olivLaw · Cercetare acțiuni SUA
Allison Transmission Holdings Inc. ALSN
Motor Vehicle Parts & Accessories · SIC 3714 · Verticală: Motor Vehicle Parts & Accessories (SIC 3714)
Allison Transmission este cel mai mare producător mondial de transmisii automate pentru vehicule comerciale medii și grele și un furnizor important pentru apărare. Din 1 ianuarie 2026, compania a integrat afacerea off-highway achiziționată de la Dana, care i-a extins baza de venituri, după ce vânzările anuale au fost de 3010 milioane USD în 2025.
Analiza AI e posibil depășită: au apărut depuneri noi după sursele ei (vezi secțiunea «Analiză AI»).
La închiderea din 04 nov. 2026, acțiunea Allison Transmission Holdings Inc. (ALSN) costa 120,52 USD (+1,35 % într-o zi), cu capitalizare 9,9 mld USD, P/E 17,4 pe un EPS diluat de 6,94 USD în ultimele 12 luni, randament al dividendului 0,95 %, beta 1,10, interval pe 52 de săptămâni 79,27–136,00 USD. Ultimul trimestru raportat (T3 2026): venituri de 1,5 mld USD (+121,4 % an/an), profit net de 191,0 mil USD (+39,4 % an/an), EPS diluat 2,30 USD.
Date la · analiza AI din · Sursa: depunerile SEC și prețurile de închidere, calculate de olivLaw.
Evoluția prețului
Se încarcă graficul…
Citirea tehnică
- RSI (14)
- 64,4
- puternic (55–70)
- Bollinger (20, 2)
- 104,17 – 117,74
- peste banda superioară · %B 1,20 · lățimea benzii 12,2 %
- SMA 50 / 200
- 116,95 / 118,50
- tendință mixtă
- MACD (12, 26, 9)
- -0,20 / -1,74
- MACD peste semnal
Indicatorii descriu trecutul prețului; nu prezic singuri direcția. Pe istoricul nostru, filtrul RSI ≤ 40 nu a adăugat randament (vezi metodologia semnalelor).
Performanță
| Compania | S&P 500 | Față de S&P 500 | Mediana verticalei | |
|---|---|---|---|---|
| 1 lună | +4,1 % | −1,1 % | +5,2 pp | — |
| 3 luni | +2,0 % | −0,5 % | +2,5 pp | — |
| 6 luni | −5,6 % | +4,4 % | −10,0 pp | — |
| De la început de an | +23,1 % | +12,3 % | +10,8 pp | — |
| 1 an | +51,8 % | +13,5 % | +38,2 pp | −12,2 % |
| 3 ani | +130,0 % | +76,4 % | +53,5 pp | −3,9 % |
| 5 ani | +241,0 % | +63,7 % | +177,4 pp | — |
Randamente de preț, fără dividende.
Rezultate trimestriale
Ultimul trimestru: Q3 2026 · 30 sept. 2026
Marje trimestriale
Situații trimestriale · USD
| Exercițiu | Q4 '24 | Q1 '25 | Q2 '25 | Q3 '25 | Q4 '25 | Q1 '26 | Q2 '26 | Q3 '26 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Venituri | 796,0 mil | 766,0 mil | 814,0 mil | 693,0 mil | 737,0 mil | 1,4 mld | 1,6 mld | 1,5 mld |
| Costul vânzărilor | 423,0 mil | 388,0 mil | 411,0 mil | 363,0 mil | 385,0 mil | 1,0 mld | 1,1 mld | 1,0 mld |
| Profit brut | 373,0 mil | 378,0 mil | 403,0 mil | 330,0 mil | 352,0 mil | 406,0 mil | 515,0 mil | 505,0 mil |
| Cercetare și dezvoltare | 54,0 mil | 42,0 mil | 43,0 mil | 43,0 mil | 46,0 mil | 54,0 mil | 56,0 mil | 59,0 mil |
| Cheltuieli generale și de vânzare | 83,0 mil | 87,0 mil | 104,0 mil | 83,0 mil | 106,0 mil | 157,0 mil | 168,0 mil | 142,0 mil |
| Profit operațional | 235,0 mil | 249,0 mil | 256,0 mil | 204,0 mil | 171,0 mil | 195,0 mil | 291,0 mil | 304,0 mil |
| Profit înainte de impozit | 210,0 mil | 233,0 mil | 242,0 mil | 182,0 mil | 147,0 mil | 132,0 mil | 228,0 mil | 238,0 mil |
| Impozit pe profit | 35,0 mil | 41,0 mil | 47,0 mil | 45,0 mil | 48,0 mil | 20,0 mil | 47,0 mil | 47,0 mil |
| Profit net | 175,0 mil | 192,0 mil | 195,0 mil | 137,0 mil | 99,0 mil | 112,0 mil | 181,0 mil | 191,0 mil |
| EPS diluat | 1,99 ≈ | 2,23 | 2,29 | 1,63 | 1,16 ≈ | 1,33 | 2,15 | 2,30 |
| Flux de numerar operațional | 211,0 mil | 181,0 mil | 184,0 mil ≈ | 228,0 mil ≈ | 243,0 mil | 156,0 mil | 312,0 mil ≈ | 343,0 mil ≈ |
| Investiții (capex) | 75,0 mil | 26,0 mil | 31,0 mil ≈ | 44,0 mil ≈ | 74,0 mil | 53,0 mil | 31,0 mil ≈ | 65,0 mil ≈ |
| Dividende plătite | 21,0 mil | 24,0 mil | 22,0 mil ≈ | 23,0 mil ≈ | 22,0 mil | 25,0 mil | 24,0 mil ≈ | 23,0 mil ≈ |
