite · multiplul median 29,5x · quartile 20,0x – 40,8xATAT, BYD, CHH, HLT, IHG, LVS, MAR, MGM, MLCO, RRR, SHO, TNL, WH, WYNN
- Dividende actualizate (DDM)în afara agregatului15,77 – 21,21 (Mijloc 18,09)distribuie puțin din profit ca dividend (capitalul se întoarce prin răscumpărări): modelul de dividende nu descrie valoarea, rămâne în afara agregatului
Comparabilele pe clasificare (SIC) grupează după codul industrial, nu după activitatea economică; grupul direct e o selecție editorială după activitate. Multiplii membrilor sunt pe ultimele 12 luni raportate de fiecare, la ultima lor închidere.
Ipoteze (ilustrative, editoriale)
- Rata fără risc
- 4,3 %
- Prima de risc a pieței
- 5,0 %
- Beta (implicit)
- 1,00
- Costul capitalului propriu
- 9,3 %
- Creștere terminală
- 2,5 %
Scorul pe factori
Profil neutru · Scor 74/100
| Factor | Valoare | Scor | Pondere folosită |
|---|---|---|---|
| ROIC · Calitate | indisponibil | indisponibil | — |
| Marja netă · Calitate | 20,4 % | 100 (față de colegi) | 10 % |
| Conversia profitului în FCF · Calitate | 123,9 % | 100 (pe interval fix) | 10 % |
| CAGR venituri 3 ani · Creștere | 4,5 % | 37 (pe interval fix) | 13 % |
| CAGR EPS 3 ani · Creștere | 6,7 % | 45 (pe interval fix) | 13 % |
| Datorie netă / EBITDA · Bilanț și datorie | indisponibil | indisponibil | — |
| Acoperirea dobânzilor · Bilanț și datorie | indisponibil | indisponibil | — |
| Lichiditatea curentă · Bilanț și datorie | 1,2x | 31 (pe interval fix) | 7 % |
| P/E (TTM) · Evaluare | 17,9x | 82 (față de colegi) | 17 % |
| EV/EBITDA · Evaluare | indisponibil | indisponibil | — |
| Randament FCF · Evaluare | 7,1 % | 89 (pe interval fix) | 13 % |
| Randamentul distribuirilor către acționari · Randamente | 5,9 % | 84 (pe interval fix) | 10 % |
| Rata de distribuire (FCF) · Randamente | 15,0 % | 100 (pe interval fix) | 7 % |
Factorii fără valoare au ieșit; ponderile rămase au fost renormalizate.
Grupele scorului
- Bilanț și datorie· parțial31/100 · 1/3 factori cu valoare
- Creștere41/100 · 2/2 factori cu valoare
- Calitate100/100 · 2/3 factori cu valoare
- Randamente91/100 · 2/2 factori cu valoare
- Evaluare85/100 · 2/3 factori cu valoare
O grupă «parțială» e calculată din sub jumătate din ponderea ei sau dintr-un singur factor: nu e o evaluare completă a grupei.
Memo
MONARCH CASINO & RESORT, INC. (MCRI). Ultimul exercițiu complet: 2025; date până la 2026-09-30.
Cifre calculate din situațiile financiare: venit 545,1 mil USD în 2025; creștere an/an 4,4 %; marjă netă 20,4 %; ROE 20,4 %.
Intervalul de valoare estimat este 125,96–257,62 USD pe acțiune (mediana a 1 metode, acord între metode: o singură metodă); ipotezele sunt ilustrative. Față de valoarea centrală de 185,94 USD, prețul de 113,13 USD lasă un potențial de 64,4 % (valoare / preț − 1) și o marjă de siguranță de 39,2 % (1 − preț / valoare). Intervalul e mediana limitelor inferioare, centrale și superioare ale metodelor, nu un interval de probabilitate.
Scor olivLaw 74/100, încadrare metodologică: profil neutru (scorul, marja de siguranță și acordul metodelor împreună; nu o judecată despre prețul corect). Grupe evaluate parțial: balance. Nu este o recomandare de investiții.
Text generat determinist din cifrele afișate; fără model de limbaj. Nu este recomandare de investiții.
Ce susține teza
- Marja netă: 20,4 %
- Conversia profitului în FCF: 123,9 %
- P/E (TTM): 17,9x
- Randament FCF: 7,1 %
- Randamentul distribuirilor către acționari: 5,9 %
- Rata de distribuire (FCF): 15,0 %
- Prețul este sub intervalul de valoare estimat
Ce o infirmă
Niciun semnal în factorii calculați. Nu înseamnă absența riscurilor: factorii fără date nu au fost evaluați, iar riscurile de afacere (marje, stocuri, cerere) sunt în analiza din surse.