| Răscumpărări de acțiuni | 121,0 mil | 150,0 mil | 105,0 mil ≈ | 27,0 mil ≈ | 46,0 mil | 20,0 mil | 46,0 mil ≈ | 57,0 mil ≈ |
≈ trimestru derivat (diferență de cumulate / medie pe zile-acțiune)
E/P în timp
E/P = EPS diluat pe ultimele 12 luni / prețul de la sfârșitul trimestrului. E/P este inversul P/E și rămâne definit și când profitul e negativ.
P/E-ul de azi e la percentila 88 din propriul istoric de 40 trimestre (min 6,5, mediană 10,3, max 26,5; doar trimestrele cu profit).
Exerciții anuale
| Exercițiu | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Venituri | 2,7 mld | 2,7 mld | 2,1 mld | 2,4 mld | 2,8 mld | 3,0 mld | 3,2 mld | 3,0 mld |
| Venituri an/an | +19,9 % | −0,6 % | −22,9 % | +15,4 % | +15,3 % | +9,6 % | +6,3 % | −6,7 % |
| Profit net | 639,0 mil | 604,0 mil | 299,0 mil | 442,0 mil | 531,0 mil | 673,0 mil | 731,0 mil | 623,0 mil |
| Profit net an/an | +26,8 % | −5,5 % | −50,5 % | +47,8 % | +20,1 % | +26,7 % | +8,6 % | −14,8 % |
| EPS diluat | 4,78 | 4,91 | 2,62 | 4,13 | 5,53 | 7,40 | 8,31 | 7,33 |
| EPS diluat an/an | +42,3 % | +2,7 % | −46,6 % | +57,6 % | +33,9 % | +33,8 % | +12,3 % | −11,8 % |
| netă % | 23,6 % | 22,4 % | 14,4 % | 18,4 % | 19,2 % | 22,2 % | 22,7 % | 20,7 % |
| Flux de numerar liber | 737,0 mil | 675,0 mil | 446,0 mil | 460,0 mil | 490,0 mil | 659,0 mil | 658,0 mil | 661,0 mil |
Rezultate raportate vs așteptări
Se încarcă…
Bilanț și sănătate financiară
Exercițiu 2025 · 31 dec. 2025
- Numerar
- 1,5 mld USD
- Datorie financiară
- 2,9 mld USD
- Datorie netă
- 1,4 mld USD
- Capitaluri proprii
- 1,9 mld USD
- Active totale
- 6,1 mld USD
- Datorie / capitaluri
- 1,55x
- Lichiditate curentă
- 4,85x
- ROE
- 35,4 %
- ROA
- 10,9 %
- Marja FCF
- 22,0 %
Situații financiare (cu sursa fiecărei cifre)
Venituri și profit net (USD)
Marje
Cont de profit și pierdere · USD
| Linie | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Sursă (ultimul an) |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Venituri | 2,1 mld | 2,4 mld | 2,8 mld | 3,0 mld | 3,2 mld | 3,0 mld | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
| Costul vânzărilor | 1,1 mld | 1,3 mld | 1,5 mld | 1,6 mld | 1,7 mld | 1,5 mld | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
| Profit brut | 998,0 mil | 1,1 mld | 1,3 mld | 1,5 mld | 1,5 mld | 1,5 mld | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
| Cercetare și dezvoltare | 147,0 mil | 171,0 mil | 185,0 mil | 194,0 mil | 200,0 mil | 174,0 mil | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
| Cheltuieli generale și de vânzare | 317,0 mil | 305,0 mil | 328,0 mil | 357,0 mil | 336,0 mil | 380,0 mil | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
| Profit operațional | 534,0 mil | 669,0 mil | 784,0 mil | 919,0 mil | 992,0 mil | 880,0 mil | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
| Profit înainte de impozit | 393,0 mil | 572,0 mil | 645,0 mil | 827,0 mil | 897,0 mil | 804,0 mil | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
| Impozit pe profit | 94,0 mil | 130,0 mil | 114,0 mil | 154,0 mil | 166,0 mil | 181,0 mil | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
| Profit net | 299,0 mil | 442,0 mil | 531,0 mil | 673,0 mil | 731,0 mil | 623,0 mil | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
| EPS diluat | 2,62 | 4,13 | 5,53 | 7,40 | 8,31 | 7,33 | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
| Media ponderată diluată a acțiunilor | 114,0 mil | 107,0 mil | 96,0 mil | 91,0 mil | 88,0 mil | 85,0 mil | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
| Dividend pe acțiune | — | — | 0,84 | 0,92 | 1,00 | 1,08 | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
- 2023
- 357,0 mil
- 2024
- 336,0 mil
- 2025
- 380,0 mil
SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat
- 2023
- 91,0 mil
- 2024
- 88,0 mil
- 2025
- 85,0 mil
SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat
Bilanț · USD
| Linie | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Sursă (ultimul an) |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Numerar | 310,0 mil | 127,0 mil | 232,0 mil | 555,0 mil | 781,0 mil | 1,5 mld | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
| Creanțe | 228,0 mil | 301,0 mil | 363,0 mil | 356,0 mil | 360,0 mil | 333,0 mil | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
| Stocuri | 181,0 mil | 204,0 mil | 224,0 mil | 276,0 mil | 315,0 mil | 316,0 mil | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
| Active curente | 756,0 mil | 671,0 mil | 866,0 mil | 1,3 mld | 1,5 mld | 2,2 mld | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
| Imobilizări corporale nete | 638,0 mil | 706,0 mil | 763,0 mil | 774,0 mil | 803,0 mil | 862,0 mil | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
| Fond comercial | 2,1 mld | 2,1 mld | 2,1 mld | 2,1 mld | 2,1 mld | 2,1 mld | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
| Imobilizări necorporale (fără fond comercial) | 963,0 mil | 917,0 mil | 878,0 mil | 833,0 mil | 822,0 mil | 794,0 mil | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
| Active totale | 4,5 mld | 4,5 mld | 4,7 mld | 5,0 mld | 5,3 mld | 6,1 mld | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
| Datorii comerciale | 157,0 mil | 179,0 mil | 195,0 mil | 210,0 mil | 212,0 mil | 190,0 mil | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
| Datorie pe termen scurt | 6,0 mil | 6,0 mil | 6,0 mil | 6,0 mil | 5,0 mil | 5,0 mil | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
| Datorie pe termen lung | 2,5 mld | 2,5 mld | 2,5 mld | 2,5 mld | 2,4 mld | 2,9 mld | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
| Datorii curente | 373,0 mil | 459,0 mil | 480,0 mil | 501,0 mil | 506,0 mil | 460,0 mil | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
| Datorii totale | 3,7 mld | 3,8 mld | 3,8 mld | 3,8 mld | 3,7 mld | 4,2 mld | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
| Capital propriu | 756,0 mil † | 634,0 mil † | 874,0 mil † | 1,2 mld † | 1,7 mld † | 1,9 mld † | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
† capitalurile proprii ale acționarilor societății-mamă: în acești ani emitentul nu mai raportează totalul inclusiv interesele minoritare.
- 2023
- 833,0 mil
- 2024
- 822,0 mil
- 2025
- 794,0 mil
SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat
Fluxuri de numerar · USD
| Linie | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 2024 | 2025 | Sursă (ultimul an) |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Flux de numerar operațional | 561,0 mil | 635,0 mil | 657,0 mil | 784,0 mil | 801,0 mil | 836,0 mil | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
| Investiții (capex) | 115,0 mil | 175,0 mil | 167,0 mil | 125,0 mil | 143,0 mil | 175,0 mil | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
| Flux de numerar liber | 446,0 mil ≈ | 460,0 mil ≈ | 490,0 mil ≈ | 659,0 mil ≈ | 658,0 mil ≈ | 661,0 mil ≈ | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026derivat |
| Flux de numerar din investiții | -111,0 mil | -212,0 mil | -183,0 mil | -129,0 mil | -147,0 mil | -184,0 mil | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
| Flux de numerar din finanțare | -335,0 mil | -604,0 mil | -367,0 mil | -332,0 mil | -427,0 mil | 57,0 mil | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
| Dividende plătite | 78,0 mil | 81,0 mil | 80,0 mil | 83,0 mil | 87,0 mil | 91,0 mil | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
| Răscumpărări de acțiuni | 225,0 mil | 513,0 mil | 278,0 mil | 263,0 mil | 254,0 mil | 328,0 mil | SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat |
≈ calculat olivLaw din liniile raportate ale aceluiași an: Flux de numerar operațional − Investiții (capex).