Neevaluați (date insuficiente sau indicator fără semnificație): ROIC, Datorie netă / EBITDA, Acoperirea dobânzilor, EV/EBITDA.
Față de mediana verticalei
Hotels & Motels (SIC 7011) · aceeași industrie (SIC 4 cifre) · comparată cu 26 firme
Multipli și rentabilitate față de mediană
Prețul rebazat la 100 (lunar, 5 ani)
Firmele verticalei
| Capitalizare | P/E | ROE | Marja netă | Venituri an/an | 1A / 3A | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| HTHTH World Group Ltd | 154,3 mld | 218,4 | 41,5 % | 20,1 % | +10,5 % | +9 % / +37 % |
| MARMarriott International Inc | 109,4 mld | 42,4 | — | 9,7 % | +4,3 % | +39 % / +110 % |
| HLTHilton Worldwide Holdings Inc. | 83,8 mld | 50,8 | — | 13,4 % | +7,7 % | +32 % / +125 % |
| IHGInterContinental Hotels Group PLC | 29,0 mld | 36,2 | — | 14,6 % | +5,4 % | +31 % / +124 % |
| LVSLas Vegas Sands Corp. | 25,5 mld | 16,7 | 262,8 % | 11,8 % | +15,2 % | −40 % / −12 % |
| ATATAtour Lifestyle Holdings Limited | 14,5 mld | 63,7 | 50,5 % | 16,6 % | +41,0 % | −9 % / +97 % |
| WYNNWynn Resorts, Limited | 8,5 mld | 19,7 | — | 6,1 % | +0,1 % | −36 % / −2 % |
| MGMMGM Resorts International | 8,3 mld | 12,7 | 26,8 % | 3,9 % | +1,7 % | −7 % / −17 % |
| CZRCaesars Entertainment, Inc. | 6,0 mld | — | -15,1 % | -4,5 % | +2,1 % | +26 % / −34 % |
| WHWyndham Hotels & Resorts, Inc. | 5,9 mld | 29,8 | 38,2 % | 14,0 % | +1,5 % | +10 % / +4 % |
| MLCOMelco Resorts & Entertainment Limited | 5,7 mld | 30,6 | — | 3,6 % | +11,3 % | −48 % / −33 % |
| BYDBoyd Gaming Corp | 5,5 mld | 11,7 | 19,6 % | 12,3 % | +4,1 % | −7 % / +32 % |
| CHHChoice Hotels International Inc | 5,4 mld | 26,7 | 146,5 % | 12,7 % | +0,8 % | +32 % / +9 % |
| TNLTravel & Leisure Co. | 4,7 mld | 20,7 | — | 5,7 % | +4,1 % | +13 % / +118 % |
| PKPark Hotels & Resorts Inc. | 3,4 mld | — | -5,0 % | -6,4 % | −2,2 % | +57 % / +14 % |
| SHOSunstone Hotel Investors, Inc. | 2,4 mld | 54,7 | 2,8 % | 5,3 % | +6,0 % | +39 % / +32 % |
| PENNPenn Entertainment, Inc. | 2,3 mld | — | -37,4 % | -12,7 % | +5,8 % | +18 % / −29 % |
| XHRXenia Hotels & Resorts, Inc. | 2,0 mld | 628,9 | 0,3 % | 0,3 % | +3,8 % | +57 % / +79 % |
| MCRIMonarch Casino & Resort, Inc. | 2,0 mld | 17,9 | 20,4 % | 20,4 % | +4,4 % | +26 % / +81 % |
| BALYBally’s Corporation | 680,3 mil | — | — | — | +0,1 % | −23 % / indisponibil |
| FLLFull House Resorts Inc | 29,1 mil | — | -936,4 % | -12,1 % | +3,5 % | −70 % / −84 % |
| CNTYCentury Casinos, Inc. | 16,9 mil | — | — | -9,6 % | −0,5 % | −61 % / −86 % |
| MRNOMurano Global Investments Plc | — | — | -54,7 % | -488,8 % | +154,6 % | −88 % / −98 % |
| HHyatt Hotels Corporation | — | 98,6 | 5,6 % | 2,6 % | +6,8 % | +16 % / +66 % |
| GHGGreenTree Hospitality Group Ltd. | — | — | 11,2 % | 15,2 % | −14,7 % | −50 % / −74 % |
Randamentele de preț pe 1 și 3 ani: pentru MCRI din închiderile zilnice (aceleași ca în tabelul de performanță), pentru celelalte firme din închiderile de sfârșit de lună.