- 2023
- -129,0 mil
- 2024
- -147,0 mil
- 2025
- -184,0 mil
SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat
- 2023
- -332,0 mil
- 2024
- -427,0 mil
- 2025
- 57,0 mil
SEC (XBRL)· 24 feb. 2026verificat
Indicatori calculați
Creștere
Profitabilitate
Randamente
Bilanț și datorie
Lichiditate
Numerar
Eficiență
Piață și evaluare
Risc
Evaluare
Încadrare olivLaw
Scor: 70 / 100
Metodologie de scor pe indicatori și evaluare, nu recomandare de investiții.
Preț de închidere
04 nov. 2026Sursă: olivLaw, serie de închidere
Capitalizare: 9,9 mld USD
Indicatori-cheie
Acoperire și prospețime
Scorul pe grupe
- Evaluare68
- Randamente63
- Calitate91
- Bilanț și datorie81
- Creștere45
Interval de valoare estimat
Intervalul agregat = mediana limitelor inferioare, centrale și superioare ale metodelor valide; nu e un interval de probabilitate și nu acoperă toate rezultatele. Anvelopa tuturor metodelor: 79,52 – 143,37 USD.
Metode calculate, dar în afara intervalului agregat: Dividende actualizate (DDM) (distribuie puțin din profit ca dividend (capitalul se întoarce prin răscumpărări): modelul de dividende nu descrie valoarea, rămâne în afara agregatului).
Ipotezele de evaluare sunt alese editorial, nu măsurate; beta nu este măsurat.
Intervalele metodelor (USD pe acțiune)
— — Mijloc · ▏ Preț
Metode de evaluare
- DCF (flux de numerar actualizat)indisponibil · lipsesc date de intrare
- Colegi: EV/EBITDAindisponibil · lipsesc date de intrare
- Colegi: P/E79,52 – 143,37 (Mijloc 104,59)19 firme folosite · multiplul median 15,1x · quartile 11,5x – 20,6xADNT, ALV, APTV, ATMU, BWA, CAAS, DAN, DORM, GNTX, GTX, HLLY, LCII, LEA, MGA, PATK, PHIN, SMP, STRT, VC
- Dividende actualizate (DDM)în afara agregatului14,19 – 19,09 (Mijloc 16,28)distribuie puțin din profit ca dividend (capitalul se întoarce prin răscumpărări): modelul de dividende nu descrie valoarea, rămâne în afara agregatului
Comparabilele pe clasificare (SIC) grupează după codul industrial, nu după activitatea economică; grupul direct e o selecție editorială după activitate. Multiplii membrilor sunt pe ultimele 12 luni raportate de fiecare, la ultima lor închidere.
Ipoteze (ilustrative, editoriale)
- Rata fără risc
- 4,3 %
- Prima de risc a pieței
- 5,0 %
- Beta (implicit)
- 1,00
- Costul capitalului propriu
- 9,3 %
- Creștere terminală
- 2,5 %
Scorul pe factori
Profil neutru · Scor 70/100
| Factor | Valoare | Scor | Pondere folosită |
|---|---|---|---|
| ROIC · Calitate | 16,8 % | 86 (față de colegi) | 14 % |
| Marja netă · Calitate | 11,1 % | 91 (față de colegi) | 9 % |
| Conversia profitului în FCF · Calitate | 142,5 % | 100 (pe interval fix) | 9 % |
| CAGR venituri 3 ani · Creștere | 2,8 % | 24 (pe interval fix) | 11 % |
| CAGR EPS 3 ani · Creștere | 9,8 % | 66 (pe interval fix) | 11 % |
| Datorie netă / EBITDA · Bilanț și datorie | indisponibil | indisponibil | — |
| Acoperirea dobânzilor · Bilanț și datorie | indisponibil | indisponibil | — |
| Lichiditatea curentă · Bilanț și datorie | 1,8x | 81 (pe interval fix) | 6 % |
| P/E (TTM) · Evaluare | 17,4x | 43 (față de colegi) | 14 % |
| EV/EBITDA · Evaluare | indisponibil | indisponibil | — |
| Randament FCF · Evaluare | 8,4 % | 100 (pe interval fix) | 11 % |
| Randamentul distribuirilor către acționari · Randamente | 2,7 % | 38 (pe interval fix) | 9 % |
| Rata de distribuire (FCF) · Randamente | 11,3 % | 100 (pe interval fix) | 6 % |
Factorii fără valoare au ieșit; ponderile rămase au fost renormalizate.
Grupele scorului
- Bilanț și datorie· parțial81/100 · 1/3 factori cu valoare
- Creștere45/100 · 2/2 factori cu valoare
- Calitate91/100 · 3/3 factori cu valoare
- Randamente63/100 · 2/2 factori cu valoare
- Evaluare68/100 · 2/3 factori cu valoare
O grupă «parțială» e calculată din sub jumătate din ponderea ei sau dintr-un singur factor: nu e o evaluare completă a grupei.
Memo
ALLISON TRANSMISSION HOLDINGS, INC. (ALSN). Ultimul exercițiu complet: 2025; date până la 2026-09-30.
Cifre calculate din situațiile financiare: venit 3,0 mld USD în 2025; creștere an/an -6,7 %; marjă netă 11,1 %; ROE 29,7 %.
Intervalul de valoare estimat este 79,52–143,37 USD pe acțiune (mediana a 1 metode, acord între metode: o singură metodă); ipotezele sunt ilustrative. Față de valoarea centrală de 104,59 USD, prețul de 120,52 USD lasă un potențial de -13,2 % (valoare / preț − 1) și o marjă de siguranță de -15,2 % (1 − preț / valoare). Intervalul e mediana limitelor inferioare, centrale și superioare ale metodelor, nu un interval de probabilitate.
Scor olivLaw 70/100, încadrare metodologică: profil neutru (scorul, marja de siguranță și acordul metodelor împreună; nu o judecată despre prețul corect). Grupe evaluate parțial: balance. Nu este o recomandare de investiții.
Text generat determinist din cifrele afișate; fără model de limbaj. Nu este recomandare de investiții.
Ce susține teza
- ROIC: 16,8 %
- Marja netă: 11,1 %
- Conversia profitului în FCF: 142,5 %
- Lichiditatea curentă: 1,8x
- Randament FCF: 8,4 %
- Rata de distribuire (FCF): 11,3 %
Ce o infirmă
- CAGR venituri 3 ani: 2,8 %
Neevaluați (date insuficiente sau indicator fără semnificație): Datorie netă / EBITDA, Acoperirea dobânzilor, EV/EBITDA.
Față de mediana verticalei
Motor Vehicle Parts & Accessories (SIC 3714) · aceeași industrie (SIC 4 cifre) · comparată cu 34 firme
Multipli și rentabilitate față de mediană
Prețul rebazat la 100 (lunar, 5 ani)
Firmele verticalei
| Capitalizare | P/E | ROE | Marja netă | Venituri an/an | 1A / 3A | |
|---|---|---|---|---|---|---|
| MGAMagna International Inc. | 18,4 mld | 22,4 | 6,9 % | 2,0 % | −1,9 % | +34 % / +22 % |
| BWABorgwarner Inc. | 10,1 mld | 21,5 | 8,2 % | 3,4 % | +1,6 % | +17 % / +50 % |
| ALSNAllison Transmission Holdings, Inc. | 9,9 mld | 17,4 | 29,7 % | 11,1 % | −6,7 % | +52 % / +130 % |
| ALVAutoliv, Inc. | 9,0 mld | 15,1 | 24,8 % | 5,6 % | +4,1 % | +7 % / +21 % |
| APTVAptiv PLC | 8,8 mld | 11,9 | 8,5 % | 4,6 % | +3,5 % | −44 % / −48 % |
| LEALear Corp | 5,7 mld | 10,4 | 11,6 % | 2,5 % | −0,2 % | +11 % / −11 % |
| MODModine Manufacturing Co | 5,2 mld | 41,3 | 11,4 % | 3,6 % | +23,1 % | −39 % / +100 % |
| GNTXGentex Corporation | 4,4 mld | 11,0 | 16,4 % | 15,5 % | +9,6 % | −9 % / −32 % |
| DORMDorman Products, Inc. | 4,2 mld | 21,2 | 13,3 % | 9,3 % | +6,0 % | +8 % / +98 % |
| ATMUAtmus Filtration Technologies Inc. | 3,9 mld | 18,3 | 55,8 % | 11,3 % | +5,7 % | −5 % / +119 % |
| GTXGarrett Motion Inc. | 3,6 mld | 10,1 | — | 10,0 % | +3,1 % | +20 % / +167 % |
| PATKPatrick Industries Inc | 2,7 mld | 20,1 | 13,0 % | 3,7 % | +6,3 % | −22 % / +55 % |
| PHINPhinia Inc. | 2,6 mld | 14,5 | 12,2 % | 5,2 % | +2,4 % | +33 % / +181 % |
| DANDana Incorporated | 2,6 mld | 2,4 | 71,4 % | 14,6 % | −3,0 % | +6 % / +80 % |
| LCIILci Industries | 2,5 mld | 12,1 | 15,0 % | 5,2 % | +10,2 % | −8 % / −4 % |
| VCVisteon Corp | 2,0 mld | 13,8 | 10,8 % | 4,1 % | −2,5 % | −22 % / −32 % |
| THRMGentherm Incorporated | 1,6 mld | 105,3 | 1,3 % | 0,6 % | +2,9 % | −13 % / −32 % |
| ADNTAdient plc | 1,3 mld | 28,5 | 2,7 % | 0,3 % | −1,0 % | −12 % / −47 % |
| DCHDauch Corporation | 1,1 mld | — | -15,2 % | -2,0 % | −4,7 % | −27 % / −31 % |
| SMPStandard Motor Products, Inc. | 1,0 mld | 15,1 | 9,9 % | 3,8 % | +22,4 % | +22 % / +28 % |