Prognoza motorului olivLaw
Motorul de lume a rulat după ultimul comunicat material al firmei. Probabilitățile sunt de ATINGERE a unui nivel în orizont (nu de închidere acolo) și stau lângă mersul aleator (p_rw), reperul fără informație.
Motorul nu are încă o rulare publicată pentru această firmă.
Scenarii de evaluare (ipoteze editabile)
Scenarii ilustrative
Ilustrative: nu sunt previziuni și nu au probabilități. Fiecare caz este o poveste coerentă de ipoteze, calculată pe cifrele de azi.
Preț estimat (USD)
| Preț estimat | Pesimist | De bază | Optimist |
|---|---|---|---|
| 1 ani | 69,16 Randament total -38 % · Pe an -38 % | 122,26 Randament total 9 % · Pe an 9 % | 184,17 Randament total 64 % · Pe an 64 % |
| 3 ani | 67,10 Randament total -38 % · Pe an -15 % | 133,48 Randament total 22 % · Pe an 7 % | 220,77 Randament total 100 % · Pe an 26 % |
| 5 ani | 65,10 Randament total -38 % · Pe an -9 % | 145,73 Randament total 35 % · Pe an 6 % | 264,64 Randament total 142 % · Pe an 19 % |
- P/E la ieșire± 33,37
- Marja netă± 23,36
- Creșterea anuală a veniturilor± 19,18
- Diluare anuală± 1,96
Analiză AI
Generat de AIAnaliză generată de AI (Claude), din surse publice citate; poate conține erori. Nu este o recomandare de investiții. Situația la 27 oct. 2026 · Model: claude-haiku-5-5.
Posibil depășită: cel mai nou document citit e din 28 iul. 2026; de atunci au apărut 10-Q (30 oct. 2026), 8-K (28 oct. 2026 · rezultate).
Pe scurt
Monarch Casino & Resort operează două complexe hoteliere cu cazinou, Atlantis din Reno, Nevada, și Monarch Black Hawk din Colorado, și depinde în întregime de acestea pentru fluxul de numerar operațional 1. În trimestrul al doilea din 2026 venitul net a crescut cu 4,2% față de același trimestru al anului anterior, la 142,6 milioane USD 3, ceea ce face compania relevantă pentru investitorii care urmăresc piețele regionale de jocuri de noroc.
SWOT
Puncte tari
- Compania are două proprietăți cu poziție bună, legătură directă cu centrul de convenții din Reno și un bilanț solid, fără împrumuturi în credit la 30 iunie 2026 13.
- Marja EBITDA ajustată rămâne ridicată, ceea ce arată eficiență operațională și capacitatea de a finanța investiții și dividende 3.
- Programul de fidelitate comun pentru cele două proprietăți ajută la fidelizarea clienților 1.
Puncte slabe
- Dependența totală de două proprietăți face compania vulnerabilă la schimbările economice locale și la probleme din aceste piețe 1.
- Costurile cu forța de muncă și marjele din alimentație au crescut, iar acest lucru ar putea diminua rentabilitatea 3.
- Litigiul cu antreprenorul general al proiectului Black Hawk poate genera costuri și obligații suplimentare de garantare 13.
Oportunități
- Dacă cererea din Denver și din Front Range rămâne solidă, Monarch Black Hawk ar putea atrage mai mulți clienți de nivel înalt 1.
- Oportunitățile de extindere pe terenul de 16 acri din Reno ar putea sprijini creșterea pe termen lung 1.
- Compania evaluează tranzacții de fuziune și achiziție, care ar putea crea valoare pentru acționari, dacă sunt realizate 3.
Amenințări
Riscuri
- Dependența de două proprietățiridicat
Compania depinde în întregime de Atlantis și Monarch Black Hawk pentru fluxul de numerar, ceea ce înseamnă o expunere mai mare la evenimente locale 1.
- Litigiul cu antreprenorul generalridicat
Procesul cu antreprenorul general al proiectului Black Hawk include o hotărâre favorabilă contractorului, iar apelul companiei este încă în curs, ceea ce poate duce la costuri importante 13.
- Concurența și promoțiilemediu
Concurența intensă din Reno și din Colorado poate impune promoții mai costisitoare, care ar putea diminua marjele 12.
- Costurile cu forța de muncă și inflațiamediu
Lipsa de personal, salariile minime mai mari și inflația generală pot crește costurile de operare 12.