| AEVAAeva Technologies, Inc. | 661,5 mil | — | — | -150,1 % | +99,4 % | −15 % / +240 % |
| CPSCooper-Standard Holdings Inc. | 391,6 mil | — | — | -2,0 % | +0,4 % | −29 % / +24 % |
| HLLYHolley Inc. | 351,6 mil | 35,3 | 2,3 % | 1,7 % | +1,9 % | −32 % / −30 % |
| KNDIKandi Technologies Group, Inc. | 287,8 mil | — | -30,5 % | -107,4 % | −31,5 % | −63 % / −88 % |
| STRTStrattec Security Corp | 258,5 mil | 15,6 | 7,2 % | 2,9 % | +2,5 % | −14 % / +201 % |
Randamentele de preț pe 1 și 3 ani: pentru ALSN din închiderile zilnice (aceleași ca în tabelul de performanță), pentru celelalte firme din închiderile de sfârșit de lună.
Prognoza motorului olivLaw
Motorul de lume a rulat după ultimul comunicat material al firmei. Probabilitățile sunt de ATINGERE a unui nivel în orizont (nu de închidere acolo) și stau lângă mersul aleator (p_rw), reperul fără informație.
Motorul nu are încă o rulare publicată pentru această firmă.
Scenarii de evaluare (ipoteze editabile)
Scenarii ilustrative
Ilustrative: nu sunt previziuni și nu au probabilități. Fiecare caz este o poveste coerentă de ipoteze, calculată pe cifrele de azi.
Preț estimat (USD)
| Preț estimat | Pesimist | De bază | Optimist |
|---|---|---|---|
| 1 ani | 71,58 Randament total -40 % · Pe an -40 % | 126,66 Randament total 6 % · Pe an 6 % | 190,92 Randament total 60 % · Pe an 60 % |
| 3 ani | 67,15 Randament total -42 % · Pe an -17 % | 133,90 Randament total 14 % · Pe an 5 % | 221,96 Randament total 88 % · Pe an 23 % |
| 5 ani | 62,99 Randament total -44 % · Pe an -11 % | 141,57 Randament total 23 % · Pe an 4 % | 258,03 Randament total 121 % · Pe an 17 % |
- P/E la ieșire± 33,48
- Marja netă± 23,43
- Creșterea anuală a veniturilor± 19,55
- Diluare anuală± 1,97
Analiză AI
Generat de AIAnaliză generată de AI (Claude), din surse publice citate; poate conține erori. Nu este o recomandare de investiții. Situația la 27 oct. 2026 · Model: claude-haiku-5-5.
Posibil depășită: cel mai nou document citit e din 05 aug. 2026; de atunci au apărut 10-Q (04 nov. 2026), 8-K (02 nov. 2026 · rezultate).
Pe scurt
Allison Transmission este cel mai mare producător mondial de transmisii automate pentru vehicule comerciale medii și grele și un furnizor important pentru apărare. Din 1 ianuarie 2026, compania a integrat afacerea off-highway achiziționată de la Dana, care i-a extins baza de venituri, după ce vânzările anuale au fost de 3010 milioane USD în 2025 12.
SWOT
Puncte tari
- Poziție de lider mondial în transmisiile complet automate pentru vehicule comerciale și recunoaștere puternică a brandului 1.
- Marje ridicate și flux de numerar solid, cu un nivel de profitabilitate ajustată care depășește media din industrie 13.
- Contracte pe termen lung cu clienții OEM și o rețea extinsă de distribuție și service 1.
Puncte slabe
- Dependență ridicată de câțiva clienți OEM mari și de un număr restrâns de furnizori pentru componente critice 1.
- Îndatorare semnificativă după achiziția off-highway, ceea ce restrânge flexibilitatea financiară 13.
- Sensibilitate la ciclurile economice ale industriilor finale, cu cerere care se poate amâna rapid 1.
Oportunități
- Creșterea adoptării transmisiilor automate în afara Americii de Nord, unde piața este încă dominată de transmisii manuale 1.
- Extinderea în apărare, inclusiv în vehicule cu șenile pentru clienți internaționali 1.
- Realizarea sinergiilor din integrarea afacerii off-highway, dacă integrarea decurge conform planului 3.
Amenințări
- Electrificarea vehiculelor comerciale ar putea reduce cererea pentru transmisii tradiționale, dacă adoptarea accelerează 1.
- Presiuni de preț din partea concurenților și a OEM-urilor care își produc singure transmisiile 1.
- Volatilitatea prețurilor materiilor prime, precum oțelul, aluminiul și nichelul, care pot afecta marjele 1.
Riscuri
- Concentrarea cliențilorridicat
Vânzările sunt concentrate la cei mai mari clienți OEM. Pierderea unuia dintre ei sau întreruperea producției unor modele ar putea reduce semnificativ vânzările 1.
- Integrarea achizițieiridicat
Integrarea afacerii de la Dana implică costuri și riscuri operaționale; dacă nu este realizată la timp, rezultatele ar putea fi afectate 13.
- Îndatoraremediu
Datoria totală a crescut după achiziție, iar serviciul datoriei necesită fluxuri de numerar constante, ceea ce depinde de factori greu de controlat 13.
- Costul materiilor primemediu
Creșterea prețurilor oțelului, aluminiului și metalelor prețioase poate reduce marjele, întrucât recuperarea costurilor de la clienți are loc cu întârziere 1.
- Riscuri contractuale în apărarescăzut
Contractele cu Departamentul Apărării includ clauze și restricții specifice, care pot afecta rezultatele financiare dacă programele se schimbă 1.
Teza de investiție
Ce ar trebui să fie adevărat (scenariul favorabil)
- Dacă redresarea cererii off-highway și creșterea apărării continuă, compania ar putea depăși ghidajul de vânzări și de flux de numerar pentru 2026 3.
- Poziția de lider în transmisiile automate și marjele ridicate ar putea susține fluxul de numerar necesar pentru reducerea datoriei 13.
- Extinderea în off-highway ar putea diversifica veniturile, reducând dependența de camioanele din America de Nord 1.
Ce ar strica teza
- Dacă integrarea afacerii achiziționate întârzie sau sinergiile nu se realizează, costurile și amortizările ar putea afecta profitabilitatea 3.
- Dacă vânzările pe șosea din America de Nord continuă să scadă, veniturile din cel mai mare segment ar putea fi afectate 1.
- Îndatorarea ridicată ar putea limita investițiile și capacitatea de a face față unei încetiniri economice 13.
De urmărit
- Progresul integrării Allison Off-Highway și realizarea sinergiilorQ3 2026
- Evoluția vânzărilor pe șosea din America de Nord și a comenzilor de camioaneQ3 2026
- Reducerea nivelului de datorie și atingerea țintei de levier2027
Produse, piață și concurență
Generat de AIAnaliză generată de AI (Claude), din surse publice citate; poate conține erori. Nu este o recomandare de investiții. Situația la 27 oct. 2026 · Model: claude-haiku-5-5.
Posibil depășită: cel mai nou document citit e din 05 aug. 2026; de atunci au apărut 10-Q (04 nov. 2026), 8-K (02 nov. 2026 · rezultate).
Afacerea
Allison Transmission Holdings Inc. (NYSE: ALSN) proiectează și fabrică transmisii complet automate și soluții de propulsie pentru camioane, autobuze, vehicule off-highway și vehicule de apărare. Compania a fost fondată în 1915 și are sediul în Indianapolis, Indiana 1. Aproximativ 76% din veniturile din 2025 au venit din America de Nord, iar rețeaua de distribuție cuprinde aproximativ 1500 de locații independente de distribuitori și dealeri 1. Din 1 ianuarie 2026, compania operează prin două unități de business: Allison Transmission și Allison Off-Highway Drive & Motion Systems, ultima fiind rezultatul achiziției de la Dana, finalizată pentru un preț de cumpărare de aproximativ 2628 milioane USD 12. Structura de venituri este astfel în tranziție către un portofoliu mai diversificat.
Segmente
Allison Off-Highway Drive & Motion Systems
Unitatea achiziționată de la Dana livrează sisteme de transmisie, axe și soluții de mișcare pentru utilaje din construcții, agricultură, minerit și manipulare a materialelor. Ea a contribuit cu 706 milioane USD la vânzările din trimestrul al doilea al lui 2026, iar marja adjusted EBITDA a fost de 15% în același trimestru 23. Compania menționează că integrarea acestei unități rămâne o prioritate.
Tendințe
- Redresarea cererii off-highwayvânt din spate
Vânzările din minerit și construcții au început să se refacă după un minim, conform rezultatelor din al doilea trimestru 2026, deși agricultura nu și-a arătat încă revenirea. Dacă această redresare se menține, ar putea sprijini noua unitate achiziționată.
- Creșterea apărăriivânt din spate
Vânzările pentru apărare au crescut cu 26% în 2025, susținute de cererea pentru vehicule cu șenile și de noi inițiative de creștere 1. Totuși, contractele cu Departamentul Apărării aduc riscuri specifice.