- Riscuri legate de cheltuielile discreționarescăzut
Scăderea încrederii consumatorilor sau a călătoriilor de agrement ar putea reduce numărul de vizitatori și cheltuielile lor 1.
Teza de investiție
Ce ar trebui să fie adevărat (scenariul favorabil)
- Venitul net și EBITDA ajustat au crescut în trimestrul al doilea din 2026, iar marja a rămas aproape de nivelurile record, ceea ce sugerează o execuție solidă 3.
- Bilanțul este solid, fără împrumuturi în credit, iar compania poate continua investițiile și dividendele din fluxul de numerar operațional 3.
- Poziția Atlantis lângă centrul de convenții și clienții de nivel înalt din Colorado pot sprijini creșterea veniturilor pe termen lung 1.
Ce ar strica teza
- Dependența de două proprietăți face ca orice șoc local să aibă efecte mari asupra întregii companii 1.
- Procesul cu antreprenorul general rămâne nesoluționat și poate impune plăți sau garanții semnificative 13.
- Creșterea jocurilor tribale și a pariurilor online ar putea reduce cota de piață a companiei în timp 12.
De urmărit
- Rezultatul apelului în litigiul cu antreprenorul general al proiectului Black Hawknext 10-K
- Evoluția veniturilor din jocuri și hotelărie la AtlantisQ3 2026
- Efectul tarifelor și al inflației asupra costurilor operaționaleQ3 2026
- Eventualele tranzacții de fuziune și achiziție anunțate de companie2027
Produse, piață și concurență
Generat de AIAnaliză generată de AI (Claude), din surse publice citate; poate conține erori. Nu este o recomandare de investiții. Situația la 27 oct. 2026 · Model: claude-haiku-5-5.
Posibil depășită: cel mai nou document citit e din 28 iul. 2026; de atunci au apărut 10-Q (30 oct. 2026), 8-K (28 oct. 2026 · rezultate).
Afacerea
Monarch Casino & Resort, Inc., înființată în Nevada în 1993, deține și operează Atlantis Casino Resort Spa din Reno și Monarch Casino Resort Spa Black Hawk din Colorado 1. Strategia afacerii vizează maximizarea veniturilor, a rezultatului operațional și a fluxului de numerar prin operațiunile de cazinou, alimentație publică și hotelurile din cele două proprietăți, cu accent pe servicii personalizate și eficiență a costurilor 1. Compania spune că este complet dependentă de cele două proprietăți pentru fluxul de numerar operațional, ceea ce o expune la riscuri mai mari decât un operator cu mai multe unități 1.
Cheltuielile de capital au fost de 37,2 milioane USD în 2025, după 43,9 milioane USD în 2024, concentrate pe renovarea camerelor și a suitelor din Atlantis și pe echipamente de jocuri 1. În 2026 compania a plătit dividende în numerar, iar un nou dividend de 0,30 USD pe acțiune este programat pentru septembrie 2026 3.
Segmente
Atlantis (Reno, Nevada)
Atlantis este proprietatea din Reno, situată la aproximativ trei mile sud de centrul orașului, cu aproximativ 61.000 de picioare pătrate de spațiu de cazinou, opt restaurante și un spa de 30.000 de picioare pătrate 1. Rata medie zilnică a camerei a fost de 164,61 USD în 2025, iar REVPAR de 150,50 USD 1.
Monarch Black Hawk (Colorado)
Monarch Black Hawk este prima proprietate pe care o întâlnesc vizitatorii care sosesc din Denver, pe drumul 119, și vizează clienții de nivel înalt din Front Range 1. Tariful mediu zilnic a fost de 223,36 USD în 2025, iar REVPAR de 191,15 USD 1.
Monarch Rewards și hotelărie
Programul de fidelitate Monarch Rewards leagă cele două proprietăți și urmărește comportamentul clienților pentru a orienta oferta și marketingul 1. Veniturile din hotelărie au crescut cu 13,0% în trimestrul al doilea din 2026, datorită camerelor disponibile suplimentare la Atlantis și afacerilor de convenții 3.
Piața în context
Zona metropolitană Denver are o populație de aproximativ trei milioane de locuitori și un venit mediu al gospodăriei cu 32% peste media națională în 2024, ceea ce sprijină cererea din piața Black Hawk 1. În același timp, piața din Reno este considerată foarte competitivă, iar presiunile de costuri și concurența promoțională rămân ridicate 1.
Tendințe
- Presiunea asupra costurilor cu forța de muncăvânt din față
Ambele proprietăți se confruntă cu lipsă de personal și cu inflație salarială, care au crescut costurile de alimentație și de muncă, deși compania a raportat și îmbunătățiri ale eficienței 13. Dacă aceste presiuni persistă, ar putea reduce marjele de profit.
- Concurența din California și Nevadavânt din față
Creșterea jocurilor tribale din California și o concurență promoțională intensă în nordul Nevadei ar putea afecta veniturile Atlantis 12. Compania notează că aceste presiuni pot perturba creșterea veniturilor și a marjelor 2.
- Pariurile sportive online și extinderea oferteimixt
Piețele pariurilor sportive online și fizice din Colorado și Nevada se extind, iar Monarch Black Hawk ar putea beneficia de limitele eliminate și de noile tipuri de jocuri 12. Efectul depinde de regulamentele statale și de competiția online.
Poziția concurențială
În Reno există concurență intensă: compania identifică drept principali rivali alte cazinouri de mari dimensiuni, mai ales cele din afara centrului orașului, și operatori din Las Vegas pentru convenții 1. Pe piața din Black Hawk, barierele constituționale limitează noile intrări, dar cazinourile tribale și pariurile online ar putea crea concurență suplimentară 1.
Compania susține că avantajul Atlantis constă în locația sa și în legătura directă cu centrul de convenții, iar cel al Monarch Black Hawk în calitatea produsului și în accesul la clienții de nivel înalt 1. Concurența pentru jucători poate însă forța promoții mai scumpe, care ar putea reduce profitabilitatea 1.
- Cazinourile mari din centrul și zona exterioară Reno
Concurează pentru clienții locali și de agrement, cu oferte de nivel mediu-superior și promoții agresive 1.
- Cazinourile din Las Vegas
Concurează pentru conventii și vizitatori din vestul Statelor Unite, inclusiv pentru clienții de nivel înalt 1.
- Cazinourile tribale din California
Creșterea acestora este citată drept o sursă de concurență pentru Atlantis 12.
- Operatorii de cazinouri din Colorado și pariuri online
Concurența din Black Hawk vine din alte cazinouri și din pariurile online, care ar putea atrage clienți 1.
Legături, dependențe și riscuri
Cu cine e legată firma, din propriile depuneri SEC (clienți, furnizori, producție, parteneri, concurenți, țări, reglementare), din declarațiile acționarilor de peste 5 % (13D/13G) și din ce alte firme spun despre ea. Clic pe un nod pentru dovadă; pe o firmă listată, graful se mută pe ea.
Se încarcă legăturile…
Știri și depuneri
Din presă
- Monarch butterflies get tiny trackers to help scientists follow their mysterious migrationPhys.org · 03 nov. 2026 · EN
- Radio-tagged Monarch butterfliesHacker News · 27 oct. 2026 · EN
- As monarch butterflies migrate for the fall, meet the Chicago woman trying to protect themThe Guardian — Environment · 08 oct. 2026 · EN
- Wildlife tracking to fill gaps in monarch migration researchPhys.org · 30 sept. 2026 · EN
- King Oyo, once world's youngest monarch, to be buried in western UgandaThe Hindu — International · 12 sept. 2026 · EN
- World's youngest reigning traditional monarch dies aged 34BBC World News · 28 aug. 2026 · EN
- Bringing PyTorch Monarch to AMD GPUsHacker News · 25 iul. 2026 · EN
Depuneri SEC
- Raport trimestrial30 oct. 2026
- Raport curent28 oct. 2026Rezultate financiare · Alte evenimente · Situații financiare și anexe
- Raport trimestrial28 iul. 2026
- Raport curent21 iul. 2026Rezultate financiare · Alte evenimente · Situații financiare și anexe
- Raport curent29 mai 2026Vot al acționarilor
- Raport trimestrial30 apr. 2026
- Raport curent22 apr. 2026Rezultate financiare · Alte evenimente · Situații financiare și anexe
- Convocare AGA (proxy)13 apr. 2026
- Raport anual24 feb. 2026
- Raport curent04 feb. 2026Rezultate financiare · Alte evenimente · Situații financiare și anexe
Surse
- [1] Form 10-K, fiscal year ended 2025-12-31 · SEC / Monarch Casino & Resort, Inc. · 24 feb. 2026
- [2] Form 10-Q, quarter ended 2026-06-30 · SEC / Monarch Casino & Resort, Inc. · 28 iul. 2026
- [3] Form 8-K, results release (exhibit 99.1) · SEC / Monarch Casino & Resort, Inc. · 21 iul. 2026
Cifre calculate de olivLaw din depunerile SEC și prețurile de închidere; analiza calitativă e generată de AI din surse citate. Nu este o recomandare de investiții.