- Adoptarea vehiculelor electricevânt din față
Accelerarea trecerii la propulsie electrică poate reduce cota de piață a transmisiilor tradiționale, dacă concurenții dezvoltă mai rapid tehnologii noi 1.
- Integrarea achiziției și povara datorieimixt
Integrarea afacerii Dana implică costuri unice semnificative și un nivel ridicat de îndatorare, ceea ce poate limita flexibilitatea financiară, dar fluxul de numerar ajustat a fost puternic în trimestrul al doilea 13.
Poziția concurențială
În camioane, Allison concurează cu producători independenți de transmisii manuale și automatizate, cu transmisiile complet automate ale Ford, ZF și Driventic, precum și cu OEM-uri integrate vertical 1. În off-highway și apărare, competitorii includ producători integrați, precum Caterpillar și Komatsu, și furnizori independenți, precum ZF și Twin Disc 1.
- ZF Friedrichshafen AG
Furnizor de transmisii automate pentru camioane, off-highway și apărare, prezent în toate piețele principale ale companiei 1.
- Caterpillar Inc.CAT
Producător integrat vertical care concurează în energie, minerit și construcții off-highway 1.
- Twin Disc, Inc.
Concurent în transmisii off-highway pentru energie și vehicule speciale, inclusiv echipamente de intervenție 1.
- Driventic GmbH
Furnizor de transmisii automate care concurează pe piețele de camioane din America de Nord și din afara acesteia 1.
Legături, dependențe și riscuri
Cu cine e legată firma, din propriile depuneri SEC (clienți, furnizori, producție, parteneri, concurenți, țări, reglementare), din declarațiile acționarilor de peste 5 % (13D/13G) și din ce alte firme spun despre ea. Clic pe un nod pentru dovadă; pe o firmă listată, graful se mută pe ea.
Se încarcă legăturile…
Știri și depuneri
Din presă
- Allison Pearson said to be negotiating exit from Daily Telegraph amid job cullThe Guardian World · 28 oct. 2026 · EN
- How Allison Transmission Holdings (ALSN) is Capturing New Markets Beyond Commercial VehiclesYahoo Finance — News · 15 sept. 2026 · EN
- Discuții între premierul Ilie Bolojan și subsecretarul SUA Allison Hooker – Securitatea regională, investițiile americane și aderarea la OCDE, pe agendăCursDeGuvernare.ro · 09 iul. 2026 · RO
- Premierul Bolojan, întâlnire cu Allison Hooker, subsecretar de stat pentru afaceri politice din cadrul Departamentului de Stat al SUADigi24 · 09 iul. 2026 · RO
- Întâlnire între premierul Ilie Bolojan și Allison Hooker, subsecretar de stat pentru afaceri politice în cadrul Departamentului de Stat al SUA / Securitatea regională și colaborarea economică, pe agenda întrevederiiG4Media · 09 iul. 2026 · RO
- James Allison, directorul echipei, dezvăluie când ar putea Mercedes să favorizeze pe unul dintre piloții săi din F1G4Media · 23 iun. 2026 · RO
Ultima știre din arhiva noastră e din 28 oct. 2026; cea mai nouă depunere SEC e din 04 nov. 2026. Arhiva de presă vine din fluxurile RSS urmărite și nu acoperă neapărat ultimul eveniment — depunerile de alături da.
Depuneri SEC
- Raport trimestrial04 nov. 2026
- Raport curent02 nov. 2026Rezultate financiare · Situații financiare și anexe
- Raport trimestrial05 aug. 2026
- Raport curent03 aug. 2026Rezultate financiare · Situații financiare și anexe
- Raport curent16 iun. 2026Acord material · Informare publică (Reg FD) · Situații financiare și anexe
- Raport curent08 mai 2026Schimbări în conducere · Vot al acționarilor
- Raport trimestrial07 mai 2026
- Raport curent04 mai 2026Rezultate financiare · Situații financiare și anexe
- Convocare AGA (proxy)25 mar. 2026
- Raport curent (amendament)16 mar. 2026Situații financiare și anexe
Surse
- [1] Form 10-K, fiscal year ended 2025-12-31 · SEC / Allison Transmission Holdings Inc. · 24 feb. 2026
- [2] Form 10-Q, quarter ended 2026-06-30 · SEC / Allison Transmission Holdings Inc. · 05 aug. 2026
- [3] Form 8-K, results release (exhibit 99.1) · SEC / Allison Transmission Holdings Inc. · 03 aug. 2026
Cifre calculate de olivLaw din depunerile SEC și prețurile de închidere; analiza calitativă e generată de AI din surse citate. Nu este o recomandare de investiții.